PHAP LUAT VE CKTTCK

1 TRƯỜNG ĐẠI HỌC MỞ THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH KHOA LUẬT TÀI LIỆU HƯỚNG DẪN ÔN TẬP VÀ KIỂM TRA MÔN: PHÁP LUẬT CHỨNG KHOÁN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN PHẦN CÁC NỘI DUNG TRỌNG TÂM CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ CHỨNG KHỐN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Chứng khoán: đặc điểm, chất, phân loại, khác biệt loại chứng khốn • Khái niệm giao dịch chứng khoán, thị trường chứng khoán, thị trường giao dịch chứng khốn • Các loại hình thị trường chứng khốn Phân biệt thị trường chứng khoán sơ cấp thị trường chứng khoán thứ cấp CHƯƠNG 2: ĐỊA VỊ PHÁP LÝ CỦA CÁC CHỦ THỂ THAM GIA THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Bộ Tài chính, trái phiếu Chính phủ • Cơng ty chứng khốn, điều kiện thực nghiệp vụ kinh doanh chứng khốn • Quỹ đầu tư chứng khốn, loại hình quỹ đầu tư chứng khốn, khác biệt loại hình quỹ cơng ty quản lý quỹ • Ủy ban Chứng khốn Nhà nước: vị trí, chức năng, nhiệm vụ, thẩm quyền • Sở Giao dịch Chứng khốn: vị trí, chức năng, nhiệm vụ, thẩm quyền CHƯƠNG 3: PHÁP LUẬT VỀ CHÀO BÁN CHỨNG KHOÁN Pháp luật chào bán chứng khoán: khái niệm, hình thức, phân biệt, trình tự thực CHƯƠNG 4: PHÁP LUẬT VỀ GIAO DỊCH CHỨNG KHỐN • Các phương thức giao dịch • Các loại lệnh giao dịch chứng khoán, đặc điểm, khác biệt loại lệnh CHƯƠNG 5: QUẢN LÝ NHÀ NƯỚC – XỬ PHẠT VI PHẠM HÀNH CHÍNH TRONG LĨNH VỰC CHỨNG KHỐN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Cơ quan quản lý nhà nước lĩnh vực chứng khoán thị trường chứng khoán • Các hành vi vi phạm hành lĩnh vực chứng khoán thị trường chứng khoán thẩm quyền xử phạt hành PHẦN CÁCH THỨC ƠN TẬP CHƯƠNG TỔNG QUAN VỀ CHỨNG KHOÁN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Chứng khốn: đặc điểm, chất, phân loại, khác biệt loại chứng khoán cần nắm vững khái niệm, đặc điểm loại chứng khốn Phân biệt loại chứng khốn • Khái niệm giao dịch chứng khoán, thị trường chứng khoán, thị trường giao dịch chứng khoán Cần nắm vững khái niệm • Các loại hình thị trường chứng khốn Phân biệt thị trường chứng khoán sơ cấp thị trường chứng khoán thứ cấp Cần nắm vững cách thức phân loại, đặc điểm loại thị trường CHƯƠNG ĐỊA VỊ PHÁP LÝ CỦA CÁC CHỦ THỂ THAM GIA THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Bộ Tài chính, trái phiếu Chính phủ Xem Nghị định 01/2011/NĐ-CP Xác định loại trái phiếu Chính phủ giao dịch thị trường chứng khốn, loại khơng giao dịch thị trường chứng khốn • Cơng ty chứng khốn, điều kiện thực nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán Điều kiện thực nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán Hạn chế ban lãnh đạo/thành viên ban lãnh đạo, nhân viên cơng ty chứng khốn • Quỹ đầu tư chứng khốn, loại hình quỹ đầu tư chứng khốn, khác biệt loại hình quỹ cơng ty quản lý quỹ đầu tư Nắm khái niệm, phân loại, đặc điểm loại hình quỹ • Ủy ban Chứng khốn Nhà nước: vị trí, chức năng, nhiệm vụ, thẩm quyền Xác định vị trí, chức quản lý nhà nước lĩnh vực chứng khoán thị trường chứng khoán Thẩm quyền quan xử phạt vi phạm hành • Sở Giao dịch Chứng khốn: vị trí, chức năng, nhiệm vụ, thẩm quyền Xác định vị trí, chức Hoạt động quan CHƯƠNG PHÁP LUẬT VỀ CHÀO BÁN CHỨNG KHỐN Pháp luật chào bán chứng khốn: khái niệm, hình thức, phân biệt, trình tự thực Hiểu khái niệm, đặc trưng phương thức chào bán nêu điểm khác phương thức chào bán CHƯƠNG PHÁP LUẬT VỀ GIAO DỊCH CHỨNG KHỐN • Niêm yết chứng khốn Nắm vững điều kiện, trình tự thủ tục thực niêm yết chứng khốn • Các phương thức giao dịch Hiểu khái niệm giao dịch chứng khốn • Các loại lệnh giao dịch chứng khoán Hiểu rõ đặc điểm, khác biệt loại lệnh CHƯƠNG QUẢN LÝ NHÀ NƯỚC – XỬ PHẠT VI PHẠM HÀNH CHÍNH TRONG LĨNH VỰC CHỨNG KHỐN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN • Cơ quan quản lý nhà nước lĩnh vực chứng khốn thị trường chứng khốn • Các hành vi vi phạm hành lĩnh vực chứng khoán thị trường chứng khoán thẩm quyền xử phạt hành PHẦN HƯỚNG DẪN LÀM BÀI KIỂM TRA Hình thức kiểm tra kết cấu đề Đề kiểm tra bao gồm ba phần: Nhận định Đúng hay Sai, câu hỏi lý thuyết tập tình • Phần nhận định Đúng hay Sai có 04 câu, câu 01 điểm (04 điểm) phân phối sau: o Chương 1: câu o Chương 2: 1câu o Chương 3: câu o Chương 4: câu • Phần câu hỏi lý thuyết có 01 câu (03 điểm), tập trung vào vấn đề sau: - Các loại chứng khoán nêu điểm khác biệt chúng - Các hình thức chào bán chứng khốn – khác biệt hình thức - Các loại hình quỹ đầu tư điểm khác biệt loại hình - Niêm yết chứng khốn - Hạn chế người hành nghề chứng khốn • Phần tập tình (03 điểm), bao gồm liệu tình tiết cụ thể, có 03 câu hỏi nhỏ, câu hỏi nhỏ 01 điểm, tập trung vào vấn đề sau: - Hoạt động loại hình quỹ đầu tư - Hạn chế người hành nghề chứng khoán - Điều kiện thực hoạt động kinh doanh cơng ty chứng khốn - Các loại lệnh giao dịch chứng khoán biệt loại lệnh khác - Thẩm quyền xử phạt vi phạm hành Ủy ban Chứng khốn Nhà nước Hướng dẫn cách làm phần Nhận định Đúng hay Sai • Khẳng định câu hỏi Đúng – Sai trước, nêu pháp lý, trích dẫn pháp lý/lập luận ngắn gọn kết luận • Chọn câu dễ làm trước Hướng dẫn làm phần câu hỏi lý thuyết • Trước hết phải tìm yêu cầu bài, gạch đọc thật kỹ để làm vừa đủ theo yêu cầu Làm thừa so với yêu cầu không tính điểm, thời gian vơ ích • Chép người khác khơng tính điểm • Nêu khái niệm, pháp lý, trích dẫn pháp lý lập luận theo yêu cầu câu hỏi Hướng dẫn làm phần Bài tập tình • Trước hết phải tìm yêu cầu bài, gạch đọc thật kỹ để làm vừa đủ theo yêu cầu Làm thừa so với yêu cầu khơng tính điểm, thời gian vơ ích • Căn pháp lý, trích dẫn pháp lý yêu cầu câu hỏi lập luận theo PHẦN ĐỀ THI MẪU VÀ ĐÁP ÁN Phần 1: Nhận định Đúng – Sai Giải thích ngắn gọn HỎI: Quyền mua cổ phần chứng quyền giống ĐÁP ÁN: Sai (0,25 điểm) vào Khoản Điều Luật CK 2010 “Quyền mua cổ phần loại chứng khốn cơng ty cổ phần phát hành nhằm mang lại cho cổ đông hữu quyền mua cổ phần theo điều kiện xác định” (0,25 điểm) Còn vào Khoản Điều Luật CK 2006 chứng quyền loại chứng khoán phát hành với việc phát hành trái phiếu cổ phiếu ưu đãi, cho phép người sở hữu chứng khoán quyền mua số cổ phiếu phổ thông định theo mức giá xác định trước thời kỳ định (0,25 điểm) Vậy hai khái niệm khác (0,25 điểm) Phần 2: Câu hỏi lý thuyết HỎI: So sánh phương thức khớp lệnh định kỳ khớp lệnh liên tục? 10 TRẢ LỜI: Phương thức khớp lệnh định kỳ Phương thức khớp lệnh liên tục Khái niệm (0,5) (0,5) Các lệnh so khớp kết thúc thời gian kỳ giao dịch Các lệnh so khớp có lệnh đối ứng mà khơng chờ kết thúc thời gian kỳ giao dịch (0,5) Sẽ có mức giá Có nhiều mức giá được áp dụng cho tất khớp kỳ giao dịch lệnh khả mua, khả bán nhằm đảm bảo khối lượng giao dịch lớn (0,5) Các lệnh khả mua, khả bán chung mức giá khớp nên khơng có phân hóa cao Có phân hóa giá phụ thuộc vào tính nhạy cảm, khả phán đoán tốt nhà đầu tư (0,5) Áp dụng cho phiên mở đóng cửa Áp dụng cho phiên giao dịch (0,5) Áp dụng cho thị trường thành lập Áp dụng TTCK phát triển thời gian định Phần 3: Bài tập tình BÀI TẬP: Cơng ty cổ phần Hồn Hảo có vốn điều lệ 300 tỷ VNĐ có cổ phiếu niêm yết Sở giao dịch chứng 11 khoán Tp.HCM Ngày 22/11/2013, Tổng Giám Đốc cơng ty Hồn Hảo bị đột tử q trình làm việc nên ngày 25/12/2013, Hội đồng Quản trị họp định bổ nhiệm ông Thành làm Tổng Giám đốc công ty, định thơng báo cơng khai cho tồn thể cán bộ, nhân viên công ty Ngày 20/03/2014, Ủy ban chứng khoán nhà nước (UBCKNN) định xử phạt Hồn Hảo cho Hồn Hảo có hành vi vi phạm nghĩa vụ công bố thông tin thay đổi Tổng Giám đốc Hỏi: a Hồn Hảo có phải công ty đại chúng không? Tại sao? b Những nội dung mà công ty cần phải công bố thơng tin theo qui định pháp luật? c Việc xử phạt UBCKNN Hoàn Hảo hai sai? Tại sao? ĐÁP ÁN: a Hoàn Hảo cơng ty đại chúng (0,25) Vì vào điểm b khoản điều 25 Luật chứng khoán 2006 (0,25) “Cơng ty đại chúng cơng ty cổ phần thuộc ba loại hình sau đây: Cơng ty có cổ phiếu niêm yết Sở giao dịch chứng khoán Trung tâm giao dịch chứng khốn” (0,25) Theo đó, Hồn Hảo có cổ phiếu niêm yết SGDCK Tp.HCM kết luận(0,25) b Hoàn Hảo cần công bố thông tin theo qui định Khoản 19 điều Luật chứng khoán 2010 (0,25) Nêu thông tin cần công bố (0,75) c Đúng (0,25) Vì Hồn Hảo phải cơng bố phương tiện công bố thông tin theo qui định khoản điều 100 Luật CK 2006 (0,25) “Việc công bố thông tin thực qua phương tiện thông tin đại chúng, ấn phẩm tổ 12 chức, công ty phương tiện thông tin Sở giao dịch chứng khoán, Trung tâm giao dịch chứng khoán » (0,25) Nên việc công bố cho nhân viên chưa qui định Vì UBCKNN quyền phạt (0,25) 13 MỤC LỤC - PHẦN CÁC NỘI DUNG TRỌNG TÂM PHẦN CÁCH THỨC ÔN TẬP PHẦN HƯỚNG DẪN LÀM BÀI KIỂM TRA PHẦN 10 ĐỀ THI MẪU VÀ ĐÁP ÁN 10 14 TÀI LIỆU HƯỚNG DẪN ÔN TẬP VÀ KIỂM TRA MƠN: PHÁP LUẬT CHỨNG KHỐN VÀ THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHỐN LƯU HÀNH NỘI BỘ In Cơng ty TNHH Một Thành Viên In Kinh Tế, 279 Nguyễn Tri Phương, Phường 5, Quận 10, TP Hồ Chí Minh 15 16