Ban cao bach ngay 02 06 2009

SỞ GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN CẤP ĐĂNG KÝ NIÊM YẾT CHỨNG KHỐN CHỈ CĨ NGHĨA LÀ VIỆC NIÊM YẾT CHỨNG KHOÁN ĐÃ THỰC HIỆN THEO CÁC QUY ĐỊNH CỦA PHÁP LUẬT LIÊN QUAN MÀ KHÔNG HÀM Ý ĐẢM BẢO GIÁ TRỊ CỦA CHỨNG KHOÁN MỌI TUYÊN BỐ TRÁI VỚI ĐIỀU NÀY LÀ BẤT HỢP PHÁP BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM (Giấy chứng nhận ĐKKD số 0103024468 Sở Kế hoạch Đầu tư TP Hà Nội cấp ngày 02 tháng 06 năm 2008) NIÊM YẾT CỔ PHIẾU TRÊN SỞ GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN (Đăng ký niêm yết số :_ _/ĐKNY Sở Giao dịch Chứng khoán cấp ngày tháng năm ) BẢN CÁO BẠCH ĐƢỢC CUNG CẤP TẠI Cơng ty Chứng khốn Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam Địa : Tầng 17 Cao ốc Vietcombank, 198 Trần Quang Khải, Hà nội Điện thoại : 04.39360023 Fax: 04.39360262 Chi nhánh Công ty Chứng khoán Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam Địa : Số 70 Phạm Ngọc Thạch, Quận 3, Thành phố Hồ Chí Minh Điện thoại : 08.38208116 Fax: 08.38208117 PHỤ TRÁCH CÔNG BỐ THÔNG TIN Họ tên : Nguyễn Thị Hoa Chức vụ : Kế toán trƣởng Số điện thoại : 04 39343 139/0848; 04 38246309 NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM (Giấy chứng nhận ĐKKD số 0103024468 Sở Kế hoạch Đầu tư TP Hà Nội cấp ngày 02 tháng 06 năm 2008 ) NIÊM YẾT CỔ PHIẾU TRÊN SỞ GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN Tên cổ phiếu : Cổ phiếu Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam Loại cổ phiếu : Cổ phiếu phổ thông Mệnh giá : 10.000 đồng (Mƣời nghìn đồng) Tổng số lƣợng niêm yết : 112.285.426 Tổng giá trị niêm yết (theo mệnh giá):1.122.854.260.000 VND (Một nghìn trăm hai mƣơi hai tỷ tám trăm năm mƣơi tƣ triệu hai trăm sáu mƣơi nghìn đồng) TỔ CHỨC KIỂM TỐN CƠNG TY TNHH ERNST & YOUNG VIETNAM Địa : Điện thoại : Website : 2A-4A Tôn Đức Thắng, Quận1, TP HCM (84 8) 38 245 252 www.ey.com CÔNG TY TNHH PRICEWATERHOUSECOOPERS VIETNAM Địa chỉ: 701, tầng Toà nhà Pacific Place, 83B Lý Thƣờng Kiệt Điện thoại: (84 4) 39462246 TỔ CHỨC TƢ VẤN NIÊM YẾT CƠNG TY TNHH CHỨNG KHỐN NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VN Địa : Điện thoại : Website : Tầng 17 & 12, 198 Trần Quang Khải, Hà Nội (84 4) 39 366 994 www.vcbs.com.vn MỤC LỤC I CÁC NHÂN TỐ RỦI RO Rủi ro lãi suất Rủi ro tín dụng Rủi ro ngoại hối Rủi ro khoản 10 Rủi ro từ hoạt động ngoại bảng 10 Rủi ro hoạt động 11 Rủi ro luật pháp 12 Rủi ro khác 12 II NHỮNG NGƢỜI CHỊU TRÁCH NHIỆM CHÍNH ĐỐI VỚI NỘI DUNG BẢN CÁO BẠCH 13 Tổ chức niêm yết 13 Tổ chức tƣ vấn 13 III GIẢI THÍCH CÁC KHÁI NIỆM VÀ TỪ VIẾT TẮT 14 IV TÌNH HÌNH VÀ ĐẶC ĐIỂM CỦA TỔ CHỨC ĐĂNG KÝ NIÊM YẾT 17 Tóm tắt q trình hình thành phát triển 17 1.1 Giới thiệu tổ chức đăng ký niêm yết 17 1.2 Lịch sử hình thành phát triển 19 1.3 Các mốc lịch sử thành tựu đạt đƣợc 20 Cơ cấu tổ chức hoạt động VCB 21 Mơ hình tổ chức, quản trị hoạt động Tập đoàn 24 Danh sách cổ đông nắm giữ từ 5% vốn cổ phần trở lên - Danh sách cổ đông sáng lập cấu cổ đông 25 4.1 Danh sách cổ đông nắm giữ từ 5% vốn cổ phần trở lên VCB 25 4.2 Danh sách cổ đông sáng lập tỷ lệ nắm giữ cổ phần 25 4.3 Cơ cấu cổ đông 25 Danh sách công ty liên quan VCB 26 5.1 Danh sách công ty mẹ VCB 26 5.2 Danh sách công ty trực thuộc VCB 26 5.3 Danh sách công ty mà VCB nắm quyền kiểm soát/chi phối 27 Danh sách công ty nắm quyền kiểm soát cổ phần chi phối VCB 27 Hoạt động kinh doanh 27 7.1 Sản phẩm dịch vụ cung cấp 27 7.2 Các mảng hoạt động kinh doanh chủ yếu 28 7.2.1 Hoạt động huy động vốn 28 7.2.2 Hoạt động tín dụng 30 7.2.3 Hoạt động toán quốc tế 35 7.2.4 Hoạt động kinh doanh thẻ 36 7.2.5 Hoạt động kinh doanh ngoại tệ 38 7.2.6 Hoạt động ngân hàng đại lý 39 7.2.7 Hoạt động kinh doanh chứng khoán 40 7.2.8 Hoạt động cho thuê tài 41 7.2.9 Hoạt động đầu tƣ, góp vốn liên doanh thời điểm 31/12/2008 42 7.3 Quản lý rủi ro bảo toàn vốn 44 7.4 Thị trƣờng hoạt động 49 7.4.1 Mạng lƣới chi nhánh công ty trực thuộc 49 7.4.2 Mạng lƣới khách hàng loại dịch vụ cung cấp cho khách hàng 50 7.4.3 Thị phần khả cạnh tranh 51 7.4.4 Các dự án đầu tƣ công nghệ xây dựng thực 53 Báo cáo kết hoạt động kinh doanh 56 8.1 Kết hoạt động kinh doanh giai đoạn 2005-2008 56 8.2 Những nhân tố ảnh hƣởng đến hoạt động kinh doanh năm báo cáo 57 8.3 Nguyên tắc hạch toán kế toán 58 Vị tổ chức đăng ký niêm yết 65 9.1 Vị tổ chức đăng ký niêm yết 65 9.2 Triển vọng phát triển ngành 71 9.3 Đánh giá phù hợp định hƣớng chiến lƣợc phát triển tổ chức 73 9.3.1 Định hƣớng chiến lƣợc phát triển 73 9.3.2 Sự phù hợp với định hƣớng phát triển ngành, xu kinh tế 74 10 Chính sách ngƣời lao động 74 10.1 Cơ cấu lao độ i 31/12/2008 74 10.1.1 Phân loại theo trình độ 74 10.1.2 Phân loại theo độ tuổi 75 10.2 Đánh giá nguồn nhân lực 75 10.2.1 Về chất lƣợng lao động 75 10.2.2 Về số lƣợng lao động 76 10.3 Chính sách chế độ ngƣời lao động 76 11 Chính sách cổ tức 76 12 Tình hình hoạt động tài 77 13 Hội đồng Quản trị, Ban Điều hành, Ban Kiểm soát, Kế toán trƣởng 77 13.1 Các thành viên Hội đồng Quản trị 77 13.1.1 Chủ tịch Hội đồng quản trị 77 13.1.2 Ủy viên Hội đồng quản trị 79 13.1.3 Ủy viên Hội đồng quản trị 80 13.1.4 Ủy viên Hội đồng quản trị 81 13.1.5 Ủy viên Hội đồng quản trị 82 13.1.6 Ủy viên Hội đồng quản trị 83 13.1.7 Ủy viên Hội đồng quản trị 84 13.2 Các thành viên Ban Kiểm soát 85 13.2.1 Trƣởng ban Kiểm soát 85 13.2.2 Thành viên Ban kiểm soát 86 13.2.3 Thành viên Ban kiểm soát 87 13.2.4 Thành viên Ban kiểm soát 88 13.2.5 Thành viên Ban kiểm soát 89 13.3 Các thành viên Ban Điều hành 90 13.3.1 Tổng giám đốc 90 13.3.2 Phó Tổng giám đốc 90 13.3.3 Phó Tổng giám đốc 90 13.3.4 Phó Tổng giám đốc 91 13.3.5 Phó Tổng giám đốc 92 13.3.6 Phó Tổng giám đốc 93 13.3.7 Phó Tổng giám đốc 94 13.4 Kế toán trƣởng 95 14 Tài sản, nhà xƣởng thuộc sở hữu tổ chức đăng ký niêm yết 96 14.1 Tài sản cố định hữu hình 96 14.2 Tài sản cố định vơ hình 98 14.3 Tình hình quản lý sử dụng đất thời điểm 31/12/2008 98 15 Kế hoạch lợi nhuận cổ tức năm 106 15.1 Giả thiết dự báo kế hoạch 106 15.2 Kế hoạch lợi nhuận cổ tức 106 16 Đánh giá tổ chức tƣ vấn kế hoạch lợi nhuận cổ tức 107 17 Thông tin cam kết nhƣng chƣa thực VCB 109 18 Các thông tin, tranh chấp kiện tụng liên quan tới VCB mà ảnh hƣởng đến giá chứng khốn niêm yết (nếu có) 110 V CHỨNG KHOÁN NIÊM YẾT 111 Loại chứng khoán 111 Mệnh giá 111 Tổng số chứng khoán niêm yết 111 Cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhƣợng theo quy định Pháp luật VCB 111 Phƣơng pháp tính giá 111 5.1 Phƣơng pháp định giá tƣ vấn Credit Suisse 111 5.2 Giá trị cổ phiếu theo kết đấu giá 112 5.3 Giá dự kiến lên sàn 112 Giới hạn tỷ lệ nắm giữ nhà đầu tƣ nƣớc 113 Các loại thuế có liên quan 114 7.1 Thuế thu nhập doanh nghiệp thời điểm 31/12/2008 114 7.2 Các loại thuế khác 115 VI CÁC ĐỐI TÁC LIÊN QUAN TỚI ĐỢT NIÊM YẾT 116 Tổ chức kiểm toán 116 Tổ chức tƣ vấn niêm yết 116 VII PHỤ LỤC 117 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM CÁC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 4: Cơ cấu cổ đông VCB thời điểm 01/12/2008 25 Biểu đồ 5: Tình hình huy động vốn năm 2006-2008 .30 Biểu đồ 6: Huy động vốn theo loại tiền & Biểu đồ 30 Biểu đồ 8: Tốc độ tăng trưởng dư nợ tín dụng 31 Biểu đồ 9: Cơ cấu dư nợ theo đối tượng cho vay 31/12/2008 .32 Biểu đồ 10: Dư nợ theo ngành kinh tế tính đến 31/12/2008 .33 Biểu đồ 11: Cơ cấu tín dụng theo khu vực địa lý 33 Biểu đồ 12: Cơ cấu theo kỳ hạn & Biểu đồ 13: Cơ cấu theo loại tiền 34 Biểu đồ 14: Tình hình phát hành thẻ VCB (số thẻ) 37 Biểu đồ 16: Mơ hình Quản trị rủi ro tín dụng 48 Biểu đồ 17: Hệ thống chi nhánh VCB 49 Biểu đồ 18: Khả cạnh tranh VCB năm 2007 53 Biểu đồ 19: Sơ đồ tổ chức Trung tâm tin học 67 Biểu đồ 21: Cơ cấu lao động theo độ tuổi .75 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM CÁC BẢNG Bảng 1: Các mốc hoạt động Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam 20 Bảng 2: Các mốc thời gian thành lập công ty 21 Bảng 3: Danh sách cổ đông nắm giữ từ 5% vốn cổ phần trở lên VCB 01/12/2008 25 Bảng 4: Cơ cấu cổ đông VCB thời điểm 01/12/2008 26 Bảng 5: Danh sách công ty trực thuộc VCB (tại thời điểm 31/12/2008) 26 Bảng 6: Danh sách Công ty mà VCB nắm giữ quyền kiểm soát /chi phối 27 Bảng 7: Tình hình huy động vốn giai đoạn 2006-2008 29 Bảng 8: Tốc độ tăng trưởng dư nợ tín dụng 31 Bảng 9: Cơ cấu dư nợ theo đối tượng 32 Bảng 10: Cơ cấu cho vay theo phân ngành .32 Bảng 11: Cơ cấu cho vay theo kỳ hạn loại ngoại tệ 34 Bảng 12: Phân loại nợ trích lập dự phòng rủi ro thời điểm 31/12/2008 35 Bảng 13: Hoạt động toán quốc tế VCB 2006-2008 36 Bảng 14: Số lượng thẻ phát hành VCB (tích luỹ) 37 Bảng 15: Doanh số sử dụng thẻ VCB phát hành 37 Bảng 16: Tình hình tốn thẻ quốc tế VCB .38 Bảng 17: Kết kinh doanh ngoại tệ 2006 - 2008 38 Bảng 18: Một số tiêu chủ yếu hoạt động kinh doanh chứng khoán .41 Bảng 19: Một số tiêu chủ yếu hoạt động cho thuê tài .41 Bảng 20: Cơ cấu nợ 42 Bảng 21: Tình hình góp vốn VCB 31/12/2008 43 Bảng 22: Phân cấp thẩm quyền phê duyệt giới hạn tín dụng 48 Bảng 23: Thị phần VCB hệ thống NHTM theo số tiêu 52 Bảng 24: Các dự án đầu tư xây dựng cơng trình triển khai đến thời điểm 31/12/2008 54 Bảng 25: Kết hoạt động kinh doanh 2006-2008 56 Bảng 26: Tỷ lệ dự phòng theo loại nợ 60 Bảng 27: Khấu hao tài sản cố định 62 Bảng 29: Tình hình thực nghĩa vụ với Nhà nước 64 Bảng 30:Một số tiêu NHTM lớn Việt Nam năm 2007 66 Bảng 31: Huy động vốn & dư nợ cho vay NHTM lớn Việt Nam năm 2007 .66 Bảng 32: Các tiêu tài chủ yếu VCB năm 2006-2008 77 Bảng 33: Thống kê tài sản cố định hữu hình thời điểm 31/12/2008 96 Bảng 34: Thời gian khấu hao trích khấu hao tài sản cố định hữu hình 97 Bảng 35: Thống kê tài sản cố định vơ hình thời điểm 31/12/2008 .98 Bảng 36: Tình hình quản lý sử dụng đất 31/12/2008 99 Bảng 37: Một số giả thiết dự báo 106 Bảng 38: Một số tiêu kế hoạch lợi nhuận cổ tức 106 Bảng 39: Các tiêu ngồi bảng cân đối kế tốn hợp 109 Bảng 40: Thuế thu nhập doanh nghiệp hành phải trả 114 Bảng 41: Thuế thu nhập doanh nghiệp hoãn lại 114 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM I CÁC NHÂN TỐ RỦI RO Rủi ro lãi suất Rủi ro lãi suất xảy có chênh lệch kỳ hạn, tính khoản vốn huy động việc sử dụng vốn huy động ngân hàng điều kiện lãi suất thị trƣờng thay đổi dự kiến, điều dẫn đến khả giảm thu nhập ngân hàng so với dự tính Để phòng tránh rủi ro lãi suất, VCB chủ động áp dụng sách lãi suất linh hoạt theo tín hiệu thị trƣờng, thu hẹp chênh lệch kỳ hạn bình qn tài sản có tài sản nợ, sử dụng có chọn lọc sản phẩm phái sinh Ngồi ra, VCB áp dụng sách lãi suất phù hợp nhiều hợp đồng tín dụng trung dài hạn nhằm giảm thiểu rủi ro lãi suất Hoạt động Ủy ban Quản lý Tài sản nợ - Tài sản có (ALCO) mối quan hệ tƣơng tác với phòng ban chức khác mơ hình quản trị rủi ro theo thơng lệ quốc tế giúp nâng cao hiệu quản trị rủi ro lãi suất VCB Rủi ro tín dụng Rủi ro tín dụng loại rủi ro dẫn đến tổn thất tài sản trƣờng hợp khách hàng vay vốn/đƣợc cấp tín dụng khơng có khả thực phần toàn cam kết nêu Hợp đồng tín dụng ký với Ngân hàng Danh mục tín dụng VCB tƣơng đối đa dạng lành mạnh Mức độ rủi ro tín dụng phụ thuộc nhiều vào điều kiện kinh tế vĩ mô Trƣờng hợp mơi trƣờng kinh tế có khó khăn kéo dài có ảnh hƣởng định đến chất lƣợng tín dụng, khách hàng hoạt động lĩnh vực nhạy cảm nhƣ bất động sản… Tuy nhiên, VCB không tập trung cao vào lĩnh vực ngành hàng chủ động tính tốn trích lập dự phòng rủi ro tín dụng theo quy định hành Rủi ro ngoại hối Rủi ro ngoại hối phát sinh có biến động tỷ giá ngoại hối thị trƣờng khoản mục tài sản Nợ tài sản Có ngoại tệ VCB Để quản trị rủi ro ngoại hối, VCB thiết lập hệ thống sách quản lý tập trung trạng thái ngoại hối toàn hệ thống Hội sở Các chi nhánh đƣợc đặt hạn mức giao dịch ngày trạng thái ngoại hối vào cuối ngày Tại Hội sở chính, trạng thái ngoại hối phát sinh toàn hệ thống đƣợc cân kịp thời BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Rủi ro khoản Rủi ro khoản khả ngân hàng đáp ứng nhu cầu rút tiền thƣờng xuyên đột xuất ngƣời gửi tiền nhƣ không chi trả đƣợc kịp thời nghĩa vụ tài khác Rủi ro khoản bắt nguồn từ không phù hợp quy mô kỳ hạn tài sản nợ tài sản có ngân hàng thời điểm hay tƣơng lai Ngoài ra, yếu tố tâm lý, niềm tin nhà đầu tƣ nhân tố quan trọng gây nên rủi ro khoản Công tác quản trị rủi ro khoản VCB tuân thủ nguyên tắc sau:  Tuân thủ nghiêm ngặt quy định NHNN tỷ lệ an toàn vốn khoản hoạt động ngân hàng  Ln theo dõi, phân tích tài sản công nợ theo kỳ đáo hạn thực tế;  Tuân thủ hạn mức khoản theo quy định Ủy ban ALCO  Kiểm soát chặt chẽ sở nắm bắt dự đoán lƣu lƣợng tiền gửi, rút cho vay, động thái khách hàng theo ngày, tuần, tháng để xây dựng kế hoạch sử dụng vốn, đƣa đề xuất kịp thời nhằm ứng phó với diễn biến khoản song song với việc đảm bảo đầu tƣ tài chính;  Triển khai biện pháp ứng phó cách có hệ thống sở phối hợp nhịp nhàng nhanh chóng phận tác nghiệp Do tuân thủ chặt chẽ quy định phòng ngừa rủi ro khoản Ngân hàng Nhà nƣớc quy định quản trị nội nhƣ trên, năm 2008, thị trƣờng tiền tệ nƣớc quốc tế có nhiều biến động, VCB thực tốt công tác quản trị rủi ro khoản, giữ nguồn vốn ổn định tăng trƣởng bền vững Bên cạnh đó, VCB thực tốt vai trò hỗ trợ khoản cho ngân hàng bạn, đặc biệt giai đoạn cẳng thẳng khoản đầu năm 2008 Rủi ro từ hoạt động ngoại bảng VCB thực hoạt động cam kết bảo lãnh cho khách hàng chủ yếu dựa uy tín cam kết đƣợc hạch toán ngoại bảng Tuy nhiên trƣờng hợp khách hàng khả toán cho ngƣời thụ hƣởng nhƣ khả toán L/C trả chậm, L/C trả VCB gặp rủi ro phải thay khách hàng trả tiền cho ngƣời thụ hƣởng Lúc đó, nghĩa vụ phát sinh khách hàng đƣợc hạch toán nội bảng với tƣ cách khoản tín dụng bắt buộc Đối với cam kết giao dịch ngoại hối, đến ngày toán mà phía đối tác khơng thực ngân hàng gặp rủi ro VCB tham gia vào hợp đồng giao dịch ngoại hối không mang mục đích kinh doanh mà để đáp ứng nhu cầu ngoại tệ cho khách 10 BẢN CÁO BẠCH STT 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 TÊN, ĐỊA CHỈ TÀI SẢN Đất 01 Hai Bà Trƣng, An Khê, Gia Lai Đất 03 Lý Thƣờng Kiệt Đồng Hới, Quảng Bình Số Trần Hƣng Đạo, Sóc Trăng NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM HÌNH THỨC SỞ HỮU THỜI HẠN DIỆN TÍCH (Năm) (M2) TÌNH TRẠNG PHÁP LÝ MỤC ĐÍCH SỬ DỤNG T 50 1.184,6 CN QSD Trụ sở làm việc, PGD TN 30 2.098,4 CN QSD Trụ sở làm việc TN 50 1.489,7 CN QSD XD trụ sở Số Trần Hƣng Đạo, Sóc Trăng TN 50 40,9 CN QSD XD trụ sở 69 Bùi Thị Xuân, Q1, TP HCM T KTH 320,0 CN QSD Trụ sở Chi nhánh T 30 4.711 CN QSD Trụ sở Chi nhánh T 49 6.223,0 CN QSD Kho lƣu trữ G 50 657,0 CN QSD Trụ sở làm việc TN 50 13.677,7 CN QSD XD trụ sở làm việc TN 49 5.167,0 QĐ Thuê XD trụ sở làm việc T 50 229,2 CN QSD Trụ sở Chi nhánh T 25 500,0 QĐ Thuê Nhà đặt máy ATM Trụ sở làm việc, 66 Nguyễn Lƣơng Bằng, Hải Dƣơng Đất khu 12, Phƣờng Bình Hàn TP Hải Dƣơng Đất TT Sao đỏ, Chí Linh, Hải Dƣơng Đất phƣờng Đại Phúc TP Bắc Ninh Khu đất phƣờng Khai Quang, thị xã Vĩnh Yên, Vĩnh Phúc 72 Phạm Ngọc Thạch, P6, Q3, TPHCM Đất Khu chế xuất Linh Trung I, quận Thủ Đức, TP HCM Trụ sở GD, Xã Phú Hội, Nhơn Trạch Đồng Nai Đất TT Dĩ An, Bình Dƣơng Đất khu tái định cƣ P Trần Quang Diệu, TP Quy Nhơn, Bình Định Đất xã An Bình, huyện Dĩ G KTH 2.767,0 QĐ Giao Trụ sở Chi nhánh G 38 1.900,0 CN QSD Trụ sở Chi nhánh T 50 1.377,0 CN QSD Trụ sở Chi nhánh G 50 1.200,0 CN QSD Trụ sở Chi nhánh 104 BẢN CÁO BẠCH STT TÊN, ĐỊA CHỈ TÀI SẢN NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM HÌNH THỨC SỞ HỮU THỜI HẠN DIỆN TÍCH (Năm) (M2) TÌNH TRẠNG PHÁP LÝ MỤC ĐÍCH SỬ DỤNG An, Bình Dƣơng 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 105 106 Tru sở làm việc CN Châu Đốc Số 22 đƣờng 3A KCN Biên Hồ 2, phƣờng An Bình, TP Biên Hoà ĐN Đất Đƣờng Vân Đồn, P.Trần Phú, TX Móng Cái, Quảng Ninh Đƣờng Vân Đồn, P.Trần Phú Thị xã Móng Cái, Quảng Ninh Số 10 - 12 Nguyến Văn Cừ P.1 TP Đà Lạt, Lâm Đồng Thị trấn Bần, Yên Nhân, Hƣng Yên Đƣờng Nguyến Tất Thành, Phan Thiết, Bình Thuận (thực địa dự án KDV cơng viên giải trí P Hƣng Long ) Thửa số 49 - tờ đồ số 16, tt Bến Lức, Long An Khối - TT Xuân An, Nghi Xuân, Hà Tĩnh Trụ sở làm việc số 35 Trần Hƣng Đạo, Tam Kỳ Quảng Nam Phƣờng Tân An, TX Hội An, tỉnh Quảng Nam Nhà 110 Cầu gỗ, Hà Nội Đất 10 Thuyền Quang Hà Nội QSD Đất 198 Trần Quang Khải Hà Nội G KTH 227,30 CN QSD Trụ sở Chi nhánh TN 46 5.328.4 CN QSD Trụ sở Chi nhánh TN 50 600,0 CN QSD Làm trụ sở làm việc TN 30 108,0 CN QSD Làm trụ sở làm việc T 50 2.146,0 CN QSD Đất sở SX, KD TN 50 19.835,0 CN QSD XD trụ sở CN G 50 5.310,0 Cam kết bàn giao đất XD trụ sở Chi nhánh G 50 4.134,0 CN QSD Xây dựng trụ sở G KTH 1.056,0 QĐ Giao Trụ sở giao dịch Chi nhánh G 50 9.085,0 QĐ Giao Trụ sở Chi nhánh G 50 1.000,0 CN QSD G KTH 162,0 CN QSD G KTH 555,0 QĐ Giao T 50 105 1.986,0 Làm PGD Chi nhánh Làm PGD Chi nhánh Trụ sở Cơng ty CTTC Góp vốn liên doanh BẢN CÁO BẠCH STT NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM TÊN, ĐỊA CHỈ TÀI SẢN HÌNH THỨC SỞ HỮU THỜI HẠN DIỆN TÍCH (Năm) (M2) Tổng cộng TÌNH TRẠNG PHÁP LÝ MỤC ĐÍCH SỬ DỤNG 181.891,92 Trong đó:  G: Giao  T: Thuê trả tiền lần  TN: Thuê trả tiền hàng năm  KTH: Không thời hạn  QĐ giao: Quyết định giao  CN QSD: Giấy chứng nhận quyền sử dụng 15 Kế hoạch lợi nhuận cổ tức năm 15.1 Giả thiết dự báo kế hoạch Dự báo cho giai đoạn 2009 – 2010 dựa giả định nhƣ sau: Bảng 37: Một số giả thiết dự báo CHỈ TIÊU 2007 Số tuyệt đối Thu nhập lãi Thu nhập ngồi lãi Chi phí hoạt động Số tuyệt đối 2008 % tăng giảm 4.005 2.109 6.624 2.366 65,39% 12,18% Số tuyệt đối 5.227 2.335 1.628 2.694 65,58% 3.038 2009F % tăng giảm  Dự kiến năm 2009 lợi nhuận trƣớc thuế đạt 3.320 tỷ đồng;  Chi dự phòng 1.204 tỷ đồng;  Chi lƣơng 1.390 tỷ đồng;  Thu nhập từ lãi dự kiến năm 2009 đạt 5.227 tỷ đồng 15.2 Đơn vị: Tỷ VND 2010F Số tuyệt % tăng đối giảm -21,09% 0,13% 8.074 3.128 54,47% 33,96% 12,8% 4.223 39,00% Kế hoạch lợi nhuận cổ tức Bảng 38: Một số tiêu kế hoạch lợi nhuận cổ tức Đơn vị:Tỷ VND CHỈ TIÊU Tổng tài sản 2007 2008 2009F 2010F 197.363 221.950 246.365 258.254 106 BẢN CÁO BẠCH CHỈ TIÊU NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM 2007 2008 13.528 13.790 16.445 21.521 Thu nhập lãi khoản tƣơng đƣơng 4.005 6.624 5.227 8.074 Thu nhập lãi 2.109 2.366 2.335 3.128 Tổng thu nhập hoạt động kinh doanh 6.114 8.990 7.562 11.202 (1.628) (2.694) (3.038) (4.223) 4.486 6.296 4.524 6.979 (1.337) (2.971) (1.204) (1.729) Lợi nhuận trƣớc thuế 3.149 3.324 3.320 5.250 Thuế thu nhập doanh nghiệp (759) (788) (862) (1.470) Lợi nhuận sau thuế 2.390 2.537 2.538 3.780 17,60% 18,28% 15,43% 18,06% 18 12,0% 12,0% Vốn chủ sở hữu Tổng chi phí hoạt động Thu nhập hoạt động kinh doanh Chi phí dự phòng rủi ro tín dụng Tỷ suất lợi nhuận/Vốn chủ sở hữu Chi trả cổ tức 2009F 12,0% 2010F Nguồn: Báo cáo tài hợp kiểm tốn năm 2007, Báo cáo tài hợp kiểm tốn từ 01/01/2008 đến 31/05/2008 Báo cáo tài hợp kiểm toán từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 16 Đánh giá tổ chức tƣ vấn kế hoạch lợi nhuận cổ tức Với vai trò tổ chức tƣ vấn niêm yết cổ phiếu Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam, Cơng ty Chứng khốn Ngân hàng Ngoại thƣơng Việt Nam tiến hành thu thập thông tin, nghiên cứu phân tích nhằm đƣa nhận xét đánh giá dự báo tình hình hoạt động kinh doanh Ngân hàng Ngoại thƣơng Việt Nam Các nghiên cứu, phân tích đánh giá VCB tổ chức tƣ vấn đƣợc đặt bối cảnh kinh tế Việt Nam năm 2008, dự báo kinh tế giới, Việt Nam ngành ngân hàng năm Kế hoạch kinh doanh năm 2009 VCB dự báo tốc độ tăng trƣởng nhƣ sau:  Tăng trƣởng tổng tài sản 11%;  Tốc độ tăng trƣởng huy động vốn từ kinh tế: 15%;  Tốc độ tăng trƣởng dƣ nợ tín dụng: 18%;  Chi trả cổ tức đƣợc trì ổn định mức 12,0%/năm mệnh giá cổ phần Trong năm 2008, tình hình kinh tế giới nhƣ Việt Nam có nhiều yếu tố khơng thuận lợi Khủng hoảng tài nhiều nƣớc giới dẫn đến kinh tế giới bị suy thoái, đặc biệt thị trƣờng tài Mỹ dẫn đến sáp nhập phá sản hàng loạt 18 Cổ tức năm 2008 đƣợc VCB chi trả cho tháng, với tỷ lệ 12,0% /năm 107 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM tổ chức tài tên tuổi nhƣ Lehman Brothers, Me Bên cạnh đó, thị trƣờng chứng khoán sụt giảm 73% so với năm 2007 Thị trƣờng bất động sản sau thời gian sốt nóng giảm mạnh có dấu hiệu đóng băng với số lƣợng giao dịch Giá vàng tỷ giá USD biến động thất thƣờng, khó dự báo Trong bối cảnh khó khăn trên, hoạt động Ngân hàng thƣơng mại Việt Nam gặp nhiều khó khăn Các ngân hàng buộc phải tham gia đua lãi suất huy động vốn, thắt chặt tăng trƣởng tín dụng Tuy nhiên, kết kinh doanh năm 2008 VCB vƣợt kế hoạch đặt hầu hết tiêu, cụ thể nhƣ sau:  Thu nhập hoạt động kinh doanh trƣớc chi phí rủi ro đạt 6.296 tỷ đồng so với kế hoạch 4.288 tỷ đồng (vƣợt 46,8%);  Lợi nhuận sau thuế đạt 2.520,2 tỷ đồng so với kế hoạch 2.436 tỷ đồng (vƣợt 3,5%) Với nhận định kinh tế giới gặp nhiều khó khăn vài năm tới, Tổ chức tiền tệ quốc tế (IMF) điều chỉnh dự báo, giảm tăng trƣởng cho hầu hết quốc gia, đó, tốc độ tăng trƣởng Việt Nam năm 2009 đƣợc dự báo đạt 4,5% Tài ngân hàng ngành có mối liên hệ thuận chiều với tốc độ phát triển kinh tế Tuy lạc quan tranh kinh tế năm tới, nhƣng tốc độ tăng trƣởng kinh tế không thấp tiềm to lớn ngành ngân hàng sở đặt tốc độ tăng trƣởng cho tiêu kinh doanh kế hoạch kinh doanh giai đoạn 2009 – 2012 VCB Tiềm ngành tài ngân hàng Việt Nam đƣợc thể thông qua: tỷ suất thâm nhập dịch vụ ngân hàng, tỷ lệ dân số trẻ tốc độ đô thị hoá Tỷ suất thâm nhập dịch vụ ngân hàng đƣợc đánh giá qua tiêu tỷ lệ tài khoản dân số; tín dụng nội địa tiền gửi bình quân đầu ngƣời Các tiêu Việt Nam mức thấp Với dân số 87 triệu ngƣời (đứng thứ 13 giới), có khoảng triệu tài khoản Việt Nam, cho thấy tỷ lệ tài khoản khoảng 8%, thuộc hàng thấp tồn cầu Ƣớc tính khoảng 50% tiết kiệm cá nhân đƣợc giữ bên hệ thống ngân hàng thống dƣới dạng tiền mặt, vàng tài sản khác Trong trình kinh tế Việt Nam có bƣớc chuyển đổi từ kinh tế tiền mặt sang hệ thống tài ngân 108 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM hàng, tỷ lệ thâm nhập dịch vụ tài dự kiến tăng trƣởng với tốc độ bùng nổ Theo dự báo nhà phân tích, số tài khoản ngân hàng dự kiến tăng gấp lần vòng 10 năm tới Sự kết hợp dân số trẻ tốc độ thị hố nhanh yếu tố quan trọng thúc đẩy phát triển dịch vụ ngân hàng Số liệu thống kê cho thấy hàng năm có khoảng triệu ngƣời đến tuổi lao động triệu ngƣời sống nông thôn rời lên thành thị Với độ tuổi trung bình 26, lực lƣợng dân số lớn tham gia vào thị trƣờng lao động, kéo theo thu nhập, chi tiêu mức sống đƣợc cải thiện Đây đối tƣợng khách hàng tiềm dịch vụ ngân hàng Trên sở xem xét tác động tổng hợp nhân tố trên, cho khơng có biến động bất thƣờng gây ảnh hƣởng đến hoạt động kinh doanh VCB, kế hoạch doanh thu lợi nhuận mà Ngân hàng đề thực đƣợc Kế hoạch chi trả cổ tức VCB đƣợc trì ổn định nhằm đảm bảo lợi ích cổ đơng Chúng tơi xin lƣu ý rằng, ý kiến đánh giá đƣợc đƣa dƣới góc độ tƣ vấn, sở nghiên cứu chứng khoán thị trƣờng chứng khoán, triển vọng kinh tế, ngành ngân hàng VCB Những đánh giá tổ chức tƣ vấn có ý nghĩa tham khảo cho nhà đầu tƣ 17 Thông tin cam kết nhƣng chƣa thực VCB 17.1 Các cam kết bảng cân đối kế toán hợp thời điểm 31/12/2008 Căn theo Báo cáo tài thời điểm 31/12/2008, VCB số cam kết bao gồm khoản mục sau: Bảng 39: Các tiêu bảng cân đối kế toán hợp Đơn vị: Triệu đồng Danh mục 31/12/2008 31/12/2007 31/12/2006 Các công nợ tiềm ẩn 38.270.533 40.771.088 27.787.145 Bảo lãnh tài 11.331.636 9.073.181 26.021.012 Cam kết nghiệp vụ thư tín 26.938.897 31.697.907 1.766.133 20.711.017 45.038.952 33.505.945 dụng Các cam kết Cam kết cho vay chưa giải ngân Nguồn: Báo cáo tài hợp kiểm tốn năm 2006-2007 Báo cáo tài hợp kiểm toán từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 109 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Rủi ro tín dụng cơng cụ tài ngoại bảng đƣợc định nghĩa khả mang đến rủi ro tín dụng cho VCB bên liên quan đến cơng cụ tài khơng thực điều khoản hợp đồng Bảo lãnh tài cam kết có điều kiện mà VCB cấp cho khách hàng để giao dịch với bên thứ ba hoạt động bảo lãnh vay vốn, bảo lãnh toán, bảo lãnh thực hợp đồng bảo lãnh dự thầu Rủi ro tín dụng liên quan đến việc cấp bảo lãnh giống rủi ro cho vay khách hàng Giao dịch thƣ tín dụng thƣơng mại trả loại giao dịch Ngân hàng cung cấp tài cho khách hàng mình, thơng thƣờng ngƣời mua/nhà nhập hàng hóa mở thƣ tín dụng bên thụ hƣởng ngƣời bán/nhà xuất Rủi ro tín dụng thƣ tín dụng trả thƣờng thấp hàng hóa nhập đƣợc dùng để chấp cho loại giao dịch Giao dịch thƣ tín dụng trả chậm phát sinh rủi ro hợp đồng đƣợc thực mà khách hàng khơng tốn cho bên thụ hƣởng Các thƣ tín dụng trả chậm khơng đƣợc khách hàng toán đƣợc VCB ghi nhận khoản cho vay bắt buộc công nợ tƣơng ứng thể nghĩa vụ tài VCB phải tốn cho bên thụ hƣởng thực nghĩa vụ VCB việc bảo lãnh cho khách hàng VCB thƣờng yêu cầu ký quỹ để đảm bảo cho công cụ tài có liên quan đến tín dụng cần thiết Giá trị ký quỹ dao động từ 0% đến 100% giá trị cam kết đƣợc cấp, tùy thuộc vào mức độ tin cậy khách hàng VCB đánh giá 17.2 Các cam kết khác nhƣng chƣa thực VCB Theo Nghị Đại hội đồng cổ đông VCB năm 2009, VCB dự kiến phát hành thêm cổ phiếu tăng vốn điều lệ năm 2009 từ 12.100,8 tỷ đồng lên 13.223,7 tỷ đồng, tƣơng đƣơng 9,28% vốn Điều lệ Đại hội đồng cổ đông ủy quyền cho Hội đồng quản trị định Phƣơng án phát hành sở ý kiến chấp thuận quan chức 18 Các thông tin, tranh chấp kiện tụng liên quan tới VCB mà ảnh hƣởng đến giá chứng khốn niêm yết (nếu có) Khơng có 110 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM V CHỨNG KHOÁN NIÊM YẾT Loại chứng khốn Cổ phần phổ thơng Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam Mệnh giá Mệnh giá cổ phần 10.000 đồng/ cổ phần Tổng số chứng khoán niêm yết Tổng số cổ phần dự kiến niêm yết: 112.285.426 cổ phần ( 9,28% vốn điều lệ) tƣơng ứng với số cổ phần SCIC gồm tổ chức cá nhân trong, nƣớc cán công nhân viên VCB Cổ phiếu bị hạn chế chuyển nhƣợng theo quy định Pháp luật VCB Theo phƣơng án cổ phần hóa VCB đƣợc phê duyệt, cổ phần Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam cổ phần phổ thơng Do đó, theo quy định Luật Doanh nghiệp Điều lệ tổ chức hoạt động Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam, cổ phần nói khơng bị hạn chế chuyển nhƣợng Phƣơng pháp tính giá 5.1 Phƣơng pháp định giá tƣ vấn Credit Suisse Theo Quyết định số 230/2005/QĐ-TTg ngày 21/09/2005 Thủ tƣớng Chính phủ việc thí điểm cổ phần hố Ngân hàng Ngoại thƣơng Việt Nam Quyết định số 1289/QĐ-TTg ngày 26 tháng 09 năm 2007 Thủ tƣớng Chính phủ phê duyệt Phƣơng án cổ phần hoá Ngân hàng Ngoại thƣơng Việt Nam, thời điểm xác định giá trị để cổ phần hoá VCB ngày 31/12/2006 Tổ chức tƣ vấn quốc tế Credit Suisse áp dụng phƣơng pháp định giá theo chuẩn mực quốc tế để xác định giá trị VCB Cụ thể, tổ chức tƣ vấn quốc tế áp dụng phƣơng pháp định giá theo chuẩn mực quốc tế để xác định giá trị VCB, bao gồm: (i) phân tích chiết khấu cổ tức (DDA); (ii) phân tích so sánh với giao dịch mua bán/sáp nhập tƣơng đồng (CompAcq); (iii) phân tích/so sánh giá cổ phiếu với doanh nghiệp tƣơng đồng (CompCo) 111 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Tổ chức tƣ vấn quốc tế Credit Suisse không sử dụng phƣơng pháp tài sản để xác định giá trị VCB dựa sở sau:  Phƣơng pháp phản ánh đƣợc giá trị VCB, đặc biệt tiềm phát triển tƣơng lai;  Phƣơng pháp chiết khấu cổ tức (DDA) có tính chất bao trùm, tính đến yếu tố tƣơng lai, phản ánh đƣợc tiềm doanh nghiệp nhƣ kỳ vọng nhà đầu tƣ Phƣơng pháp phƣơng pháp phổ biến định giá ngân hàng thị trƣờng quốc tế;  Kết phân tích tổ chức tƣ vấn quốc tế Credit Suisse cho thấy giá trị VCB lớn nhiều so với việc sử dụng phƣơng pháp tài sản 5.2 Giá trị cổ phiếu theo kết đấu giá Giá khởi điểm Căn (i) Kết định giá tổ chức tƣ vấn quốc tế Credit Suisse, (ii) Tình hình cung cầu thị trƣờng yếu tố liên quan khác thời điểm đề xuất, VCB đề xuất đƣợc Thủ tƣớng Chính phủ chấp thuận giá khởi điểm IPO nƣớc 100.000 đồng/cổ phần Giá đấu giá bình quân Ngày 26/12/2007, VCB bán đấu giá thành công 6,5% vốn điều lệ công chúng thông qua SGDCK TP HCM Tại thời điểm đó, vốn điều lệ xây dựng 15.000 tỷ đồng, 6,5 % vốn điều lệ tƣơng đƣơng 97.500.000 cổ phần Kết cụ thể nhƣ sau:  Tổng số cổ phần chào bán  Tổng số cổ phần chào bán đƣợc  Tổng số cổ phần từ chối mua  Tổng số cổ phần bán đƣợc thực tế  Giá đấu giá thành công thấp  Giá đấu giá thành cơng cao  Giá bình qn thực tế  Tổng số tiền thu đƣợc thực tế : : : : : : : : 97.500.000 cổ phần 97.500.000 cổ phần 3.160.286 cổ phần 94.339.714 cổ phần 102.000 VND /cổ phần 250.000 VND /cổ phần 107.572,7 VND /cổ phần 10.179.981.500.000 VND 5.3 Giá dự kiến lên sàn Trên sở kết hợp nhiều phƣơng pháp định giá giá trị thực tế giao dịch nhƣ giá đấu giá bình quân thực tế, giá giao dịch cổ phiếu VCB trƣớc thời gian thức niêm yết, mức giá dự kiến lên sàn cổ phiếu VCB Hội đồng quản trị thông báo văn phù hợp với quy định pháp luật thời điểm thích hợp 112 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Giới hạn tỷ lệ nắm giữ nhà đầu tƣ nƣớc Nghị định số 69/2007/NĐ-CP Chính Phủ ngày 20/4/2007 việc nhà đầu tƣ nƣớc mua cổ phần ngân hàng thƣơng mại Việt Nam quy định giới hạn tỷ lệ nắm giữ cổ phần ngân hàng thƣơng mại nhà đầu tƣ nƣớc nhƣ sau:  Tổng mức sở hữu cổ phần nhà đầu tƣ nƣớc ngồi (bao gồm cổ đơng nƣớc ngồi hữu) ngƣời có liên quan nhà đầu tƣ nƣớc ngồi khơng vƣợt q 30% vốn điều lệ VCB;  Mức sở hữu cổ phần nhà đầu tƣ nƣớc ngồi khơng phải tổ chức tín dụng nƣớc ngồi ngƣời có liên quan nhà đầu tƣ nƣớc ngồi khơng vƣợt q 5% vốn điều lệ VCB;  Mức sở hữu cổ phần tổ chức tín dụng nƣớc ngồi ngƣời có liên quan tổ chức tín dụng nƣớc ngồi khơng vƣợt q 10% vốn điều lệ VCB;  Mức sở hữu cổ phần nhà đầu tƣ chiến lƣợc nƣớc ngồi ngƣời có liên quan nhà đầu tƣ chiến lƣợc nƣớc ngồi khơng vƣợt 15% vốn điều lệ VCB Trƣờng hợp đặc biệt, Thủ tƣớng Chính phủ đề nghị Ngân hàng Nhà nƣớc Việt Nam, định mức sở hữu cổ phần nhà đầu tƣ chiến lƣợc nƣớc ngồi ngƣời có liên quan nhà đầu tƣ chiến lƣợc nƣớc ngồi vƣợt q 15%, nhƣng không đƣợc vƣợt 20% vốn điều lệ VCB Trong đó, ngƣời có liên quan tổ chức, cá nhân nƣớc ngồi bao gồm: i Cơng ty mẹ tổ chức đó, cơng ty có cơng ty mẹ với tổ chức đó; ii Ngƣời tổ chức quản lý cơng ty mẹ, ngƣời tổ chức có thẩm quyền bổ nhiệm ngƣời quản lý công ty mẹ tổ chức đó; iii Cơng ty trực thuộc cơng ty tổ chức đó; iv Ngƣời quản lý, thành viên Ban kiểm soát, ngƣời tổ chức có thẩm quyền bổ nhiệm ngƣời quản lý tổ chức đó; v Cổ đơng nhóm cổ đơng sở hữu từ 10% tổng số cổ phần phổ thông trở lên tổ chức đó; vi Vợ, chồng, cha, cha nuôi, mẹ, mẹ nuôi, con, nuôi, anh, chị, em ruột (và vợ, chồng ngƣời này) ngƣời quản lý, thành viên Ban kiểm sốt, cổ đơng sở hữu từ 10% tổng số cổ phần phổ thông trở lên tổ chức đó; vii Vợ, chồng, cha, cha nuôi, me, mẹ nuôi, con, nuôi, anh, chị, em ruột ( vợ, chống ngƣời này) cá nhân đó; 113 BẢN CÁO BẠCH viii NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Cá nhân đƣợc ủy quyền đại diện cho ngƣời quy định điểm (i), (ii), (iii), (iv), (v), (vi) (vii) ngƣời ủy quyền ngƣời liên quan ngƣời ủy quyền ngƣời đƣợc ủy quyền Cũng theo Nghị định số 69 này, VCB đƣợc định tỷ lệ sở hữu cổ phần nhà đầu tƣ nƣớc ngồi VCB nhƣng khơng đƣợc vƣợt q tỷ lệ nêu Theo Điều lệ tổ chức hoạt động VCB, Điều 22 - Điểm 3, quy định cụ thể nhƣ sau:  Tỷ lệ giới hạn sở hữu cổ đơng nhà đầu tƣ nƣớc ngồi cổ phần VCB đƣợc xác định theo quy định Pháp luật Tại thời điểm 01/12/2008, nhà đầu tƣ nƣớc (tổ chức cá nhân) nắm giữ 30.406.809 cổ phần, tƣơng ứng 2,51 % vốn điều lệ VCB Trong đó, có 36 tổ chức nƣớc nắm giữ 29.872.475 cổ phần VCB, tƣơng ứng 2,47% vốn điều lệ 177 cá nhân nƣớc nắm giữ 534.334 cổ phần, tƣơng ứng 0,04% vốn điều lệ Các loại thuế có liên quan 7.1 Thuế thu nhập doanh nghiệp thời điểm 31/12/2008 Thuế thu nhập doanh nghiệp hành phải trả đƣợc xác định dựa thu nhập chịu thuế năm Thu nhập chịu thuế khác với thu nhập đƣợc báo cáo báo cáo kết kinh doanh hợp thu nhập chịu thuế khơng bao gồm khoản mục thu nhập đƣợc tính thuế hay chi phí đƣợc khấu trừ năm khác Thuế thu nhập doanh nghiệp hành phải trả VCB đƣợc tính theo thuế suất ban hành đến ngày kết thúc niên độ kế toán Bảng 40: Thuế thu nhập doanh nghiệp hành phải trả Đơn vị: Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/2008 Tổng lợi nhuận theo kế toán trƣớc thuế 3.324.460 Thu nhập chịu thuế ƣớc tính năm 2.787.345 Tổng chi phí thuế TNDN hành ƣớc tính năm 788.122 Thuế TNDN hành phải trả (ứng trƣớc) cuối năm (114.985) Nguồn: Báo cáo tài hợp kiểm tốn từ 01/01/2008 đến 31/05/2008 Báo cáo tài hợp kiểm toán từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 Biến động thuế thu nhập doanh nghiệp hoãn lại nhƣ sau: Bảng 41: Thuế thu nhập doanh nghiệp hoãn lại Đơn vị: Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/2008 Thuế TNDN hoãn lại phải trả đầu năm 642 Ghi nhận vào báo cáo kết hoạt động kinh doanh 114 (216) BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Chỉ tiêu 31/12/2008 Chênh lệch tỷ giá 32 Thuế TNDN hoãn lại phải trả cuối năm 458 Nguồn: Báo cáo tài hợp kiểm toán từ 01/01/2008 đến 31/05/2008 Báo cáo tài hợp kiểm tốn từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 Trong năm, VCB phát sinh thuế thu nhập hoãn lại ngày lập bảng cân đối kế toán hợp có phát sinh khoản chênh lệch tạm thời sở tính thuế thu nhập tài sản nợ phải trả giá trị ghi sổ chúng cho mục địch lập báo cáo tài hợp Biến động thuế thu nhập doanh nghiệp hỗn lại năm 2008 nhƣ Cơng ty tài Việt Nam – Hongkong (Vinafico) 7.2 Các loại thuế khác Ngoài thuế thu nhập doanh nghiệp, VCB thực nộp loại thuế khác trình hoạt động kinh doanh, bao gồm : Thuế Giá trị gia tăng, Thuế xuất nhập khẩu, Thuế nhà đất loại thuế khác Chi tiết tình hình thực nghĩa vụ thuế thời điểm 31/12/2008 VCB Bảng 29 trang 64: Tình hình thực nghĩa vụ với Nhà Nƣớc 115 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM VI CÁC ĐỐI TÁC LIÊN QUAN TỚI ĐỢT NIÊM YẾT Tổ chức kiểm toán CÔNG TY TNHH ERNST & YOUNG VIETNAM LIMITED  Địa : 2A-4A Tôn Đức Thắng, Quận 1, TP HCM  Điện thoại : (84 8) 245 252  Fax : (84 8) 245 250 CÔNG TY TNHH PRICEWATERHOUSECOOPERS VIETNAM  Địa chỉ: 701, tầng Toà nhà Pacific Place, 83B Lý Thƣờng Kiệt  Điện thoại: (84 4) 9462 246  Fax: (84 4) 9462 246 Tổ chức tƣ vấn niêm yết CÔNG TY TNHH Chứng khóan Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam  Địa : Tầng 12 & tầng 17 tòa nhà Vietcombank, 198 Trần Quang Khải, Hoàn Kiếm, Hà Nội  Điện thoại : (84) 936 0261  Fax : (84) 936 0262  Website : www.vcbs.com.vn 116 BẢN CÁO BẠCH VII NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM PHỤ LỤC Phụ lục I :Văn có liên quan đển tổ chức niêm yết (ĐKKD, Quyết định thành lập, Nghị đại hội cổ đông, chấp thuận NHNN ) Phụ lục II : Điều lệ công ty phù hợp với Điều lệ mẫu công ty niêm yết Phụ lục III : Báo cáo tài hợp kiểm tốn năm 2006, 2007, Báo cáo tài hợp kiểm tốn từ 01/01/2008 đến 31/05/2008 Báo cáo tài hợp kiểm toán từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 Phụ lục IV : Báo cáo tài kiểm tốn VCB năm 2006, 2007, Báo cáo tài kiểm toán VCB từ từ 01/01/2008 đến 31/05/2008 Báo cáo tài kiểm tốn từ 01/06/2008 đến 31/12/2008 117 BẢN CÁO BẠCH NGÂN HÀNG TMCP NGOẠI THƢƠNG VIỆT NAM Hà nội, ngày 01 tháng năm 2009 CHỮ KÝ CỦA ĐẠI DIỆN TỔ CHỨC NIÊM YẾT CHỦ TỊCH HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ TRƢỞNG BAN KIỂM SỐT Nguyễn Hồ Bình Trƣơng Lệ Hiền TỔNG GIÁM ĐỐC KẾ TỐN TRƢỞNG Nguyễn Phƣớc Thanh Nguyễn Thị Hoa PHÓ TỔNG GIÁM ĐỐC Nguyễn Thị Tâm CHỮ KÝ CỦA ĐẠI DIỆN TỔ CHỨC TƢ VẤN GIÁM ĐỐC 118 ... hình huy động vốn giai đoạn 2 006- 2008 Đơn vị: triệu đồng Tốc độ tăng trƣởng CHỈ TIÊU 31.12.08 31.12.07 31.12 .06 196. 506. 976 177. 906. 381 157 .067 .019 2008-2007 2007-2 006 152.124.758 10,46% 16,95%... th tài Vietcombank Thành lập cơng ty quản lý nợ khai thác tài sản Vietcombank Cơng ty chứng khốn Vietcombank Thành lập cơng ty liên doanh Vietcombank Bonday Bến Thành , Vietcombank, Bonday Investments... viên Ban Kiểm soát 85 13.2.1 Trƣởng ban Kiểm soát 85 13.2.2 Thành viên Ban kiểm soát 86 13.2.3 Thành viên Ban kiểm soát 87 13.2.4 Thành viên Ban kiểm