Thông tin tài liệu
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi TRẦN THỊ MỸ TÚ pl n ua al n va PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN fu ll HÀNH VI QUẢN TRỊ LỢI NHUẬN TRÊN BÁO CÁO oi m at nh TÀI CHÍNH TẠI CÁC CÔNG TY CỔ PHẦN NIÊM YẾT z TRÊN SÀN GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN z vb k jm ht THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH om l.c gm LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ an Lu n va ey t re TP Hồ Chí Minh - Năm 2014 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi TRẦN THỊ MỸ TÚ pl ua al n PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN va n HÀNH VI QUẢN TRỊ LỢI NHUẬN TRÊN BÁO CÁO ll fu oi m TÀI CHÍNH TẠI CÁC CƠNG TY CỔ PHẦN NIÊM YẾT nh at TRÊN SÀN GIAO DỊCH CHỨNG KHOÁN z z THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH jm ht vb k Chuyên ngành: Kế toán om l.c gm Mã số: 60340301 an Lu LUẬN VĂN THẠC SỸ KINH TẾ n va ey t re NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS NGUYỄN THỊ KIM CÚC TP Hồ Chí Minh - Năm 2014 LỜI CAM ĐOAN t to ng hi ep Tôi xin cam đoan luận văn thạc sỹ kinh tế “Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị lợi nhuận báo cáo tài công ty niêm yết Sở w n giao dịch chứng khốn Thành phố Hồ Chí Minh” cơng trình nghiên cứu khoa học lo ad riêng Các số liệu kết nghiên cứu nêu luận văn hoàn toàn trung ju y th thực Luận văn chưa công bố hình thức yi pl n ua al Học viên n va ll fu TRẦN THỊ MỸ TÚ oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re t to MỤC LỤC ng hi ep Trang phụ bìa Lời cam đoan w n Mục lục lo ad Danh mục bảng y th ju Danh mục chữ viết tắt yi pl Chương 1: Tổng quan đề tài nghiên cứu al n ua 1.1 Lý chọn đề tài n va 1.2 Mục tiêu nghiên cứu đề tài ll fu 1.3 Các nghiên cứu có liên quan m oi 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu đề tài nh at 1.5 Phương pháp nghiên cứu z z 1.6 Ý nghĩa đề tài vb jm ht 1.7 Kết cấu đề tài k Chương 2: Tổng quan thông tin lợi nhuận hành vi quản trị lợi nhuận gm l.c om 2.1 Các vấn đề thông tin lợi nhuận an Lu 2.1.1 Khái niệm lợi nhuận yếu tố xác định lợi nhuận 2.1.2 Nguồn hình thành lợi nhuận th 2.2.1 Động lực hành vi quản trị lợi nhuận 16 ey 2.2 Các vấn đề hành vi quản trị lợi nhuận 16 t re 2.1.4 Định nghĩa hành vi quản trị lợi nhuận 11 n va 2.1.3 Vai trò lợi nhuận t to 2.2.2 Cơ sở hành vi quản trị lợi nhuận – sở dồn tích 20 ng hi a Kế toán theo sở tiền 20 ep b Kế tốn theo sở dồn tích 20 w 2.2.3 Các kỹ thuật quản trị lợi nhuận 21 n lo a Thơng qua thơng qua dồn tích đối tượng cụ thể 22 ad y th b Thơng qua phân bổ chi phí hay doanh thu 23 ju yi c Thông qua công bố thông tin 23 pl ua al d thông qua hoạt động thực tế 24 n 2.2.4 Hậu hành vi quản trị lợi nhuận 26 va n Chương 3: Các nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị lợi nhuận - fu Khảo sát thực nghiệm công ty niêm yết TP HCM ll 29 oi m nh 3.1 Giới thiệu công ty niêm yết Sở giao dịch chứng khoán TP HCM at 29 z z 3.1.1 Lịch sử hình thành phát triển Sở giao dịch chứng khoán vb jm ht TPHCM 29 k 3.1.2 Phân ngành công ty niêm yết Sở giao dịch chứng khoán gm TPHCM 30 l.c om 3.2 Khảo sát thực nghiệm nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị lợi nhuận công ty niêm yết Sở giao dịch chứng khoán TP HCM 33 an Lu 3.2.1 Mục tiêu khảo sát 33 ey th c Quy mô công ty 39 t re b Chất lượng kiểm toán 36 n a Tính độc lập HĐQT 33 va 3.2.2 Giả thuyết nghiên cứu 33 t to d Địn bẩy tài 40 ng hi 3.2.3 Phương pháp nghiên cứu thu thập số liệu 42 ep 3.2.3.1 Phương pháp nghiên cứu: 42 w 3.2.3.2 Chọn mẫu 44 n lo ad 3.2.3.3 Quy trình nghiên cứu 45 y th 3.2.3.4 Biến phụ thuộc 45 ju yi 3.2.3.5 Biến độc lập 51 pl ua al Chương 4: Kết nghiên cứu 54 n 4.1 Thống kê mô tả 54 va n 4.2 Phân tích tương quan biến 57 fu ll 4.3 Phân tích hồi quy tuyến tính đa biến 59 oi m at nh Chương 5: Các giải pháp nhằm hạn chế hành vi quản trị lợi nhuận z 64 z ht vb 5.1 Giải pháp hạn chế hành vi quản trị lợi nhuận 64 k jm 5.1.1 Đối với công ty niêm yết 64 l.c gm 5.1.2 Đối với kiểm toán viên 70 5.1.3 Đối với nhà đầu tư 73 om an Lu 5.1.4 Đối với Bộ tài 75 5.1.5 Đối với tổ chức bên 77 ey th Phụ lục t re Danh mục tài liệu tham khảo n 5.2 Giải pháp nhằm nâng cao chất lượng thơng tin tài 79 va 5.1.6 Đối với Ủy ban chứng khoán Nhà nước 77 t to DANH MỤC CÁC BẢNG ng hi ep w Bảng 3.1- Khảo sát số lượng công ty ngành năm 2013 sàn HOSE n lo Bảng 3.2: Kết số nghiên cứu ad ju y th Bảng 3.3: Mức kỳ vọng tương quan biến độc lập biến phụ thuộc yi Bảng 4.1 : Kết phân tích thống kê mô tả biến phụ thuộc pl ua al Bảng 4.2 : Kết phân tích thống kê mơ tả biến độc lập n Bảng 4.3: Kết phân tích thống kê mơ tả biến Quy mơ cơng ty kiểm tốn va n Bảng 4.4: Kết Phân tích tương quan biến ll fu at nh z k jm ht vb Bảng 4.8: Kết sau khảo sát thực nghiệm z Bảng 4.7: Phân tích hồi quy đa biến oi Bảng 4.6: Phân tích phương sai m Bảng 4.5: Tóm tắt theo mơ hình om l.c gm an Lu n va ey t re th t to DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT ng hi ep TSCĐ: Tài sản cố định w n BCTC: Báo cáo tài lo ad BCKQKD: Báo cáo kết hoạt động kinh doanh y th ju HTK: Hàng tồn kho yi pl TP HCM: Thành phố Hồ Chí Minh al n ua TNHH: Trách nhiệm hữu hạn ll fu HĐQT: Hội đồng quản trị n va GDCK: Giao dịch chứng khoán m oi Thuế TNDN: Thuế thu nhập doanh nghiệp at nh BKS: Ban kiểm soát z z CMKT: chuẩn mực kế toán k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to CHƯƠNG 1: ng hi TỔNG QUAN VỀ ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU ep w n lo ad Lý chọn đề tài: 1.1 ju y th Thị trường chứng khốn Việt Nam ln phát triển ngày, yi thu hút nhiều quan tâm tồn xã hội Do đó, cơng ty hoạt động kinh pl doanh có mục tiêu niêm yết sàn chứng khoán, nhằm thu hút al ua nhiều nguồn đầu tư nước Để bước vào thị trường chứng n khoán, yếu tố cần đủ cơng ty báo cáo tài hồn va n chỉnh, thơng tin tài so sánh ll fu oi m Chính vậy, thơng tin kế tốn cung cấp ngày phát huy tính hữu hiệu nh việc định đối tượng có quan tâm Báo cáo tài lập at dựa chuẩn mực kế tốn, sách kế tốn thơng tư hướng dẫn Tuy z nhiên, quy định cứng nhắc, có khoảng không tự để doanh z ht vb nghiệp vận dụng hướng đến nhiều mục tiêu chủ quan Đặc biệt công ty niêm jm yết thường có xu hướng thổi phồng kết kinh doanh giai đoạn quan k trọng Để giành quan tâm nhà đầu tư, điều kiện thuận lợi gm l.c quy mô công ty, có chiến lược rõ ràng, tiêu lợi nhuận tiêu om quan trọng mà nhiều nhà đầu tư quan tâm đến Đó lý khiến nhà quản nhiều người an Lu trị cơng ty ln tìm cách để quản trị lợi nhuận nhằm tranh thủ quan tâm lợi nhuận báo cáo tài cơng ty niêm yết Sàn giao dịch chứng th vậy, chọn đề tài: “Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị ey yếu tố ảnh hưởng đến vấn đề quản trị mang lại nhiều ý nghĩa thiết thực Chính t re cơng ty niêm yết, thông qua phương pháp nào, đồng thời nghiên cứu n va Trong hồn cảnh này, việc tìm hiểu rõ hành vi quản trị lợi nhuận t to khoán TP HCM”, nhằm nghiên cứu thực tế công ty, đưa kết luận ng mang tính khái quát, đồng thời đề xuất giải pháp giảm thiểu hành vi quản trị lợi hi ep nhuận 1.2 w n a Mục tiêu nghiên cứu đề tài: Mục tiêu chung: lo ad Đề tài tập trung phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị lợi y th nhuận công ty cổ phần niêm yết, mức độ ảnh hưởng nhân tố ju đến biến nghiên cứu đề tài – biến dồn tích yi pl Từ đó, đề xuất giải pháp nhằm hạn chế, khắc phục tình trạng quản trị lợi al n ua nhuận va Mục tiêu cụ thể: - Xác định số nhân tố ảnh hưởng đến định quản trị lợi nhuận - Xây dựng kiểm định mơ hình lý thuyết mối quan hệ n b ll fu oi m Đề xuất số giải pháp giúp hạn chế hành vi quản trị lợi nhuận at - nh nhân tố ảnh hưởng đến xu hướng quản trịlợi nhuận ht vb Các nghiên cứu có liên quan: z 1.3 z q trình quản lý doanh nghiệp Việt Nam k jm Huỳnh Thị Vân (2012)- Nghiên cứu hành vi điều chỉnh lợi nhuận l.c Nam gm công ty cổ phần năm đầu niêm yết thị trường chứng khoán Việt om Bài nghiên cứu sử dụng phương pháp định tính số liệu báo cáo tài an Lu năm 2008-2010 doanh nghiệp năm đầu niêm yết sàn chứng khốn TP Hồ Chính Minh Hà Nội dựa mơ hình lựa chọn Mơ hình nhuận năm đầu niêm yết thị trường chứng khoán, điều chỉnh tăng lợi th khảo sát kết cho thấy phần lớn tổ chức niêm yết có điều chỉnh tăng lợi ey năm đầu niêm yết sàn chứng khoán, ưu đãi thuế, quy mô doanh nghiệp Qua t re động đến hành vi điều chỉnh lợi nhuận doanh nghiệp niêm yết gồm n va DeAngelo (1986) Mơ hình Friedlan (1994) Tác giả đưa nhân tố tác 75 t to - Nên sớm thúc đẩy việc thực soát xét BCTC theo quý nhằm nâng cao ng tính minh bạch cơng bố thơng tin hi ep - Tham mưu cho Bộ Tài xây dựng hệ thống văn quy định quy chế lựa chọn cơng ty kiểm tốn chấp thuận kiểm toán cho tổ chức phát hành, w n tổ chức niêm yết tổ chức kinh doanh chứng khoán lo - Hướng đến xây dựng hệ thống tiêu chí đánh giá, xếp loại cơng ty kiểm ad y th tốn hàng năm cơng bố rộng rãi kênh thơng tin chứng khốn để cơng ju ty niêm yết lựa chọn yi pl - Tham mưu cho Chính phủ nâng cao mức phạt hành Tăng cường phân tích, cảnh báo thị trường chứng khoán: n b ua al công ty niêm yết trường hợp công bố thông tin không trung thực va n Trong thời gian qua, Ủy ban chứng khốn Nhà nước có nhiều phân ll fu tích, đánh giá thị trường chứng khốn, giúp nhà đầu tư có thêm thơng tin để đưa oi m định đầu tư Nhằm tạo niềm tin, tạo an tâm cho nhà đầu tư nh giúp nhà đầu tư có thêm thông tin để đưa định đầu tư, thiết nghĩ Ủy ban at chứng khoán nên thường xuyên đưa phân tích, cảnh báo thiết thực, kịp z z thời tình hình hoạt động kinh doanh công ty niêm yết thị trường jm ht Tăng cường quản lý, giám sát thị trường chứng khoán: k c vb chứng khoán gm Ủy ban chứng khoán nhà nước cần có ý kiến nâng thẩm quyền xử lý, chẳng l.c hạn cho Ủy ban chứng khoán nhà nước quyền xác minh vấn đề sai trái om hoạt động kinh doanh chứng khoán, thẩm quyền điều tra hành vi gian lận, nội an Lu gián, móc ngoặc để làm giá, lũng đoạn thị trường tài chính, Luật chứng nhỏ trình độ phát triển cịn mức thấp Tuy nhiên mục đích Chính phủ th So với TTCK nhiều nước giới quy mơ TTCK Việt Nam cịn ey Giải pháp nhằm nâng cao chất lượng thơng tin tài t re 5.2 n phản ánh kịp thời tình hình thực tế va khoán để tăng cường việc quản lý, giám sát thị trường tài chính, nhằm 76 t to xây dựng thị trường chứng khoán phát triển ổn định bền vững Vì yêu ng cầu thị trường phải tạo lập niềm tin chủ thể tham gia hi ep kinh doanh thị trường, nghĩa cho môi trường kinh doanh ngày thơng thống, hàng hóa thị trường phải có chất lượng tốt, chủ thể có w thể nhận thơng tin Do vậy, chất lượng thơng tin tài u cầu n lo tiên cho việc đồng ý tham gia vào thị trường tài chính, đó, yếu tố lợi ad y th nhuận nhận nhiều quan tâm Vì vậy, trước đề cập đến biện ju pháp nhằm hạn chế hành vi quản trị lợi nhuận phần sau, đề tài đưa số gợi yi pl ý chung đối tượng liên quan việc nâng cao chất lượng nguồn ua al thơng tin tài nói chung, giúp nhà đầu tư có thơng tin cách hữu ích, n đáp ứng nhu cầu nhà đầu tư va n - Cần có biện pháp xử phạt nghiêm khắc hành vi vi phạm công bố fu ll thông tin BCTC công ty niêm yết Khi vi phạm chậm công bố thông tin m oi cơng ty niêm yết, điều dẫn đến thiếu minh bạch thị trường, at nh hay nguy hại sụt giảm niềm tin nhà đầu tư, chế tài xử phạt vi phạm z cần phải nặng tay hơn, vừa mang tính cảnh báo, vừa mang tính răn đe nâng cao z vb ý thức công ty niêm yết việc công bố thông tin Tùy theo mức độ vi jm ht phạm việc chậm công bố thơng tin, Ủy ban chứng khốn nhà nước k phạt tiền hành chính, đồng thời đưa tín hiệu cảnh báo cho nhà đầu tư Cần có quy gm định, số trường hợp đặc biệt, lý khách quan, công ty l.c niêm yết xin lùi thời hạn cơng bố thông tin BCTC quý năm quy om định thời hạn tối đa để đảm bảo khách quan công công ty an Lu tính kịp thời thơng tin cho nhà đầu tư th Có vậy, nhà đầu tư tránh rơi vào “bẫy” có cơng ty, ey trước sau kiểm tốn, cơng ty thường xuyên lặp lại lỗi bị nhắc nhở t re danh sách công ty thường xuyên có tượng bất số liệu BCTC n va Ngồi ra, quan quản lý áp dụng biện pháp công bố rộng rãi 77 t to thân công ty ý thức hơn, cẩn trọng xây dựng công bố ng BCTC hi ep Bên cạnh việc hoàn thiện hành lang pháp lý, tăng cường mức xử phạt triển w khai thực cách đồng việc thực thi nghiêm minh xử lý vi n lo phạm, xử lý người, tội vấn đề mà Ủy ban chứng khoán nhà ad nước phải thực triệt để, để trì kỹ cương cho hoạt động thị trường y th ju - Cần hồn thiện quy trình tiếp nhận, xử lý, công bố thông tin Sở giao yi pl dịch chứng khốn: Để đảm bảo thơng tin chuyển tải đến nhà đầu tư đầy đủ, al ua kịp thời, Sở giao dịch chứng khoán cần phải tiếp tục cải tiến quy trình tiếp nhận, xử n lý cơng bố thông tin Việc sử dụng hệ thống công bố thông tin điện tử va n giải pháp hữu hiệu Theo đó, doanh nghiệp niêm yết cấp mã số để fu ll gửi thông tin BCTC cần công bố theo quy định đến Sở Giao dịch qua Internet Khi m oi đó, Sở giao dịch kiểm tra mặt hình thức BCTC (về mẫu biểu, at nh tiêu BCTC,…) gửi cho Cơng ty chứng khốn thành viên đưa lên z website Sở Việc áp dụng hệ thống thông tin điện tử vừa đảm bảo tính bảo z k jm thơng tin ht vb mật, tính pháp lý thơng tin cơng bố, đồng thời rút ngắn thời gian công bố om l.c gm an Lu n va ey t re th 78 t to Tóm tắt chương ng hi Xét phạm vi tồn xã hội hành vi quản trị lợi nhuận gây hậu ep cịn nặng nề bê bối tài khơng ảnh hưởng tới riêng cơng ty mà thường dẫn tới xói mịn lịng tin nhà đầu tư toàn thị w n trường Để ngăn ngừa tác động tiêu cực hành vi quản trị lợi nhuận, giải lo ad pháp tối ưu doanh nghiệp cần có ý thức cung cấp thông tin đầy đủ, minh y th bạch cho nhà đầu tư Về phần mình, nhà đầu tư cần tỉnh táo để ju khơng đẩy việc q xa ngồi tầm kiểm sốt Nói đơn giản yi pl khơng phải đồng tình, lợi ích ngắn hạn lợi nhuận cao quản trị n ua al nhiều hấp dẫn va Để quản trị lợi nhuận, nhà quản trị làm “méo mó” thơng tin kế tốn, làm n cho luồng thơng tin kế tốn cung cấp chất lượng Từ đó, tính trung thực fu ll thơng tin kế tốn cần xem xét lại Tùy theo mức độ quản trị lợi nhuận mà tính trung m oi thực thơng tin kế tốn đánh giá mức độ khác phục vụ cho nh at đối tượng khác Dưới góc độ nhà quản trị doanh nghiệp, nhằm phục vụ z mục tiêu mang tính chủ quan nên họ khơng quan tâm đến tính trung thực z ht vb luồng thơng tin kế tốn cung cấp, luồng thông tin lập nằm jm khn khổ chuẩn mực kế tốn quy định Hay nói cách khác, luồng thơng k tin hợp pháp Song, đối tượng khác, hậu luồng thông tin gm l.c trung thực kéo theo tác động khó lường như: thổi phồng lợi nhuận om doanh nghiệp nhằm đánh lừa nhà đầu tư, quản trị lợi nhuận thấp mức giảm nguồn thu ngân sách Nhà nước an Lu thực tế nhằm tiết kiệm chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp phải nộp Từ làm n va ey t re th 79 t to KẾT LUẬN ng hi ep w Khái quát kết quả: n lo Trong xu thế trường ngày nay, nhiều công ty nỗ lực để niêm ad yết Sở giao dịch chứng khốn Do đó, tiêu có liên quan đến tình hình y th ju tài chính, đặc biệt lợi nhuận cơng ty nhiều nhà đầu tư quan tâm yi nhiều Vì thế, yếu tố trung thực, đảm bảo xác, hợp lý đưa lên pl al hàng đầu Qua nghiên cứu chủ yếu xem xét đến hành vi quản trị lợi nhuận, n ua đồng thời nhân tố ảnh hưởng số giải pháp nhằm hạn chế hành vi va quản trị lợi nhuận Thông qua kết này, cá nhân sử dụng thông tin lợi n nhuận cơng ty có thái độ cẩn trọng xem xét, đồng thời phân tích fu ll tổng hợp nhiều yếu tố tăng tính an tồn cho định đầu tư Đây m oi sở hỗ trợ kinh nghiệm cho quan Nhà nước đưa quy định nh at nhằm tăng tính chặt chẽ q trình lập BCTC doanh nghiệp z Hạn chế đề tài: z vb jm ht Mẫu khảo sát đề tài bao gồm 100 cơng ty niêm yết, cịn tương đối k thấp, chưa đại diện cho tổng thể doanh nghiệp tổ chức lãnh thổ Việt gm Nam l.c Nghiên cứu xem xét đến số nhân tố ảnh hưởng đến hành vi quản trị om lợi nhuận Tuy nhiên, nhìn lại tổng thể cơng trình nghiên cứu giới, an Lu nhiều nhân tố ảnh hưởng, tạo hành vi quản trị lợi nhuận, ví dụ hành vi quản trị lợi nhuận, đó, nghiên cứu tìm hiểu thêm th Do nghiên cứu xem xét đến số yếu tố ảnh hưởng đến ey Các hướng nghiên cứu tiếp theo: t re n lý thuyết đại diện… va yếu tố ngành nghề kinh doanh, loại hình doanh nghiệp, mâu thuẫn có liên quan đến 80 t to nhân tố ảnh hưởng khác, để có nhìn đa chiều hành vi quản ng trị lợi nhuận Ngoài ra, nghiên cứu cần mở rộng phạm vi nghiên cứu, phân hi ep tích cơng ty niêm yết Hà Nội, xa cho loại hình doanh nghiệp, thiết nghĩ, dù cơng ty cổ phần niêm yết, hay công ty trách nhiệm hữu w hạn, họ ln cần nguồn huy động vốn, với tình hình tài tốt đẹp giúp n lo thuận lợi mối quan hệ kinh doanh ad y th Hơn nữa, giải pháp đề tài cịn mang tính tổng qt, gợi mở suy ju nghĩ, nhiên chưa vào phân tích cụ thể phải tổ chức thực giải pháp yi pl nào, đó, hướng nghiên cứu phát triển để giúp có al n ua cách thức hành động cách cụ thể n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO ng hi ep DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO TIẾNG VIỆT w n Chu Nguyễn Mộng Ngọc, Hồng Trọng (2008) Phân tích liệu với SPSS lo ad y th Đường Nguyễn Hưng (2013) Hành vi quản trị lợi nhuận thông tin lợi ju nhuận công bố báo cáo tài yi pl Lê Hồng Phúc (2012) Thực trạng giải pháp nâng cao chất lượng thông tin tài n ua al cơng ty niêm yết thị trường chứng khốn Việt Nam n va Nguyễn Cơng Phương (2007) Về tính trung thực tiêu lợi nhuận ll fu Nguyễn Thị Minh Trang (2011) Kỹ thuật điều chỉnh lợi nhuận nhà quản trị m oi Nguyễn Thị Phương Thảo (2011) Ảnh hưởng thay đổi tỷ suất thuế thu nhập nh at doanh nghiệp đến việc điều chỉnh lợi nhuận: trường hợp công ty cổ z z phần niêm yết Sở giao dịch chứng khốn Hồ Chí Minh vb báo cáo tài k jm ht Nguyễn Trí Tri (2013) Những nhân tố ảnh hưởng đến hành vi chi phối thu nhập gm nhuận om l.c Phạm Thị Bích Vân (2013): Các cách đo lường trung thực tiêu lợi an Lu n va ey t re th t to DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO TIẾNG ANH ng hi ep Ashari, Nasuhiyah, Hian ChyeKoh, Soh Leng Tan, and Wei Har Wong (2005) w “Factors afecting income smoothing among listed companies in Singapore” n lo ad Accounting and Business Research y th Bainbridge, S.(1993), “Insider trading under the restatement of the law governing ju yi lawyers”, Journal of Corporate Law pl ua al Balsam, Steven, Jagan Krishnan, and Joon S Yang (2003) Auditor industry n specialization and earnings quality va n Barton, J., and P Simko (2002) The Balance Sheet as An Earnings Management ll fu Constraint oi m nh Bartov, Eli, Ferdinand A Gul, and Judy S.L.Tsui (2002) The rewards to meeting at or beating earnings expectations Journal of Accounting and Economics, z z vb Beasley, M S., J V Carcello, D R Hermanson, and P D Lapides (2000) k Corporate Governance Mechanisms jm ht Fraudulent Financial Reporting: Consideration of Industry Traits and gm l.c Becker, C.L., DeFond, M.L., Jiambalvo, J., & Subramanyam, K.R (1998) The an Lu Research Vol: 15 om effect of audit quality on earnings management Contemporary Accounting Beneish, M.D (2001) Earnings management: A perspective Managerial Finance th Security Dealers ey Committees”, New York Stock Exchange and National Association of t re Ribbon Committee on Improving the Effectiveness of Corporate Audit n va Blue Ribbon Committee (BRC) 1999 “Report and Recommendations of the Blue t to Brickley, James A., Jeffrey L Coles, and Rory L Terry (1994) Outside directors ng and the adoption of poison pills hi ep Byrd, John W and Kent A Hickman (1992) Do outside directors monitor w managers? Evidence from tender offer bids Journal of Financial Economics n lo ad Collins, Shackelford Wahlen (1995): Bank differences in the coordination of ju y th regulatory capital, earning and taxes yi Craven, Wallace (2001) Earnings management and corporate governance: The pl roles of the board and the audit committee, Journal of Cor-porate Finance ua al n Dalton, Dan R., Catherine M Daily, JonathanL Johnson, and Alan E Ellstrand va (1999) Number of directors and financial performance: A meta-analysis n ll fu Academy of Man-agement Journal m oi Das, Somnath and Pervin K Shroff (2002) Fourth quarter reversals in earnings nh changes and earnings management at z z Davidson, S., Stickney, C., Weil, R (1987) Accounting: The language of business vb jm ht Dechow, P and D Skinner 2000 ―Earnings Management: Reconciling the Views k of Accounting Academics, Practitioners, and Regulators Accounting gm Horizons l.c om DeFond Jiambalvo (1994): Debt convent effects and the manipulation of Degeorge, Patel & R Zeckhauser (1999), management to an Lu accruals Accounting choice in trouble Earning va ey t re th companies n thresholds E DeAngelo, H DeAngelo & D Skinner (1994), exceed t to EWERT, R., and A WAGENHOFER (2005) ‘Economic Effects of Tightening ng Accounting Standards to Restrict Earnings Management’ The Accounting hi ep Review w Fama, E., Jensen, M.(1983), “Separation of Ownership and Control”, Journal of n lo Law and Economics ad y th Fama, Eugene F (1980) Agency problems and the theory of the firm Journal of ju Political Economy yi pl Friedlan, John (1994) Accounting choices of issuers ofinitial public offerings al n ua Contempo-rary Accounting Research va Gilson, Kraakman (1991) “Bankruptcy, boards, banks, and blockholders: n ll fu Evidence on changes in corporate ownership and control when firms oi m default” Journal of Financial Economics nh Healy,P.M., and J.M.Wahlen (1999) A review of the earnings management at z literature and its implications for standard setting Accounting Horizons z vb k jm Journal of Business and Economic Studies ht Jelinek, K.2007 “The effect of leverage increases on earnings management.” gm Jeong, S.W & Rho, J (2004) Big Six Auditors and Audit Quality: The Korean om l.c Evidence The International Journal of Accounting Jiang, Ayers, Benjamin C., John (Xuefeng), and Eric Yeung (2008) “Discretionary an Lu accruals and earnings management: An analysis of pseudo earnings n va targets” The Accounting Review th Review of Financial Analysis ey opportunistic or beneficial? An agency theory perspective International t re Jiraporn P., G A Miller, S S Yoon & Y S Kim (2008) Is earnings management t to Johnson, J., Daily, C., Ellstrand, A.(1996), “Boards of Directors: A review and ng research agenda”, Journal of Management hi ep Kasznick (1999): On the association between voluntary disclosure and earning w management n lo ad Kenton, B.(1995), “What is a director’s role?”, Executive Development, Bradford y th Kesner, I Johnson (1990), “Directors’ stock ownership and organizational ju yi performance: and investigation of fortune 500 companies”, Journal of pl Management ua al n Kim, J.R., Chung, R., & Firth, M (2003) “Auditor Conservatism, Asymmetric va Monitoring and Earnings Management” Contemporary Accounting n ll fu Research m oi Klein, April (2002) Economic determinants of audit committee independence at nh The Accounting Review z z Krishnan, G.V (2003) “Audit Quality and The Pricing of Discretionary Accruals” jm ht vb Auditing: A Journal of Practice k Lawler E., Finegold, D., Benson, G., Conger, J., (2002) “Corporate Boards: Keys om l.c Levitt,A (1998)."The numbers game." , The CPA Journal gm to Effectiveness”, Organizational Dynamics boards” Harvard Business School an Lu Lorsch, J., MacIver, E.(1989), “Pawns and potentates: The reality of corporate th Research ey management from the provision for bad debts Journal of Accounting t re McNichols, Maureen F and Peter G Wilson (1988) Evidence of earnings n va McKee, Thomas E., 2005 Earnings management: An executive perspective t to Menon, Krishnagopal and Joanne Deahl Williams (1994) “The use of audit ng committees for monitoring” Journal of Accounting and Public Policy hi ep Moyer (1990): Capital adequacy ratio regulation and accouting choices in w commercial banks n lo ad Myers, L., and D.J Skinner (1999) Earnings Momentum and Earnings ju y th Management yi Palmrose, V.Z (1988) An Analysis of Auditor Litigation and Audit Service pl Quality The Accounting Review ua al n Parfet, W 2000 ―Accounting Subjectivity and Earnings Management: A Preparer va Perspective Accounting Horizons n fu ll Patton, J Baker (1987) , “The Impact of Firm Ownership Structure on Voluntary m oi Disclosure: Empirical Evidence fromCzech Annual Reports”, Journal of nh Business at z z Peasnell, P., Pope, P., Young, S.(2000), “Board monitoring and earnings vb k jm Lancaster University ht management: Do outside directors influence abnormal accruals?”, Earnings management and the performance of seasoned an Lu equity offerings om Rangan,S (1998) based dividend l.c covenants’ gm PM Healy & KG Palepu,(1990),‘Effectiveness of accounting‐ ey t re LLC n va Ronen and Yaari (2008), Earning management, Springer Science+Business Media, independence and shareholder wealth” Journal of Financial Economics th Rosenstein, Stuart and Jeffrey G Wyatt (1990) “Outside directors, board t to Saleh, Ahmed, Anwer S., Bruce K Billings, and Richard M Morton (2005) ng “Extreme accruals, earnings quality, and investor mispricing” hi ep Schipper K (1989) Commentary on earnings management Accounting Horizons w Scott W (1997) Financial Accounting Theory n lo ad Siregar, Utama, (2008), “ Type of earning management and effect of ownership y th structure, firm size, and corporate governance practices: Evidence from ju yi Indonesia”, International journal of Accounting pl ua al Sundaramurthy, Rhoades, D., Rechner, P., (2000), “Board Composition And n Financial Performance: A Meta-Analysis Of The Influence Of Outside va Directors”, Journal of Managerial Issues n fu ll Teoh, Wong and Rao (1998): Are accrual during initial public offerings oi m opportunitics? nh at Tsui, Gul, Ferdinand A., and Judy S.L (2001) Free cash flow, debt monitoring z z and audit pricing: Further evidence on the role of director equity vb jm ht ownership Auditing: A Journal of Practice and Theory k Van Caneghem (2004), “The impact of audit quality on earnings rounding up gm bahaviour: some UK evidence” European accouting review l.c S Verbruggen, J Christaens, and K Milis (2008), “Earnings management: an Lu Journal of Business Research om Velury, Jinkins (2006), “Institutional ownership and the quality of earnings”, ey th Markets, Touche Ross Teaching Tool t re Wallace, W., (1980), The Economic Role of the Audit in Free and Regulated n va a literature review”, HUB RESEARCH PAPER 2008/14 FEBRUARI 2008 t to WATTS, R L.; ZIMMERMAN, J L.(1986) “Positive accounting theory”, ng Engelwood Cliffs hi ep Wei, K.C John and Verela (2003) “Earnings management, corporate w investments, and stock returns” n lo ad Weisbach, Michael S (1988) Outside directors and CEO turnover Journal of ju y th Financial Economics, yi Westphal, J., Zajac, E.,(1999) “Who shall govern? CEO/Board power, pl demographic similarity, and new director selection”, Administrative al n ua Science Quarterly va Wild, J., (1996), The Audit Committee and Earnings Quality, Journal of n ll fu Accounting, Auditing and Finance, Spring oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th t to ng hi ep w n lo ad ju y th yi pl n ua al n va ll fu oi m at nh z z k jm ht vb om l.c gm an Lu n va ey t re th
Ngày đăng: 15/08/2023, 15:00
Xem thêm:
