Công bố Nghị định số 42 về CK phái sinh và TTCK phái sinh

Công bố Nghị định số 42 CK phái sinh TTCK phái sinh Ngày 5/5/2015, Thủ tướng Chính phủ ký ban hành Nghị định số 42/2015/NĐCP quy định chứng khoán phái sinh (CKPS) thị trường chứng khoán phái sinh Nghị định có hiệu lực thi hành kể từ ngày 1/7/2015 Đối tượng áp dụng Nghị định tổ chức, cá nhân Việt Nam tổ chức, cá nhân nước tham gia đầu tư CKPS hoạt động thị trường CKPS Việt Nam Tổ chức cá nhân khác có liên quan đến hoạt động đầu tư, kinh doanh chứng khoán phái sinh thị trường CKPS Việt Nam Nghị định bao gồm Chương, 44 Điều, có nội dung sau: Về phạm vi điều chỉnh Phạm vi điều chỉnh Nghị định quy định chứng khoán phái sinh thị trường chứng khoán phái sinh Về tổ chức kinh doanh chứng khoán phái sinh Kế thừa quy định Luật Chứng khoán nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán, dự thảo Nghị định đặt điều kiện thực hoạt động kinh doanh CKPS tổ chức kinh doanh chứng khoán bao gồm: Có đầy đủ nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán theo quy định Luật chứng khoán; Đáp ứng điều kiện tài (các mức vốn chủ sở hữu, vốn điều lệ từ 600 tỷ đồng trở lên hoạt động tự doanh CKPS, 800 tỷ đồng trở lên phép thực hoạt động tự doanh CKPS hoạt động môi giới CKPS); Vốn chủ sở hữu, vốn điều lệ không thấp vốn pháp định theo quy định pháp luật chứng khoán hoạt động tư vấn đầu tư CKPS; Đáp ứng yêu cầu lợi nhuận, tỷ lệ vốn khả dụng, quy trình nghiệp vụ theo hướng dẫn Bộ Tài chính; Việc kinh doanh CKPS tổ chức kinh doanh chứng khoán phải Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp Giấy chứng nhận đủ điều kiện kinh doanh chứng khoán phái sinh; Về tổ chức thị trường giao dịch chứng khoán phái sinh CKPS giao dịch thị trường CKPS bao gồm: hợp đồng tương lai; hợp đồng quyền chọn niêm yết; hợp đồng kỳ hạn dựa tài sản sở chứng khoán giao dịch Sở giao dịch chứng khoán CKPS niêm yết, giao dịch thỏa thuận khác dựa tài sản sở chứng khoán giao dịch Sở giao dịch chứng khoán (SGDCK) Ngoài SGDCK, không tổ chức, cá nhân phép tổ chức thị trường giao dịch CKPS niêm yết Việc giao dịch CKPS nhà đầu tư thực thông qua môi giới thành viên giao dịch SGDCK Hoạt động bù trừ, toán thực thông qua thành viên bù trừ Trung tâm lưu ký chứng khoán Việt Nam (TTLKCK) Nghị định quy định nguyên tắc quyền, trách nhiệm, nghĩa vụ, điều kiện cung cấp dịch vụ thành viên giao dịch thành viên bù trừ nhà đầu tư Nghị định quy định điều kiện hoạt động thành viên giao dịch đặc biệt, ngân hàng thương mại (NHTM), tham gia thị trường CKPS dựa trái phiếu Chính phủ; Ngoài ra, Nghị định quy định tài khoản giao dịch nhà đầu tư, tuân thủ quy định đầu tư ký quỹ giao dịch để bảo đảm toán cho giao dịch Về bù trừ, toán chứng khoán phái sinh Nghị định quy định TTLKCK Việt Nam đơn vị đảm nhiệm chức toán, bù trừ cho giao dịch CKPS thị trường CKPS Để đảm bảo hạn chế rủi ro, hoạt động bù trừ, toán cho giao dịch CKPS niêm yết SGDCK phải thực theo chế đối tác bù trừ trung tâm (CCP) Công ty chứng khoán NHTM đăng ký làm thành viên bù trừ TTLKCK Việt Nam đáp ứng số yêu cầu định Trong đó, CTCK, NHTM đăng ký làm thành viên bù trừ trực tiếp (thực bù trừ, toán cho giao dịch CKPS khách hàng mình) đáp ứng điều kiện vốn thấp đăng ký làm thành viên bù trừ chung (thực toán bù trừ cho thành viên giao dịch không thành viên bù trừ) Ngoài ra, Nghị định đưa quy định việc ký quỹ, sử dụng biện pháp đảm bảo toán chế phòng ngừa rủi ro toán Việc cung cấp dịch vụ bù trừ, toán giao dịch CKPS CTCK, NHTM, chi nhánh ngân hàng nước phải Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp Giấy chứng nhận đủ điều kiện cung cấp dịch vụ bù trừ, toán giao dịch CKPS