TÍN DỤNG QUỐC TẾ VÀ TÀI TRỢ NGOẠI THƯƠNG

Ths Do Thi Thu Thuy Nội dung o Tổng quan tín dụng quốc tế o Tín dụng ngắn hạn: Các hình thức tài trợ ngoại thương o Tín dụng dài hạn phí suất tín dụng o Tín dụng quốc tế vấn đề nợ nước o Khủng hoảng nợ nước o Câu hỏi nghiên cứu, thảo luận tập Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế o Khái niệm o Các loại hình tín dụng quốc tế o Vai trò tín dụng quốc tế Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế Khái niệm: o TDQT quan hệ tín dụng thị trường quốc tế hoạt động vay cho vay thực bên lãnh thổ quốc gia o TDQT quan hệ tín dụng phủ, tổ chức cá nhân quốc gia với phủ, tổ chức cá nhân quốc gia khác phạm vi toàn thể giới o TDQT quan hệ tín dụng người cư trú người không cư trú Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế Phân loại: o Căn theo chủ thể tham gia: - Tín dụng Nhà nước - Tín dụng tư nhân - Tín dụng thương mại - Tín dụng ngân hàng - Tín dụng tổ chức tài quốc tế Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế Phân loại: o Căn theo mục đích: - Tài trợ ngoại thương - Tài trợ thức - Tín dụng cho chương trình phát triển - Các khoản vay thương mại o Căn theo thời hạn - Tín dụng ngắn hạn - Tín dụng trung hạn - Tín dụng dài hạn: Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế Phân loại: o Căn theo phương thức: - Phát hành trái phiếu thị trường quốc tế - Vay thương mại thông qua đàm phán vay nợ trực tiếp - Tài trợ/đồng tài trợ dự án - Thư tín dụng nhập hàng trả chậm - Các hình thức khác như: bảo lãnh, tái bảo lãnh, cho thuê tài chính… Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế Vai trò tín dụng quốc tế o Đối với quốc gia vay o Hội nhập thị trường tài quốc tế o Thu hút vốn đầu tư vào nước o Tiếp cận công nghệ trình độ quản lý tiên tiến o Thúc đẩy cạnh tranh thị trường vốn thị trường tiền tệ nước o Thúc đẩy đổi nâng cao lực cạnh tranh TCTC o Tạo công ăn việc làm, giảm tỷ lệ thất nghiệp, giảm gánh nặng trợ cấp xã hội Ths Do Thi Thu Thuy Tổng quan tín dụng quốc tế o Đối với quốc gia cho vay o Xuất vốn, nâng cao hiệu sử dụng vốn o Thúc đẩy xuất hàng hóa dịch vụ o Nâng cao vị Ktế trị trường quốc tế o Thực mục tiêu khác Ths Do Thi Thu Thuy Tín dụng quốc tế ngắn hạn - Các hình thức tài trợ ngoại thương o Các hình thức Tài trợ ngoại thương doanh nghiệp xuất nhập khẩu: Tín dụng thương mại quốc tế Các hình thức tài trợ ngoại thương ngân hàng thương mại: Tín dụng ngân hàng quốc tế Ths Do Thi Thu Thuy 10 Thời hạn tín dụng trung bình Thời kỳ ưu đãi: năm Tính THTDTB kỳ cấp: Cấp Dư nợ đầu kỳ Dư nợ cuối kỳ Bình quân kỳ 91 300 150 92 300 600 450 93 600 900 750 Tổng THTDTB kỳ cấp = 1350 Tổng dư nợ BQ kỳ cấp Tổng tiền vay Ths Do Thi Thu Thuy = 1350 900 = 1,5 (1 năm tháng) 21 Thời hạn tín dụng trung bình Tính THTDTB kỳ hồn trả Phương án 3: Năm Đầu kỳ Cuối kỳ BQ kỳ 96 900 850 875 97 850 770 810 98 770 610 690 99 610 290 450 00 290 145 Tổng THTDTB kỳ hoàn trả = 2970 2970 = 3,3 (3 năm tháng 18 ngày) 900 THTDTB = năm tháng + năm + năm tháng 18 ngày Ths Do Thi Thu Thuy 22 Phí suất tín dụng Phí suất tín dụng tổng chi phí thực tế bỏ (tính theo năm) cho khoản vốn vay thực tế sử dụng 100% Tổng chi phí thực tế (theonăm) Phí suất tín dụng = (%) Vốn vay thực tế sử dụn*THTDTB Tổng CP thực tế bỏ = Tổng chi - khoản nhận từ tín dụng Tổng tiền vay thực tế sử dụng = Tổng tiền vay theo hợp đồng - khoản trả trước - khoản để lại tài khoản Ths Do Thi Thu Thuy 23 Phí suất tín dụng  Ví dụ: Cơng ty A thực dự án có khoản ứng trước ngoại tệ trị giá triệu EUR với điều kiện thỏa thuận: - Vốn cấp lần - Sau sử dụng hết tháng thứ trả 50% - Sau trả lần (T6) đến T10 trả nốt phần lại - Lãi suất thỏa thuận: 5%/năm - Phí nghiệp vụ 0,1%/tổng tiền vay (khơng tính đến thời gian vay) Hai khoản ngân hàng thu - Phí bảo lãnh + mơi giới:0,1%/tổng tiền vay - Chi phí khác cho khoản tín dụng dự toán 0,5%/tổng tiền vay - Khách hàng phải thường xuyên để lại tài khoản khoản tiền 12%/tổng tiền vay suốt thời gian vay hưởng lãi phong tỏa 1%/năm Tính phí suất cho khoản tín dụng Ths Do Thi Thu Thuy 24 Tháng Dư nợ đầu kỳ Dư nợ cuối kỳ BQ kỳ 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 2500 3750 2500 2500 2500 2500 2500 2500 2500 2500 2500 10 2500 1250 Tổng Thời hạn tín dụng trung bình= 37500 37500 =7,5(tháng) 5000 Ths Do Thi Thu Thuy 25 Lãi trả ngân hàng Phí nghiệp vụ Phí bảo lãnh Phí khác Tổng Khoản tiền để lại Lãi phong toả nhận 5tr*5%*7,5/12=156.250 5tr*0,1%=5.000 5tr*0,1%=5.000 5tr*0,5%=25.000 191.250 5tr*12%=600.000 5tr*12%*1%*10/12=5.000 Tổng chi phí thực tế bỏ 191.250 – 5000 = 186.250 Vốn vay thực tế sử dụng 5.000.000-156.250-5.000600.000=4.238.750 Phí suấấ t tín dụng = 186.250*12 4.238.750*7, Ths Do Thi Thu *100%=7,03%/năm Thuy 26 Nợ nước quản lý nợ nước Tín dụng quốc tế hình thành nợ nước Các khái niệm Các tiêu đo lường nợ nước Khủng hoảng nợ nước số quốc gia giới Ths Do Thi Thu Thuy 27 Nợ nước quản lý nợ nước Nợ nước củủ a qủốố c gia thời điểủ m nhấố t định sốốdư thực tểố(khống phaủ i bấố t thường) củủ a khoaủ n vay mà người khống cư trú cấố p cho người cư trú yểủ cấầ ủ phaủ i hoàn traủ gốố c và/hoặc lãi vào thời điểủ m tương lai Ths Do Thi Thu Thuy 28 Các khái niệm Nợ phu ủ Nợ phu ủ bả ủo lãnh Tổủ ng nợ nước Trả ủ nợ hàng năm Vỡ nợ Đình ủ trả ủ nợ Cơ cấấ u lại nợ Quỹ dự phòng Xóả nợ, miễễ n giả ủm nợ Ths Do Thi Thu Thuy 29 Chỉ tiêu đo lường Ths Do Thi Thu Thuy 30 Ths Do Thi Thu Thuy 31 Chỉ tiêu 2006 2007 2008 2009 2010 Nợ so với GDP 31,4 32,5 29,8 39 42,2 Nợ khu vực công so với GDP 26,7 28,2 25,1 29,3 31,1 Trả nợ trung - dài hạn so với xuất 3,8 3,3 4,2 3,4 Trả nợ Chính phủ so với thu ngân sách 3,7 3,6 3,5 5,1 3,7 Dự trữ ngoại hối so với nợ ngắn hạn 6.380 10.177 2.808 290 187 Nợ dự phòng CP so với thu ngân sách 4,5 4,6 4,7 4,3 5,8 Ths Do Thi Thu Thuy 32 Khủng hoảng nợ nước quốc tế Khái niệm: việc mấấ t khả ủ thảnh toán cu ủả quổấ c giả với tổủchức TCQT, cổng ty đả quổấ c giả hảy phu ủ nước Nguyễn nhấn - Thấm hụt Tk vãng lải - Định giá đổồ ng bả ủn tệ cảo - Hệ thổấ ng ngấn hàng hoạt động hiệu ủ - Dòng vổấ n ngăấ n hạn vào nhiễồ u Ths Do Thi Thu Thuy 33 Khủng hoảng nợ nước quốc tế Tác động cu ủả khu ủng hoả ủng nợ - Đổấ i với MNC - Ty ủ giá thả ủ nổủ i lãi suấấ t cho vảy Giả ủi pháp khăấ c phục - Bả ủo hộ mậu dịch phá giá tiễồ n tệ - Bán khoả ủn nợ - Trích dự phòng tổủ n thấấ t - Phòng ngừả ru ủi ro trị - Các yễấ u tổấru ủi ro tài Ths Do Thi Thu Thuy 34 Câu hỏi nghiên cứu thảo luận Vai trò tín dụng quốc tế Các hình thức tín dụng quốc tế Phí suất tín dụng quốc tế ý nghĩa vấn đề nghiên cứu Sự hình thành nợ nước ngồi Việt Nam Thực trạng quản lý nợ nước khả trả nợ nước Việt Nam Giải pháp nâng cao hiệu quản lý sử dụng hoàn trả nợ nước Ths Do Thi Thu Thuy 35