Làm giầu từ chứng khoán

sau đây mình xin giới thiệu sơ qua cho các bạn biết thế nào là chứng khoán và những lời khuyên câu nói rất hay của những nhà đầu tư lớn tên thế giới từ trước tới nay để cho mọi người tham khảo và học tập cũng như học hỏi thêm kinh ngiệp

Làm giầu từ chứng khoán Khái niệm Lịch sử ra đời Cổ phiếu gắn liền với lịch sử hình thành Công ty cổ phần - Cổ phiếu chính là sản phẩm riêng của công ty cổ phần. Vốn điều lệ của công ty cổ phần được chia thành nhiều phần bằng nhau gọi là cổ phần. Người mua cổ phần gọi là cổ đông. Cổ đông được cấp một giấy xác nhận sở hữu cổ phần gọi là cổ phiếu. Cổ phiếu là bằng chứng và là chứng chỉ xác nhận quyền sở hữu của cổ đông đối với công ty cổ phần. Quyền sở hữu của cổ đông trong công ty cổ phần tương ứng với số lượng cổ phần mà cổ đông nắm giữ. Vì vậy, cổ phiếu còn được gọi là chứng khoán vốn. Các dạng Cổ phiếu Khi xem xét Cổ phiếu của Công ty cổ phần, thường có sự phân biệt cổ phiếu được phép phát hành, cổ phiếu đã phát hành, cổ phiếu quỹ, cổ phiếu đang lưu hành. • Cổ phiếu được phép phát hành: Khi công ty cổ phần được thành lập, thì được phép phát hành cổ phiếu để huy động vốn. Nhưng luật pháp các nước quy định công ty phải đăng ký tổng số cổ phiếu của công ty và phải ghi trong điều lệ công ty và được gọi là cổ phiếu được phép phát hành' hay cổ phiếu đăng ký. Cổ phiếu được phép phát hành là số lượng cổ phiếu tối đa của một công ty có thể phát hành từ lúc bắt đầu thành lập cũng như trong suốt quá trình hoạt động. Khi cần có sự thay đổi số lượng cổ phiếu được phép phát hành thì phải được đa số cổ đông bỏ phiếu tán thành và phải sửa đổi điều lệ công ty. • Cổ phiếu đã phát hành: là cổ phiếu mà công ty được bán ra cho các nhà đầu tư trên thị trường và công ty đã thu về được toàn bộ tiền bán số cổ phiếu đó, nó nhỏ hơn hoặc tối đa là bằng với số cổ phiếu được phép phát hành. • Cổ phiếu quỹ: là cổ phiếu đã được giao dịch trên thị trường và được chính tổ chức phát hành mua lại bằng nguồn vốn của mình. Số cổ phiếu này có thể được công ty lưu giữ một thời gian sau đó lại được bán ra; luật pháp một số nước quy định số cổ phiếu này không được bán ra mà phải hủy bỏ. Cổ phiếu quỹ không phải là cổ phiếu đang lưu hành, không có vốn đằng sau nó; do đó không được tham gia vào việc chia lợi tức cổ phần và không có quyền tham gia bỏ phiếu. • Cổ phiếu đang lưu hành: là cổ phiếu đã phát hành, hiện đang lưu hành trên thị trường và do các cổ đông đang nắm giữ. Số cổ phiếu đang lưu hành được xác định như sau: Số cổ phiếu đang lưu hành = Số cổ phiếu đã phát hành - Số cổ phiếu quỹ Trong trường hợp công ty có cả hai loại cổ phiếu thường và cổ phiếu ưu đãi, người ta sẽ xác định cụ thể cho từng loại một. Số cổ phiếu thường đang lưu hành là căn cứ quan trọng để phân chia lợi tức cổ phần trong công ty. Dựa vào hình thức cổ phiếu, có thể phân biệt cổ phiếu ghi danh và cổ phiếu vô danh. • Cổ phiếu ghi danh: là cổ phiếu có ghi tên người sở hữu trên tờ cổ phiếu. Cổ phiếu này có nhược điểm là việc chuyển nhượng phức tạp, phải đăng ký tại cơ quan phát hành và phải được Hội đồng Quản trị của công ty cho phép. • Cổ phiếu vô danh: là cổ phiếu không ghi tên người sở hữu. Cổ phiếu này được tự do chuyển nhượng mà không cần thủ tục pháp lý. Dựa vào quyền lợi mà cổ phiếu đưa lại cho người nắm giữ, có thể phân biệt cổ phiếu phổ thông (cổ phiếu thường) và cổ phiếu ưu đãi - Đây là cách phân loại phổ biến nhất. Khi nói đến cổ phiếu của một công ty, người ta thường nói đến cổ phiếu phổ thông (cổ phiếu thường) và cổ phiếu ưu đãi. [1] • Là loại cổ phiếu có thu nhập phụ thuộc vào hoạt động kinh doanh của công ty. Người sở hữu cổ phiếu phổ thông được tham gia họp Đại hội đồng cổ đông và được bỏ phiếu quyết định những vấn đề quan trọng nhất của công ty, được quyền bầu cử và ứng cử vào Hội đồng Quản trị của công ty. • Cổ phiếu của công ty không có thời hạn hoàn trả, vì đây không phải là khoản nợ đối với công ty. • Cổ đông được chia phần giá trị tài sản còn lại khi thanh lý công ty sau khi công ty đã thanh toán các khoản nợ và thanh toán cho các cổ đông ưu đãi. • Người góp vốn vào công ty không được quyền trực tiếp rút vốn ra khỏi công ty, nhưng được quyền chuyển nhượng sở hữu cổ phần dưới hình thức bán lại cổ phiếu hay dưới hình thức quà tặng hay để lại cho người thừa kế. Chính điều này đã tạo ra tính thanh khoản cho cổ phiếu công ty, đồng thời cũng hấp dẫn nhà đầu tư. • Được quyền ưu tiên mua cổ phiếu khi công ty phát hành cổ phiếu mới để tăng vốn. • Được quyền triệu tập đại hội đồng cổ đông bất thường theo luật định. • Cổ đông thường cũng phải gánh chịu những rủi ro mà công ty gặp phải, tương ứng với phần vốn góp và chỉ chịu trách nhiệm giới hạn trong phạm vi số lượng vốn góp vào công ty. [2] Các hình thức giá trị của Cổ phiếu thường • Mệnh giá của cổ phiếu thường: Mệnh giá hay còn gọi là giá trị danh nghĩa là giá trị mà công ty cổ phần ấn định cho một cổ phiếu và được ghi trên cổ phiếu. Mệnh giá cổ phiếu thường được sử dụng để ghi sổ sách kế toán của công ty. Mệnh giá cổ phiếu không có giá trị thực tế đối với nhà đầu tư khi đã đầu tư, nên nó không liên quan đến giá thị trường của cổ phiếu đó. Mệnh giá cổ phiếu chỉ có ý nghĩa quan trọng vào thời điểm công ty phát hành cổ phiếu thường lần đầu huy động vốn thành lập công ty. Mệnh giá thể hiện số tiền tối thiểu Công ty phải nhận được trên mỗi cổ phiếu mà Công ty phát hành ra. Một số nước luật pháp cho phép Công ty cổ phần có thể phát hành cổ phiếu thường không có mệnh giá. • Giá trị sổ sách: của cổ phiếu thường là giá trị của cổ phiếu được xác định dựa trên cơ sở số liệu sổ sách kế toán của công ty. Trường hợp công ty chỉ phát hành cổ phiếu thường thì giá trị sổ sách của một cổ phiếu thường được xác định bằng cách lấy vốn chủ sở hữu hoặc tổng giá trị tài sản thuần (phần giá trị chênh lệch giữa giá trị tổng tài sản với tổng số nợ) của công ty chia cho tổng số cổ phiếu thường đang lưu hành. Trường hợp công ty phát hành cả cổ phiếu ưu đãi, thì phải lấy tổng giá trị tài sản thuần trừ đi phần giá trị thuộc cổ phiếu ưu đãi rồi mới chia cho số cổ phiếu thường đang lưu hành. Phần giá trị của cổ phiếu ưu đãi được tính theo mệnh giá hoặc giá mua lại tùy thuộc loại cổ phiếu ưu đãi công ty phát hành và cộng với phần cổ tức công ty còn khất lại chưa trả cho cổ đông ưu đãi trong các kỳ trước đó (nếu có). Việc xem xét giá trị sổ sách, cho phép Cổ đông thấy được số giá trị tăng thêm của cổ phiếu thường sau một thời gian công ty hoạt động so với số vốn góp ban đầu. • Giá trị thị trường: là giá trị thị trường hiện tại của cổ phiếu thường, được thể hiện trong giao dịch cuối cùng đã được ghi nhận. Giá trị thị trường hay còn được gọi là giá thị trường. Thực tế, giá thị trường của cổ phiếu không phải do công ty ấn định và cũng không do người nào khác quyết định, mà giá thị trường của cổ phiếu được xác định bởi giá thống nhất mà người bán sẵn sàng bán nó và giá cao nhất mà người mua sẵn sàng trả để mua nó. Tóm lại, Giá thị trường của cổ phiếu được xác định bởi quan hệ cung - cầu trên thị trường. Giá trị thị trường cổ phiếu của một công ty phụ thuộc rất nhiều yếu tố, do vậy nóthường xuyên biến động. Cổ phiếu ưu đãi Khái niệm và Quyền lợi Cổ phiếu ưu đãi là chứng chỉ xác nhận quyền sở hữu trong một công ty, đồng thời cho phép người nắm giữ loại cổ phiếu này được hưởng một số quyền lợi ưu tiên hơn so với cổ đông phổ thông. Người nắm giữ cổ phiếu ưu đãi được gọi là cổ đông ưu đãi của công ty. Cổ đông nắm giữ cổ phiếu ưu đãi có các quyền lợi sau: • Quyền được nhận cổ tức trước các cổ đông thường, mặc dù người có cổ phiếu ưu đãi chỉ được quyền hưởng lợi tức cổ phần giới hạn nhưng họ được trả cổ tức trước khi chia lợi tức cho cổ đông thường. Khác với cổ tức của cổ phiếu phổ thông, cổ tức của cổ phiếu ưu đãi được xác định trước và thường được xác định bằng tỷ lệ phần trăm cố định so với mệnh giá của cổ phiếu hoặc bằng số tiền nhất định in trên mỗi cổ phiếu. • Quyền ưu tiên được thanh toán trước, khi giải thể hay thanh lý công ty, nhưng sau người có trái phiếu. • Tương tự như cổ phiếu phổ thông, nhưng cổ đông sở hữu cổ phiếu ưu đãi không được tham gia bầu cử, ứng cử vào Hội đồng Quản trị và quyết định những vấn đề quan trọng của công ty. • Cổ phiếu ưu đãi có thể có mệnh giá hoặc không có mệnh giá và mệnh giá của nó cũng không ảnh hưởng tới giá thị trường của cổ phiếu ưu đãi. Mệnh giá của cổ phiếu ưu đãi có ý nghĩa hơn đối với mệnh giá của cổ phiếu phổ thông, vì nó là căn cứ để trả cổ tức và là căn cứ để hoàn vốn khi thanh lý hay giải thể công ty. • Cổ tức của cổ phiếu ưu đãi là cố định,và cổ đông ưu đãi cũng vẫn được nhận cổ tức khi công ty làm ăn không có lợi nhuận (thua lỗ). [3] • "Lịch sự kiện được chia thành các loại như sau": Sự kiện nhận cổ tức, chia tách, cổ phiếu thưởng, mua cổ phiếu ưu đãi đều được thực hiện tại "NGÀY GIAO DỊCH KHÔNG HƯỞNG QUYỀN". NGÀY GIAO DỊCH KHÔNG HƯỞNG QUYỀN là ngày thực hiện quyền của 1 cổ phiếu đã được công ty thông báo trước đó. Nếu như cổ đông nắm giữ cổ phiếu trước ngày giao dịch không hưởng quyền cổ đông đó sẽ nhận được cổ tức hoặc quyền mua cổ phiếu đó. Quyền được chia làm 3 loại: Quyền nhận cổ tức bằng tiền: cổ tức sẽ được trả bằng tiền trên mỗi cổ phiếu. Tỉ lệ cổ tức sẽ được quy ra trên mệnh giá, mỗi cổ phiếu niêm yết trên thị trường chứng khoán việt nam đều có mệnh giá là 10,000. Ví dụ công ty chia cổ tức bằng tiền 10% bạn sẽ được nhận 1,000 đồng trên mỗi cổ phiếu. Cổ phiếu thưởng, cổ phiếu chia tách: cổ phiếu sẽ được chia nhỏ theo tỉ lệ công ty đã công bố. Ví dụ công ty công bố tỉ lệ thưởng hoặc chia tách là 10:2 => nghĩa là 10 cổ phiếu sẽ thành 12 cổ phiếu, nếu bạn đang có 10 cổ phiếu bạn sẽ được nhận thêm 2 cổ phiếu. Các loại Cổ phiếu ưu đãi • Cổ phiếu ưu đãi tích lũy: là loại cổ phiếu ưu đãi có tính chất đảm bảo thanh toán cổ tức. Khi công ty gặp khó khăn, không thanh toán được hoặc chỉ thanh toán một phần cổ tức, thì số chưa thanh toán đó được tích lũy hay cộng dồn và công ty phải trả số cổ tức này trước khi công bố trả cổ tức cho cổ đông thường. Hầu hết cổ phiếu ưu đãi của các công ty là loại cổ phiếu ưu đãi tích lũy và không tham dự. • Cổ phiếu ưu đãi không tích lũy: là loại cổ phiếu ưu đãi mà khi công ty gặp khó khăn không trả được cổ tức trong năm tài chính, thì cổ đông ưu đãi đó cũng mất quyền nhận số cổ tức trong năm đó. • Cổ phiếu ưu đãi tham dự: là loại cổ phiếu ưu đãi mà cổ đông nắm giữ chúng, ngoài việc hưởng cổ tức ưu đãi theo quy định còn được hưởng thêm phần lợi tức phụ trội theo quy định khi công ty kinh doanh có lợi nhuận cao. • Cổ phiếu ưu đãi không tham dự: là loại cổ phiếu ưu đãi mà cổ đông nắm giữ chúng chỉ được hưởng cổ tức ưu đãi cố định theo quy định, ngoài ra không được hưởng thêm bất cứ phần lợi nhuận nào. • Cổ phiếu ưu đãi có thể mua lại: là loại cổ phiếu ưu đãi mà công ty có quyền thu hồi lại. Công ty phát hành có quyền yêu cầu mua lại cổ phiếu này vào bất cứ lúc nào, khi công ty có khả năng tài chính. Giá mua lại được xác định từ thời điểm phát hành, giá này thường tính bằng mệnh giá của cổ phiếu ưu đãi cộng thêm phần có tính chất đền bù cho các nhà đầu tư khi công ty mua lại loại cổ phiếu ưu đãi này. • Cổ phiếu ưu đãi có thể chuyển đổi: là loại cổ phiếu ưu đãi cho phép người mua có quyền chuyển đổi cổ phiếu ưu đãi này sang các loại chứng khoán khác. Cổ phiếu chưa phát hành Là loại cổ phiếu mà công ty chưa bao giờ bán ra cho các nhà đầu tư trên thị trường. Là loại cổ phiếu mà Công ty có dự định phát hành trên thị trường, bán ra khi có nhu cầu của nhà đầu tư. Đặc điểm của Cổ phiếu Không có kỳ hạn và không hoàn vốn] Cổ phiếu là chứng nhận góp vốn của các cổ đông vào công ty cổ phần. Chỉ có chiều góp vào, không thể hiện thời hạn hoàn vốn; không có kỳ hạn. (Khi công ty phá sản hoặc giải thể, thì sẽ không còn tồn tại cổ phiếu). Cổ tức không ổn định và phụ thuộc vào kết quả SXKD của doanh nghiệp Cổ tức cổ phiếu thường tùy thuộc vào kết quả kinh doanh của doanh nghiệp, và vì kết quả kinh doanh không ổn định nên cổ tức cũng không thể cố định. Khi doanh nghiệp làm ăn phát đạt thì cổ đông được hưởng lợi nhuận nhiều hơn so với các loại chứng khoán khác có lãi suất cố định. Ngược lại, khi làm ăn khó khăn hoặc thua lỗ, cổ tức có thể rất thấp hoặc không có cổ tức. Khi phá sản, cổ đông là người cuối cùng nhận được giá trị còn lại của tài sản thanh lý] Giá cổ phiếu biến động rất mạnh[] Giá biến động nhiều nhất là trên thị trường thứ cấp, do giá chịu sự tác động của nhiều nhân tố, và nhân tố quan trọng đó là kết quả kinh doanh của công ty. "Bên cạnh đó, theo quan điểm của những nhà đầu tư, Cổ phiếu có các đặc điểm sau:" Tính thanh khoản cao Cổ phiếu có khả năng chuyển hóa thành tiền mặt dễ dàng. Tuy nhiên tính thanh khoản của cổ phiếu phụ thuộc vào các yếu tố sau: • Thứ nhất, kết quả kinh doanh của tổ chức phát hành (công ty có cổ phiếu niêm yết). Nếu tổ chức phát hành hoạt động kinh doanh có hiệu quả, trả cổ tức cao, cổ phiếu của công ty sẽ thu hút nhà đầu tư và cổ phiếu thực sự dễ mua bán trên thị trường. Ngược lại nếu công ty làm ăn kém hiệu quả không trả cổ tức hoặc cổ tức thấp, cổ phiếu của công ty sẽ giảm giá và khó bán. • Thứ hai, là mối quan hệ cung - cầu trên thị trường chứng khoán: Thị trường cổ phiếu cũng như các loại thị trường khác đều chịu sự chi phối của qui luật cung cầu. Giá cổ phiếu trên thị trường không chỉ phụ thuộc vào chất lượng công ty mà còn phụ thuộc rất lớn vào nhu cầu của nhà đầu tư. Tuy một loại cổ phiếu rất tốt nhưng thị trường đang bão hòa nguồn cung (nhiều hàng bán) thì cổ phiếu đó cũng khó tăng giá. Ngược lại khi thị trường khan hiếm hàng hóa thì ngay cả những cổ phiếu chất lượng kém hơn cũng có thể bán dễ dàng. Tuy nhiên cũng cần chú ý đến sự đầu cơ trong thị trưòng, một số nhà đầu tư sở hữu một phần lớn lượng cổ phiếu trong thị trường, đẩy giá lên xuống theo ý mình để trục lợi. Có tính Lưu thông Tính lưu thông khiến cổ phiếu có giá trị như một loại tài sản thực sư, nếu như tính thanh khoản giúp cho chủ sở hữu cổ phiếu chuyển cổ phiếu thành tiền mặt khi cần thiết thì tính lưu thông giúp chủ sở hữu cổ phiếu thực hiện được nhiều hoạt động như thừa kế tặng cho để thục hiện nghĩa vụ tài sản của mình. Tính Tư bản giải Cổ phiếu có tính tư bản giả tức là cổ phiếu có giá trị như tiền. Tuy nhiên cổ phiếu không phải là tiền và nó chỉ có giá trị khi được đảm bảo bằng tiền. Mệnh giá của cổ phiếu không phản ánh đúng giá trị của cổ phiếu. Tính Rủi ro cao Tính Rủi ro phụ thuộc vào thông tin và tình hình phát triển, chính trị. Giá trị cổ phiếu luôn biến động theo các yếu tố này. Kinh nghiệm giao dịch cổ phiếu từ các nhà đầu tư hàng đầu thế giới Đầu tư cổ phiếu là mảng kinh doanh không còn xa lạ với người Việt trong những năm gần đây, nhưng đầu tư thế nào và giao dịch ra sao để thu được lợi nhuận nhiều và rủi ro ít thì nhiều người trong số chúng ta vẫn chưa thể nắm bắt được. Phải chăng bởi thị trường chúng ta còn non trẻ? Trong khi đó, ở các nước Phương tây, thị trường chứng khoán đầu tiên trên thế giới được mở ra ở Vương Quốc Bỉ vào năm 1460, tiếp đó ngành kinh doanh này phát triển không ngừng tại các quốc gia tây Âu khác, Mỹ là quốc gia có thị trường chứng khoán lớn nhất. Do vậy, kinh nghiệm về kinh doanh đầu tư chứng khoán của các nước phương tây là kho báu cần khai thác và học hỏi. Chúng ta sẽ học được gì từ họ? Theo Tim Parker, một nhà báo chuyên về lĩnh vực Kinh tế, Tài chính của báo điện tử Investopia cho hay: “Các nhà đầu tư không có chung nhiều quan điểm, nhưng tất cả đều đồng ý rằng việc kiếm tiền trên thị trường chứng khoán đi kèm với một chiến lược kiên định, được xây dựng dựa trên một vài quy tắc xuyên suốt. Hãy suy nghĩ về những ngày đầu sự nghiệp đầu tư của bạn. Nếu bạn cũng giống như nhiều người khác, “nhảy” vào thị trường với kho kiến thức nông cạn thì khi bạn mua cổ phiếu, bạn thậm chí còn không biết lãi sản xuất là gì. Bạn cũng có thể bán ra hoặc là quá sớm khi bạn nhìn thấy cổ phiếu của bạn đang lên giá hoặc là quá muộn nếu cổ phiếu đó đã giảm giá trị. Nếu quy tắc đầu tư tôn chỉ của bạn không tuân theo bất kỳ nguyên tắc nào, rất có thể bạn sẽ phải thất vọng với kết quả thu được.” “4 mẹo quản lý danh mục đầu tư đối với những người đã về hưu:” “Nếu bạn không có các quy tắc đầu tư được tổ chức kĩ lưỡng, thì bây giờ là thời gian thích hợp để làm điều đó và xuất phát điểm tốt nhất là hãy hỏi bí quyết của những người đã thành công trong sự nghiệp đầu tư. Chúng tôi không chỉ tìm ra những người thành công, mà còn tìm được sáu trong số các nhà đầu tư thành công nhất trong lịch sử. (Và cuối cùng, bạn đã quyết định đầu tư. Tuy nhiên, bạn nên đưa những gì vào danh mục đầu tư của bạn?” Nhà Kinh tế Dennis Gartman khuyên rằng, "Hãy kiên nhẫn với những phiên giao dịch thành công, đừng thiếu kiên nhẫn quá mức với những phiên thất bại. Hãy nhớ rằng bạn hoàn toàn có thể kiếm được một khoản tiền kha khá thông qua giao dịch/đầu tư lớn nếu chúng ta chỉ cần 'thành công' 30% số lần giao dịch, cứ miễn là con số tổn thất thấp, còn lợi nhuận thì cao" Dennis Gartman bắt đầu xuất bản cuốn The Gartman Letter vào năm 1987. Đó là một cuốn bình luận hàng ngày về thị trường vốn toàn cầu và được gửi đến các quỹ đầu tư Hedge Fund, các công ty môi giới, quỹ hỗ trợ, và các công ty giao dịch… trên toàn thế giới vào mỗi buổi sáng. Ông Gartman là một thương nhân tài ba và là khách mời thường xuyên trên các mạng tài chính. Nhà Kinh tế học Dennis Gartman Quy tắc trên của ông đề cập đến một loạt những sai lầm mà các nhà đầu tư trẻ mắc phải. Trước tiên, hãy tiếp tục duy trì những phiên giao dịch thành công. Lời khuyên là đừng bán vội khi mới thấy chút dấu hiệu lợi nhuận. Thứ hai, đừng ngừng giao dịch khi thất bại. Là một nhà đầu tư kiếm tiền bằng cách giao dịch trên thị trường chứng khoán, họ chấp nhận mất một ít tiền khi giao dịch, nhưng không chấp nhận khi mất một khoản tiền lớn. Ông Gartman chỉ ra rằng, bạn không cần lúc nào cũng phải “đúng”. Điều quan trọng hơn là bạn phải làm thế nào đó để duy trì các phiên giao dịch thành công và nhanh chóng rút chân khỏi các phiên “thua trận”. Tất nhiên, số tiền bạn kiếm được từ các giao dịch thắng sẽ vượt xa những lần bị mất. Warren Buffett chia sẻ, “Thà mua cổ phiếu của một công ty có doanh thu lớn với mức giá vừa phải còn hơn là mua của một công ty có doanh thu thấp với mức giá rẻ” Warren Buffett Warren Buffett được xem là nhà đầu tư thành công nhất trong lịch sử. Không chỉ là một trong những người đàn ông giàu nhất thế giới mà còn là ‘cái tai’ tài chính của rất nhiều vị chủ tịch và các nhà lãnh đạo tầm cỡ thế giới trên toàn cầu. Chỉ cần ông Buffett lên tiếng, thị trường thế giới sẽ rung chuyển theo lời nói của ông. Ông Buffett cũng được biết đến như là một giáo viên sung mãn. Bức thư thường niên của ông gửi các nhà đầu tư trong công ty của ông, công ty Berkshire Hathaway, được sử dụng trong các lớp học tài chính tại các trường đại học lớn nhất và uy tín nhất. Ông Buffett đưa ra hai lời khuyên quan trọng cho nhà đầu tư: Khi đánh giá một công ty, hãy xem xét chất lượng của công ty cũng như giá cả. Chất lượng của công ty là nhân tố hàng đầu và đòi hỏi bạn phải hiểu được bảng cân đối kế toán, nghe ngóng các cuộc triệu tập hội nghị và phải tự tin trong vai trò quản lý. Chỉ sau khi bạn đã tin tưởng vào chất lượng của công ty đó, thì mới tính đến yếu tố giá cả. Theo ông Buffett, nếu chất lượng của công ty cao, đừng bao giờ hy vọng có thể mua nó với giá hời. Nếu công ty đó không phải là công ty chất lượng cao, đừng mua nó chỉ vì giá thấp. Các công ty có cổ phiếu rẻ thường mang lại lợi nhuận thấp. Đôi khi các công ty danh tiếng lại có cổ phiếu “giá rẻ” và khi bạn thấy điều đó thì hãy gắng đào sâu nghiên cứu. Nếu công ty vẫn làm ăn thuận lợi thì hãy mua. Bill Gross, đồng giám đốc đầu tư của công ty PIMCO kiêm quản lý Quỹ Total Return PIMCO, một trong các quỹ trái phiếu lớn nhất thế giới, nói, "Bạn có thực sự yêu thích một cổ phiếu nào đó không? Hãy dành 10% hoặc nhiều hơn 10% danh mục đầu tư của bạn cho nó. Hãy luôn quan tâm đến ý tưởng [đầu tư]. không nên quá đa dạng ý tưởng rồi để nó rơi vào lãng quên vô nghĩa." Quy tắc của ông Gross đề cập đến quản lý danh mục đầu tư. Quy luật bao trùm mà hầu hết các nhà đầu tư trẻ đều biết là đa dạng hóa hoặc không đặt tất cả vốn đầu tư của bạn vào một tên. Đa dạng hóa là một nguyên tắc chung dựa trên kinh nghiệm, nhưng nó cũng làm giảm lợi nhuận của bạn khi một trong những chọn lựa của bạn tạo ra bước ngoặt lớn còn những tên khác thì không. Kiếm tiền trên thị trường cũng liên quan đến khả năng nắm bắt cơ hội dựa trên sự nghiên cứu kĩ càng. Luôn luôn giữ một số tiền mặt nhất định trong tài khoản của bạn để dành cho những cơ hội cần ít vốn hơn, và đừng ngần ngại hành động khi bạn tin rằng nghiên cứu của bạn có thể mang lại cho bạn chiến thắng. "Chúng tôi tạm thời đang bị thất bại, nhưng tôi là một nhà đầu tư lâu dài" - Hoàng tử Alwaleed Bin Talal cho hay. Bạn có thể chưa bao giờ nghe nói về Hoàng tử Alwaleed Bin Talal, nhưng ông cũng được biết đến là người có danh tiếng trong giới đầu tư. Nhà đầu tư từ Ả-rập Xê-út này thành lập Công ty Cổ phần Hoàng gia. Ông chính là lí do để bất cứ người nào cũng phải khiếp sợ. Trước khi cuộc Đại suy thoái xảy ra, ông sở hữu 14,9% cổ phần trong Citigroup với mức giá cổ phiếu cao hơn nhiều so với thời kì hậu suy thoái. Bên cạnh đó, đầu tư bất động sản ở Ấn Độ của ông bị mất giá trị đáng kể sau khi cuộc suy thoái năm 2009. Hoàng tử Alwaleed Bin Talal Khi những người khác có thể đã bán cổ phiếu, Hoàng tử Alwaleed Bin Talal lại làm được điều mà các nhà đầu tư tài ba nhất đã làm để tăng lượng tư bản tích góp được: Giữ cổ phiếu trong một thời gian dài, đồng thời nắm bắt sự kiện thị trường rộng lớn và thu thập cổ tức trong khi chờ đợi. Bạn có thể thực hiện giao dịch cổ phiếu trên cơ sở ngắn hạn hoặc trung bình, nhưng phần lớn danh mục đầu tư của bạn nên đầu tư vào cổ phiếu dài hạn. Carl Icahn chia sẻ kinh nghiệm cần học trong nghề kinh doanh là Nếu muốn có một người bạn, hãy chọn người hoàn toàn trung thành. Carl Icahn là một nhà đầu tư cổ phần tư nhân đồng thời là một corporate raider (Người có âm mưu thôn tính một công ty nào đó bằng cách mua càng nhiều cổ phần càng tốt) đương đại, mua cổ phần lớn trong các công ty và cố gắng có được quyền bỏ phiếu để tăng giá trị cổ đông. Một số cổ phần của ông bao gồm Time Warner, Yahoo, Clorox và Video của Blockbuster. Ông Icahn đã có khá lớn lượng cổ phần của đối thủ trong những năm qua, nhưng các nhà đầu tư cũng đừng quá đi theo những lời khuyên của ông về các mối quan hệ kinh doanh. Trong lịch sử đầu tư của bạn, đã bao nhiêu lần bạn đọc một bài báo, xem một báo cáo tin tức hoặc nghe lời khuyên từ một người bạn đáng tin cậy về các cổ phiếu “nóng” tiếp theo và có bao nhiêu lần bạn bị mất tiền? (Hy vọng rằng bạn không bao giờ làm gì với một e- [...]... thị trường chứng khoán luôn vượt qua được các cuộc khủng hoảng “Trong dài hạn, tin tức từ thị trường chứng khoán sẽ là tin tốt Trong thế kỷ 20, nước Mỹ đã trải qua hai cuộc chiến tranh thế giới, những cuộc xung đột quân sự tốn kém; Đại suy thoái, hàng tá các cuộc suy thoái và khủng hoảng tài chính; những cú sốc dầu lửa; dịch cúm; và vụ từ chức của một vị tổng thống Nhưng chỉ số Dow vẫn tăng từ 66 điểm... cho rằng, không phải cứ thay đổi là tốt, mà chính sự ít thay đổi mới là tốt “Hướng đi của chúng tôi là tìm lợi nhuận từ sự thiếu thay đổi, thay vì từ sự thay đổi Trường hợp kẹo cao su Wrigley chính là sự thiếu thay đổi hấp dẫn tôi Tôi không cho là loại kẹo này sẽ chịu ảnh hưởng tiêu cực từ Internet Đó là loại hình kinh doanh mà tôi thích”, ông nói trên tờ Business Week vào năm 1999 Cũng trên tờ tạp... đầu tư đã thuộc lòng câu nói “Hãy tham lam khi kẻ khác sợ hãi” Câu này được trích từ lá thư gửi cổ đông của Buffett vào năm 2004 Trong lá thư này, Buffett viết: “Các nhà đầu tư nên ghi nhớ rằng, sự hưng phấn và các khoản chi phí là kẻ thù của họ Và nếu họ cứ một mực đòi xác định thời điểm để tham gia vào thị trường chứng khoán, thì họ nên sợ hãi khi kẻ khác tham lam, và chỉ tham lam khi kẻ khác sợ hãi”... đã trở thành “kim chỉ nam” cho nhiều nhà đầu tư khắp thế giới Đó là những triết lý sâu sắc được thể hiện qua những ngôn từ bình dân như chính con người ông Như một lời chúc mừng sinh nhật tới tỷ phú Buffett, trang Business Insider điểm lại một số câu nói nổi tiếng của ông, trích từ các lá thư gửi cổ đông, các cuộc phỏng vấn, bài viết trên tạp chí… Trước hết, hai nguyên tắc quan trọng nhất đối với Buffett... giá tuyệt vời”, ông viết trong lá thư gửi cổ đông vào năm 1989 Buffett có lần nói hài hước về những lời khuyên ở Phố Wall rằng: “Phố Wall là nơi duy nhất mà những người đi xe Rolls-Royce xin lời khuyên từ những người đi tàu điện ngầm” Buffett cũng phân biệt rõ giữa giá và giá trị của các mặt hàng Lá thư gửi cổ đông năm 2008 có viết rằng: “Cách đây đã lâu, Ben Graham dạy tôi rằng: ‘Giá là số tiền mà bạn... phiếu giá thấp (hay cổ phiếu một xu) có khả năng dao động lớn Có một lời khuyên đáng chú ý như sau: Hãy nghiên cứu kĩ lưỡng dựa trên những thông tin xác thực (không phải ý kiến chủ quan) từ các nguồn đáng tin cậy Loại hình tư vấn khác có thể được xem xét và xác nhận nhưng đừng nên xem đó là lý do duy nhất để đầu tư tiền Carlos Slim nói, "Tôi tin rằng tất cả sự nghèo đói ở Mexico... Câu nói trên của ông đại diện cho lối suy nghĩ của các nhà đầu tư tài ba nhất Họ không nhìn vào những gì đang xảy ra Bằng cách nghiên cứu động lực của một công ty hoặc toàn bộ một nền kinh tế và làm thế nào nó tương tác với các đối thủ cạnh tranh, nhà đầu tư này đầu tư cho những gì có khả năng xảy ra trong tương lai Họ luôn suy nghĩ về phía trước Nếu bạn hiện đang nhìn vào thực tế hoặc . Làm giầu từ chứng khoán Khái niệm Lịch sử ra đời Cổ phiếu gắn liền với lịch sử hình thành Công ty cổ phần. đầu tư huyền thoại tin tưởng rằng, thị trường chứng khoán luôn vượt qua được các cuộc khủng hoảng. “Trong dài hạn, tin tức từ thị trường chứng khoán sẽ là tin tốt. Trong thế kỷ 20, nước Mỹ đã. thể cố định. Khi doanh nghiệp làm ăn phát đạt thì cổ đông được hưởng lợi nhuận nhiều hơn so với các loại chứng khoán khác có lãi suất cố định. Ngược lại, khi làm ăn khó khăn hoặc thua lỗ,