Ứng dụng Basel trong quản trị rúi ro của các NHTM Việt Nam
LỜI CAM ĐOAN
Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng tôi
Những thông tin và nội dung nêu trong đề tài đều dựa trên nghiên cứu thực tế và hoàn toàn đúng với nguồn trích đẫn
Tác giả đề tài: Nguyễn Thị Thùy Linh
Ung dung Basel trong quan tri ri ro của các NHTM Việt Nam
MUC LUC
PHAN MG DAU, veccsssssssssescsssescsssecssssscsssssssssesesssessssssssssssesssccessecsessesssssesssssesasscsessnessass ix
1 LÝ DO NGHIÊN CỨU - 2 5¿S2+2ExtSEEkrErtrerkrerrkerrrrerrkee ix
2 VAN ):9 0c 0900 x 3 PHUGNG PHAP NGHIEN CUU .seecssssssssssesseseessssecsssvecsssscscsvecsssvesssseecsseeenss xi
3.1 Phuong phap diéu tra chọn mẫu - 2 2s +sezczzerxszrxrrrsrrree xi
3.2 Phương pháp phỏng vấn trực tiếp ý kiến chuyên gia . - xi 3.3 Phương pháp nghiên cứu đữ liệu thứ cấp 2 -ccscxscrszrxrs xi
4, GIỚI HẠN PHẠM VI NGHIÊN CỨU cce52+vtvvvvsrerrvirrrs xii 5 NOL DUNG DE TAL u sessssssssssesssssssssssesssuvessssecssssesssseesssnessssscsesanessneessssseess xiii 6 Y NGHIA DE TAI NGHIEN CUU ssscssssssssssesssssssssesssssecesseecssseessssesssseeees xiii 7 HƯỚNG PHÁT TRIÊN CỦA ĐỀ TÀI . ¿ seecvvseccseerrs xiv
CHƯƠNGI: HIỆP ƯỚC QUOC TE VE AN TOAN VON & GIÁM SÁT HOẠT
ĐỘNG NGÂN HÀNG s5 cv 111.1111.111 2
1 _ Giới thiệu lịch sử ra đời của Uy ban Basel va cdc thành viên 2
2 Hiép wdc Basle Tou 3
3 Hiệp ước Basel II (The New Capital AcCcOrđ) - sen kriri 4
3.1, Phạm vi áp dụng và lộ trình áp dụng của Basel ÏĨ, -.- 2 s<s« +» 5
3.2 Những sửa đổi của Hiệp ước Basel IT :cscccsccsecrerrseersree 6
3.3 Cấp độ I — Những tiêu chuẩn đối với yêu cầu vốn tối thiểu - 7
HH c nh cố e 9
3.4.1 Phương pháp chuẩn đánh giá rủi ro tín dụng - . - 5-5: 9 3.4.2 Phương pháp IRB đánh giá rủi ro tín dụng so ss<s<ssssss 12
3.5, RUT TO ốc ẻ 20
3.5.1 Phương pháp chỉ số cơ bản BIA s2 55+ cczcczcreerrssrrseres 20 3.5.2 Phương pháp chuẩn -.¿- 5+ kELk2EEkEEEAEEEEELiEkrErkerrkerrs 21
Trang 2Ung dung Basel trong quản trị rúi ro của các NHTM Việt Nam
3.6 RU ro thd TWO ố 24
3.6.1 Phuong phap ChUan cscccsssssssssssssssessecsssessessesssvessesssessssssseesvessssesses 25 3.6.2 Phương pháp mô hình nội ĐỘ - 5 1v 9 1 9911119 111 sse 25 CHUONG II: THUC TRANG VIỆC ỨNG DỤNG HIEP UGC QUOC TE VE AN TOAN VON TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÁC NHTM VIỆT NAM 28
1 _ Hoạt động của hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam .- 28
1.1 _ Quy mô vốn chủ sở hữU -. - 5-52e© 2e x‡EEEEEtZkEEELktrkerrrrrrree 29 1.2 Năng lực hoạt động của hệ thống NHTM ¿5 ©5<cvscrcersee 32 1.2.1 Huy động vốn -s2ccecrteEtrervrerreerrerrxrrrrerrrrererrre 32 1.22 Hoạt động tín dụng và đầu fW - cv grEvrxsrsrsetxersrsrrrrseserx 34 1,3 Dan gid cae load ri 10 oo cố cố 36
1.3.1 Rủi ro lãi suất event 36 1.3.2 Rủiro tỷ giá se Hee 37 1.3.3 Rủi ro tín dụng sàn Hà TH HH nh nh 37 1.4 - Chỉ tiêu về lợi nhuận - -s-c5vstvvvttvrtrttrkrrtrrrrrrrrrsrrrrrrrrkr 40 1.5 Cổ phần hóa NHTM NN & niêm yết cỗ phiếu NH trên TTCK VN 42
1.6 Hoạt động thanh tra giảm sát ngân hàng óc cv nrie 43 2 _ Sự cần thiết phải thiết lập hệ thống Quản trị rủi ro đối với NHTM VN 44
3 Van đề ứng dụng Basel II tại các quốc gia trên thế giới -. -:: 47
4 Khảo sát việc áp dụng Basel trong hệ thống NHTM Việt Nam 48
A¬ H *ð ai on ae 49
4.2 Mức độ am hiểu về hiệp ước Basel trong nhân viên ngân hàng 31
4.3 Thực hiện sử dụng kết quả xếp hang tín nhiệm - «5< +55 33 4.3.1 Sử dụng kết quả xếp hạng tín nhiệm của tỗổ chức bên ngoài 53
4.3.2 Xây dựng hệ thống xếp hạng tín nhiệm tại các NHTM Việt Nam 54
4.3.3 Tính toán hệ số an toàn vốn co so s22 vxvxrtevevrsrvsvevsererrsrsrke 55 4.4 Khảo sát mức độ tuân thủ nguyên tắc . ¿sec ccererrrsrerrrrrree 56 5 Khó khăn đối với hệ thống NHTM VN khi áp đụng hiệp ước Basel II 57
Ung dung Basel trong quan tri ri ro của các NHTM Việt Nam 5.1 Ve chi phi thige biGn o ssecsssssssesssesssesssesssesseessesssssssesssesssesssesssesssessnessseess 57 5.2 Diéu kién hé trg thông tin chưa đầy đủ 2-cssccxsercrrrsecsee 57 5.3 _ Thiếu những tô chức xếp hạng tín nhiệm chuyên nghiệp 59
5.4 Hạn chế về năng lực giám sát - 2 22+ z+ke+Exetrkeerkrrrsersee 61 5.5 _ Vấn đề nguồn nhân lực - 2-5 + ©2+rx£EszEEsEEEtrkrrrrkserkrrserrree 61 5.6 _ Vấn đề cơ sở pháp lý nền tảng .- 2-2 ccscsecreerserrrrererrrsrrsee 62 5.7 _ Vấn đề rủi ro thị trường trong giá trị sô sách của các NHTM 64
6 _ Khó khăn khi áp dụng các phương pháp đánh giá rủi ro tín dụng 64
6.1 Damh gid ao an ốc e 64
“M1 am 65
6.3 NHTM Viét Nam chua dap img điều kiện của Basel II 66
6.4 Chưa xây dựng được hệ thống cơ SỞ đỮ lIỆU con ceeeee 67 TT (Ca ổ6 67
7 _ Khó khăn khi áp dụng phương pháp đánh giá rủi ro hoạt động 68
8 Khó khăn khi áp dụng phương pháp đánh giá rủi ro thị trường 69
CHƯƠNG II: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUÁ ỨNG DỤNG HIỆP ƯỚC BASEL TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CÁC NHTM VIỆT NAM 73
1 _ Sự cần thiết ứng đụng Hiệp ước Basel II trong quản trị rủi ro tại các ngân hàng thirong mai Viét [0T 73
Trang 3Ứng dụng Basel trong quản trị rúi ro của các NHTM Việt Nam
4 _ Nhóm giải pháp đối với các ngân hàng thương mạii . - 25+: 82 4.1 _ Hoàn thiện hệ thống thông tỉn - -.2- 22 zvsecvsecrerrrsrrrrerrrrsee 83 4.2 _ Phát triển hạ tầng công nghệ thơng tin 552 ©5sczxcrserresrrree 85
4.3 _ Xây dựng hệ thống xếp hạng tín đụng nội bộ . s2 se 86 4.4 Cải tiến quy trình quản trị rủi rO 5-2 se E+zerktrserrrrkeererrseee 86
5 Kiến nghị với Ngân bàng Nhà nước . 2- se cseerererrrrrxrrrrsrrreee 89
5.1 _ Nâng cao chất lượng thông tín tín dụng - -2-+sz x+:ssz+sevcvs 89
5.2 Nang cao hiéu qua céng tac thanh tra kiểm soát, giám sát ngân hàng 89
5.3 Hoàn thiện hệ thống văn bản pháp luật 2 2-secsecceecserrrs 90 5.4 Đẩy nhanh tiến trình cổ phần hóa các NHTM Nhà nước - 93
f8 450080/.)0117 - A OH , 95
Ung dung Basel trong quan tri ri ro của các NHTM Việt Nam DANH SACH BANG BIEU Bảng l1 Lộ trình hiệp ước Basel, - 5 sàn Hàn TH HT nh Hà Hà HH Hà Hà Hư 6 Bảng 2 Nhân tố căn bản của Basle IÏ so với Basle l - 5: -5525sccscccrserreee 7 Bảng 3 Tóm tất nội dung của cấp độ 1 hiệp ước Basel II - s2 se: 7 Bảng 4 Các thoả thuận đối với thời kỳ chuyến tiẾp - 2-5 ccscsrrrssrreersree 8 Bảng 5 Hệ số rủi ro với điểm xếp hạng theo ECA . - 5-5552 ccsecseeceseree 11 Bảng 6 Giá trị LGD tối thiểu đối với tỷ trọng đảm bảo của các hoạt động chính 13
Bảng 7 Thay đổi trong nhu cầu vốn: Phương pháp chuẩn và [RB cơ bản 19
Bảng 8 Hệ số B trong phương pháp chuẩn đối với rủi ro hoạt động - 22
Bảng 9 Các chỉ số tài chính cho từng nhóm nghiệp VU cscsssscsssssesssssesseesssessesssenes 22 Bảng 10 Số lượng ngân hàng trong hệ thống NHTM VN qua các năm 29
Bảng I1 Vốn điều lệ của các NHTM NN Việt Nam . s+5sccvsccveeereeee 30 Bảng 12 Khảo sát vốn điều lệ của một số NHTM CP Việt Nam . - : 31
Bảng 13 Thị phần huy động vốn của các NHTM Việt Nam qua các năm (%) 34
Bảng 14 Thị phần cho vay của hệ thống NHTM Việt Nam 55+: 35 Bảng 15 Tình hình hoạt động của NHTM Việt Nam -à- nnnveee 40 Bảng 16 Một số chỉ tiêu và hoạt động ngân hàng giai đoạn 2006 — 2010 49
Bảng I7 Tình hình vốn tự có/tài sản có rủi ro của các NHTM Nhà nước 56
Bảng 18 Tóm tắt bảng CĐKT ngân hàng Đầu tư va Phat trién Viét Nam 2005 63
Bảng 19 Hệ số rủi ro cho các khoản mục trên bảng cân đối tài sản theo Basle I 96
Bảng 20 Hệ số chuyên đổi khoản mục ngoài bảng cân đối tài sản theo Basle 1 98
Bảng 21: Minh họa hệ số rủi ro theo phương pháp IRB đối với UL 107
Bảng 22: Hệ số rủi ro đối với các khoản mục tài sản Có theo hiệp ước Basel II 109
Bảng 23: Hệ số rủi ro các khoản phải đòi đối với doanh nghiệp 110
Bảng 24: Hệ số rủi ro đối với một số khoản mục đặc biệt khác - 110
Bảng 25: Hệ số chuyển đổi đối với khoản mục ngoài bảng cân đối kế toán 111
Trang 4- vii -
Ung dung Basel trong quản trị rúi ro của các NHTM Việt Nam
DANH SÁCH HINH VE & BO THI
Hình 1 Cấu trúc co ban cia phurong phap IRBoiwcecesccscssssssssseessssssesssesssessesseessenses 16
Hình 2: Hệ số rủi ro tính theo phương pháp IRB đối với các nhóm tải sản 16
Hình 3 Hệ thống NHTM VN qua các thời kỳ 2-sscszcvecrerrrxrrrerrrrsrree 29 Hình 4 Tăng trưởng huy động vốn từ năm 2000 — 2005 525+cccc+2 32 Hình 5 Huy động vốn từ nền kinh tẾ - 2+ +52 vxtEvxerErererxrerkrrrrrrrre 32 Hình 6 Tỷ trọng huy động vốn từ nền kinh tế của từng nhóm TCTD 33
Hình 7 Tín đụng đối với nền kinh tẾ - 2-2 ¿ ẻE+zt2EEkEEEEEkEEELxsrkzrrxesrree 35 Hình 8 Lãi suất huy động vốn và cho vay của các TCTD năm 2005 36
Hình 9 Hiệu quả cho vay của các NHTM NN Việt Nam - Sàn snee«e 38 Hình 10 Tý trọng nợ khó đò1/đư nỢ - 6 1x HH HH TH Tà Hành nu ke 38 Hình 11 Tỷ suất lợi nhuận/vốn chủ sở hữu (ROE) tại các NHTM - 4I Hình 12 Đối tượng phỏng vấn - 2-52 c5 EEESEEEEESEEEAEEEEEEEEErEketrkrrssrrsrk 49 Hình 13 Mức độ am hiểu đối với hiệp ước Basel 2- + ss©vxrverezssrree 51 Hình 14 Kinh nghiệm ở vi trí quản lý của người được phỏng vắn - 52
Hình 15 Mức độ am hiểu đối với ba nhóm quy tắc trong Basel IT 53
Hình 16 Tỷ lệ vốn tự có/tài sản có rủi ro của một số NHTM Việt Nam 56
Hình 17 Khé khan khi 4p dung phuong phap danh giá rủi ro tín đụng 65
Hình 18 Khó khăn áp dụng phương pháp đánh giá rủi rơ hoạt động 69
~ viii -
Ung dung Basel trong quan tri ri ro của các NHTM Việt Nam
DANH MUC CAC TU VIET TAT
NHTM Ngân hàng thương mại NHTW Ngân hang trung ương NHNNVN Ngân hàng nhà nước Việt Nam NHTMCP_ Ngân hàng thương mại cổ phần NHTMNN Ngân hàng thương mại nhà nước
CNNHTMNNg Chi nhánh ngân hàng thương mại nước ngoài NHLD Ngân hàng liên doanh
TCTD Tổ chức tín dụng
WTO Tổ chức thương mại thế giới (World Trade Organization) OECD Tổ chức Hợp tác Kinh tế và Phát triển (Organization of Economic
Cooporation and Development)
ECAs Dai ly xép hang tin nhiém (Export Credit Agencies)
MDBs Ngân hàng phát triển da phuong (Multilateral development banks) IADB Ngân hàng phát triển lién My (Inter — American Development Bank)
ADB Ngân hàng phát trién Chau A (Asian Development Bank) AfDB Ngân hàng phát triển Chau Phi (Africa Development Bank) EIB Ngân hàng Dau tu Chau Au (European Invesment Bank)
EBRD Ngân hàng tái thiết và phát triển Châu Âu (European Bank for
Reconstruction and Development)
CCF Hệ số chuyển đổi theo rủi ro tin dung (Credit conversion factors) CRE Bắt động sản thương mại (Commercial Real Estate)
Trang 5Giới thiệu đề tài
PHAN MO DAU
1 LÝ DO NGHIÊN CỨU
Mục tiêu xây dựng một nền kinh tế có khả năng hội nhập toàn cầu trở thành một xu
thế tất yếu của thời đại, đã và đang diễn ra mạnh mẽ trên nhiều lĩnh vực khác nhau
Đối với Việt Nam, để có thể đạt được mục tiêu này, đòi hỏi sự chủ động tích cực tham
gia vào quá trình hội nhập như gia nhập khối ASEAN, tham gia vào khu vực mậu địch
tự do AFTA, ký kết hiệp định thương mại Việt Nam - Hoa Kỳ, tham gia vào nhiều tổ
chức kinh tế quốc tế, ký kết các hiệp định thúc đây quan hệ thương mại song phương, đăng cai tổ chức hội nghị cấp cao APEC diễn ra trong tuần lễ từ ngày 13 tháng 11 đến ngày 20 tháng 11 năm 2006, chính thức trở thành thành viên thứ 150 của Tổ chức thương mại thế giới (WTO) vào ngày 11 tháng I năm 2007, ứng cử vào vị trí thành viên không thường trực của Hội đồng bảo an Liên hiệp quốc nhiệm kỳ 2008 — 2009
Thực tế cho thấy, với xu hướng hội nhập và tồn cầu hố mạnh mẽ này, kinh doanh
Ngân hàng được xem là một trong những lĩnh vực hết sức nhạy cảm, phải mở cửa gần
như hoàn toàn theo các cam kết trong hiệp định thương mại Việt Nam — Hoa Ky’, cam
kết thực hiện lộ trình hội nhập AFTA, cam kết gia nhập tổ chức thương mại thế giới
WTO Trong bối cảnh chung đó, việc các ngân hàng thương mại (NHTM) Việt
Nam sẽ phải đối mặt với những thách thức nhự thế nào, tận dụng cơ hội ra sao và
bằng cách nào để có thế biến thách thức thành cơ hội, biến những khó khăn thành lợi thế của bản thân, đòi hỏi toàn bộ các thành viên trong hệ thống NHTM Việt Nam phải
chủ động nhận thức và sẵn sàng tham gia vào quá trình hội nhập
Như vậy, hệ thống NHTM Việt Nam muốn tham gia tốt hơn vào sân chơi chung quốc tế, nâng cao năng lực cạnh tranh trong quá trình hội nhập sẽ cần phải tuân thủ theo một sô điêu ước quốc tê, luật pháp quôc tê, đề từ đó có cơ sở so sánh, đánh giá và xêp
1 Trong khoản B, mục VI về các cam kết của hiệp định thương mại Việt Nam — Hoa Kỳ liên quan đến các dịch
vụ ngân hang và dich vụ tài chính khác thì sau 3 năm kể từ khi hiệp định có hiệu lực, các ngân hàng có vốn đầu
tư nước ngoài từ Mỹ sẽ được đối xử quốc gia đầy đủ về quyền tiếp cận Ngân hàng trung ương và các dịch vụ đặc biệt như chiết khấu, forward, swap; sau 8 năm kế từ khi hiệp định có hiệu lực các hạn chế liên quan đến
quyền của chỉ nhánh ngân hàng Hoa Kỳ nhận tiền gửi bằng VND sẽ được bãi bỏ; và 9 năm kế từ sau khi hiệp
Giới thiệu đề tài
hạng giữa các ngân hàng Việt Nam với các ngân hàng nước ngoài, với hệ thống ngân hàng của các quốc gia khác trên thế giới
Một trong những điều ước quốc tế được các nhà quản trị ngân hàng đặc biệt quan tâm chính là hiệp ước quốc tế về an toàn vốn trong hoạt động ngân hàng — còn được biết thông dụng với tên gọi Hiệp ước Basel Ra đời từ cách đây gần 20 năm, hiệp ước này được rất nhiều quốc gia trên thế giới áp dụng làm chuẩn mực đẻ đánh giá và giám sát hoạt động của hệ thống ngân hàng nước mình Hiện nay hiệp ước Basel đã có phiên bản hai (được biết dén véi tén goi The New Basel Capital Accord) cập nhật, đổi mới
một số nội dung hơn so với phiên bản thứ nhất trước đó Riêng đối với Việt Nam, việc
ứng dụng hiệp ước Basel này trong công tác giám sát và quản trị ngân hàng vẫn còn
nhiều vướng mắc, nên vẫn chỉ mới đừng lại ở việc lựa chọn một số tiêu chí đơn giản
trong phiên bản thứ nhất của hiệp ước để vận dụng và vẫn chưa tiếp cận nhiều với phiên bản hai Điều này thực tế cũng gây khó khăn ít nhiều cho quá trình hội nhập trong lĩnh vực ngân hàng của chúng ta
Như vậy, mục tiêu tìm ra những khó khăn cơ bản trong việc ứng dụng hiệp ước Basel, đặc biệt là phiên bản Basel H, để từ đó đưa ra được những giải pháp hữu hiệu ứng dụng hiệp ước này vào hoạt động giám sát và công tác quản trị hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam chính là lý do để tác giả chọn đề tài nghiên cứu “Ứng dụng hiệp ước an toàn vốn Basel trong quân trị rủi ro tại các NHTM Việt Nam” 2 VAN DE NGHIEN CUU
Đề tài thực hiện nghiên cứu các chuẩn mực và quy định trong hiệp ước Basel dé lam cơ sở ứng đụng Basel trong quản trị rủi ro của hệ thống NHTM Việt Nam Với hai phiên bản Basle I và Basel II cùng những văn bản cập nhật cho đến tháng 11 năm
2006 do Ủy ban Basel đưa ra trong các phiên họp định kỳ, đề tài chỉ tóm tắt một số
nội dung có liên quan trực tiếp đến khả năng ứng dụng tại Việt Nam bao gồm một số chuẩn mực quy định về cách xác định hệ số rủi ro và tính toán nhu cầu vốn tối thiểu
nhằm giúp ngân hàng đối phó với rủi ro tín đụng, rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường
Sau khi tìm hiểu và giới thiệu ngắn gọn về hiệp ước Basel, đề tài tập trung thực hiện
Trang 6Giới thiệu đề tài
từ đó phân tích những khó khăn mà hệ thống NHTM Việt Nam đã, đang và có thể sẽ gặp phải khi ứng dụng Basel Dựa trên cơ sở đánh giá của phần này, đề tài cố gắng tìm ra một số giải pháp nâng cao khả năng ứng đụng Basel trong việc xây dựng hệ thống quản trị rủi ro, tính toán nhu cầu vốn tối thiểu cần thiết đối với những loại rủi ro cơ bản của hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam
3 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
3.1 Phương pháp điều tra chọn mẫu
Hiện nay, hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam bao gồm 5 NHTM Nhà nước, 36 ngân hàng thương mại cô phần, 27 chỉ nhánh NHTM nước ngoài trong đó có 8 ngân hàng có chỉ nhánh phụ, 4 ngân hàng liên đoanh, 44 văn phòng đại điện tổ chức tín dụng nước ngoài tại Việt Nam với phạm vi hoạt động rộng khắp Vì những điều kiện
khách quan và chủ quan, đề tài không có được các báo cáo chỉ tiết của toàn hệ thống
ngân hàng Thay vào đó đề tài chỉ có thể dựa vào thông tin cung cấp từ một số ngân
hàng nên sẽ thực hiện nghiên cứu theo phương pháp chọn mẫu Mẫu được lựa chọn để
khảo sát là nhóm gồm khoảng 12 ngân hàng thương mại với đại diện của ngân hàng thương mại nhà nước, ngân hàng thương mại cô phần quy mô lớn, ngân hàng thương mại cỗ phần quy mô vừa và nhỏ
Các ngân hàng sau khi được lựa chọn làm mẫu sẽ được tiến hành phân tích và xử lý các số liệu, thông tin liên quan đến việc nghiên cứu đề tài cũng như thực hiện phỏng vân từ các chuyên viên trong ngân hàng phụ trách về quản trị vôn và quản trị rủi ro
3.2 Phương pháp phóng vẫn trực tiếp ý kiến chuyên gia
Dựa trên những thông tin chọn lọc từ hiệp ước Basel, đề tài sẽ tham khảo ý kiến của các chuyên gia, các nhà nghiên cứu trong lĩnh vực ngân hàng nói chung và lĩnh vực
quản trị ngân hàng, giám sát ngân hàng nói riêng để ghi nhận đánh giá về những khó
khăn mà các ngân hàng thương mại Việt Nam có thể gặp phải trong việc ứng dụng hiệp ước Basel Sau đó có những định hướng về khả năng hoặc lộ trình ứng dụng thích hợp cho các NHTM Việt Nam
Hình thức phỏng vấn là dựa trên các bảng câu hởi có chuẩn bị sẵn bao gồm các câu
hỏi lựa chọn mức độ, các câu hỏi trắc nghiệm và câu hỏi gợi mở (theo phụ lục đính
Giới thiệu đề tài
kèm) Với bảng câu hỏi phỏng vẫn như vậy sẽ có thể tránh được những ý kiến chủ
quan của tác giả trong việc nêu lên nhận xét hoặc đánh giá về những vấn đề liên quan
đến đề tài
3.3 Phương pháp nghiên cứu dữ liệu thứ cấp
Ngoài ra, hệ thống cơ sở đữ liệu thứ cấp cũng được sử dụng có chọn lọc nhằm giúp đề
tài có thể phân tích và đánh giá vấn đề một cách khách quan nhất Nguồn đữ liệu thứ
cấp này chủ yếu được thu thập từ các báo cáo ngành và báo cáo thường niên của ngân hàng Nhà nước, của các NHTM đo chính tác giả tổng hợp và xử lý theo yêu cầu của từng chuyên mục Ngoài ra, nguồn số liệu từ các tạp chí chuyên ngành có uy tín như
Tạp chí Tài chính, tạp chí Ngân hàng, tạp chí Thị trường tiền tệ, Thời báo Kinh tế Việt
Nam và các website của cơ quan nhà nước, chính quyền thành phố cũng được sử dụng làm nguồn dữ liệu thứ cấp cho đề tài
4 GIỚI HẠN PHẠM VI NGHIÊN CỨU
Trên thực tế, hiệp ước Basel II có rất nhiều quy tắc và chuẩn mực liên quan đến quy
trình giám sát hoạt động ngân hàng, đặc biệt là các chuẩn mực giảm sát hoạt động của
các tập đoàn tài chính — ngân hàng, các ngân hàng được hợp nhất, các ngân hàng đa quốc gia, ngân hàng mẹ trong nhóm các ngân hàng đây là xu thế phát triển hiện nay
của các quốc gia phá triển Tuy nhiên, trong điều kiện nghiên cứu của mình, đề tài chỉ
giới hạn thực hiện nghiên cứu các chuẩn mực mang tính định lượng liên quan đến an
toàn vốn nhằm giúp hệ thống ngân hàng đối phó với rủi ro tín dụng, rủi ro hoạt động và rủi ro thi trudng (Pillar 1 — Minumum Capital Requirements) Chuan mực về quy trình giám sát hoạt động của hệ thống ngân hàng (Pillar 2 —- Supervisory Review Process) và chuẩn mực về các quy tắc thị trường (Pillar 3 — Market Discipline) xin được để lại cho phần nghiên cứu chuyên sâu hơn sau này
Ngoài ra, trong hệ thống NHTM Việt Nam, vì vấn đề khó khăn trong việc tiếp cận và thu thập thơng tin của tồn bộ hệ thống ngân hàng, đề tài chỉ lựa chọn phân tích áp dụng đối với một số ngân hàng tiêu biểu trong từng nhóm ngân hàng bao gồm ngân hàng thương mại nhà nước và ngân hàng thương mại cổ phần Riêng chi nhánh ngân hàng nước ngoài và ngân hàng liên doanh không được xác định là đối tượng nghiên
Trang 7Giới thiệu đề tài
5 NOIDUNG DE TAI
Đề tài được trình bày trong phạm vi bốn chương
Chương 1: Giới thiệu đề tài, bao gồm các nội dung liên quan đến việc làm rõ đối tượng nghiên cứu, giới hạn phạm vi nghiên cứu, phương pháp nghiên cứu được sử dụng trong đề tài và khả năng áp dụng đề tài trong thực tế
Chương 2: Giới thiệu hiệp ước quốc tế về an toàn vốn & giám sát hoạt động
ngân hàng Chương 2 được xem nhự là phần cơ sở lý luận cho toàn bộ nội dung
nghiên cứu xuyên suốt đề tài Những vấn đề được đặt ra trong chương 2 bao gồm lý thuyết chung về quản trị ngân hàng và quản trị rủi ro ngân hàng, giới thiệu lịch sử ra đời của Ủy ban Basel và những giai đoạn phát triển của hiệp ước Basel hiện nay: từ
Basle I đến Basel II, các qui định của Basel hiện nay liên quan đến chuẩn mực an toàn
vốn và vấn đề đối phó với các rủi ro bao gồm rủi ro tín đụng, rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường
Chương 3: Khó khăn khi ứng dụng hiệp ước quốc tế về an toàn vốn trong quản trị rủi ro của các NHTM Việt Nam Chương 3 trước hết sẽ giới thiệu và đánh giá chung về hoạt động của hệ thống NHTM VN nhằm có cái nhìn toàn cảnh trước khi
xem xét và đánh giá theo những chuẩn mực quốc tế Nững câu hỏi như: Hiện nay Việt
Nam đã vận đụng những chuẩn mực trong hiệp ước quốc tế Basel hay chưa? Nếu đã
vận đụng thì đang ở mức độ nào? Những vấn đề mà hệ thống ngân hàng gặp phải khi
vận dụng theo những điều ước quốc tế là gì? Nguyên nhân từ đâu? sẽ được tiếp tục
giải quyết ở phần tiếp theo của chương 3
Chương 4: Giải pháp nâng cao hiệu quả ứng dụng Hiệp ước Basel trong quản trị rủi ro của các ngân hàng thương mại Việt Nam Trên cơ sở những kết quả khảo sát nghiên cứu về các khó khăn chung mà ngân hàng Việt Nam gặp phải khi ứng dụng hiệp ước Basel đã trình bày trong chương 3, chương 4 đưa ra một số các giải pháp để giúp hoàn thiện khả năng ngân hàng Việt Nam có thẻ vận dụng hiệp ước an toàn vốn vào công tác quản trị rủi ro của mình
6 Ý NGHĨA ĐẺ TÀI NGHIÊN CỨU
Đề tài hướng tới việc hoàn thiện đề có thể được sử đụng một phần bởi những nhà quản
trị ngân hàng, đặc biệt là các ngân hàng thương mại nhà nước và ngân hàng thương
Giới thiệu đề tài
mại cổ phần trong việc giám sát toàn bộ hoạt động của bản thân ngân hàng, từ đó phân tích những tình huống có thể dẫn đến rủi ro trong quá trình hoạt động và có những giải
pháp điều chỉnh kịp thời
Ngoài ra, các cơ quan thanh tra và giám sát ngân hàng nhà nước, các cơ quan chịu trách nhiệm quản lý hoạt động của các ngân hàng thương mại cũng có thể sử dụng
những thông tin nghiên cứu của đề tài nhằm hoàn thiện hơn quy trình thanh tra, giám
sát hoạt động ngân hàng Điều này giúp xây dựng một hệ thống chuẩn mực chung cho việc so sánh, đánh giá hiệu quả hoạt động của mỗi ngân hàng với các ngân hàng khác Sau quá trình nghiên cứu và nhận được sự gớp ý của các chuyên gia để hoàn thiện
hơn, hy vọng rằng đề tài có thể được sử dụng làm tài liệu nghiên cứu và giảng dạy
trong các chương trình đào tạo chuyên sâu về lĩnh vực giám sát và quản trị hoạt động ngân hàng
7 HƯỚNG PHÁT TRIÊN CỦA ĐẺ TÀI
Với một khối lượng lớn văn bản liên quan đến các chuẩn mực và quy tắc trong hiệp ước Basel lớn đồng thời không ngừng đổi mới và cập nhật, thời gian nghiên cứu bốn
tháng dành cho đề tài vẫn là chưa đủ để có thẻ tìm hiểu và đưa ra những giải pháp
mang tính khả thi cao Vì vậy, sau khi hoàn thành đề tài này, tác giả xem như có một bước khởi đầu tương đối thuận lợi tạo cơ sở cho những phần nghiên cứu sâu hơn đối
với việc vận dụng các chuẩn mực của hiệp ước Basel trong hệ thống ngân hàng Việt
Nam nới chung và từng nhóm ngân hàng nói riêng bao gồm ngân hàng thương mại nhà nước và ngân hàng thương mại cổ phần Ngoài ra, nghiên cứu để có thể giúp ngân hàng nhà nước trong việc xây dựng một quy trình giám sát chặt chẽ và hiệu quả cũng là một hướng có thê thực hiện tiếp theo sau dé tài này
Hy vọng rằng đề tài sẽ tiếp tục được nghiên cứu với thời gian đài hơn và tập trung hơn bao gồm việc phân tích định lượng từng yếu tố trong hệ thống ngân hàng thương mại
Việt Nam để có thể xây dựng một mô hình quản trị rủi ro phù hợp nhất với điều kiện
Trang 8Giới thiệu đề tài
những giải pháp khả thi, sự phát triển sau này của đề tài sẽ rất cần có sự hợp tác và hỗ trợ của nhiều nhà nghiên cứu, nhiều chuyên gia lâu năm trong lĩnh vực ngân hàng và bản thân các ngân hàng trong việc cung cấp thông tin sơ bộ cũng như tham gia đóng góp ý kiến
-2-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
CHUONGI: HIEP UGC QUOC TE VE AN TOAN VON & GIAM SAT HOAT DONG NGAN HANG
1 Giới thiệu lịch sử ra đời của Ủy ban Basel và các thành viên
Ủy ban Basel về giám sát nghiệp vụ ngân hàng là một Ủy ban bao gồm các chuyên gia giám sát hoạt động ngân hàng được thành lập bởi các Thống đốc Ngân hàng Trung
ương của nhóm G10 vào cuối năm 1974, xuất phát từ sau một loạt các cuộc khủng hoảng về tiền tệ quốc tế và thị trường ngân hàng, trong đó đáng chú ý nhất chính là sự
sụp đồ của ngân hàng Herstatt ở Tây Đức lúc bấy giờ Cuộc họp đầu tiên của Ủy ban
diễn ra vào tháng 2 năm 1975 và về sau được tổ chức định kỳ 3- 4 lần mỗi năm
Các thành viên của Ủy ban bao gồm đại diện cao cấp các cơ quan giám sát nghiệp vụ ngân hàng và bản thân ngân hang Trung ương của các nước Bỉ, Canada, Pháp, Đức,
Ý, Nhật Bản, Luxembourg, Hà Lan, Tây Ban Nha, Thụy Điển, Thụy Sĩ, Anh và Mỹ Uy ban tổ chức họp thường niên tại trụ sở Ngân hàng thanh toán quốc té tai
Washington hoic tai Thanh Phé Basel - Thuy Si Ban thư ký thường trực của Ủy ban này cũng có trụ sở làm việc tại Thủ D6 Washington — My
Quan điểm của Ủy Ban này là sự yếu kém trong hệ thống ngân hàng của một quốc
gia, du là quốc gia phát triển hay đang phát triển, có thể đe doạ đến sự ổn định về tài
chính trong cả nội bộ quốc gia đó và trên toàn thế giới Nhu cầu cần nâng cao sức
mạnh của hệ thống tài chính nhất thiết phải được nhiều quốc gia, nhiều tổ chức trên
thế giới nói chung và Ủy ban Basel về Giám sát Nghiệp vụ ngân hàng nói riêng đặc biệt quan tâm Ủy ban Basel đã tham gia hoạt động trong nhiều năm qua cho quan điểm và sứ mạng này, dưới cả hình thức trực tiếp cũng như gián tiếp thông qua các mối liên hệ với chuyên gia giám sát nghiệp vụ ngân hàng ở các quốc gia khác nhau trên toàn cầu
Trang 9-3-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sát hoạt lộng ngân hàng
động ngân hàng quốc tế và đặt ra những tiêu chuẩn giám sát tối thiểu trong những lĩnh
vực mà Ủy ban thực sự quan tâm,
2 Hiệp ước Basle I’
Hiệp ước Basle I được ra đời sau cuộc hợp của Uy ban Basel vé giám sát hoạt động
ngân hàng vào tháng 7 năm 1988, trong đó đưa ra các chuẩn mực vốn quốc tế và các phương pháp đo lường vốn
Trong hiệp ước Basle I này, những khái niệm về vốn cơ bản (core capital — basic equity), vốn bổ sung vốn cơ bản (supplementary capital) bao gồm dự trữ không công khai (undisclosed reserves), nguồn giá trị tăng thêm do đánh giá lại tài san (asset revaluation reserves), dự phòng chung (general provisions) hay dự phòng chung về tổn thất tin dung (general loan-loss reserves), các công cụ nợ có khả năng chuyên đổi
thành cổ phiếu (hybrid debt capital instruments), các khoản nợ thứ cấp có kỳ hạn
(subordinated term debt), các khoản giảm trừ vốn (deductions from capital) được đưa
ra làm rõ để giúp ngân hàng có thể xác định được chính xác các yếu tố cầu thành nên
nguồn vốn tự có của mình Ngoài ra, hiệp ước này cũng đề cập chỉ tiết đến các hệ số rui ro (risk weights) lién quan đến rủi ro tin đụng và rủi ro hoạt động
Theo đó, hiệp ước Basle đã chia các nhân tố của vốn bao gồm hai cấp: Vốn cấp 1 (Tier 1) gồm có vốn cô phần thường và các khoản dự trữ công khai, vốn cấp 2 (Tier 2) gồm các khoản dự trữ không công khai, giá trị tăng thêm của việc đánh giá lại tài sản, dự phòng chung và dự phòng tổn thất tín đụng, các công cụ nợ cho phép chuyên đổi thành cỗ phiếu và các khoản nợ thứ cấp
Tổng vốn cấp 1 và cấp 2 chính là vốn tự có hay vốn cơ bản của tô chức tín dụng Vốn
tự có phải đảm bảo những giới hạn sau: °
+ Tổng vốn cấp 2 chỉ được tối da bằng 100% vốn cấp l
? Tác giả giữ nguyên từ gốc của phién ban Basle I vi tai thai diém nim 1988 Uy ban Basel đã quyết định đặt tên
hiệp ước theo phiên Âm tiếng Anh của vùng Basel - Thụy Sĩ Đến kỳ hợp năm 1998 khi bản để thông qua Basel
II, Ủy ban đổi lại tên theo đúng phiên âm tiếng Đức của vùng này [Chú thích của tác giả]
3, > Basle Committee on Banking Supervision, International Convergence of Capital Measurement and
-4-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
+ Nợ thứ cấp phải nhỏ hơn hoặc bằng 50% vốn cấp 1
#4 Trong trường hợp các khoản dự phòng chung hay dự phòng tốn thất tin dung bao gồm giá trị giảm của việc đánh giá lại tài sản nhưng chưa thẻ hiện trên bảng cân
đối kế toán, phần dự phòng cho những khoản này sẽ được giới hạn tối đa là 1.25%
hoặc trong một số trường hợp đặc biệt có thể lên tới 2.0% của tài sản có rủi ro
= Gia tri ting thêm của việc đánh giá lai tai san đối với các khoản giá trị ước tính
ngầm dựa trên những chứng khoán ảo sẽ chịu mức chiết khấu 55%
Ngoài ra, các hệ số rủi ro đo hiệp ước Basle I đưa ra cũng tính đến các khoản mục
ngoài bảng cân đối tài sản, đó chính là các giao dịch hoặc các công cụ tài chính được
ghi nhận ngoại bảng ngoại trừ các giao dịch liên quan đến ngoại tệ và lãi suất không
XÁC định!
Nói chung, hiệp ước Basle I nim 1988 mang tính chất của một thỏa thuận quốc tế và
các tiêu chuân về vốn tự có đo Basle I đưa ra Ngoài ra trong hiệp ước còn quy định về tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu và quản lý rủi ro tín đụng đối với ngân hàng, là một trong
những căn cứ, tiêu chuẩn để các ngân hàng của các quốc gia trên thế giới áp dụng
quản lý, bảo đảm an toàn trong hoạt động
3 Hiệp ước Basel II (The New Capital Accord)
Mặc đù đã đưa ra được nhiều quy định chỉ tiết, có ý nghĩa cho công tác quản trị rủi ro của các ngân hàng thương mại và rất nhiều chuẩn mực trong Basle I vẫn còn được
nhiều nước áp dụng cho đến ngày nay, nhưng qua một quá trình đài áp dụng với xu
thế phát triển như vũ bão của hệ thống ngân hàng trên thế giới thì Basle I đã bộc lộ
một số nhược điểm của mình Chẳng hạn, trong quy định vốn tối thiểu của mình, Basle I mới chỉ đề cập đến những rủi ro về tín dụng chứ chưa đề cập đến những rủi ro
khác như rủi ro hoạt động, rủi ro thị trường Ngoài ra, một số các quy tắc do Basle I
đưa ra chỉ có thể vận dụng trong trường hợp ngân hàng hoạt động theo kiểu đơn thuần tuý (stand — alone bank) là ngân hàng không dựa trên một sự sáp nhập hay hoạt động theo kiểu tập đoàn ngân hàng, ngân hàng mẹ, ngân hàng - chỉ nhánh Xu thế phat
Trang 10-5-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
triển hiện nay là các ngân hàng dần dần sáp nhập với nhau để tạo thành những tập
đoàn lớn có khả năng cạnh tranh cao và có tiềm lực mạnh về tài chính, công nghệ, các
ngân hàng không còn chỉ hoạt động trọng phạm vi lãnh thô quốc gia mà luôn vươn ra tầm quốc tế, mở rộng mạng lưới ngân hàng dưới hình thức hoạt động của ngân hàng
quốc tế Chính vì vậy, một số qui định trong Basle I đã không còn phù hợp khi áp
dụng tại những ngân hàng này, đời hỏi phải có một sự cải tiến toàn điện trong việc xây dựng các chuẩn mực quốc tế về quản trị rủi ro và giám sát hoạt động ngân hàng Trước đòi hỏi của xu hướng phát triển này, để bảo đảm an toàn trong hoạt động ngân hàng của các tổ chức tín đụng, đặc biệt là đối với những tập đoàn ngân hàng lớn có phạm vi hoạt động quốc tế, Basel II đã ra đời Đây là hiệp ước quốc tế về tiêu chuẩn
an toàn vốn, tăng cường quản trị toàn cầu hóa tài chính cũng như việc khai thác tối đa
tiềm năng lợi nhuận và hạn chế rủi ro Nó được xem là giải pháp nâng cao các chuẩn mực hoạt động ngân hàng nói chung với những yêu cầu về quản trị rủi ro tín dụng, rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường
3.1 Pham vi dp dung và lộ trình áp dụng của Basel II
Hiệp ước Basel II được xác định là có khả năng áp dụng cho các ngân hàng và tổ chức
quốc tế trên cơ sở hợp nhất hoặc sáp nhập Nghĩa là hiệp ước này nhằm bảo toàn vốn
tốt nhất cho các ngân hàng có nhiều công ty con hoặc chỉ nhánh,
Đối với các ngân hàng chưa đáp ứng được những yêu cầu do hiệp ước Basel II chỉ định ra bao gồm cấp độ về tập đoàn ngân hàng, hoạt động ngân hàng mang tính quốc tế hoặc trên cơ sở hợp nhất, sáp nhập thì sẽ có lộ trình 3 năm để chuẩn bị những điều kiện đầy đủ trước khi áp đụng theo hiệp ước Basel H Ngoài ra, vì một trong những
mục tiêu quan trọng của việc giám sát theo chuẩn mực của hiệp ước Basel là bảo vệ
quyền lợi của người gửi tiền nên cần phải luôn chắc rằng những cách đo lường và tính toán về vốn tối thiểu đảm bảo sẵn sàng cho nhu cầu của người gửi tiền Theo đó,
những thành viên chịu trách nhiệm giám sát hoạt động ngân hàng cần phải kiểm tra
thường xuyên các ngân hàng tư nhân, ngân hàng đơn lẻ -6- Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng Bảng 1 Lộ trình hiệp ước Basel
1 | Tháng 7/1988 Basle I được ban hành
2 | Cudi nim 1992 Hoàn tất văn bản hướng dẫn & triển khai Basle I Basel II được công bỗi với phần cảm nang thứ nhất 3 | Tháng 6/1999 (First Consultative Package) Thang 1/2001 Phần cẩm nang thir hai (Second Consultative Package) Cuối thang 5/2001 | Thời hạn cuối cùng để các đơn vị gửi ý kiến Cuối năm 2001 Ban hành chính thức phiên bản Basel II “Al wm] Cuối năm 2004 Hoàn tắt việc triển khai & hướng dẫn Basel II „ Đưa vào áp dụng đây đủ cho các ngân hàng đủ tiêu 8 | Cuôi năm 2006 chuẩn (các quốc gia thuộc nhóm OECD)
Nguồn: The New Basel Capital Accord: an explanatory note, January 2001 3.2 Những sửa đổi của Hiệp ước Basel II
So với hiệp ước Basle I, Basel II được xem là thể hiện một sự linh động hơn đối với
việc xử lý các tình huống khác nhau để xác định nhu cầu vốn tối thiểu cho từng khoản mục tài sản có rủi ro của các ngân hàng thương mại, đồng thời những tiêu chuẩn do hiệp ước Basel II đưa ra cũng có mức độ nhạy cảm hơn với rủi ro thông qua xử lý các biến xác suất và kỳ vọng
Hiệp ước Basel II tạo một bước hoàn thiện hơn trong việc xác định tỷ lệ an toàn vốn
nhằm khắc phục các hạn chế của Basle I và khuyến khích các ngân hàng thực hiện phương pháp quản trị rủi ro tiên tiến hơn
Hiệp ước Basel II đưa ra một loạt các phương án lựa chọn, cho phép quyền tự quyết rất lớn trong giám sát hoạt động ngân hàng Hiệp ước Basel II bao gồm một loạt các
Trang 11-7-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
+ Cấp độ III (Piar I7J): Yêu cầu các ngân hàng cung cấp thông tin cơ bản liên quan đến vốn, rủi ro để đảm bảo khuyến khích các nguyên tắc của thị trường Xét về phạm vi áp đụng nói chung của Basel II sẽ rộng hơn so với Basle I, bao gồm không chỉ các ngân hàng quốc tế mà cả các công ty mẹ, hay thay đổi định nghĩa về tài sản điều chỉnh theo rủi ro Đối với rủi ro tín đụng, nếu như Basle I đưa ra một phương pháp chung thì Basel II lại đưa ra các lựa chọn
Bảng 2 Nhân tố căn bản của Basle H so với Basle I
Basle I Basel II
- _ , | Tập trung nhiêu hơn vào phương pháp đánh Chỉ tập trung vào việc đo lường một loại rủi | _ - x
- giá nội bộ của bản thân mỗi ngân hàng, quy ro duy nhât (đó là rủi ro tín dụng) - ¬
trình giám sắt và các quy tác thị trường
-8-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
Theo qui định của Hiệp ước Basel, tỉ lệ vốn được tính toán dựa trên định nghĩa vốn có
điều chỉnh hay vốn tự có và tài sản có rủi ro Tổng tỉ lệ vốn phải lớn hơn hoặc bằng
8% Vốn cấp 2 được giới hạn tối đa bằng 100% vốn cấp 1
Vốn tự có: vẫn được định nghĩa như trong hiệp ước Basle 1988
Tài sản có rủi ro: Tổng tài sản có rủi ro được xác định bằng cách lấy nhu cầu vốn đối với rủi ro thị trường và rủi ro hoạt động nhân với 12.5 (điều này tương đương với việc
là tỷ lệ vốn tối thiểu bằng 8%) cộng với kết quả tính toán của tài sản có rủi ro xét đối VỚI TỦI ro tín dụng Bang 4 Các thoả thuận đối với thời kỳ chuyến tiếp
, Linh động hơn, có nhiêu phương pháp đề các Có một phương pháp duy nhất áp dụng cho - ngân hàng lựa chọn, hướng đên việc quản trị tất cả các trường hợp (one size fits all) ng
Tui ro tot hon
Dựa trên cấu trúc theo điện trải rộng Nhạy cảm hơn với rủi ro
3.3 Cấp độ 1 - Những tiêu chuẩn đỗi với yêu cầu vẫn toi thiểu
Bảng 3 Tóm tắt nội dung của cấp độ 1 hiệp ước Basel II
Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007 | Năm 2008
Phương phá Ap dung song song ca
an mi 95% 90% 80%
IRB cơ bản hai cách tính Áp dụng song song cả
Phương pháp Pains Sone sone Ap dung song
hai cach tính hoặc
IRB nang cao song ca hai 90% 80% nghiên cứu các ảnh và AMA cách tính hưởng 'Vốn yêu cầu tôi thiểu được xác định bằng công thức Tổng vốn tự có (giống Basle I) = _ Tỉ lệ vốn ngân hàng (tối thiểu là 8%) RR tín dựng + RR thị trường + RR hoạt động Phương pháp áo lường rủi ro tin dung Phương pháp chuẩn
Phương pháp dựa trên xếp hạng nội bộ cơ bản Phương pháp dựa trên xếp hạng nội bộ nâng cao Phương pháp do lường rủi ro thị trường
Phương pháp chuẩn — Standardised Approach Phương pháp mô hình nội bộ - Internal Models Approach Phương pháp ảo lường rủi ro hoạt động
Phương pháp chỉ số cơ bản — Basic Indicator Approach Phương pháp chuẩn - Standardised Approach
Phương pháp đánh giá nội bộ - Internal Measurerent Approach
Nguồn: Theo Basel 2001, p13”
Các thoả thuận đối với thời kỳ chuyến tiếp: Các ngân hàng hiện đang sử dụng
phương pháp IRB để đánh giá rủi ro tín dụng hoặc phương pháp AMA đối với rủi ro
hoạt động sẽ tồn tại yêu cầu về “sàn vốn tối thiểu” (capital floor), như vậy cần tính toán những khác biệt giữa sàn vốn tối thiểu được định nghĩa theo Basle I với vốn tối
thiểu theo Basel II, nếu sàn vốn tối thiểu lớn hơn sẽ yêu cầu phải cộng thêm 12.5 lần
chênh lệch của tài sản có Trong đó sàn vốn tối thiểu được định nghĩa theo phiên bản
Basle I nim 1988 dựa trên cơ sở điều chỉnh các yếu tố sau: (1) 8% của tài sản có rủi
ro, cộng với (2) Vốn cấp 1 và Vốn cấp 2 có điều chỉnh, trừ đi (3) dự phòng chung về rủi ro được đánh giá trong phần vốn cấp 2 Các nhân tố điều chỉnh đối với ngân hàng
sử dụng phương pháp IRB cơ bản trong năm 2006 là 95%, nhân tố điều chỉnh cho các
Trang 12-9-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
ngân hang str dung ca IRB co ban va IRB nang cao và (hoặc) AMA trong năm 2007 là 90% va nim 2008 14 80%, (Theo tom tat trong bang 4)
3.4 Ruiro tin dụng
Rui ro tín đụng theo định nghĩa của Ủy ban Basel đó là rủi ro xảy ra sự mat mat do
người đi vay hoặc đối tác gây ra” Để đo lường và tính toán hệ số rủi ro đối với các
khoản mục tài sản có khi xem xét rủi ro tín đụng, theo Basel II ba phương pháp có thể lựa chọn để sử đụng: phương pháp chuẩn, phương pháp dựa trên xếp hạng nội bộ cơ bản và phương pháp dựa trên xếp hạng nội bộ nâng cao
3.4.1 Phương pháp chuẩn đánh giá rủi ro tín dụng
Phương pháp này gần giống như phiên bản Basle I mà hiện nay các ngân hàng đang áp dụng trong đó quy định hệ số rủi ro cỗ định đối với từng khoản mục tài sản có
nhưng trên cơ sở bổ sung thêm việc sử dụng phần đánh giá xếp hạng tín nhiệm của các tổ chức độc lập hoặc xếp hạng tín nhiệm nội bộ Một điểm phát triển tương đối
quan trọng trong phương pháp này chính là việc mở rộng danh mục các sản phẩm phái sinh dùng để cầm cố, bảo lãnh và cho vay đồng thời cũng đưa ra một số quy định riêng đối với các hoạt động ngân hàng bán lẻ, các khoản phải đời với doanh nghiệp quy mô vừa và nhỏ (SMEs)
Ủy ban cho phép các ngân hàng có thể lựa chọn một trong hai cách tính nhu cầu vốn
để phòng ngừa rủi ro tín dụng Cách thứ nhất là đo lường rủi ro tín dụng bằng cách sử dụng đánh giá của những tổ chức xếp hạng tín nhiệm độc lập Cách thứ hai là các
ngân hàng sử dụng đánh giá xếp hạng tín nhiệm nội bộ của mình để tính hệ số rủi ro, và trong trường hợp này các ngân hàng muốn sử dụng thì cần có sự chấp thuận của cơ quan giám sắt ngân hàng (như thanh tra ngân hàng hoặc ngân hàng nhà nước) Bảng 22 trong phần phụ lục 5 tóm tắt về hệ số rủi ro tín dụng đo Basel qui định đối
với các khoản mục tài sản Có đối với các tổ chức khác nhau Khác với Basle L, hiệp
ước an toàn vốn mới không áp đặt một hệ số rõ ràng cho từng khoản mục mà còn tùy
thuộc vào việc khoản mục đó được thực hiện với chủ thể nào, uy tín và xếp hạng tín
-10-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
dụng của chủ thể này được đánh giá ra sao Lưu ý rằng sẽ có 2 lựa chọn đối với các khoản tiền gửi tại ngân hàng Cơ quan giám sát quốc gia sẽ áp đụng một trong 2 cách trong việc đánh giá của mình Các khoản phải đòi tại những ngân hàng không được
xếp loại sẽ có hệ số rủi ro không thấp hơn các khoản phải đòi tại Ngân hàng được xếp
loại ở mức độ trung bình
Đối với cách 1, tất cả khoản phải đòi tại các ngân hàng ở một quốc gia được tính hệ số
rủi ro theo mức xếp hạng tín nhiệm của quốc gia đó và sẽ không nhỏ hơn so với hệ số rủi ro của khoản phải đòi tại cơ quan trung ương Khoản phải đòi tại những quốc gia có mức xếp hạng từ BB+ đến B- và những quốc gia không được xếp hạng sẽ chịu hệ
số rủi ro là 100%
Cách 2a dựa trên đánh giá xếp hạng tín nhiệm của tổ chức xếp hạng độc lập Lúc này,
khoản phải đời tại những ngân hàng không được xếp hạng sẽ chịu hệ số rủi ro là 50%
Như vậy có thé wu tiên hệ số rủi ro thấp hơn đối với các khoản phải đòi có kỳ hạn ban đầu tối đa là 3 tháng với mức sàn là 20% Sự đối xử đặc biệt này sẽ có hiệu lực đối với
cả trường hợp ngân hàng được xếp hạng và không được xếp hạng, nhưng không được
áp dụng đối với ngân hàng có hệ số rủi ro 150%
Bảng 23 trong phần phụ lục 5 mô tả một cách tổng quát về hệ số rủi ro liên quan đến
các khoản phải đời đối với doanh nghiệp bao gồm cả các công ty bảo hiểm Hệ số rủi
ro chuẩn đối với những khoản tiền liên quan đến các công ty không được xếp hạng là 100% Các cơ quan giám sát có thâm quyền có thể tăng hệ số rủi ro đối với những công ty này nếu như theo kinh nghiệm của họ rủi ro khi giao dịch với những công ty này là lớn
Trang 13Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
Ngoài ra, Để xếp hạng tín nhiệm các khoản phải đòi liên quan đến ngân hàng trung ương hoặc cơ quan quyền lực tối cao , các cơ quan giám sát có thể xem xét đến điểm đánh giá rủi ro quốc gia do các ECA (Export Credit Agencies) thực hiện Tuy nhiên, ECAs phải công bố rộng rãi những đánh giá này của mình và được sự chấp thuận theo qui định của các thoả thuận trong khối OECD Những điểm đánh giá của ECA sẽ tương ứng với mức độ rủi ro như sau
Bang 5 Hệ số rủi ro với điểm xếp hạng theo ECA Điểm xếp hạng theoECA |0-1|2 |3 |4đến6 |7 Hệ số rủi ro 0% |20% | 50% | 100% 150% Khoản phải đòi tại ngân hàng Thanh toán quốc tế (BIS — Bank for International
Settletments), quỹ tiền tệ quốc tế (ME) và ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) có
hệ số rủi ro là 0%
Riêng đối với các khoản mục ngoài bảng cân đối kế toán, khi đánh giá rủi ro tín dụng sẽ được chuyển đổi thông qua một hệ số chuyển đổi (CCF -— credit conversion factors) Các hệ số chuyển đổi này được quy định cụ thể trong bảng 25 ở phần phụ lục 5
Nói chung, việc xác định hệ số rủi ro đối với các khoản mục trong và ngoài bảng cân
đối kế toán theo quy định của Basel II, đặc biệt là khi sử đụng phương pháp chuẩn để
đánh giá rủi ro tín dụng thì phụ thuộc nhiều vào kết quả xếp hạng tín nhiệm nội bộ và
xếp hạng tín nhiệm của tổ chức độc lập Các chuẩn mực theo quy định từ điều khoản
90 đến điều khoản 210 của bản Basel II đầy đủ năm 2004” hướng dẫn rất chỉ tiết và cụ thể cho phần đánh giá xếp hạng tín nhiệm đối với từng khoản mục cũng như đối với phần đánh giá trong ngắn hạn và trong dài hạn Để có thể xây dựng một tô chức xếp
hạng tín nhiệm có uy tín hoặc phát triển bộ phận xếp hạng tín nhiệm trong nội bộ của
mình, các ngân hàng, các cơ quan giám sát nhà nước cần tham khảo rất kỹ những điều khoản này
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
3.4.2 Phương pháp IRB đánh giá rủi ro tín dụng
Theo các điều khoản của hiệp ước Basel II, các NHTM được chấp thuận sử dụng
phương pháp đựa trên xếp hạng nội bộ (RB approach) để đánh giá rủi ro tín đụng
Phương pháp IRB này là một trong những nhân tố rất mới và đặc biệt của Basel IL,
cho phép tự bản thân các ngân hàng quyết định và ước tính những thành tố trong công
thức tính toán nhu cầu vốn của họ Từ đó, hệ số rủi ro hay phần tỉ lệ vốn sẽ quyết định
thông qua sự kết hợp của các yếu tố đầu vào định lượng do cả ngân hàng lẫn cơ quan
giám sát đưa ra cũng như các hàm số rủi ro được chỉ định bởi cơ quan giảm sát
Phương pháp luận mới này phù hợp cho ngân hàng với nhiều quy mô khác nhau, nhiều cầu trúc doanh nghiệp khác nhau và đanh mục rủi ro khác nhau
Cơ sở lý thuyết của phương pháp IRB là dựa trên mô hình giả định một nhân tố rủi ro (mô hình ASRF) đối với rủi ro tín đụng Trong đó, khả năng không trả được nợ vay của khách hàng có thể vì sự khác biệt giữa giá trị tài sản và giá trị danh nghĩa của khoản nợ vay Giá trị tài sản của các doanh nghiệp sẽ là một biến thay đổi theo thời
gian, chịu một phần tác động của các biến cố ngẫu nhiên, Khả năng võ nợ sẽ xuất hiện
một khi giá trị tài sản của người đi vay quá thấp so với khoản nợ
Phương pháp này căn cứ vào ước tính của ngân hàng về các thành tổ rủi ro bao gồm: + Xác suất vỡ nợ” (PD — probability of default): Do luéng kha nang xay ra rủi ro tín dụng tương ứng trong một khoảng thời gian, thường là một năm
s4 Thiệt hại do vỡ nợ (LGD — loss given default): Những thiệt hại trên cơ sở
việc vỡ nợ của khách hàng, thông thường là được mô tả bằng một tỷ lệ phần trăm trên
giá trị danh nghĩa nguyên thủy của khoản nợ Các ngân hàng phải ước tinh phan LGD này cho các khoản phải đòi đối với mỗi doanh nghiệp, cơ quan chính phủ và các ngân hàng khác
Trong phương pháp IRB cơ bản thì đối với các khoản phải đòi chính đối với các công ty, cơ quan chính phủ và các ngân hàng không có tài sản đảm bảo sẽ được chỉ định giá
Trang 14-13-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
trị LGD là 45%, nếu là các khoản phải đời phụ” đối với các tổ chức trên thì sẽ được
chỉ định là 75% Đối với các khoản phải đòi có tài sản đảm bảo là khoản phải thu, bất động sản thương mại (CRE) và bất động sản cư trú (RRE) và các tài sản đảm bảo khác thoả điều kiện của từ khoản 509 đến 524 quy định của Basel năm 2004 thì được vận dụng như phương pháp chuẩn với các giá trị LGD tối thiểu mô tả trong bang 6 dudi đây Bảng 6 Giá trị LGD tối thiểu đối với tỷ trọng đảm bảo của các hoạt động chính cu Mức độ đảm bảo tối Mức độ đảm bảo yêu Loại tài sản LGD
thiếu yêu cầu đối với cầu vượt quá đối với
đảm bảo tối thiểu ˆ a gs
hoạt động (C*) LGD day du (C**) Tai san tai chinh
; 0% 0% Chua quy dinh du tiéu chuan Khoan phai thu 35% 0% 125% CRE/RRE 35% 30% 140% Khoắn cầm cố khác | 40% 30% 140%
Nguon: International Convergence of Capital Measurement & Capital Standards Giá trị LGD hiệu đụng LGD* áp đụng cho các giao dịch có tài sản đảm bảo và có thể tính theo công thức
LGD* = LGD x (E*/E)
Trong đó LGD là giá trị đối với giao dich trước khi tính tỷ trọng đảm bảo (45%) E là giá trị hiện hành của hoạt động (ví dụ như cho vay bằng tiền mặt hay cho vay chứng khoản)
E* là giá trị hoạt động sau khi giảm thiểu rủi ro bằng phương pháp chuẩn
Còn trong phương pháp IRB nâng cao thì việc ước tính LGDs có thể phản ánh hiệu quả tác động giảm thiểu rủi ro của hoạt động bảo lãnh và các sản phẩm tín dụng phái
_-14-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
sinh thông qua điều chỉnh PD hoặc LGD LGD phải được tính theo tỷ lệ phần trăm
phần thiệt hại do vỡ nợ so với EAD
+ Giá trị hoạt động khi vỡ nợ (EAD — exposure at default): Đo lường phần xử
lý nợ (write-off) và dự phòng đặc biệt Các công cụ và hệ số rủi ro được áp dụng
giống như trong phương pháp chuẩn với một vài trường hợp ngoại lệ Giá trị ròng trên bảng cân đối kế toán khi so sánh khoản vay với tiền gửi có cùng loại tiền và kỳ đáo hạn hoàn toàn khớp với nhau sẽ được xem xét giống như phương pháp chuẩn Các khoản mục ngoài bảng cân đối kế toán ngoại trừ cam kết giao dịch hỗi đoái và chứng khoán phái sinh sẽ được tính toán bằng cách nhân với hệ số CCF Có hai cách ước tính hệ số CCFs này, phương pháp cơ bản và phương pháp nâng cao
Theo phương pháp cơ bản thì các loại công cụ và hệ số CCF áp dụng sẽ giống trong
phương pháp chuẩn Đối với hạn mức tín đụng thì áp dụng CCF 75%, với một số
trường hợp đặc biệt như hạn mức có thể hủy ngang vô điều kiện hoặc tự động hủy khi
đáo hạn thì có thé 4p dung CCF 14 0%
Theo phương pháp nâng cao, các ngân hang tự ước tính giá trị CCE cho từng khoản mục ngoại trừ các khoản mục ấn định giá trị CCF là 100% trong phương pháp cơ bản
Riêng đối với các cam kết giao dịch hối đoái, lãi suất, vốn, và chứng khoán phái sinh
liên quan đến hàng hoá thì IRB có quy định riêng theo cách tính hạn mức tín dụng
tương đương tùy thuộc vào giá trị thực hiện tương lai và chi phí giao dịch với kỳ hạn
khác nhau
= Ky dado han hiéu dung (M - effective maturity) Khi cdc ng4n hang sir dung phương pháp IRB cơ bản thì M sẽ là 2.5 năm trừ các giao dich repo với M chỉ là 6 tháng Cơ quan giám sát quốc gia có thể lựa chọn mức yêu cầu trong phạm vi quyền hạn của mình (đối với những ngân hàng sử dụng cả IRB cơ bản và nâng cao) đẻ đo lường M theo công thức (CT1) dưới đây Tuy nhiên, M không được lớn hơn 5 năm Nếu các ngân hàng sử đụng IRB nâng cao, thì M cần được tính toàn cho từng công cụ
theo công thức 1 (CT1) Nếu muốn áp đụng cho các trường hợp ngoại lệ đặc biệt thì phải đảm bảo rằng các khoản phải đòi đối với hoạt động của các doanh nghiệp trong
Trang 15-15- Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng >t xCF, Đối với các công cụ phụ thuộc vào đòng ngân lưu, M được tính=-———— (CT I) Le,
với CF, là ngân lưu hàng năm (gốc, lãi và phí) theo hợp đồng phải trả trong ky han t
Nếu ngân hàng không tính được M theo công thức (CT 1) thì sẽ sử đụng cách cổ điển khi tính M, đó là M bằng với thời gian đáo hạn tối đa còn lại (theo năm) mà người vay chấp nhận thanh tốn tồn bộ theo nghĩa vụ hợp đồng vay (gốc, lãi và phí) Thông thường, đó chính là thời gian đáo hạn danh nghĩa của khoản vay hoặc các công cụ Ngoài ra phương pháp IRB cũng hướng dẫn quy định riêng cho các khoản mục bán lẻ theo điều khoản từ 326 đến 338, các giao dịch vốn, các khoản phải thu theo điều
khoản từ 327 đến 373
Phương pháp IRB sẽ dựa trên việc đo lường những thiệt hại không mong đợi (ÚL —
unexpected losses) và các thiệt hại biết trước (EL — expected losses) Hàm số hệ số rủi
ro được sử đụng làm cơ sở tính toán nhu cầu vốn cần thiết cho tỉ trọng các thiệt hại
không mong đợi (UL) Phần thiệt hại có thể nhận biết trước (EL) sẽ được xem xét riêng trong mục G từ điều khoản 374 đến 385
Mỗi ngân hàng cần tính tổng các phần thiệt hại có thể nhận biết trước với cùng với giá
trị hoạt động của mình, Đối với khách hàng là doanh nghiệp, ngân hàng khác, hoạt
động bán lẻ và cơ quan chính phủ, EL = PD x LGD Đối với các hoạt động SL, EL được tính bằng cách lấy 8% x tài sản có rủi ro từ các hệ số rủi ro tương ứng Ngoài ra, với phương pháp IRB nay thì các ngân hàng cũng phải phân hạng tài sản
trên số sách của mình theo nhiều loại khác nhau, với những tính chất đặc thủ tùy theo từng nhớm khoản phải đòi đối với các chủ thể như như (a) doanh nghiệp, (b) chính
quyền nhà nước, (c) ngân hàng, (đ) cá nhân, các khoản mục lẻ và (e) vốn Mỗi hạng tài sản này theo phân loại của TRB sẽ bao gồm ba nhân tố cơ bản
+ Vếu tố rủi ro-ước tính biến số rủi ro của các ngân hàng hoặc cơ quan giám sát + Hàm số về hệ số rủi ro — các phương tiện giúp thành tố rủi ro được chuyên đổi
thành tài sản có rủi ro và từ đó tính toán nhu cầu vốn
4 Vêu cầu tối thiếu — Các chuẩn mực tối thiểu phải đạt đến đối với một ngân
hàng muốn áp dụng phương pháp IRB -16- Hiệp ước quốc tẾ về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng Hình 1 Cấu trúc cơ bản của phương pháp IRB Pb — LGD — Hàm số rủi ro theo Hệ số rủi ro J : | EAD _| quy dinh vé giam sat M Hình 2: Hệ số rúi ro tính theo phương pháp IRB đối với các nhóm tài sản (percentages)
mes Corporate, sovereign and banks exposures eeeee exposure to small and medium size entities se = retail exposure: residential mortgage loans —— retail exposure: revolving credits wee Other retail exposures 229 Risk weight 220 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 lô Probability of default
Nguồn: Ngân hàng trung ương Châu Au ECB
Ủy ban đã cho phép các ngân hàng có hai sự lựa chọn khi áp dụng IRB, một là
Trang 16-17-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
quan giám sát về các thành tố rủi ro khác Nếu sử dụng IRB nâng cao, ngân hàng sẽ phải tự đưa ra ước tính cho tất cả thành tố rủi ro bao gồm PD, LGD và EAD, đồng
thời tự tính toán biến số M, nhưng phải tuân theo các chuẩn mực tối thiểu Đối với cả
hai phương pháp cơ bản và nâng cao, các ngân hàng phải luôn luôn sử dụng hàm số hệ số rủi ro theo quy định cụ thể của hiệp ước
PD và LGD được đo bằng số thập phân hoặc tỉ lệ phần trăm, EAD được đo lường bằng đơn vị tiền tệ (ví dụ như EUR, USD) ngoại trừ có những quy định đặc biệt khác
được ghi chú,
Ghi chú: Phần đánh giá hệ số rủi ro này sử dụng các giả định chuẩn về các thành tố rủi ro khác ngoài PD đã được biết trước, các hệ số rủi ro chỉ đùng để đánh giá phần
thiệt hại không mong đợi (UL) thoả mãn nhu cầu vốn tối thiểu
Mặc dù việc tính toán nhu cầu vốn tối thiểu là chỉ nhằm bù đắp cho các thiệt hại
không mong đợi, nhưng các ngân hàng cũng phải tự xử lý dé bù đắp các thiệt hại biết
trước có thể ước tính được (EL) dựa trên cơ sở tương tự, bao gồm chính sách giá, dự
phòng và xử lý loại bỏ hoàn toàn
+ Hệ số rủi ro các khoản phải dòi liên quan đến doanh nghiệp, tổ chức chính phú và hoạt động ngân hàng"? 0.12x(1- EXP(-50x PD)) _0.24x(1~(1~- EXP( 50x PD)) 1— EXP(—50) 1- EXP(—50)) Hé sé tuong quan (R) = Điều chỉnh kỳ đáo hạn (b) = (0.11852 — 0.05478 x In(PD))’ a Kk A Yéu cau von R (1-8) (K) = (LGD x N[(1— R)-™ x G(PD) + ( )°5 x G(0.999)] - PD x LGD ] x (1-1.5xb)? x (1+ M — 2.5)xb)
10 Có thể xem phần minh hoa tổng hợp hệ số các tài sản có rủi ro theo phương pháp IRB trong phụ lục 03
!! Nếu kết quả tính nhỏ hơn 0, các ngân hàng có thể áp dụng mức yêu cầu là 0 cho hoạt động đó, EXP(1) = 2.71828, N(x) là hàm phân phối tích luỹ cho biến ngẫu nhiên chuẩn (ví dụ như xác suất là một biến ngẫu nhiên với giá trị trung bình bằng 0 và phương sai nhỏ hơn hoặc bằng x), G(z) là hàm ngược lại của phân phối tích lũy
của biến ngẫu nhiên chuẩn (chẳng hạn như giá trị của x thoả điều kién N( x) = z), trong Excel hai hàm này tương
đương với NORMSDIST và NORMSINV
- 18 -
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
Tài sản có rủi ro (RWA — Risk — weighted assets) = K x 12.5 x EAD
Yêu cầu vốn (K) đối với rủi ro vỡ nợ này phải bằng hoặc lớn hơn 0 và sự khác biệt giữa giá trị LGD và phần ước tính của ngân hàng đối với các rủi ro nhận biết trước
Tổng số tài sản có rủi ro đối với khả năng vỡ nợ là kết quả của K, 12.5 và EAD
Theo phương pháp IRB, đối với các khoản tín dụng dành cho doanh nghiệp, ngân hàng phải tách riêng nhóm doanh nghiệp vừa và nhỏ (SMEs — theo quy định của Basel là có doanh thu nhỏ hơn 50 triệu EUR) ra khỏi nhóm doanh nghiệp lớn nói chung Khi đó sẽ có thêm phần điều chỉnh quy mô của doanh nghiệp là 004xq-Š `) trong công thức xác định hệ số rủi ro những khoản cho vay với doanh nghiệp này
Trong đó S chính là tổng doanh thu hàng năm tính bằng triệu EUR với giá trị của 5
triệu EUR =< S <= 50 trigu EUR Nghĩa là, sẽ có hệ số tương quan
(R) = 0.12x(1-ZXP(-50x PD)) , 0.24x(1-(1- EXP(-50xPD)) _ 9 04-525)
~ 1— EXP(-50) 1— EXP(-50)) , 45
Riêng đối với các khoản cho vay đặc biệt như tài trợ dự 4n (PF — Project finance), tai
trg theo vat (OF — Object finance)”, tai trg hang hod (CF — Commodities finance)”,
tài trợ bất động sản tạo ra thu nhập (IPRE — Income-producing real eastate) !4, tài trợ bất động sản thương mại không ổn định (HVCRE — high-volatility commercial real estate) thì IRB có những quy định riêng và từ đó tính toán được các hệ số rủi ro tương ứng Trong đó, các khoản mục này sẽ được chia thành 5 cấp độ đánh giá: mạnh (strong), tốt (good), thoả mãn yêu cầu (satisfactory), yếu (weak) và vỡ nợ (default) (tiêu chí đễ chia thành các cấp độ này được nêu trong phụ lục 4 của tài liệu Basel năm 2003, trang 201 — 208)
12 Vị đụ nhự tài trợ việc mua sắm các tải sản như tàu thuyền, mmáy bay, tên lửa, tàu lửa và các tàu hải quân
3 Tai trợ ngắn hạn cho các khoản phải thu từ việc mụa bán hàng hoá (dầu lửa, kim loại hoặc sản phẩm nông
nghiệp)
14 Tài trợ cho toà nhả văn phòng, nhà ở chung cư, nhà kho, nhà xưởng và khách sạn Nguồn thu nợ từ thu nhập
Trang 17-19- Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng Hệ số rủi ro tương ứng với từng cấp độ như sau Strong Good Satisfactory Weak Default Từ BBB - trở lên | BB+dénBB | BB-dénB+ | BdénC- | Khéng 4p dung 70% 90% 115% 250% 0%
Phụ lục 3 trong tài liệu sẽ cung cấp hệ số rủi ro minh hoạ đối được tính toán đối với
bốn loại tài sản có theo phương pháp IRB khi xem xét rủi ro tín đụng Mỗi hệ số rủi ro
cho phần thiệt hại không nhận biết trước UL được tính toán bằng cách lấy hàm số rủi ro thích hợp ở phần trên Các biến đầu vào đùng để tính giá trị hệ số rủi ro mình hoạ
này là PD, LGD và M giả định là 2.5 năm
Có sự điều chỉnh về quy mô của doanh nghiệp đối với khách hàng vay vốn là doanh nghiệp vừa và nhỏ Ở bên cột thứ hai của bảng trong phụ lục 3 thể hiện sự điều chỉnh
này bằng cách tính hệ số rủi ro khi xem như đoanh thu hàng năm của đoanh nghiệp là
khoảng 5 triệu EUR
+ Nhu cầu vốn tối thiếu theo phương pháp IRB
Bảng 7 Thay đối trong nhu cầu vốn: Phương pháp chuẩn và IRB cơ bản Nhóm 1Š Nhóm 2
Phương pháp | Phương pháp | Phương pháp | Phương pháp
chuẩn IRB cơ bản chuẩn IRB co ban
Rui ro tin dung 0% -7% -6% -27% Rủi ro hoạt 10% 10% 7% 7% động
Nguồn: Ủy ban Basel (Tài liệu năm 2003, trang 5) Bảng 7 mô tả sự thay đổi ước tính đối với nhu cầu vốn theo chuẩn mực của Basel mới
đối với hai nhóm ngân hàng khác nhau, khi mỗi ngân hàng tính phần chỉ phí vốn trên
danh mục đầu tư hiện tại theo cả hai phương pháp Những số liệu rõ ràng cho thấy nhu
15 Gồm các ngân hàng lớn, phạm vi hoạt động quốc tế, với vến cấp I lớn hơn 3 tỷ EUR; nhóm 2 là các ngân
~ 20 -
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
cầu vốn đối phó với rủi ro tín đụng khi sử đụng phương pháp IRB cơ bản sẽ thấp hơn nhiều so với phương pháp chuẩn
3.3 Rủúi ro hoạt động
Rủi ro hoạt động được hiểu là rủi ro từ sự mất mát trực tiếp hoặc gián tiếp do quy
trình xử lý nội bộ không được tuân thủ đầy đủ, do hoạt động của con người hoặc do hệ
thống hay là những sự kiện khách quan bên ngoài '
Các ngân hàng được lựa chọn một trong ba cách tính nhụ cầu vốn cần thiết đối phó rủi
ro hoạt động với mức độ phức tạp và nhạy cảm với rủi ro tăng dần bao gồm: phương pháp chỉ số cơ bản (BIA — The Basic Indicator Approach), phương pháp chuẩn (The Standard Approach) va phuong phap nang cao (AMA — Advanced Measurement Approaches) Khi hoạt động của ngân hàng càng phức tạp thì cần phải áp dụng phương pháp có độ phức tạp cao hơn, đồng thời không cho phép các ngân hàng chuyển ngược trở lại phương pháp đơn giản một khi đã được chấp thuận sử dụng các phương pháp nâng cao Ngược lại, nếu các ngân hàng được đánh giá là không đủ điều kiện để tiếp tục sử đụng phương pháp nâng cao thì cần phải quay trở về phương pháp cơ bản cho đến khi đáp ứng được những yêu cầu này
3.5.1 Phương pháp chỉ số cơ bản BIA
Các ngân hàng sử dụng phương pháp này phải đuy trì mức vốn để đối phó với rủi ro hoạt động bằng mức trung bình qua ba năm trước đó với một tỷ lệ phần trăm cố định (gọi là alpha) trên lợi nhuận gộp hàng năm Công thức tính hệ số vốn Kpra như sau
>.GI„ xơ Koy = —g
Kara: yéu cau vén tinh theo phương pháp BIA GI: lợi nhuận gộp hàng năm (> 0), qua 3 năm trước đó
n: số lần 3 năm có lợi nhuận gộp > 0
Trang 18Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
Lợi nhuận ròng được định nghĩa là phần thu nhập ròng từ lãi vay cộng với thu nhập ròng ngoài lãi
3.5.2 Phương pháp chuẩn
Áp dụng theo phương pháp chuẩn, hoạt động ngân hàng được chia làm 8 nhóm nghiệp vụ bao gồm: tài trợ doanh nghiệp, bán hàng và giao dịch, nghiệp vụ ngân hàng bán lẻ,
nghiệp vụ ngân hàng thương mại, địch vụ thanh toán, dịch vụ đại lý, quản trị tài sản và
môi giới Trong mỗi nhóm, lợi nhuận gộp là một chỉ số phô biến coi như một thước đo
cho hoạt động và nhự vậy cũng là căn cứ xác định mức độ rủi ro hoạt động Yêu cầu
vốn được tính toán bằng cách nhân lợi nhuận gộp này với một hệ số (gọi là beta) tương ứng với từng nhóm Hệ số beta này đại điện cho mối quan hệ về độ mở của
ngành công nghiệp giữa thiệt hai từ rủi ro hoạt động với từng nhóm nghiệp vụ và tổng thể lợi nhuận gộp của nhóm đó Cần chú ý rằng trong phương pháp chuẩn, lợi nhuận gộp được đo cho từng loại nghiệp vụ chứ không phải theo từng loại tổ chức Tổng yêu cầu vốn được tính theo phương pháp cộng giản đơn yêu cầu vốn trung bình từng 3 năm một cho mỗi loại nghiệp vụ trong mỗi năm Tổng yêu cầu vốn có thể mô tả như sau
K.= » naml~3 max[ >" (GI -s * J, g),0]
TSA 7 n8 7
Trong đó
Ksa là yêu cầu vốn theo phương pháp chuẩn
GI¡_; lợi nhuận gộp trong năm cho trước, định nghĩa giếng như phương pháp BIA đối
với từng nhóm nghiệp vụ trong số § nhóm
B¡-s tỷ lệ phần trăm cố định do Ủy ban Basel đưa ra liên quan đến mức độ vốn yêu cầu cho từng mức độ lợi nhuận ròng đối với mỗi nhóm nghiệp vụ Giá trị của B được cho ở bảng 8 Hiệp ước quốc tẾ về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng Bang 8 Hệ số trong phương pháp chuẩn đối với rủi ro hoạt động Nghiệp vụ Hệ số beta (B) Tài trợ doanh nghiệp (\) 18% Giao địch và bán hàng (;) 18% Ngân hàng bán lẻ (B;) 12% Nghiệp vụ ngân hàng thương mại (4) 15% Dịch vụ thanh toan (Bs) 18% Dịch vụ đại lý (Ba) 15% Quản trị tài sản (B7) 12% Môi giới (B;) 12%
Nguén : Theo Basel 2004, p140”7
Bảng 9 Các chỉ số tài chính cho từng nhóm nghiệp vụ
Nghiệp vụ Hệ số rủi ro (%)
Tài trợ doanh nghiệp Lợi nhuận gộp Giao dich va ban hang Lợi nhuận gộp
Ngân hàng bán lẻ Bình quân tài sản hàng năm Nghiệp vụ ngân hàng thương mại Bình quân tài sản hàng năm
Dịch vụ thanh toán Doanh số thanh tốn hàng năm
Mơi giới Lợi nhuận gộp
Quản trị tài sản Tổng nguồn quỹ quản lý
Nguén Operational Risk 2001, p21 Hệ số B trong phương pháp chuẩn cũng có thế được tính toán dựa trên 20% tổng yêu cầu vốn hoạt động tối thiểu hiện tại (MRC — Minimum regulatory capital) từ mẫu của ngân hàng (đại điện cho tổng vốn để đối phó với rủi ro hoạt động) và trọng số của
Trang 19-23-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
từng nghiệp vụ trong tổng hoạt động ngân hàng, chia cho tổng của chỉ số tài chính đại diện cho nghiệp vụ, như công thức sau
B =[(0% tổng MRC hiện tại ($)) x (trọng số nghiệp vụ (%))] / 5 (chỉ số tài chính của từng nghiệp vụ từ mẫu ngân hàng ($)
Trong đó các chỉ số tài chính của từng nghiệp vụ được đề xuất như trong bảng 9 Từ bảng 8 trên, có thẻ tính hệ số rủi ro liên quan cho từng nhóm nghiệp vụ như sau
Nghiệp vụ Hệ số rủi ro (%)
Tài trợ doanh nghiệp 8-12
Giao dich va ban hang 15 — 23 Ngân hang bán lẻ 17-25 Nghiệp vụ ngân hàng thương mại 13 — 20 Dịch vụ thanh tốn 12-18 Mơi giới 6-9 Quan tri tai san 8-12 Tổng cộng 80 — 120
Nguon : Theo Basel, Operational risk[3], 2001 p21 3.5.3 Phuong phap nang cao
Sự lựa chợn hiện đại nhất cho đến ngày nay khi tính toán nhụ cầu vốn đối phó với rủi
ro hoạt động chính là sử dụng phương pháp AMA Theo phương pháp này, yêu cầu
vốn được tính dựa trên hệ thống nội bộ đánh giá rủi ro hoạt động cơ bản của ngân hàng Hệ thống không chỉ thống kê thiệt hại bên trong và bên ngoài thực tế mà còn
phân tích theo trình tự thời gian các yêu tố liên quan đến môi trường kinh doanh cũng như môi trường kiểm soát nội bộ của ngân hàng
Hơn thế nữa, phương pháp AMA còn đạt đến chuẩn mực có thể so sánh tương đương với phương pháp IRB nâng cao về yêu cầu thống kê cũng như cơ sở đữ liệu khi mà
yêu cầu vốn đựa vào đồ thị thời gian theo độ tăng l năm và độ tin cậy 99.9%, Các
ngân hàng được tự do phát triển phương pháp riêng của mình Sự tự đo này giải thích
tại sao cho đến hiện nay chựa có một ngân hàng nào có thể trở thành Ứng cử viên cho
- 24 -
Hiệp ước quốc té về an toàn vốn & giám sát hoạt động ngân hàng
việc xây dựng mô hình chuẩn đánh giá rủi ro hoạt động Thêm vào đó, việc một ngân
hàng muốn sử đụng AMA cần phải được cơ quan giám sát chủ quản đồng ý và được sự hỗ trợ của cơ quan này đã làm cho phương pháp trở nên ít thông dụng hơn so với phương pháp chuẩn
3.6 Rúi ro thị trường
Rui ro thị trường theo Ủy ban Basel đó là rủi ro xảy ra sự mất mát trong trạng thái
giao địch khi giá cả biến động thất thường ° Thông thường rủi ro thị trường sẽ gắn
liền với bốn loại rủi ro cơ bản trên các giao địch số sách đó là rủi ro lãi suất, trạng thái vốn, rủi ro tỷ giá và rủi ro hàng hoá
Vốn tự có theo quy định của Basle I bao gồm vốn cổ phần và lợi nhuận giữ lại (vốn cấp 1) & vốn bổ sung vốn cơ bản (vốn cấp 2) Tuy nhiên, quy định của Basel II khi đánh giá rủi ro thị trường cho phép các ngân hàng tính thêm phần vốn cấp 3 (tier 3)
gồm các khoản nợ phụ thuộc ngắn hạn với mục đích dự trữ Theo đó, các ngân hàng
chỉ được sử dụng vốn cấp 3 để đối phó với rủi ro thị trường, còn các loại rủi ro tín dụng và rủi ro gây ra từ phía đối tác chỉ được xem xét trong phạm vi vốn tự có theo quy định của Basle I Vốn cấp 3 này bị giới hạn 250% vốn cấp 1 đùng để đối phó với
rủi ro thị trường Có nghĩa là có thể chỉ có 28.5% rủi ro thị trường cần vốn cấp 1 đảm
bảo Nếu có vốn cấp 2 bảo đảm cho rủi ro thị trường, vốn cấp 3 cũng bị chi phối theo
tỷ lệ giới bạn 250% vốn cấp 2
Các khoản nợ phụ thuộc ngắn hạn chỉ được xếp vào nhớm vốn cấp 3 (tier 3) khi it
nhất phải thỏa mãn các điều kiện như sau: không cần đảm bảo, là khoản nợ phụ thuộc
và có nghĩa vụ hoàn trả đầy đủ, thời gian đáo hạn ban đầu tối thiểu là 2 năm, khơng
phải hồn trả trước thời gian đáo hạn thoả thuận, có điều khoản “lock-in clause” (khóa
số trường hợp đặc biệt) — nghĩa là không phải trả cả gốc và lãi thậm chí đến khi đáo
hạn trong trường hợp ngân hàng chưa đạt được mức vốn yêu cầu tối thiếu
Trang 20-~25-
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vẫn & giám sút hoạt động ngân hàng
số loại rủi ro tỷ giá được quy định chỉ tiết trong tài liệu [6], phần A3 trang 23 Thực
chất, quy định của Ủy ban Basel đưa ra nhằm áp đụng cho các ngân hàng hoạt động trên phạm vi quốc tế, đặc biệt là có yếu tố sáp nhập nên các ngân hàng này phải tuân thủ nghiêm ngặt theo đúng quy định
Việc tính toán yêu cầu vốn đối với rủi ro thị trường được thực hiện bằng cách lấy phần ước tính rủi ro thị trường nhân với 12.5 và cộng vào kết quả tổng tài sản có rủi ro tương ứng với rủi ro tín dụng
Rui ro thị trường được đo lường phê biến bằng giá trị VaR (value-at-risk) 3.61 Phương pháp chuẩn
Yêu cầu vốn đối phó với rủi ro thị trường theo phương pháp chuẩn sẽ được xem xét đối với từng yếu tô rủi ro bao gồm: rủi ro lãi suất, rủi ro trạng thái vốn, rủi ro tỷ giá và rủi ro hàng hóa,
Các quy định cụ thể về cách tính toán yêu cầu vốn tối thiểu đối phó với bốn loại rủi ro
này theo phương pháp chuẩn được quy định chỉ tiết trong phần A (từ A1 đến A5) của
tai ligu “Amendment to the Capital Accord to incorporate market risks” do Uy ban Basel thong qua vao thang 11 nam 2005
Đối với rủi ro tỷ giá, các ngân hàng sẽ theo dõi trạng thái ròng đối với mỗi loại tiền
bằng cách tổng hợp trạng thái các giao dịch giao ngay, giao địch kỳ hạn, giao địch bảo đảm, vị thế thu nhập/chỉ phí của giao địch giao sau Riêng đối với các rủi ro tỷ giá trên một danh mục các loại tiền kế cả vàng cho phép ngân hàng lựa chọn giữa phương pháp truyền thống với phương pháp “shorthanđ” (trao tay) trong đó xem xét tất cả loại
tiền như nhau
3.6.2 Phương pháp mô hình nội bộ
Đề có thể sử đụng phương pháp mô hình nội bộ khi đánh giá rủi ro thị trường, các
ngân hàng thương mại cần được sự chấp thuận từ phía cơ quan giám sát ngân hàng Yêu cầu tối thiểu mà mỗi ngân hàng phải đáp ứng bao gồm
+ Phải có hệ thống quản trị rủi ro tương thích, hiện đại và đầy đủ đữ liệu cần thiết
- 26 -
Hiệp ước quốc tễ về an toàn vốn & giám sát hoạt động ngân hàng
+ Có đủ số lượng chuyên viên được trang bị kỹ năng sử dụng các mô hình phức tạp không chỉ trong giao địch mà còn trong quản trị rủi ro, kiểm toán
+ Mô hình của ngân hàng được cơ quan giám sát đánh giá có chất lượng, đã qua
kiểm định về tính hợp lý và chính xác khi đo lường rủi ro
Một khi đã được chấp thuận thực hiện phương pháp mô hình nội bộ, các ngân hàng sẽ
xây dựng mô hình quản trị rủi ro theo các tiêu chuẩn như
+ Đối với rủi ro lãi suất, phải xác định được các nhân tố ảnh hưởng đến lãi suất
của mỗi đồng tiền liên quan đến đanh mục đầu tư của ngân hàng trên cơ sở nhạy cảm rủi ro lãi suất ké cả các khoản mục trong và ngoài bảng cân đối kế toán
+ Đối với rủi ro tỷ giá (bao gồm cả biến động giá vàng), hệ thống quản trị rủi ro
phải kết hợp các nhân tố rủi ro liên quan đến từng loại tiền riêng lẻ
+ Đối với sự biến động giá cả của các loại hàng hóa: ít nhất phải thiết kế được hệ thống theo đối biến động giá cả loại hàng hóa đó trên phạm vi thế giới, vị thế mua bán hoặc lời lỗ đối với từng giao dịch liên quan đến sự biến động này
Trên cơ sở những tiêu chuẩn về mô hình quản trị rủi ro này, các ngân hàng sẽ xác định
Trang 21-27-
Hiệp ước quốc tế về an toàn vẫn & giám sát hoạt động ngân hàng
KẾT LUẬN CHƯƠNG I
Kể từ khi Hiệp ước Basel được ban hành lần đầu vào năm 1988 và phiên bản II sửa
đổi bổ sung từ năm 2001, những chuẩn mực trong hiệp ước đã dần trở thành chuẩn
mực quốc tế được áp đụng tại hầu hết các quốc gia trên toàn Thế giới
Sự ra đời của Hiệp ước Basel đã giúp các ngân hàng thương mại cũng như cơ quan giám sát của các ngân hàng có thêm nhiều sự lựa chọn để xây dựng và thiết lập hệ thống quản trị rủi ro của mình Những phương pháp như phương pháp chuẩn, phương pháp IRB cơ bản và nâng cao, phương pháp chỉ số cơ bản, phương pháp mô hình nội bộ, phương pháp nâng cao đã trở nên quen thuộc tại nhiều quốc gia, trở thành những
công cụ hỗ trợ đắc lực cho việc quản trị rủi ro hiệu quả, giúp hạn chế phần nào tốn
thất trong quá trình hoạt động của hệ thống ngân hàng thương mại
Trên cơ sở nghiên cứu những chuẩn mực trong hiệp ước Basel ở chương 2, chương 3 sau đây sẽ tiến hành tìm hiểu việc ứng đụng Basel trong hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam, đồng thời phân tích khó khăn mà các ngân hàng gặp phải trong quá trình ứng dụng
- 28 -
Thục trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN
CHƯƠNG II: THỰC TRẠNG VIỆC ỨNG DỤNG HIỆP ƯỚC QUOC TE VE AN TOAN VON TRONG QUAN TRI RUI RO
TAI CAC NHTM VIET NAM
1 Hoạt động của hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam
Kế từ khi pháp lệnh các tổ chức tín dụng chính thức ra đời vào năm 1991, số lượng
ngân hàng trong hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam (NHTM) đã không ngừng
tăng lên Trong đó đáng kẻ nhất là các NHTM cô phần, thời điểm trước năm 1991
toàn hệ thống có 4 ngân hàng thương mại cổ phần, nhưng chỉ một năm sau, năm 1992, số lượng đã nhanh chóng tăng lên đến 22 ngân hàng (tăng 350%) và đến năm
1996 tăng lên 51 ngân hàng (tăng 131.8%) Kể từ năm 2000 đến nay, số lượng các
NHTM cổ phần lại đang có chiều hướng giảm xuống, từ 48 ngân hàng nay chỉ còn 36 ngân hàng, lý đo của sự giảm sút về số lượng này được hiểu là vì chính sách của ngân hàng nhà nước trong việc tái cơ cầu các NHTM, chú trọng phát triển về chất lượng
hơn là số lượng
Song song với sự biến động số lượng các NHTM cỗ phần trong hệ thống, số lượng các
chỉ nhánh ngân hàng nước ngoải cũng đã tăng lên đáng kể trong khoảng thời gian từ
năm 1992 cho đến năm 2000, đến năm 1999 số lượng chỉ nhánh ngân hàng nước
ngoài tăng lên là 26 chỉ nhánh và duy trì tương đối ôn định cho đến ngày nay
Tính đến cuối năm 2006, hệ thống các NHTM Việt Nam gồm 5 NHTM Nhà nước, 35
NHTM Cổ phần, 27 chi nhánh NHTM nước ngoài trong đó có 8 ngân hàng có chỉ nhánh phụ, 4 ngân hàng liên doanh, 44 văn phòng đại diện tổ chức tín dụng nước ngoài tại Việt Nam (theo Bảng 10) Các NHTM Nhà nước tuy chỉ có 5 ngân hàng nhưng chiếm tới gần 70% thị phần tổng thẻ các dịch vụ ngân hàng thông qua mạng lưới các chi nhánh trong cả nước
Dự kiến trong thời gian tới, với những thay đổi để đáp ứng các cam kết quốc tế bao
gồm đãi ngộ tối huệ quốc (MEN) theo hiệp định Khu vực thương mại tự do ASEAN
(AFTA), Hiệp định thương mại Việt —- Mỹ, hiệp định chung về thương mại và dịch vụ
Trang 22-29-
Thực trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN
thống ngân hàng thương mại Việt Nam sẽ chịu sự tác động lớn dẫn đến những thay
đổi về số lượng cũng như chất lượng hoạt động Và bắt đầu từ ngày 1/4/2007, các
ngân hàng 100% vốn nước ngoài sẽ được phép thành lập tại Việt Nam, tạo thêm một
loại hình ngân hàng mới trong hệ thống
Bảng 10 Số lượng ngân hàng trong hệ thống NHTM VN qua các năm Năm 1991 | 1992 | 1993 | 1997 | 2000 | 2001 | 2002 | 2005 | 2006 NHTMNN |4 4 4 5 5 5 5 5 5 NHTMCP |4 22 41 51 48 43 36 37 35 NHTMLD | 1 2 3 4 5 5 5 5 4 CN NHNNg | 0 5 8 24 26 26 26 26 27 Nguon: Tong hop tir Ngan hang nha nic, bdo & internet Hình 3 Hệ thống NHTM VN qua các thời kỳ Số lượng ngân hàng 0++—— 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 — o— NHTM NN —®— NHTM CP —.— NHTM LD —*— CN NHNNg
1.1 Quy mô vẫn chủ sở hữu
Trong hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam, nhóm các NHTM Nhà nước được
xem là có thế mạnh nhất về quy mô vốn Mức vốn điều lệ tối thiểu theo Nghị định
141/2006/NĐ-CP ban hành tháng 11 năm 2006 đối với các NHTM Nhà nước đến năm
-30-
Thục trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN
2008 là 3,000 tỷ đồng Theo khảo sát ngay tại thời điểm này mức vốn điều lệ của hầu
hết các NHTM Nhà nước đã vượt xa so với mức vốn pháp định Trong đó ngân hàng
Nông Nghiệp & PTNT Việt Nam có mức vốn điều lệ lớn nhất gần 5,900 tỷ đồng, tiếp đến là ngân hàng Ngoại thương Việt Nam gần 5,000 tỷ đồng, ngân hàng Công thương Việt Nam và ngân hàng Đầu tư & Phát triển Việt Nam có mức vốn tương đương nhau,
x4p xi ở mức 4,000 tỷ đồng Chỉ riêng có ngân hàng Phát triển nhà Đồng bằng sông Cửu Long là có mức vốn điều lệ còn thấp, khoảng 700 tỷ đồng
Bang 11 Vốn điều lệ của các NHTM NN Việt Nam STT| Ngan hang —— tương, bung Cập nhật 1 |VBARD 5,865 365.31 2004 2 |VCB 4,976 309.93 2004 3 |ICB 3,994 248.77 2004 4 |BIDV 3,971 247.34 2005 5 | MHB 700 43.60 2004 Nguồn: sbv.gov.vn, BCTN của VCB, BIDV, tỷ giá quy dỗi USD/VND 16,055 Mặc đủ vậy, mức vốn điều lệ hiện nay của các ngân hàng thương mại nhà nước so với các ngân hàng trong khu vực và trên thế giới là còn khá khiêm tốn Quy mô vốn lớn nhất của ngân hàng chúng ta chỉ là khoảng 365 triệu USD, trong khi đó hiện nay ở Mỹ, một ngân hàng với quy mô trung bình đã có mức vốn điều lệ tối thiểu là 10 tỷ USD
Đối với nhóm các ngân hàng thương mại cổ phan, mức vốn điều lệ thấp nhất của một
ngân hàng tính đến thời điểm 31/12/2006 là 250 tỷ đồng Hầu như toàn bộ các ngân
hàng thương mại cổ phần nông thôn đã được ngân hàng Nhà nước chấp thuận cho
chuyên đổi thành ngân hàng thương mại cô phần đô thị theo tinh thần của đề án cơ cấu lại Ngân hàng thương mại cổ phần nông thôn ban hành kèm theo Quyết định số 1557/QĐ-NHNN ngày 9/8/2006 của Thống đốc Ngân hàng Nhà nước Gần đây nhất,
vào tháng 12 năm 2006 va thang 1 nam 2007 các ngân hàng Kiên Long, ngân hàng Đại Á và ngân hàng Hải Hưng đã được chuyên đổi thành ngân hàng thương mại cỗ
Trang 23-31-
Thực trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN
Bảng 12 Khảo sát vốn điều lệ của một số NHTM CP Việt Nam Vốn điều lệ Triệu USD
STT Ngân hàng Cập nhật
(ty VND) tương đương
1 Sài Gòn Thương tín(Sacombank) 2,089 130.12 11/2006 3 Kỹ thương Việt Nam (TCB) 1,500 93.43 8/2006 2 Phuong Nam (PNB) 1,300 80.97 12/2006
4 Xuất nhập khẩu Việt Nam (EIB) 1,200 74.74 10/2006
mx== 6 Phát triển nhà Hà Nội (HBB) v¬ 1,000 62.29 11/2006
7 Sai Gdn (SCB) 770 47.96 2005
8 _ Ngoài quốc doanh (VP Bank) 500 46.71 5/2006 9 _ Sài Gòn Công thương 689 4291 — 12/2006
Nguồn: Tỗng hợp từ BCTN của các NHTM, tỷ giá quy đỗi USD/VND 16,055
Có thể chia nhóm ngân hàng thương mại cỗ phần thành ba nhóm nhỏ: nhóm thứ nhất
có quy mô vốn điều lệ trên 1,000 tỷ đồng, xem như là nhóm chắc chắn đáp ứng được
yêu cầu vốn điều lệ tối thiểu theo nghị định 141 của Chính phủ vào năm 2008, nhóm
này bao gồm các ngân hàng lớn như ngân hàng TMCP Sài Gòn thương tín (2,089 tỷ
đồng), ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam (1,500 tỷ đồng), ngân hàng TMCP Á Châu (1,100 tỷ đồng) ; nhóm thứ hai có mức vốn điều lệ từ khoảng 700 đến đưới
1,000 tỷ, bao gồm các ngân hàng như ngân hàng TMCP Sài Gòn, ngân hàng các doanh nghiệp ngoài quốc đoanh, ngân hàng Sài Gòn công thương và nhóm cuối cùng bao gồm các ngân hàng có qui mô vốn điều lệ tương đối thấp, từ dưới 700 tỷ đồng trở
xuống Cả nhóm thứ hai và nhóm thứ ba đều phải gấp rút lựa chọn phương án tăng
vốn điều lệ nhằm đáp ứng theo yêu cầu của nghị định 141 Đặc biệt là năng lực tài
chính hiện nay của những ngân hàng ở nhóm ba được xem là rất yếu, cần phải nhanh chóng nâng cao trong thời gian sắp tới để tăng khả năng cạnh tranh trong toàn hệ thống NHTM Việt Nam -32- Thục trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN 1.2 Năng lực hoạt động của hé thong NHTM 1.2.1 Huy động vốn
Theo thống kê từ ngân hàng Nhà nước Việt Nam, tính đến cuối năm 2005, tăng trưởng
huy động vốn của toàn hệ thống tô chức tín dụng đạt 26.86% thấp hơn so với tốc độ
tăng 33.20% của năm 2004 Trong đó huy động vốn bằng VND tăng 27.87%, thấp
hơn mức 33.73% năm 2004; huy động ngoại tệ tăng 24.50%, thấp hơn so với mức tăng 31.96% năm 2004 (Hình 4 và 5) Hình 4 Tăng trưởng huy động vốn từ năm 2000 — 2005 Phần trăm/Percentage 50% 40% 30% 20% 10% 0% 4 † † † † † { 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Nam/Year Nguồn: Báo cáo thường niên NHNN 2005 Hình 5 Huy động vốn từ nền kinh tế Nghìn tỷ đồng VND trillion 600 500 400 300 200 100 0 T T T T 1 2000 2001 2003 2004 2005 Năm/Year
Wi Téng huy động D Bang VND [1 Bằng ngoại tệ
Total fund mobilization VND mobilization Foreign currency mobilization
Trang 24-33-
Thực trạng việc ứng dụng Hiệp ước Basel trong QTRR tại các NHTM VN
Mặc dù vậy, vốn huy động từ nền kinh tế vẫn liên tục tăng, trong đó tăng cho cả hai trường hợp đối với phần vốn huy động bằng đồng Việt Nam và phần vốn huy động bằng ngoại tệ Theo thống kê, tính đến cuối năm 2005, phần vốn huy động được của các tô chức tín đụng lên đến 540 nghìn tỷ đồng (tương đương với 33.63 tỷ USD) Trong đó huy động vốn bằng ngoại tệ chiếm khoảng 24.1% (hình 5)
Các NHTM nhà nước tuy chỉ có 5 ngân hàng nhưng với ưu thế vốn có của mình về mạng lưới chỉ nhánh rộng khắp, sự tin cậy của khác hàng cũng như sức mạnh tương đối về vốn trong hoạt động đã thu hút một vốn huy động chiếm tỷ trọng hơn 70% thị phần huy động vốn của cả hệ thống tổ chức tín dụng Tỷ trọng này đối với khối NHTM cổ phần trong năm 2005 chỉ là 17%, trong khi số lượng NHTM cỗ phần hiện
nay đã lên đến 36 ngân hàng Riêng đối với nhóm NHTM Liên Doanh và chỉ nhánh
NHNNg thì tỷ trọng huy động vốn so với toàn hệ thống là rất khiêm tốn: 7% đối với
chỉ nhánh NHNNg và gần 1% đối với NHTM Liên doanh
Hình 6 Tỷ trọng huy động vốn từ nền kinh tế của từng nhóm TCTD O NHTMQD SOCBs ở 0.97% II Ngân hàng Chính sách 0.06% \ Bank for Social Policy gi \/ 1.05% L Khối NH cổ phầ phần
6.95% | Joint stock Banks
16.72% ~ H Chỉ nhánh ngân hàng nước ngoài Foreign Bank's Branches
— Ngân hàng liên doanh
Joint-venture Banks
o G1 sa aâ
Em Phi ngân hàng
NÑ 73.93% ‘ Non-Bank institutions ” @ Quy tin dung
People's Credit Funds
Nguân: Báo cáo thườngniên NHNN 2005 So với các năm qua, tỷ trọng huy động vốn của các NHTM NN đang có chiều hướng giảm xuống, từ mức khoảng 80% vào đầu những năm 2000s đến nay chỉ còn chiếm khoảng gần 74% Một trong những nguyên của sự giảm sút về thị phần chính là sự
vươn lên của hệ thống ngân hàng thương mại cỗ phần Các NHTM CP tạo được một