TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN MỤC LỤC Danh mục các chữ viết tắt Danh mục bảng, biểu, sơ đồ, hình vẽ LỜI MỞ ĐẦU 1 CHƯƠNG 1 NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 3 1 1 Khái quát về t[.]
MỤC LỤC Danh mục chữ viết tắt Danh mục bảng, biểu, sơ đồ, hình vẽ LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG 1: NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Khái quát tài doanh nghiệp phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp .3 1.1.2.Khái niệm phân tích tài doanh nghiệp 1.2.Vai trị phân tích tài doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 1.3 Thơng tin sử dụng phân tích tài doanh nghiệp .5 1.3.1 Thông tin nội doanh nghiệp .5 1.3.1.1.Bảng cân đối kế toán 1.3.1.2.Báo cáo kết hoạt động kinh doanh 1.3.1.3.Báo cáo lưu chuyển tiền tệ 1.3.2 Thơng tin bên ngồi doanh nghiệp 1.4 Nội dung phân tích tài doanh nghiệp .9 1.4.1 Phân tích cấu tài sản nguồn vốn bảng cân đối kế toán 1.4.2 Phân tích hệ số tài 10 1.4.2.1.Nhóm tiêu tình hình khả tốn .10 1.4.2.2 Nhóm tiêu khả cân đối vốn 12 1.4.2.3 Nhóm tiêu khả hoạt động 13 1.4.2.4 Nhóm số khả sinh lời .15 1.4.3 Phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn .18 1.4.3.1 Phân tích tình hình đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh 19 1.4.3.2 Phân tích tiêu tài trung gian cuối cáo cáo kết sản xuất kinh doanh 21 1.5.Quy trình phân tích tài doanh nghiệp .23 1.6.Các phương pháp phân tích tài doanh nghiệp 24 1.6.1 Phương pháp so sánh 25 1.6.2 Phương pháp phân tích tỷ lệ 26 1.6.3 Phương pháp phân tích Dupont 28 1.7 Các nhân tố ảnh hưởng đến phân tích tài doanh nghiệp 29 1.7.1 Nhân tố bên 29 1.7.1.1Chế độ kế toán .29 1.7.1.2.Môi trường luật pháp 30 1.7.1.3 Sự can thiệp quan quản lý 30 1.7.1.4.Hệ thống tiêu trung bình ngành 31 1.7.2 Nhân tố bên 31 1.7.2.1.Nhận thức công tác phân tích tài doanh nghiệp 31 1.7.2.2.Nguồn nhân lực làm cơng tác phân tích tài doanh nghiệp 31 1.7.2.3.Cơng tác tổ chức hoạt động phân tích tài 32 1.7.2.4.Chất lượng thơng tin sử dụng phân tích tài 32 1.7.2.5.Việc lựa chọn phương pháp phân tích tài 33 1.7.2.6.Sự hỗ trợ phương tiện công nghệ .33 CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG CƠNG TÁC TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY TNHH QUỐC KỲ 35 2.1.Tổng quan cơng ty TNHH Quốc Kỳ 35 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển công ty 35 2.1.2 Đặc điểm tổ chức máy quản lý hoạt động kinh doanh 36 2.1.3 Đặc điểm sản xuất kinh doanh công ty 37 2.2 Thực trạng phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ 39 2.2.1 Nguồn thông tin phục vụ phân tích tài .39 2.2.2 Tổ chức phân tích tài 40 2.2.3 Phương pháp phân tích tài áp dụng 41 2.2.4 Nội dung phân tích tình hình cơng ty TNHH Quốc Kỳ 41 2.2.4.1 Phân tích cấu tài sản bảng cân đối kế toán 41 2.2.4.2 Tình hình tăng giảm khoản đầu tư vào đơn vị khác 44 2.3 Đánh giá phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ 56 2.3.1 Những kết đạt .56 2.3.2 Những hạn chế nguyên nhân 58 2.3.2.1 Những hạn chế 58 2.3.2.2 Những nguyên nhân 61 CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY TNHH QUỐC KỲ 63 3.1 Định hướng hồn thiện phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ 63 3.1.1 Định hướng phát triển chung 63 3.1.2 Định hướng hoàn thiện phân tích tài 64 3.2 Giải pháp hồn thiện phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ 65 3.2.1 Nâng cao nhận thức ban lãnh đạo 65 3.2.2 Hồn thiện quy trình tổ chức phân tích tài 66 3.2.3 Hồn thiện hệ thống thơng tin phục vụ phân tích tài 68 3.2.4 Hồn thiện phương pháp phân tích tài 70 3.2.5 Hồn thiện nội dung phân tích tài .72 3.2.5.1.Biểu diễn phân tích tiêu thông qua đồ thị 72 3.2.5.2 Phân tích tình hình đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động kinh doanh 73 3.2.5.3 Phân tích vòng quay tiền 75 3.2.5.4 Phân tích tỷ lệ cân nợ 76 3.2.5.5 Phân tích luồng tiền .77 3.2.6 Đào tạo, bồi dưỡng nguồn nhân lực thực phân tích tài .78 KẾT LUẬN 80 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Chữ viết tắt Nội dung viết tắt TNHH Trách nhiệm hữu hạn GTGT Giá trị gia tăng TSCĐ Tài sản cố định TSLĐ Tài sản lưu động ROE Hệ số sinh lời vốn chủ sở hữu ROA Hệ số sinh lời tài sản TNDN Thu nhập doanh nghiệp CHXHCN Cộng hòa xã hội chủ nghĩa XDCB Xây dựng TCDH Tài dài hạn WTO Tổ chức thương mại giới LNST Lợi nhuận sau thuế CSH Chủ sở hữu BGĐ Ban giám đốc DN Doanh nghiệp DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU, SƠ ĐỒ, HÌNH VẼ Bảng 1.1: Phân tích cấu tài sản nguồn vốn 10 Bảng 1.2: Bảng kê nguồn vốn sử dụng vốn 18 Bảng 1.3: Bảng phân tích kết kinh doanh .22 Bảng 2.2 : Tình hình tăng giảm vốn chủ sở hữu năm 2008 43 Bảng 2.3 : Tình hình tăng giảm vốn chủ sở hữu năm 2009 44 Bảng 2.4 : Các khỏan phải thu nợ phải trả 2008 45 Bảng 2.5 : Các khỏan phải thu nợ phải trả 2009 46 Bảng 2.6 : Diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn năm 2008 47 Bảng 2.7 : Diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn năm 2009 48 Bảng 2.8 : Bảng tiêu hệ số khả TT 49 Bảng 2.9: Hệ số nợ tổng tài sản .50 Bảng 2.10: Hệ số cấu tài sản 50 Bảng 2.11: Hiệu suất sử dụng tài sản cố định .51 Bảng 2.12: Hiệu suất sử dụng tổng tài sản 51 Bảng 2.13: Kỳ thu tiền bình quân 52 Bảng 2.14: Hệ số sinh lợi doanh thu Đơn vị tính :triệu đồng 53 Bảng 2.15: Hệ số sinh lời vốn chủ sở hữu (ROE) 53 Bảng 2.16: Hệ số sinh lời tài sản (ROA) .54 Bảng 2.17: Các tiêu tài trung gian 55 Bảng 3.1: Một số tiêu sử dụng phương pháp phân tích tài Dupont 71 Bảng 3.2: Nhu cầu vốn lưu động thường xuyên 73 Bảng 3.3: Vốn lưu động thường xuyên 74 Bảng 3.4: Vòng quay tiền 75 Bảng 3.5: Tỷ lệ cân nợ 76 LỜI MỞ ĐẦU Trong bối cảnh nước ta tiến hành hội nhập ngày sâu rộng vào kinh tế toàn cầu, mở hội lớn cho phát triển doanh nghiệp, song đặt cho doanh nghiệp thách thức không nhỏ Vì thế, bắt tay vào xây dựng chiến lược sản xuất kinh doanh, có số câu hỏi quan trọng mà không doanh nghiệp phép bỏ qua việc yếu tố tài quản lý nào? Xem đồng vốn bỏ hiệu đến đâu? Có đem lại lợi nhuận kinh doanh hiệu mong muốn hay khơng? Các câu hỏi có liên quan tới quản lý tài doanh nghiệp, nhiệm vụ quan trọng công tác quản lý doanh nghiệp Quản lý tài tồn tuân theo quy luật khách quan, đồng thời bị chi phối mục tiêu phương hướng kinh doanh cơng ty, có chức như: lên kế hoạch sử dụng nguồn vốn, đảm bảo thực dự án sản xuất kinh doanh, theo dõi, đánh giá điều chỉnh kịp thời kế hoạch tài chính; quản lý cơng nợ khách hàng, đối tác; thực báo cáo cho cấp lãnh đạo Ngồi ra, nhà quản lý tài giúp giám đốc hoạch định chiến lược tài ngắn dài hạn doanh nghiệp dựa đánh giá tổng quát khía cạnh cụ thể nhân tố tài có ảnh hưởng quan trọng tới tồn doanh nghiệp, bao gồm: chiến lược tham gia vào thị trường tiền tệ, thị trường vốn, thị trường chứng khốn; xác định chiến lược tài cho chương trình, dự án doanh nghiệp mở rộng hay thu hẹp sản xuất Trước tính sàng lọc kinh tế thị trường tạo ra, để tồn phát triển buộc công ty phải có tình hình tài doanh nghiệp tốt, giúp đỡ công ty hướng dẫn nhiệt tình Nguyễn Thị Hiền em lựa chọn nghiên cứu đề tài “Hoàn thiện phân tích tài Cơng ty TNHH Quốc Kỳ” Chyên đề phần mở đầu, kết luận, phụ lục danh mục tài liệu tham khảo kết cấu gồm ba chương sau: Chương 1: Những vấn đề phân tích tài doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ Chương 3: Giải pháp hoàn thiện phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ CHƯƠNG NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Khái qt tài doanh nghiệp phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp Tài doanh nghiệp hiểu quan hệ giá trị doanh nghiệp với chủ thể kinh tế q trình phân phối nguồn tài gắn liền với việc tạo lập sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp + Quan hệ tài doanh nghiệp với nhà nước + Quan hệ tài doanh nghiệp với thị trường tài + Quan hệ doanh nghiệp với thị trường khác + Quan hệ nội doanh nghiệp Bất kỳ doanh nghiệp tiến hành sản xuất kinh doanh phải trọng đến hoạt động tài doanh nghiệp Hoạt động dựa mối quan hệ dòng tài dự trữ tài nhằm thực mục tiêu mà doanh nghiệp hướng tới Hoạt động tài doanh nghiệp trả lời câu hỏi sau: + Đầu tư vào đâu cho phù hợp với hình thức kinh doanh chọn, nhằm đạt tới mục tiêu doanh nghiệp + Nguồn vốn tài trợ huy động đâu, vào thời điểm với cấu vốn tối ưu chi phí vốn thấp + Quản lý vốn tài sản để tiết kiệm nâng cao hiệu vốn kinh doanh + Phân tích, đánh giá, kiểm tra hoạt động tài để thường xuyên đảm bảo trạng thái cân tài + Quản lý hoạt động tài ngắn dài hạn để đưa định thu chi phù hợp Để hoạt động tài có hiệu doanh nghiệp cần đưa định tài thực định phù hợp với mục tiêu tài doanh nghiệp Những định tài muốn xác, tối ưu cần phải dựa nguồn thông tin trung thực, liên tục, qn, cơng khai Phân tích tài nhằm cung cấp thơng tin phận quan trọng hoạt động tài doanh nghiệp 1.1.2.Khái niệm phân tích tài doanh nghiệp Phân tích tài doanh nghiệp tổng thể phương pháp sử dụng để đánh giá tình hình tài qua nay, giúp cho nhà quản lý đưa định quản lý chuẩn xác đánh giá doanh nghiệp, từ giúp đối tượng quan tâm tới dự đốn xác mặt tài doanh nghiệp, từ giúp đối tượng quan tâm tới dự đốn xác mặt tài doanh nghiệp, qua có định phù hợp với lợi ích họ 1.2.Vai trị phân tích tài doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp - Phân tích tài doanh nghiệp xem xét mức độ hiệu hoạt động doanh nghiệp xác định nguyên nhân hoạt động hiệu qủa, góp phần doanh nghiệp có biện pháp xử lý kịp thời tình khó khăn tài Đây yêu cầu doanh nghiệp để nâng cao khả cạnh tranh thị trường - Phân tích tài doanh nghiệp thu thập thơng tin tài doanh nghiệp, góp phần xác định xác thị giá doanh nghiệp hoạt động đầu tư tài định hướng phát triển doanh nghiệp tương lai sở đánh giá tương quan rủi ro, lợi nhuận vị trí doanh nghiệp tồn hệ thống - Phân tích tài doanh nghiệp xác định khả tốn doanh nghiệp làm sở để bạn hàng doanh nghiệp quan quản lý nhà nước kiểm sốt lực tài khả kinh doanh thực tế doanh nghiệp, góp phần bảo đảm tính an tồn kinh doanh - Trên sở phân tích thực trạng tài doanh nghiệp xây dựng kế hoạch tài kế hoạch khác, định sách doanh nghiệp sách huy động vốn, sách cấu tài chính, sách phân phối thu nhập doanh nghiệp 1.3 Thơng tin sử dụng phân tích tài doanh nghiệp Trong phân tích tài chính, nhà phân tích phải thu thập, sử dụng nguồn thơng tin gồm thông tin nội doanh nghiệp thông tin bên ngồi doanh nghiệp Những thơng tin giúp cho nhà phân tích đưa nhận xét, kết luận tinh tế thích đáng Tuy nhiên, tùy theo yêu cầu nghiên cứu khả mà nhà phân tích phải lựa chọn thơng tin cần thiết cho cơng việc 1.3.1 Thơng tin nội doanh nghiệp Để đánh giá cách tình hình tài doanh nghiệp, sử dụng thơng tin kế tốn nội doanh nghiệp nguồn thông tin quan trọng Với đặc trưng hệ thống, đồng phong phú, kế toán hoạt động nhà cung cấp quan trọng thơng tin đáng giá cho phân tích tài Các doanh nghiệp có nghĩa vụ cung cấp thơng tin kế tốn cho đối tác bên bên ngồi doanh nghiệp Trong hệ thống thơng tin kế toán, tài liệu quan trọng sử dụng báo cáo tài ( bảng cân đối kế toán, báo cáo kết hoạt động kinh doanh, bảng lưu chuyển tiền tệ ) 1.3.1.1.Bảng cân đối kế tốn Là báo cáo tổng hợp mơ tả tình hình tài đơn vị thời điểm định hình thái tiền tệ Nó xác lập sở thứ ... trạng phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ Chương 3: Giải pháp hồn thiện phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ CHƯƠNG NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Khái quát tài doanh nghiệp. .. HỒN THIỆN PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY TNHH QUỐC KỲ 63 3.1 Định hướng hoàn thiện phân tích tài cơng ty TNHH Quốc Kỳ 63 3.1.1 Định hướng phát triển chung 63 3.1.2 Định hướng hoàn thiện. .. hoàn thiện phân tích tài 64 3.2 Giải pháp hồn thiện phân tích tài công ty TNHH Quốc Kỳ 65 3.2.1 Nâng cao nhận thức ban lãnh đạo 65 3.2.2 Hồn thiện quy trình tổ chức phân tích tài