Nhân tố ảnh hưởng tới mức độ thao túng nhằm ổn định lợi nhuận báo cáo của các công ty niêm yết trong bối cảnh covid 19 tại việt nam

HỌC VIỆN NGÂN HÀNG KHOA KẾ TOÁN – KIỂM TOÁN KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP Đề tài: NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG TỚI THAO TÚNG NHẰM ỔN ĐỊNH LỢI NHUẬN BÁO CÁO CỦA CÁC CÔNG TY NIÊM YẾT TRONG BỐI CẢNH COVID-19 TẠI VIỆT NAM Sinh viên : Lê Thị Thơm Lớp niên chế : K22CLCG Khóa học : 2019-2023 Mã sinh viên : 22A7510003 Giảng viên hướng dẫn : TS Đào Nam Giang Hà Nội, tháng năm 2023 Tai ngay!!! Ban co the xoa dong chu nay!!! 17014128029101000000 HỌC VIỆN NGÂN HÀNG KHOA KẾ TỐN – KIỂM TỐN KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP Đề tài: NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG TỚI THAO TÚNG NHẰM ỔN ĐỊNH LỢI NHUẬN BÁO CÁO CỦA CÁC CÔNG TY NIÊM YẾT TRONG BỐI CẢNH COVID-19 TẠI VIỆT NAM Sinh viên : Lê Thị Thơm Lớp niên chế : K22CLCG Khóa học : 2019-2023 Mã sinh viên : 22A7510003 Giảng viên hướng dẫn : TS Đào Nam Giang Hà Nội, tháng năm 2023 LỜI CẢM ƠN Khóa luận tốt nghiệp cột mốc đánh dấu chặng đường cuối em sau năm học tập Học viện Ngân hàng Để hồn thành khóa luận em nhận nhiều giúp đỡ từ thầy cơ, gia đình bạn bè Đầu tiên, em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến giảng viên hướng dẫn - TS Đào Nam Giang, người tận tình hướng dẫn góp ý cho em suốt q trình thực khóa luận Em xin gửi lời cảm ơn tới toàn thể thầy khoa Kế tốn - Kiểm tốn thầy cô môn khác đồng hành em năm học qua trang bị cho em hành trang kiến thức để tìm hiểu, nghiên cứu hồn thành đề tài Bên cạnh đó, em xin bày tỏ lời cảm ơn tới bố mẹ, bạn bè - người đồng hành, động viên em suốt trình học tập Học viện Ngân hàng thực khóa luận Sinh viên Lê Thị Thơm i LỜI CAM ĐOAN Em xin cam đoan đề tài “Nhân tố ảnh hưởng tới mức độ thao túng nhằm ổn định lợi nhuận báo cáo công ty niêm yết bối cảnh COVID-19 Việt Nam” cơng trình nghiên cứu độc lập em thực hướng dẫn TS Đào Nam Giang Các số liệu kết nghiên cứu nêu khóa luận trung thực, thu thập từ nguồn rõ ràng chưa công bố cơng trình khác Các tài liệu tham khảo trích dẫn đầy đủ quy chuẩn Em xin hoàn toàn chịu trách nhiệm cho lời cam đoan Sinh viên thực Lê Thị Thơm ii MỤC LỤC LỜI CẢM ƠN i LỜI CAM ĐOAN ii DANH MỤC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT v DANH MỤC HÌNH, BIỂU ĐỒ, BẢNG vi GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU Tính cấp thiết đề tài Mục tiêu nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Câu hỏi phương pháp nghiên cứu Nội dung kết cấu đề tài CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU 1.1 Cơ sở lý luận 1.1.1 Lý luận thao túng lợi nhuận 1.1.2 Lý luận thao túng số liệu nhằm ổn định lợi nhuận báo cáo 1.2 Tổng quan nghiên cứu CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 14 2.1 Phân tích bối cảnh xây dựng giả thuyết nghiên cứu 14 2.1.1 Giả thuyết xu hướng mức độ thao túng nhằm ổn định lợi nhuận công ty niêm yết Việt Nam 14 2.1.2 Giả thuyết nhân tố ảnh hưởng tới tượng thao túng để có lợi nhuận ổn định 15 2.1.3 Giả thuyết ảnh hưởng COVID-19 đến mối quan hệ nhân tố xem xét hành vi thao túng 17 2.2 Phương pháp nghiên cứu 20 2.2.1 Phương pháp đo lường mức độ thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 20 2.2.2 Mơ hình phân tích nhân tố tác động đến hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 21 2.2.3 Mẫu nghiên cứu 25 2.2.4 Phương pháp thu thập phân tích liệu 27 CHƯƠNG 3: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 30 iii 3.1 Kết phân tích xu hướng mức độ hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 30 3.2 Kết mơ hình phân tích nhân tố ảnh hưởng tới hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 31 3.2.1 Kết kiểm tra đơn biến 31 3.2.2 Kết mơ hình hồi quy 32 CHƯƠNG 4: THẢO LUẬN KẾT QUẢ VÀ MỘT SỐ KHUYẾN NGHỊ 36 4.1 Thảo luận kết nghiên cứu 36 4.1.1 Hiện tượng thao túng nhằm ổn định lợi nhuận xu hướng giai đoạn 2017-2022 Việt Nam 36 4.1.2 Các nhân tố ảnh hưởng tới mức độ thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 37 4.1.3 Đại dịch COVID-19 mối quan hệ nhân tố với hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận 38 4.1.4 4.2 Hạn chế đề tài 39 Một số khuyến nghị 39 4.2.1 Khuyến nghị nhằm hạn chế hành vi thao túng để có lợi nhuận ổn định 39 4.2.2 Khuyến nghị cho bên liên quan khác 40 4.2.3 Đề xuất cho nghiên cứu kế nhiệm 43 KẾT LUẬN 44 PHỤ LỤC 45 TÀI LIỆU THAM KHẢO 49 iv DANH MỤC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT STT Ký hiệu viết tắt Nguyên nghĩa EM Thao túng lợi nhuận IS Thao túng để ổn định lợi nhuận BCTC Báo cáo tài IFRS Chuẩn mực Báo cáo tài quốc tế Big Các cơng ty kiểm toán: PwC, KPMG, Deloitte, Ernst&Young v DANH MỤC HÌNH, BIỂU ĐỒ, BẢNG Danh mục hình Hình 1.1: Phân loại dòng lợi nhuận ổn định Hình 2.1: Thiết kế nghiên cứu .25 Danh mục biểu đồ Biểu đồ 2.1: Tăng trưởng GDP Việt Nam từ năm 1986 – 2021 (%) 18 Biểu đồ 3.1: Tỷ trọng cơng ty có dấu hiệu thao túng để ổn định lợi nhuận theo năm 2017-2022 (%) 30 Danh mục bảng Bảng 2.1: Các tiêu chí nghiên cứu .23 Bảng 2.2: Cơ cấu ngành mẫu 150 công ty niêm yết Việt Nam 26 Bảng 2.3: Cơ cấu công ty kiểm tốn cho doanh nghiệp mẫu 150 cơng ty niêm yết Việt Nam 27 Bảng 2.4: Phương pháp thu thập liệu .27 Bảng 3.1: Kiểm định Chi bình phương biến audit 31 Bảng 3.2: Kiểm định Chi bình phương biến auditcovid 31 Bảng 3.3: Tổng hợp kết kiểm định t-test 32 Bảng 3.4: Thống kê mô tả 32 Bảng 3.5: Hồi quy nhị phân 33 Bảng 3.6: Hồi quy nhị phân (thể tỷ số odds) .34 vi LÊ THỊ THƠM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU Tính cấp thiết đề tài Thao túng lợi nhuận vấn đề quan tâm lĩnh vực kế toán – tài từ trước đến Một phương pháp thao túng lợi nhuận xét động thao túng nhằm ổn định lợi nhuận (hay “IS”) Copeland (1968) định nghĩa hành vi việc điều chỉnh biến động lợi nhuận qua năm cách chuyển phần lợi nhuận từ năm có kết kinh doanh tốt sang năm có kết kinh doanh thấp Đã có nhiều đề tài nghiên cứu phân tích thực phương pháp tính tốn nhằm phát IS Bên cạnh đó, số đề tài nhân tố tác động đến hành vi thao túng Tại Việt Nam, có nghiên cứu nhận thấy có thao túng để có lợi nhuận biến động phần lớn dừng lại việc phân loại cơng ty có dấu hiệu điều chỉnh biến động lợi nhuận mà chưa có nghiên cứu phân tích nhân tố ảnh hưởng tới Vì vậy, đề tài “Nhân tố ảnh hưởng tới thao túng nhằm ổn định lợi nhuận bối cảnh COVID-19 Việt Nam” triển khai kế thừa nghiên cứu trước để đánh giá tác động yếu tố: quy mô doanh nghiệp, tỷ suất lợi nhuận, tỷ lệ nợ vay chất lượng công ty kiểm tốn báo cáo tài đến hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận Bên cạnh đó, nghiên cứu mở rộng thêm để xem xét mức độ ảnh hưởng (nếu có) nhân tố đặt bối cảnh dịch bệnh COVID-19 có nhiều diễn biến phức tạp Từ việc xây dựng phương pháp phân tích nhân tố ảnh hưởng, mơ hình nghiên cứu kỳ vọng ứng dụng dự báo mức độ thao túng để có lợi nhuận ổn định tương lai Mục tiêu nghiên cứu Mục tiêu tổng quát đề tài xác định nhân tố có ảnh hưởng đáng kể đến hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận Việt Nam, từ dự báo khả xảy hành vi tương lai Để đạt mục tiêu tổng quát đó, nghiên cứu triển khai dựa mục tiêu cụ thể sau: LÊ THỊ THƠM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP Thứ nhất, nghiên cứu kiểm tra xem công ty niêm yết Việt Nam coi có khả thao túng nhằm ổn định lợi nhuận xu hướng hành vi Thứ hai, nghiên cứu tìm hiểu phân tích để xem xét đâu nhân tố có ảnh hưởng tới hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận, đặt mối quan hệ bối cảnh COVID-19 Thứ ba, từ kết thu được, nghiên cứu đề xuất giải pháp để giảm thiểu tượng thao túng để có lợi nhuận ổn định Đối tượng phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu: Đề tài đặt trọng tâm nghiên cứu nhân tố tác động đến hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận công ty niêm yết Việt Nam - Phạm vi nghiên cứu: Tập trung vào doanh nghiệp phi tài niêm yết thị trường chứng khoán Việt Nam giai đoạn từ 2017 – 2022 Câu hỏi phương pháp nghiên cứu - Câu hỏi nghiên cứu: + Câu hỏi 1: Xu hướng thao túng nhằm ổn định lợi nhuận hàng năm công ty niêm yết Việt Nam? + Câu hỏi 2: Các nhân tố tác động đến hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận công ty niêm yết Việt Nam? + Câu hỏi 3: Ảnh hưởng dịch COVID-19 đến mối quan hệ nhân tố xem xét với hành vi thao túng nhằm ổn định lợi nhuận công ty niêm yết Việt Nam? - Phương pháp nghiên cứu: + Phương pháp định tính: Tổng hợp, đánh giá tổng quan lý luận phương pháp nghiên cứu tài liệu trước để xây dựng mơ hình nghiên cứu + Phương pháp định lượng: Sử dụng số Eckel để đo lường hành vi thao túng nhằm bình ổn lợi nhuận; sử dụng kiểm định tham số mơ hình hồi quy nhị phân để ước lượng hồi quy mối quan hệ nhân tố xem xét mức độ thao túng