0 Xử lý nợ xấu: Không AMC sao? Thành lập AMC khiến ngân hàng "lựa chọn ngược", thay kiểm soát cho vay ngân hàng sẵn sàng cho vay dễ dàng để có lợi nhuận, bị nợ xấu bán lại cho AMC Nhà nước Nhanh chóng xử lý nợ xấu mục tiêu quan trọng hệ thống ngân hàng nay, lựa chọn phương thức thích hợp câu hỏi khó Thành lập công ty mua bán nợ Quốc gia – AMC nhiều nước làm? Hay để NHTM xử lý nguồn dự phòng rủi ro Nhà nước mua phần lại chương trình có giới hạn? Nợ xấu mua đây? Một mô hình nhiều người ủng hộ nhanh chóng thành lập công ty mua bán nợ Quốc gia (gọi tắt AMC) Số vốn dự kiến cần 100 ngàn tỷ, ban đầu cần 20 ngàn tỷ huy động thêm vốn thông qua phát hành trái phiếu, tín phiếu Cơ chế xử lý nợ xấu số chuyên gia đề nghị AMC thành cổ đông doanh nghiệp theo phần nợ mua, bán nợ cho nhà đầu tư khác, chứng khoán hóa khoản nợ cuối xóa nợ Dù công ty mua bán nợ Quốc gia thành lập nào, chế phải phù hợp với điều kiện Việt Nam Nếu AMC mua nợ xấu trở thành cổ đông doanh nghiệp, trước hết gặp khó khăn số lượng doanh nghiệp có nợ xấu nhiều, AMC Nhà nước khó trở thành cổ đông hàng ngàn doanh nghiệp định mua lại nợ xấu Hơn nhiều khoản nợ xấu đến từ DNNN, AMC trở thành cổ đông sở hữu cổ phần DNNN Điều chắn gặp nhiều vướng mắc từ chế hành, ví dụ xung đột với nhiệm vụ SCIC Có thể AMC bán lại nợ cho nhà đầu tư đến Đây ý tưởng hay tính khả thi phải xem xét cách đầy đủ Nếu bán cho nhà đầu tư nước tình hình khó tìm nhà đầu tư phù hợp “người có tiền” ngân hàng phải bán tài sản độc hại để thu tiền Với nhà đầu tư nước vấn đề quyền sở hữu rắc rối Ngay với ngân hàng muốn xử lý tài sản đảm bảo vài năm sau nhiều phiên tòa phân xử khó thuyết phục nhà đầu tư nước mua khoản nợ xấu ngân hàng “Hãy chứng khoán hóa nợ xấu bán thị trường”- ý kiến chuyên gia Đây phương thức số quốc gia sử dụng thị trường chứng khoán phát triển Các khoản nợ phân loại, chứng khoán hóa bán thị trường Thậm chí gói chứng khoán nợ phái sinh nhiều lần để mua bán lại Nhưng thị trường chứng khoán phát triển với trạng TTCK Việt Nam, dường kế hoạch xa vời Chưa kể đến “tác dụng phụ” chứng khoán hóa nợ nhiều nước phát triển, Mỹ, coi nguyên nhân cho khủng hoảng tài toàn cầu Vậy xóa nợ ! Nếu nợ xấu mua xóa phải thành lập công ty mua nợ xấu Các khoản nợ xấu dù nằm ngân hàng hay AMC mà thu hồi vốn nợ xấu Nó không xuất báo cáo tài chính, bảng cân đối tài sản ngân hàng tồn kinh tế Chỉ khoản nợ bù đắp đủ tài thực xử lý hết nợ xấu Chưa kể xảy tình trạng “lựa chọn ngược” ngân hàng mà họ sẵn sàng cho khách hàng vay với điều kiện dễ dàng bị nợ xấu họ bán cho công ty AMC Nhà nước Mặc dù thành lập AMC kỳ vọng nhanh chóng xử lý nợ xấu quốc gia có tài phát triển Việt Nam Ireland dự kiến 10 năm (2009 - 2019) công ty mua bán nợ quốc gia Ireland NAMA xử lý xong 100% nợ xấu hệ thống ngân hàng nước “Ai làm người chịu” Để có lợi nhuận hàng ngàn tỷ đồng năm gần đây, ngân hàng có thời kỳ bùng nổ cho vay với điều kiện vay dễ dàng Thậm chí để giúp khách hàng vay nhiều hơn, nhiều nhân viên tín dụng sẵn sàng “hỗ trợ” nâng giá trị tài sản đảm bảo Những khoản vay xếp vào nợ xấu với yêu cầu trích lập DPRR kéo tụt lợi nhuận ngân hàng Theo ông Nguyễn Đức Kiên, Phó chủ nhiệm UBKTQH, định hướng theo kinh tế thị trường, gây nợ xấu người phải chịu trách nhiệm Do đó, trước hết, phải lấy tài sản ngân hàng để xử lý nợ xấu Đây điều khó khăn với ông chủ ngân hàng phải tự xử lý nợ xấu Lãnh đạo ngân hàng chịu sức ép lớn từ cổ đông việc đảm bảo hiệu kinh doanh nên động lực xử lý nợ xấu Nếu ngân hàng phân loại, trích lập đầy đủ với nợ xấu, chấp nhận mục tiêu lợi nhuân ngắn hạn bị ảnh hưởng dù tỷ lệ nợ xấu 8,6% tổng dư nợ hoạt động tín dụng ngân hàng không ảnh hưởng nhiều Bởi lẽ với doanh nghiệp có nợ xấu cho dù có chuyển nợ xấu đi, theo nguyên tắc ngân hàng không cho vay tiếp lịch sử tín dụng bị nợ xấu Phải sau khoảng thời gian đủ lâu việc xét duyệt tín dụng mở lại với doanh nghiệp Còn với doanh nghiệp tốt, dự án khả thi thời điểm chắn ngân hàng rào đón trước sau với lãi suất ngắn hạn hợp lý Với tổng vốn tự có NHTM Nhà nước NHTMCP theo báo cáo NHNN đến 30/04/2012 khoảng 311 ngàn tỷ 67 ngàn tỷ đồng trích dự phòng rủi ro thân NHTM đủ sức bù đắp hết 202 ngàn ty khoản nợ xấu họ gây Thật không hợp lý tiền thuế người dân lại dùng để xử lý nợ xấu NHTMCP trước ông chủ ngân hàng Vấn đề NHNN cần có chế tài phạt mạnh mẽ hơn, không với ngân hàng mà với cá nhân lãnh đạo, buộc NHTM phải tự xử lý nợ xấu trước Ngân hàng sau sử dụng hết nguồn vốn không bù đắp được, ví dụ HBB, phải chấp nhận bị kiểm soát đặc biệt, sáp nhập Một chương trình mua nợ xấu phù hợp với ngân hàng công ty mua bán nợ Với chế xử lý nguyên tắc thị trường, quy định kiểm soát nợ xấu chặt chẽ hơn, NHNN hy vọng tạo tảng để xây dựng hệ thống NHTM an toàn, hiệu Nếu không, nợ xấu sớm trở lại với ngân hàng cho dù toàn khoản nợ xấu chuyển sang AMC ... lập công ty mua nợ xấu Các khoản nợ xấu dù nằm ngân hàng hay AMC mà thu hồi vốn nợ xấu Nó không xu t báo cáo tài chính, bảng cân đối tài sản ngân hàng tồn kinh tế Chỉ khoản nợ bù đắp đủ tài thực