TCEF ThuyetMinhBaoCaoTaiChinh.QuyMo .TT198 BCQuy 03 2017

Công ty TNHH Quản lý Quỹ Kỹ Thương Quỹ đầu tư cổ phiếu Techcom Mẫu số B06g-QM (Ban hành theo TT số 198/2012/TT-BTC ngày 15/11/2012 Bộ Tài Chính) BẢN THUYẾT MINH BÁO CÁO TÀI CHÍNH QUÝ III NĂM 2017 Đặc điểm hoạt động Quỹ mở 1.1 Giấy chứng nhận chào bán chứng Quỹ Giấy chứng nhận đăng ký thành lập Quỹ mở Quỹ đầu tư cổ phiếu Techcom (“Quỹ TCEF”) quỹ đầu tư cổ phiếu dạng mở theo Giấy chứng nhận đăng ký thành lập quỹ đại chúng số 18/GCN-UBCK ngày 08 tháng 09 năm 2015 Ủy Ban Chứng Khoán Nhà nước (“UBCKNN”) Chứng Quỹ TCEF chào bán công chúng lần đầu theo Giấy chứng nhận Đăng ký chào bán chứng quỹ đầu tư trái phiếu công chúng số 30/GCN-UBCK UBCKNN cấp ngày 01 tháng năm 2015 Theo quy định Giấy chứng nhận này, Quỹ TCEF phát hành 6.067.000 đơn vị quỹ công chúng với mệnh giá 10.000 đồng Việt Nam/đơn vị quỹ 1.2 Địa liên hệ Quỹ: Tầng 10, Techcombank Tower, 191 Bà Triệu, Q Hai Bà Trưng, Hà Nội, Việt Nam 1.3 - Những đặc điểm hoạt động Quỹ mở Quy mơ vốn Quỹ mở: Quỹ có vốn điều lệ huy động đợt phát hành chứng Quỹ lần đầu công chúng 60.670.000.000 đồng Việt Nam tương tương 6.070.000 chứng Quỹ Tại ngày 30 tháng 09 năm 2017, vốn góp mệnh giá Nhà Đầu tư vào Quỹ 4.783.132.540 đồng Việt Nam, tương đương 4.783.132,54 chứng quỹ - Mục tiêu đầu tư: Mục tiêu đầu tư Quỹ mang lại lợi nhuận dài hạn thông qua tăng trưởng vốn gốc thu nhập sở đánh giá, lựa chọn tài sản có chất lượng tốt, phân bổ danh - mục hợp lý tối thiểu hóa rủi ro cho Nhà Đầu tư Xác định Giá trị tài sản ròng Quỹ Ngày định giá Ngày định giá ngày xác định Giá trị tài sản ròng Quỹ Ngày định giá Thứ Tư hàng tuần cho kỳ định giá tuần ngày tháng việc định giá để làm báo cáo tháng, quý, năm theo luật định Từ ngày 09/5/2016, Ngày Định Giá ngày thứ Ba hàng tuần cho kỳ định giá tuần ngày tháng việc định giá để làm báo cáo tháng, quý, năm theo luật định Xác định Giá trị tài sản ròng Quỹ Giá trị tài sản ròng cho Đơn vị quỹ Giá trị tài sản ròng Quỹ chia cho tổng số Đơn vị Quỹ lưu hành ngày giao dịch gần trước ngày định giá Giá trị tài sản ròng tổng giá trị thị trường tài sản khoản đầu tư Quỹ sở hữu trừ nghĩa vụ nợ Quỹ tính đến ngày gần trước ngày định giá Giá trị tài sản ròng tính cho ngày giao dịch Quỹ làm tròn xuống đến hai (02) chữ số thập phân Tần suất giao dịch chứng Quỹ Chứng Quỹ giao dịch định kỳ vào thứ Ba hàng tuần làm việc - ("Ngày giao dịch") Nếu ngày thứ Ba khơng phải ngày làm việc, Ngày giao dịch chuyển sang ngày làm việc Trường hợp ngày làm việc ngày thứ Hai, Ngày giao dịch chuyển sang thứ Ba sau Cơng ty quản lý quỹ thơng báo đến Nhà đầu tư, Đại lý phân phối đơn vị cung cấp dịch vụ có liên quan lịch giao dịch cụ thể ngày giao dịch ngày làm việc trang thông tin điện tử công ty và/hoặc thư điện tử Cơng ty Quản lý Quỹ thay đổi Ngày giao dịch hay tần suất giao dịch thấy cần thiết, với điều kiện Đại hội Nhà đầu tư thông qua phù hợp với quy định Pháp luật Điều lệ Việc thay đổi Ngày giao dịch thông báo trước website Công ty Quản lý Quỹ - Hạn chế đầu tư Quỹ mở: Cơ cấu danh mục đầu tư Quỹ phải bao gồm sáu (06) tổ chức phát hành, đồng thời phải đảm bảo: • Khơng đầu tư q bốn mươi chín (49%) tổng giá trị tài sản Quỹ vào tiền gửi; công cụ thị trường tiền tệ, bao gồm giấy tờ có giá, cơng cụ chuyển nhượng ngân hàng thương • mại danh sách Ban đại diện Quỹ phê duyệt; Không đầu tư ba mươi phần trăm (30%) tổng giá trị tài sản quỹ vào tiền gửi; công cụ thị trường tiền tệ, bao gồm giấy tờ có giá, công cụ chuyển nhượng; trái phiếu niêm yết; trái phiếu chuẩn bị niêm yết, đăng ký giao dịch; cổ phiếu niêm yết; cổ phiếu chuẩn bị niêm yết, đăng ký giao dịch; chứng khoán phái sinh niêm yết phát hành cơng ty nhóm cơng ty có quan hệ sở hữu với nhau, giá trị chứng khoán phái sinh giá trị cam kết hợp • đồng; Khơng đầu tư q hai mươi phần trăm (20%) tổng giá trị tài sản Quỹ vào loại giấy tờ có giá, cơng cụ chuyển nhượng, trái phiếu, cổ phiếu có quyền biểu quyết, cố phiếu ưu đãi • khơng có quyền biểu quyết, trái phiếu chuyển đổi tổ chức phát hành; Không đầu tư vào chứng khoán tổ chức phát hành mười phần trăm (10%) • tổng giá trị chứng khốn lưu hành tổ chức đó, trừ trái phiếu Chính phủ; Khơng đầu tư q mười phần trăm (10%) tổng giá trị tài sản Quỹ vào cổ phiếu, trái phiếu chuẩn bị niêm yết, chuẩn bị đăng ký giao dịch phát hành tổ chức phát hành hoạt động theo pháp luật Việt Nam; trái phiếu doanh nghiệp phát hành tổ chức niêm yết có bảo • lãnh tốn tổ chức tín dụng cam kết mua lại tổ chức phát hành Tổng giá trị hạng mục đầu tư lớn danh mục đầu tư Quỹ không vượt bốn • mươi phần trăm (40%) tổng giá trị tài sản Quỹ; Tại thời điểm, tổng giá trị cam kết giao dịch chứng khốn phái sinh, dư nợ vay • khoản phải trả Quỹ không vượt giá trị tài sản ròng Quỹ; Khơng đầu tư vào quỹ đầu tư chứng khoán, cổ phiếu cơng ty đầu tư chứng • khốn thành lập hoạt động Việt Nam; Không đầu tư trực tiếp vào bất động sản, đá quý, kim loại quý Cơ cấu đầu tư Quỹ phép sai lệch nguyên nhân khách quan sau: • • • • • Biến động giá thị trường tài sản danh mục đầu tư Quỹ; Thực khoản toán hợp pháp Quỹ; Thực lệnh giao dịch nhà đầu tư; Hoạt động hợp nhất, sáp nhập, thâu tóm tổ chức phát hành; Quỹ phép cấp phép thành lập tách quỹ, hợp quỹ, sát nhập quỹ mà thời gian hoạt động không sáu tháng (06), tính từ ngày cấp giấy chứng nhận đăng ký • thành lập Quỹ; Quỹ thời gian giải thể Kỳ kế toán, đơn vị tiền tệ sử dụng kế toán: 2.1 Kỳ kế tốn: Năm tài quỹ ngày 01 tháng 01 kết thúc ngày 31 tháng 12 hàng năm Năm tài bắt đầu vào ngày 08/09/2015 kết thúc vào ngày 31/12/2015 Các năm tài Quỹ ngày tháng kết thúc vào ngày 31 tháng 12 2.2 Đơn vị tiền tệ sử dụng kế toán: Đơn vị tiền tệ sử dụng kế tốn trình bày báo cáo tài đồng Việt Nam (“VNĐ”) Các nghiệp vụ phát sinh ngoại tệ quy đổi theo tỷ giá giao dịch thực tế áp dụng ngày phát sinh nghiệp vụ Chênh lệch tỷ giá phát sinh từ nghiệp vụ ghi nhận thu nhập chi phí báo cáo thu nhập Tài sản nợ phải trả tiền gốc ngoại tệ ngày báo cáo tình hình tài quy đổi theo tỷ giá mua tỷ giá bán ngoại tệ ngân hàng thương mại nơi Quỹ thường xuyên có giao dịch ngày báo cáo tài Chênh lệch tỷ giá phát sinh từ việc quy đổi ghi nhận thu nhập chi phí báo cáo thu nhập Chuẩn mực Chế độ kế toán áp dụng 3.1 Chế độ kế toán áp dụng Quỹ áp dụng Chế độ Kế toán Quỹ Đầu tư Chứng khốn ban hành theo Thơng tư số 198/2012/TT-BTC ngày 15/11/2012 Bộ trưởng Bộ Tài theo chuẩn mực kế toán, hệ thống kế toán Việt Nam 3.2 Tuyên bố việc tuân thủ Chuẩn mực kế toán Chế độ kế toán Các báo cáo tài Quỹ lập theo Chuẩn mực Kế toán Việt Nam, chế độ kế toán quỹ mở quy định theo thông tư số 198/2012/TT-BTC ngày 15 tháng 11 năm 2012 Quy định hướng dẫn việc thành lập quản lý Quỹ mở theo thông tư 183/2011/TT-BTC ngày 16 tháng 12 năm 2011 Bộ Tài Chính, Thông tư 15/2016/TT-BTC sửa đổi, bổ sung số điều Thơng tư 183/2011/TT-BTC 3.3 Hình thức kế tốn áp dụng Hình thức sổ kế tốn áp dụng đăng ký Quỹ nhật ký chung Các sách kế toán áp dụng 4.1 Tiền khoản tương đương tiền Tiền khoản tương đương tiền bao gồm khoản tiền gửi ngân hàng cho hoạt động quỹ, tiền gửi có kỳ hạn khoản đầu tư ngắn hạn có thời hạn gốc khơng q ba (03) tháng, có khả khoản cao, dễ dàng chuyển đổi thành tiền rủi ro liên quan đến việc biến động giá trị 4.2 Các khoản đầu tư Nguyên tắc phân loại Quỹ phân loại chứng khoán chưa niêm yết niêm yết mua với mục đích kinh doanh chứng khốn kinh doanh Ghi nhận ban đầu Quỹ ghi nhận khoản đầu tư chứng khoán ngày giao dịch Các khoản đầu tư ghi nhận ban đầu theo giá mua đánh giá lại ngày lập báo cáo tình hình tài theo Thơng tư số 198/2012/TT-BTC ngày 15 tháng 11 năm 2012 Bộ Tài ban hành chế độ kế toán áp dụng Quỹ mở Ghi nhận Các khoản đầu tư ghi nhận khoản mục “Các khoản đầu tư” báo cáo tình hình tài theo ngun tắc sau: • • Tiền gửi khơng kỳ hạn ghi nhận theo giá trị hợp lý ngày kết thúc kỳ kế tốn Tiền gửi có kỳ hạn ghi nhận theo giá trị hợp lý ngày kết thúc kỳ kế tốn, khơng bao • gồm lãi chưa tốn Tín phiếu kho bạc, hối phiếu ngân hàng, thương phiếu, chứng tiền gửi chuyển nhượng, cổ phiếu niêm yết, cổ phiếu chưa niêm yết cơng cụ nợ khác ghi nhận • theo giá trị hợp lý ngày kết thúc kỳ kế tốn khơng bao gồm lãi chưa tốn Cổ phiếu niêm yết, chưa niêm yết ghi nhận theo giá trị hợp lý ngày kết thúc kỳ kế toán Lợi nhuận nhận từ khoản đầu tư phát sinh sau ngày đầu tư ghi nhận vào báo cáo kết hoạt động Các khoản lãi lũy kế chưa toán khoản tiền gửi, tín phiếu kho bạc, hối phiếu ngân hàng, thương phiếu, chứng tiền gửi chuyển nhượng, cổ phiếu công cụ nợ khác ghi nhận khoản mục “Phải thu cổ tức, tiền lãi chưa đến ngày nhận” báo cáo tình hình tài Định giá lại cho mục đích tính tốn giá trị tài sản ròng Quỹ Các khoản đầu tư đánh giá lại vào ngày định giá theo giá trị hợp lý Các khoản lãi, lỗ đánh giá lại khoản đầu tư ghi nhận vào báo cáo thu nhập Phương pháp đánh giá lại khoản đầu tư quy định Điều lệ Quỹ Thông tư số 183/2011/TT-BTC ngày 16 tháng 12 năm 2011 Bộ tài hướng dẫn việc thành lập quản lý quỹ mở, Thông tư 15/2016/TT-BTC sửa đổi, bổ sung số điều Thông tư 183/2011/TT-BTC Ban Đại diện Quỹ phê duyệt Nguyên tắc định giá Các khoản đầu tư Quỹ định giá theo nguyên tắc phương pháp quy định Sổ tay Định sau: ► Tiền khoản tương đương tiền, công cụ thị trường tiền tệ: i) Tiền (VND): Số dư tiền mặt ngày trước Ngày Định Giá ii) Ngoại tệ: Giá trị quy đổi VND theo tỷ giá hành tổ chức tín dụng phép kinh doanh ngoại hối ngày trước Ngày Định Giá iii) Tiền gửi kỳ hạn: Tiền gốc cộng lãi chưa tốn tính tới ngày trước Ngày Định Giá iv) Tín phiếu kho bạc, hối phiếu ngân hàng, thương phiếu, chứng tiền gửi chuyển nhượng, cơng cụ thị trường tiền tệ chiết khấu: Giá mua cộng với lãi lũy kế tính tới ngày trước Ngày Định Giá; ► Trái phiếu i) Trái phiếu niêm yết - Giá thị trường giá yết cuối ngày(*) (hoặc tên gọi khác theo quy chế Sở giao dịch chứng khoán) giao dịch thơng thường ngày có giao dịch gần trước ngày định giá cộng lãi lũy kế cụ thể sau: o Trái phiếu niêm yết Sở Giao dịch Chứng khốn Hồ Chí Minh: Là giá cuối ngày trái phiếu hệ thống giao dịch Sở giao dịch chứng khốn ngày có giao dịch gần trước Ngày Định Giá cộng lãi lũy kế o Trái phiếu niêm yết Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội: Là giá yết cuối ngày giao dịch thơng thường ngày có giao dịch gần trước ngày định giá cộng lãi lũy kế - Trường hợp khơng có giao dịch nhiều hai (02) tuần tính đến ngày định giá giá thị trường có biến động lớn(**) giá trái phiếu sử dụng để định giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá mua cộng lãi lũy kế; o Mệnh giá cộng lãi lũy kế Ghi chú: (*) Trong trường hợp ngày có giao dịch gần trước ngày định giá có nhiều giao dịch trái phiếu cần định giá (dẫn đến có nhiều giá yết), giá sử dụng bình qn giá yết thực ngày (**) Giá thị trường có biến động lớn hiểu giá trái phiếu kỳ định giá có biến động tăng giảm lớn 3% so với giá trái phiếu kỳ định giá gần ii) Trái phiếu không niêm yết Được xác định theo thứ tự ưu tiên sau: - Giá yết(*) (nếu có) hệ thống báo giá cộng lãi suất cuống phiếu tính tới ngày trước ngày định giá; - Trong trường hợp khơng có giá yết hệ thống báo giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá mua cộng lãi lũy kế; o Mệnh giá cộng lãi lũy kế Ghi chú: (*)Trong trường hợp ngày có giao dịch gần trước ngày định giá có nhiều giao dịch trái phiếu cần định giá (dẫn đến có nhiều giá yết), giá sử dụng bình quân giá yết thực ngày ► Cổ phiếu i) Cổ phiếu niêm yết Sở Giao dịch Chứng khoán Hồ Chí Minh - Giá thị trường Giá đóng cửa (hoặc tên gọi khác theo quy chế Sở giao dịch chứng khốn) ngày có giao dịch gần trước ngày định giá; - Trường hợp khơng có giao dịch nhiều hai (02) tuần tính đến ngày định giá giá cổ phiếu sử dụng để định giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá mua; o Giá trị sổ sách ii) Cổ phiếu niêm yết Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội - Giá thị trường Giá đóng cửa (hoặc tên gọi khác theo quy chế Sở giao dịch chứng khốn) ngày có giao dịch gần trước ngày định giá; - Trường hợp khơng có giao dịch nhiều hai (02) tuần tính đến ngày định giá giá cổ phiếu sử dụng để định giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá mua; o Giá trị sổ sách iii) Cổ phiếu Công ty Đại chúng đăng ký giao dịch hệ thống Upcom - Giá thị trường Giá đóng cửa (hoặc tên gọi khác theo quy chế Sở giao dịch chứng khốn) ngày có giao dịch gần trước ngày định giá; - Trường hợp khơng có giao dịch nhiều hai (02) tuần tính đến ngày định giá giá cổ phiếu sử dụng để định giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá mua; o Giá trị sổ sách iv) Cổ phiếu đăng ký, lưu ký chưa niêm yết, cổ phiếu chưa đăng ký giao dịch - Giá trị trung bình giao dịch thành công ngày giao dịch gần trước ngày định giá dựa báo giá tối thiểu 03 tổ chức báo giá khơng phải người có liên quan ngày giao dịch gần trước ngày định giá - Trường hợp khơng có đủ báo giá tối thiểu 03 tổ chức báo giá mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá trung bình từ hai (02) tổ chức báo giá; o Giá kỳ báo cáo gần không ba (03) tháng tính đến ngày định giá; o Giá mua; o Giá trị sổ sách v) Cổ phiếu bị đình giao dịch, hủy niêm yết hủy đăng ký giao dịch Là mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o Giá trị sổ sách; o Mệnh giá vi) Cổ phiếu tổ chức tình trạng giải thể, phá sản Là mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: o 80% giá trị lý cổ phiếu ngày lập bảng cân đối kế tốn gần trước ngày định giá; o Giá xác định theo phương pháp ban đại diện quỹ chấp thuận theo trường hợp cụ thể vii) Cổ phần, phần vốn góp khác Là mức giá theo thứ tự ưu tiên sau: ► i) o Giá mua/giá trị vốn góp; o Giá trị sổ sách; Chứng khoán phái sinh Chứng khoán phái sinh niêm yết Giá đóng cửa ngày giao dịch gần trước Ngày Định Giá ii) Chứng khoản phái sinh niêm yết khơng có giao dịch vòng tuần trở lên Giá xác định theo phương pháp ban đại diện quỹ chấp thuận theo trường hợp cụ thể ► Các tài sản khác Các tài sản phép đầu tư khác: Giá xác định theo phương pháp ban đại diện quỹ chấp thuận theo trường hợp cụ thể Ghi chú: ► Lãi lũy kế là: khoản lãi tính từ ngày trả lãi gần tới ngày trước Ngày Định Giá; ► Giá trị sổ sách (book value) Cổ phiếu xác định sở báo cáo tài gần kiểm toán soát xét ► Tổ chức định giá lựa chọn hệ thống báo giá trái phiếu (Reuters / Bloomberg / VNBF / VBMA ) để tham khảo; i) ► Ngày hiểu ngày theo lịch dương ► Giá trị cam kết từ hợp đồng phái sinh: Giá trị cam kết (global exposure) giá trị quy đổi tiền mà quỹ bên có nghĩa vụ phải thực hợp đồng Giá trị cam kết xác định sở giá trị thị trường tài sản sở, rủi ro toán, biến động thị trường thời gian cần thiết để lý vị ii) Khi tính giá trị cam kết, Công ty Quản Lý Quỹ áp dụng: - Nguyên tắc bù trừ ròng vị phái sinh (trái chiều) chứng khốn sở, ví dụ vị mua quyền chọn mua chứng khoán XYZ làm giảm bớt (bù trừ) giá trị cam kết từ vị bán quyền chọn mua chứng khoán XYZ; - Nguyên tắc bù trừ ròng vị phái sinh vị giao chứng khốn, ví dụ vị mua (nắm giữ) chứng khoán XYZ bù trừ (làm giảm bớt) giá trị cam kết phát sinh từ vị bán quyền chọn mua chứng khoán XYZ; - Các nguyên tắc khác theo thông lệ quốc tế, bảo đảm quản trị rủi ro ST T Loại tài sản Giá trị cam kết Quyền chọn Cổ phiếu (mua quyền chọn bán, bán quyền chọn bán, bán quyền chọn mua) Quyền chọn trái phiếu (mua quyền chọn bán, bán quyền chọn bán, bán quyền chọn mua) Hợp đồng tương lai số Giá trị thị trường vị quyền chọn điều chỉnh hệ số delta quyền chọn = số hợp đồng X Khối lượng cổ phiếu hợp đồng X giá thị trường cổ phiếu X hệ số delta Giá trị thị trường vị quyền chọn điều chỉnh hệ số delta quyền chọn = số hợp đồng X mệnh giá X giá thị trưởng trái phiếu X hệ số delta Giá trị thị trường vị tương lai = Số hợp đồng X giá trị tính điểm số X mức số Giá trị thị trường vị tương lai = Số hợp đồng X giá trị hợp đồng tính theo mệnh giá (notional) X giá trị thị trường trái phiếu rẻ chuyển giao Theo mơ hình Cơng ty Quản Lý Quỹ lựa chọn, thông ngân hàng giám sát, Ban Đại Diện Quỹ chấp thuận Hợp đồng tương lai trái phiếu Các hợp đồng khác Ghi chú: Nếu quỹ nắm vị mua (long position), giá trị thị trường điều chỉnh tăng thêm chi phí mua quyền chọn (premium) Hệ số delta đạo hàm bậc giá quyền chọn giá chứng khoán sở Trong trưởng hợp đơn giản, hệ số delta coi Trong trường hợp quyền chọn phức tạp, hệ số delta Công ty Quản Lý Quỹ, Ngân Hàng Giám Sát xác định sau Ban Đại Diện Quỹ chấp thuận Nếu quỹ nắm vị mua (long position), giá trị thị trưởng điều chỉnh tăng thêm chi phí mua quyền chọn (premium) Lãi/(lỗ) đánh giá lại khoản đầu tư Lãi/(lỗ) từ hoạt động bán khoản đầu tư thể phần chênh lệch giá bán giá vốn khoản đầu tư xác định theo phương pháp bình quân gia quyền cuối ngày giao dịch Chấm dứt ghi nhận Các khoản đầu tư chấm dứt ghi nhận quyền nhận luồng tiền từ khoản đầu tư chứng khốn chấm dứt Quỹ chuyển phần lớn rủi ro lợi ích gắn liền với quyền sở hữu chứng khoán Lãi/(lỗ) từ hoạt động bán khoản đầu tư thể phần chênh lệch giá bán giá vốn khoản đầu tư xác định theo phương pháp bình quân gia quyền cuối ngày giao dịch 4.3 Các khoản phải thu Các khoản phải thu bao gồm khoản phải thu từ hoạt động bán chứng khoán, lãi cổ phiếu, tiền lãi gửi ngân hàng phải thu khác Các khoản phải thu phản ánh theo nguyên giá trừ dự phòng phải thu khó đòi Các khoản nợ phải thu xem xét trích lập dự phòng rủi ro theo tuổi nợ hạn khoản nợ theo dự kiến tổn thất xảy trường hợp khoản nợ chưa đến hạn toán tổ chức kinh tế lâm vào tình trạng phá sản làm thủ tục giải thể; người nợ tích, bỏ trốn, bị quan phát luật truy tố, xét xử thi hành án chết Đối với khoản nợ phải thu hạn tốn mức trích lập dự phòng theo hướng dẫn Thơng tư số 228/2009/TT-BTC Bộ Tài ban hành ngày tháng 12 năm 2009 sau: Thời gian q hạn 4.4 Mức trích lập dự phòng Từ sáu (06) tháng đến (01) năm 30% Từ (01) năm đến hai (02) năm 50% Từ hai (02) năm đến ba (03) năm 70% Trên ba (03) năm 100% Các khoản phải trả: Phải trả hoạt động đầu tư khoản phải trả khác thể theo giá gốc 4.5 Dự phòng Các khoản dự phòng ghi nhận Quỹ có nghĩa vụ nợ kết từ kiện xảy Quỹ có khả phải toán nghĩa vụ Các khoản dự phòng xác định sở ước tính Ban Giám đốc Công ty Quản lý Quỹ khoản chi phí cần thiết để tốn nghĩa vụ nợ ngày kết thúc niên độ kế toán 4.6 Nguyên tắc ghi nhận vốn chủ sở hữu Các Chứng Quỹ với quyền hưởng cổ tức phân loại vốn chủ sở hữu Mỗi đơn vị quỹ có mệnh giá 10.000 đồng Việt Nam Số lượng Chứng Quỹ sau phân phối số lẻ dạng thập phân, làm tròn xuống tới số hạng thứ hai sau dấu phẩy Vốn góp phát hành Vốn góp phát hành phản ánh nguồn vốn đầu tư Quỹ Nhà Đầu tư góp vốn vào Quỹ theo phương thức mua Chứng Quỹ phát hành lần đầu lần Vốn góp phát hành phản ánh theo mệnh giá Vốn góp mua lại Vốn góp mua lại phản ánh tình hình mua lại Chứng Quỹ Nhà Đầu tư kỳ giao dịch Chứng Quỹ Vốn góp mua lại phản ánh theo mệnh giá Thặng dư vốn góp Nhà Đầu tư 10 Thặng dư vốn thể chênh lệch số tiền thực nhận phát hành/mua lại mệnh giá Chứng Quỹ phát hành/mua lại Giá bán/ giá phát hành mức Nhà Đầu tư phải toán cho Công ty Quản lý Quỹ để mua đơn vị quỹ Giá bán/ giá phát hành kỳ giao dịch giá trị tài sản ròng đơn vị quỹ tính ngày giao dịch Chứng Quỹ cộng với phí phát hành kỳ giao dịch sau chuyển đổi quy định Bản cáo bạch Giá mua lại mức Công ty Quản lý Quỹ phải toán để mua lại từ Nhà Đầu tư đơn vị quỹ Giá mua lại giá trị tài sản ròng đơn vị quỹ tính ngày giao dịch Chứng Quỹ, trừ phí mua lại Chứng Quỹ quy định Điều lệ Quỹ Bản cáo bạch Lợi nhuận/(lỗ) chưa phân phối Lợi nhuận/(lỗ) chưa phân phối phản ánh lãi/(lỗ) chưa phân phối lũy kế thời điểm báo cáo, bao gồm lợi nhuận/(lỗ) thực lũy kế lợi nhuận/(lỗ) chưa thực lũy kế Lợi nhuận/(lỗ) thực năm số chênh lệch tổng thu nhập, doanh thu sau loại trừ phần chênh lệch tăng/(giảm) đánh giá lại khoản đầu tư chưa thực với tổng khoản chi phí Quỹ phát sinh năm Lợi nhuận/(lỗ) chưa thực năm chênh lệch tăng/(giảm) đánh giá lại khoản đầu tư thuộc danh mục đầu tư Quỹ phát sinh năm Cuối năm tài chính, Quỹ xác định lợi nhuận/(lỗ) thực lợi nhuận/(lỗ) chưa thực năm ghi nhận vào “Lợi nhuận/(lỗ) chưa phân phối” Lợi nhuận/Tài sản phân phối cho Nhà Đầu tư Khoản mục phản ánh số lợi nhuận/tài sản phân phối năm cho Nhà Đầu tư việc kết chuyển số lợi nhuận phân phối sang tài khoản lợi nhuận chưa phân phối vào cuối năm Quỹ ghi nhận lợi nhuận/tài sản phân phối cho Nhà Đầu tư dựa Nghị Đại hội Nhà Đầu tư, phù hợp với Điều lệ Quỹ quy định pháp luật chứng khoán hành 4.7 Doanh thu Doanh thu ghi nhận Quỹ có khả nhận lợi ích kinh tế xác định cách chắn Các điều kiện ghi nhận cụ thể sau phải đáp ứng trước ghi nhận doanh thu: Tiền lãi Thu nhập lãi từ khoản tiền gửi ngân hàng trái phiếu ghi nhận vào báo cáo thu nhập sở dự thu trừ khả thu lãi không chắn Cổ tức Thu nhập cổ tức ghi nhận vào Báo cáo kết hoạt động quyền nhận cổ tức Quỹ thiết lập Thu nhập từ hoạt động kinh doanh chứng khoán Thu nhập từ hoạt động kinh doanh chứng khoán ghi nhận báo cáo thu nhập nhận thông báo giao dịch từ Cơng ty Chứng khốn Ngân hàng Giám sát (đối với chứng khoán niêm yết) hoàn tất hợp đồng chuyển nhượng tài sản (đối với chứng khoán chưa niêm yết) 4.8 Nguyên tắc ghi nhận khoản chi phí 11 Các khoản chi phí hạch toán theo nguyên tắc dự thu, dự chi ghi nhận vào báo cáo thu nhập Các khoản chi phí phát sinh từ việc bán khoản đầu tư trừ vào tiền thu từ việc bán khoản đầu tư Các khoản chi phí Quỹ quy định cụ thể Điều lệ Quỹ bao gồm: • Phí quản lý Quỹ trả cho cơng ty quản lý Quỹ; • Phí trả cho dịch vụ giám sát bảo quản tài sản Quỹ ngân hàng giám sát thực hiện; • Phí lệ phí mà Quỹ phải tốn theo quy định Pháp luật; • Chi phí liên quan đến việc kiểm tốn Quỹ; • Chi phí liên quan đến việc thuê tổ chức độc lập cung cấp dịch vụ tư vấn định giá đánh giá tài sản quỹ tư vấn luật nhằm bảo vệ quyền lợi người đầu tư; • Chi phí liên quan đến việc tổ chức triệu tập họp thường niên Đại hội người đầu tư Ban đại diện Quỹ; • 4.9 Các chi phí khác theo quy định Điều lệ Quỹ Phân phối thu nhập Quỹ Theo Điều lệ Quỹ, lợi nhuận phân chia trích từ nguồn lợi nhuận thực Quỹ bảo đảm trước phân chia lợi nhuận Quỹ hồn thành có đủ lực tài để hồn thành nghĩa vụ thuế nghĩa vụ tài khác theo quy dịnh pháp luật; Quỹ phải bảo đảm toán đủ khoản nợ, nghĩa vụ tài sản khác đến hạn trước trả hết số lợi nhuận định Hình thức phân chia lợi nhuận tiền đơn vị Quỹ Việc phân chia lợi nhuận phải chấp thuận trước Đại hội Nhà đầu tư chấp thuận Ban Đại Diện Quỹ (nếu Đại hội Nhà đầu tư gần ủy quyền cho Ban Đại Diện Quỹ định) 4.10 Thuế Theo quy định thuế hành Việt Nam, Quỹ không thuộc đối tượng chịu thuế thu nhập doanh nghiệp Tuy nhiên, Cơng ty Quản lý Quỹ có trách nhiệm khấu trừ thuế cá nhân tổ chức tham gia giao dịch sau: • Giao dịch trả cổ tức cho Nhà Đầu tư Khi Quỹ trả cổ tức cho nhà đầu tư, Quỹ phải tuân thủ quy định khấu trừ nộp thuế theo Thông tư 78/2014/TT-BTC ngày 18 tháng năm 2014 (“Thông tư 78”) sửa đổi bổ sung theo Thông tư 96/2015/TT-BTC ngày 22 tháng năm 2015 Thông tư số 111/2013/TT-BTC ngày 15 tháng năm 2013 (“Thông tư 111”) sửa đổi bổ sung theo Thông tư 92/2015/TT-BTC ngày 15 tháng năm 2015 (“Thơng tư 92”) Bộ Tài ban hành Công văn số 10945/BTCTCT ngày 19 tháng năm 2010 Tổng Cục Thuế sách thuế việc chia cổ tức cho tổ chức đầu tư Theo đó, trả cổ tức cho tổ chức đầu tư, không phân biệt tổ chức đầu tư nước nước ngồi, Cơng ty Quản lý Quỹ cần giữ lại 22% lợi nhuận phân phối (ngoại trừ phần lợi nhuận phân phối chịu thuế thu nhập doanh nghiệp khâu trước 12 lãi trái phiếu thu từ trái phiếu thuộc diện miễn thuế theo quy định pháp luật hành) Khi trả cổ tức cho nhà đầu tư cá nhân, Công ty Quản lý Quỹ có trách nhiệm khấu trừ số thuế thu nhập cá nhân 5% lợi nhuận phân phối Trong năm 2016, Quỹ chưa chi trả cổ tức cho Nhà Đầu tư • Giao dịch mua lại chứng Quỹ Cơng ty Quản lý Quỹ có nghĩa vụ khấu trừ, kê khai thuế giao dịch mua lại chứng quỹ từ cá nhân (trong nước nước ngoài) tổ chức phân loại tổ chức nước ngồi theo Thơng tư 111 sửa đổi bổ sung Thông tư 92 Thông tư 103/2014/TT-BTC ngày6 tháng năm 2014 Bộ Tài ban hành Mức thuế áp dụng 0,1% giá trị chuyển nhượng Công ty Quản lý Quỹ không khấu trừ thuế giao dịch mua lại chứng quỹ từ nhà đầu tư tổ chức nước Các nhà đầu tư phải chịu trách nhiệm tự kê khai nộp thuế cho Nhà nước theo Thơng tư 78 4.11 Giá trị tài sản ròng đơn vị quỹ Giá trị tài sản ròng đơn vị quỹ tính cách chia tổng giá trị tài sản ròng Quỹ cho số lượng chứng quỹ ngày lập báo cáo tình hình tài Thơng tin bổ sung cho báo cáo tài 5.1 Tiền gửi ngân hàng Tại ngày 30/09/2017 VNĐ Tại ngày 30/06/2017 VNĐ 3.326.691.159 4.702.495.334 3.326.691.159 4.702.495.334 Tiền gửi ngân hàng cho hoạt động Quỹ mở ngân hàng Standard Chartered Việt Nam Tiền gửi cho hoạt động mua bán Chứng Quỹ 13 5.2 Các khoản đầu tư Chi tiết khoản đầu tư Quỹ ngày 30 tháng 09 năm 2017 sau: Chênh lệch đánh giá lại Giá mua VNĐ 52.249.245.8 Chênh lệch tăng VNĐ Chênh lệch giảm VNĐ Giá trị đánh giá lại theo giá trị thị trường VNĐ 46 5.577.296.288 (661.429.784) 57.165.112.350 52.249.245.846 5.577.296.288 (661.429.784) 57.165.112.350 Cổ phiếu 5.3 Phải trả dịch vụ quản lý quỹ 5.3.1 Phí quản lý Quỹ Phí quản lý Quỹ tính hàng tuần hàng tháng dựa số ngày thực tế kỳ định giá giá trị tài sản ròng Quỹ ngày định giá Tỷ lệ phí quản lý Quỹ hàng năm 1,9% giá trị tài sản ròng Quỹ 5.3.2 Phí lưu ký, phí giám sát Quỹ, phí quản trị Quỹ Phí lưu ký, phí giám sát Quỹ, phí quản trị Quỹ tính hàng tuần hàng tháng dựa số ngày thực tế kỳ định giá giá trị tài sản ròng (“NAV”) Quỹ ngày định giá Tỷ lệ phí lưu ký hàng năm 0,03% NAVcủa Quỹ thấp 12.000.000 đồng/tháng khơng có thuế VAT Tỷ lệ phí Quản trị Quỹ hàng năm 0,04% NAV Quỹ thấp 18.000.000 đồng/tháng chưa bao gồm thuế VAT Tỷ lệ phí giám sát hàng năm 0,05% NAV Quỹ thấp 20.000.000 đồng/tháng chưa bao gồm thuế VAT 5.4 Phải trả Đại lý phân phối phí phát hành mua lại Chứng quỹ Phải trả Công ty Quản lý quỹ Tại ngày 30/09/2017 VNĐ Tại ngày 30/06/2017 VNĐ 1.795.422 20.557.544 1.795.422 20.557.544 14 5.5 Tình hình biến động vốn chủ sở hữu Tại ngày 30/06/2017 Phát sinh kỳ Tại ngày 30/09/2017 Vốn góp phát hành Số lượng Giá trị ghi theo mệnh giá Thặng dư vốn Tổng giá trị phát hành CCQ 11.236 437,32 112.364 373.200 4.529.7 99.955 116.894 173.155 2.111 623,62 21.116 236.200 4.413 377.758 25.529 613.958 13.348 060,94 133.480.6 09.400 8.943.1 77.713 142.423.7 87.113 (8.394 409,56) (83.944.0 95.600) (8.034.5 91.467) (91.978.6 87.067) 9.963.80 1.414 2.842.0 27,76 34.879.28 7.502 12.2 72,67 (170 518,84) (1.705 188.400) (332 468.879) (2.037 657.279) 2.023 475.674 1.941 104,78 25.515 432.353 (8.564 928,40) (85.649.2 84.000) (8.367.0 60.346) (94.016.3 44.346) 11.987.27 7.088 4.783.1 32,54 60.394.71 9.855 12.6 26,60 Vốn góp mua lại Số lượng Giá trị ghi theo mệnh giá Thặng dư vốn góp mua lại Nhà đầu tư Tổng giá trị mua lại CCQ Lợi nhuận để lại Số lượng CCQ hành Giá trị vốn góp hành NAV hành/ CCQ 15 5.6 Thuyết minh giá trị tài sản ròng (NAV) STT Ngày định giá 04/07/2017 11/07/2017 18/07/2017 25/07/2017 01/08/2017 08/08/2017 15/08/2017 22/08/2017 29/08/2017 10 01/09/2017 11 05/08/2017 12 12/09/2017 13 19/09/2017 14 26/09/2017 15 01/10/2017 NAV bình quân Quý III 2017 Biến động NAV/CCQ quý thấp Biến động NAV/CCQ quý cao 5.7 Lợi nhuận chưa phân phối Tại ngày 30/06/2017 VNĐ Lãi /(Lỗ) thực Lãi/(Lỗ) chưa thực Tổng lợi nhuận chưa phân phối Phát sinh kỳ VNĐ Tại ngày 30/09/2017 VNĐ 5.101.812.217 1.969.598.367 7.071.410.584 4.861.989.197 53.877.307 4.915.866.50 9.963.801.414 2.023.475.674 11.987.277.088 16 5.8 Sự kiện phát sinh sau ngày báo cáo tài Khơng có kiện phát sinh sau ngày lập báo cáo tài cần điều chỉnh trình bày báo cáo tài Người lập: Người duyệt: Bà Vũ Thanh Hằng _ Bà Phan Thị Thu Hằng _ Ông Đặng Lưu Dũng Chuyên viên Quản lý Quỹ Kế toán Trưởng Giám đốc 17 ... giá 04/07 /2017 11/07 /2017 18/07 /2017 25/07 /2017 01/08 /2017 08/08 /2017 15/08 /2017 22/08 /2017 29/08 /2017 10 01/09 /2017 11 05/08 /2017 12 12/09 /2017 13 19/09 /2017 14 26/09 /2017 15 01/10 /2017 NAV bình... Tại ngày 30/09 /2017 VNĐ Tại ngày 30/06 /2017 VNĐ 1.795.422 20.557.544 1.795.422 20.557.544 14 5.5 Tình hình biến động vốn chủ sở hữu Tại ngày 30/06 /2017 Phát sinh kỳ Tại ngày 30/09 /2017 Vốn góp... tình hình tài Thơng tin bổ sung cho báo cáo tài 5.1 Tiền gửi ngân hàng Tại ngày 30/09 /2017 VNĐ Tại ngày 30/06 /2017 VNĐ 3.326.691.159 4.702.495.334 3.326.691.159 4.702.495.334 Tiền gửi ngân hàng