Đang tải... (xem toàn văn)
Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD LÊ PHƯƠNG TRÀ Đề tài 4 Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD tại Công ty Cổ phần Xăng dầu Dầu khí Nam Định Chương 1 Lý luận chung về vốn kinh doanh và[.]
Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ Đề tài 4: Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD Công ty Cổ phần Xăng dầu Dầu khí Nam Định Chương 1: Lý luận chung vốn kinh doanh quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1 Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh DN 1.1.1 Khái niệm đặc trưng vốn kinh doanh Để tiến hành hoạt động SXKD DN phải có yếu tố tư liệu laođộng, đối tượng lao động sức lao động Để có yếu tố đó, DN phải bỏ số vốn tiền tệ định, phù hợp với quy mô điều kiện kinh doanh DN.Số vốn tiền tệ ứng trước để đầu tư mua sắm, hình thành tài sản cần thiết cho hoạt động SXKD DN gọi VKD DN Như vậy, nói VKD DN toàn số tiền ứng trước mà DN bỏ để đầu tư hình thành tài sản cần thiết cho hoạt động SXKD DN Hay biểu tiền toàn giá trị tài sản mà DN đầu tư sử dụng vào hoạt động SXKD nhằm mục đích thu lợi nhuận 1.1.2 Thành phần vốn kinh doanh Vốn kinh doanh doanh nghiệp có nhiều loại, để phục vụ cho yêu cầu quản lý, sử dụng VKD tiết kiệm có hiệu người ta thường phân loại chúng theocác tiêu thức định 1.1.2.1Phân loại theo kết hoạt động đầu tư Theo tiêu thức VKD DN chia thành VKD đầu tư vào TSLĐ, VKD đầu tư vàoTSCĐ VKD đầu tư vào tài sản tài DN SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ VKD đầu tư vào TSLĐ số vốn đầu tư để hình thành TSLĐ phục vụ cho hoạt động SXKD DN, bao gồm loại vốn tiền, vốn vật tư hàng hóa, khoản phải thu, loại TSLĐ khác DN VKD đầu tư vào TSCĐlà số vốn đầu tư để hình thành TSCĐ hữu hình vơ hình, nhà xưởng, máy móc thiết bị, phương tiện vận tải, khoản mua phát minh, giá trị lợi vị trí địa điểm kinh doanh DN… VKD đầu tư vào tài sản tài số vốn DN đầu tư vào tài sản tài cổ phiếu, trái phiếu DN, trái phiếu Chính phủ, kỳ phiếu ngân hàng, chứng quỹ đầu tư giấy tờ có giá khác 1.1.2.2 Phân loại theo đặc điểm luân chuyển vốn Theo đặc điểm luân chuyển, VKD DN chia thành VCĐ VLĐ Vốn cố định Là phận VKD, VCĐ toàn số tiền ứng trước mà DN bỏ để xây dựng mua sắm TSCĐ dùng cho hoạt động SXKD DN Nói cách khác, VCĐ biểu tiền TSCĐ DN TSCĐ DN tư liệu lao động chủ yếu có giá trị lớn, có thời gian sử dụng lâu dài hoạt động SXKD DN Theo quy định hành nước ta, tư liệu lao động coi TSCĐ phải có giá trị từ 30 triệu đồng thời gian sử dụng từ năm trở lên Các tư liệu laođộng không đủ tiêu chuẩn gọi công cụ lao động nhỏ.VCĐ có đặc điểm bản: - Một là, VCĐ tham gia vào nhiều chu kì kinh doanh DN Điều xuất phát từ đặc điểm TSCĐ sử dụng lâu dài, sau nhiều năm cần thay thế, đổi SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ - Hai là, trình SXKD, VCĐ luân chuyển dần phần vào giá trị sản phẩm, phản ánh hình thức chi phí khấu hao TSCĐ, tương ứng với phần giá trị hao mòn TSCĐ DN - Ba là, sau nhiều chu kì kinh doanh VCĐ hồn thành vịng ln chuyển Sau chu kì kinh doanh, phần VCĐ luân chuyển tích lũy lại tăng dần lên, phần VCĐ đầu tư ban đầu vào TSCĐ DN lại giảm dần xuống theo mức độ hao mòn Cho đến TSCĐ DN hết thời hạn sử dụng, giá trị thu hồi hết hình thức khấu hao tính vào giá trị sản phẩm VCĐ hồn thành vịng ln chuyển SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ Vốn lưu động Để tiến hành SXKD, TSCĐ DN cịn cần có TSLĐ Căn vào phạm vi sử dụng TSLĐ DN thường chia thành phận: TSLĐ sản xuất TSLĐ lưu thông Để hình thành TSLĐ, DN phải ứng số vốn tiền tệ định để mua sắm tài sản đó, số vốn gọi VLĐ DN, Như nói: VLĐ tồn số tiền ứng trước mà DN bỏ để đầu tư hình thành nên TSLĐ thường xuyên cần thiết cho hoạt độngSXKD DN Do TSLĐ có thời hạn sử dụng ngắn nên VLĐ luân chuyển nhanh Hình thái biểu VLĐ ln thay đổi qua giai đoạn trình SXKD Kết thúc chu kì kinh doanh, giá trị VLĐ chuyển dịch toàn bộ, lần vào giá trị sản phẩm hàng hóa, dịch vụ sản xuất bù đắp lại DN thu tiền bán sản phẩm hàng hóa, dịch vụ 1.1.3 Nguồn hình thành vốn kinh doanh Để tăng cường hiệu quản trị VKD DN DN cần tổ chức tốt nguồn vốn nắm rõ nguồn hình thành VKD từ có phương án huy động, biện pháp quản lý, sử dụng thích hợp đem lại hiệu cao Tùy tiêu thức định mà nguồn VKD DN chia thành loại khác nhau: 1.1.3.1 Dựa vào quan hệ sở hữu vốn Dựa vào tiêu thức chia nguồn vốn DN thành loại: vốn chủ sở hữu nợ phải trả Vốn chủ sở hữu SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ Là phần vốn thuộc quyền sở hữu chủ DN, bao gồm số VCSH bỏ phần bổ sung từ kết kinh doanh VCSH thời điểm xác định công thức sau: Vốn chủ sở hữu = Giá trị tổng tài sản – Nợ phải trả Nợ phải trả Là thể tiền nghĩa vụ mà DN có trách nhiệm phải toán cho tác nhân kinh tế khác như: Nợ vay, khoản phải trả cho người bán, cho Nhà nước, cho người laođộng DN… Để đảm bảo cho hoạt động kinh doanh đạt hiệu cao, thông thường DN phải phối hợp hai nguồn: VCSH NPT Sự kết hợp hai nguồn phụ thuộc vào đặc điểm ngành mà DN hoạt động, tùy thuộc vào định người quản lý sở xem xét tình hình kinh doanh tài DN 1.1.3.2 Dựa vào thời gian huy động sử dụng vốn Căn vào tiêu thức chia nguồn vốn DN làm hai loại: Nguồn vốn thường xuyên nguồn vốn tạm thời Nguồn vốn tạm thời : Là nguồn vốn có tính chất ngắn hạn (dưới năm),DN sử dụng để đáp ứng u cầu có tính chất tạm thời phát sinh hoạt động kinh doanh DN.Nguồn vốn tạm thời thường bao gồm vay ngắn hạn ngân hàng tổ chức tín dụng, khoản nợ ngắn hạn khác Nguồn vốn thường xuyên Là tổng thể nguồn vốn có tính chất ổn định mà DN sử dụng vào hoạt động kinh doanh Nguồn vốn thường sử dụng để mua sắm, SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ hình thành TSCĐ phận TSLĐ thường xuyên cần thiết cho hoạt động kinh doanh DN Nguồn vốn thường xuyên DN thời điểm xác định công thức: Nguồn vốn thường xuyên = Vốn chủ sở hữu + Nợ dài hạn Nguồn vốn thường xuyên = Giá trị tổng tài sản DN – Nợ ngắn hạn SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ 1.1.3.3 Dựa vào phạm vi huy động vốn Căn vào phạm vi huy động, nguồn vốn DN chia nguồn vốn thành nguồn vốn bên nguồn vốn bên Nguồn vốn bên trong: Nguồn vốn bên nguồn vốn huy động vào đầu tư từ hoạt động thân DN tạo ra.Nguồn vốn bên thể khả tự tài trợ DN, bao gồm: Lợi nhuận giữ lại để tái đầu tư Đây nguồn tăng thêm tài sản nguồn vốn công ty Nguồn vốn huy động bên có ý nghĩa quan trọng phát triển DN.Tuy nhiên, thông thường nguồn vốn bên không đủ đáp ứng nhu cầu vốn cho đầu tư, DN trình tăng trưởng.Điều địi hỏi DN phải tìm kiếm nguồn vốn từ bên DN Nguồn vốn bên ngoài: Nguồn vốn từ bên bao hàm số nguồn vốn chủ yếu sau: + Vay người thân (đối với DN tư nhân) + Vay Ngân hàng thương mại tổ chức tài khác + Gọi góp vốn liên doanh liên kết + Tín dụng thương mại nhà cung cấp + Thuê tài sản + Huy động vốn phát hành chứng khoán (đối với số loại hình DN pháp luật cho phép) 1.2 Quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm mục tiêu quản trị sử dụng vốn kinh doanh SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ Quản trị VKD việc hoạch định, tổ chức thực hiện, kiểm sốt điều chỉnh q trình huy động, tổ chức, sử dụng vốn phục vụ cho hoạt động DN Việc quản trị hiệu khâu tạo lập, quản lý sử dụng VKD thể tầm quan trọng Bởi lẽ, vốn yếu tố cần thiết DN suốt trình SXKD nên việc tổ chức huy động vốn có hiệu quả, tổ chức khai thác triệt để nguồn vốn bên đáp ứng đầy đủ nhu cầu DN giảm thiểu chi phí sử dụng vốn vấn đề quan trọng.Tuy nhiên, DN nào, có vốn điểu kiện cần chưa đủ, huy động vốn, DN cần phải quan tâm đến vấn đề quản lý sử dụng nguồn vốn Chính vậy, nói DN mục tiêu việc quản trị VKD mặt, huy động vốn đáp ứng đầy đủ, kịp thời nhu cầu vốn cho hoạt động mặt khác, tổ chức sử dụng vốn tiết kiệm, có hiệu quả, nhằm tối đa hóa lợi ích chủ sở hữu DN 1.2.2 Nội dung quản trị sử dụng vốn kinh doanh 1.2.2.1 Khái niệm mục tiêu quản trị vốn kinh doanh Quản trị VKD việc hoạch định, tổ chức thực hiện, kiểm sốt điều chỉnh q trình huy động, tổ chức, sử dụng vốn phục vụ cho hoạt động DN Việc quản trị hiệu khâu tạo lập, quản lý sử dụng VKD thể tầm quan trọng Bởi lẽ, vốn yếu tố cần thiết DN suốt trình SXKD nên việc tổ chức huy động vốn có hiệu quả, tổ chức khai thác triệt để nguồn vốn bên đáp ứng đầy đủ nhu cầu DN giảm thiểu chi phí sử dụng vốn vấn đề quan trọng.Tuy SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ nhiên, DN nào, có vốn điểu kiện cần chưa đủ, huy động vốn, DN cần phải quan tâm đến vấn đề quản lý sử dụng nguồn vốn Chính vậy, nói DN mục tiêu việc quản trị VKD mặt, huy động vốn đáp ứng đầy đủ, kịp thời nhu cầu vốn cho hoạt động mặt khác, tổ chức sử dụng vốn tiết kiệm, có hiệu quả, nhằm tối đa hóa lợi ích chủ sở hữu DN 1.1.2 Nội dung quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.2.2.1 Quản trị vốn lưu động doanh nghiệp a Xác định nhu cầu vốn lưu động DN Hoạt động SXKD DN diễn thường xuyên, liên tục Trong trình ln địi hỏi DN phải có lượng VLĐ cần thiết để đáp ứng yêu cầu mua sắm vật tư dự trữ, bù đắp chênh lệch khoản phải thu,NPT DN với khách hàng, đảm bảo cho trình SXKD DN tiến hành liên tục Đó NCVLĐ thường xun, cần thiết DN Như vậy, NCVLĐ thường xuyên cần thiết số VLĐ tối thiểu cần thiết phải có đểđảm bảo cho hoạt động SXKD DN tiến hành bình thường, liên tục, xác định theo công thức: NCVLĐ = Vốn HTK + Nợ phải thu– Nợ phải trả Xác định NCVLĐ kiểm tra tình hỉnh sử dụng VLĐ DN trình kinh doanh sở tạo điều kiện cho VLĐ luân chuyển thuận lợi Tuy nhiên, VLĐ chịu ảnh hưởng nhiều nhân tố quy mô SXKD, biến động giá vật tư hàng hóa, đặc điểm tính chất ngành nghề kinh doanh, trình độ tổ chức, quản lý sử dụng vốn DN xác định đắn NCVLĐ thường xuyên cần thiết để đảm bảo hoạt động SXKD SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page 10 Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD: LÊ PHƯƠNG TRÀ DN tiến hành thường xuyên liên tục, tiết kiệm hiệu kinh tế cao nội dung quan trọng quản trị tài DN Có nhiều cách xác định NCVLĐ DN gộp lại làm nhóm phương pháp phương pháp trực tiếp phương pháp gián tiếp Phương pháp trực tiếp: Nội dung phương pháp xác định NCVLĐ dựa sở tính tốn trực tiếp phận cấu thành VLĐ Công thức xác định NCVLĐ sau: NCVLĐ = Nợ phải thu + HTK – Nợ phải trả nhà cung cấp Ưu điểm:NCVLĐ xác định theo phương pháp tương đối sát phù hợp với DN điều kiện nay.Xác định nhu cầu cụ thể loại vốn khâu kinh doanh Do tạo điều kiện tốt cho việc quản lý, sử dụng vốn theo loại khâu sử dụng Nhược điểm: Việc tính tốn tương đối phức tạp, khối lượng tính tốn nhiều nhiều thời gian DN sử dụng nhiều loại vật tư sản xuất Phương pháp gián tiếp: Các phương pháp gián tiếp cụ thể sau: + Phương pháp điều chỉnh theo tỉ lệ phần trăm nhu cầu VLĐ so với năm M KH báo cáo: VKH = VBC ¿ M BC ¿ (1 + t%) Trong đó: VKH : Vốn lưu động năm kế hoạch VBC : Mức VLĐ thực tế sử dụng bình quân năm báo cáo MKH : Mức luân chuyển VLĐ năm kế hoạch MBC : Mức luân chuyển VLĐ năm báo cáo t% : Tỉ lệ rút ngắn kỳ luân chuyển VLĐ năm kế hoạch: SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page 11 ... trị sản phẩm hàng hóa, dịch vụ sản xuất bù đắp lại DN thu tiền bán sản phẩm hàng hóa, dịch vụ 1.1.3 Nguồn hình thành vốn kinh doanh Để tăng cường hiệu quản trị VKD DN DN cần tổ chức tốt nguồn vốn... dự trữ DN chia thành loại: tồn kho nguyên vật liệu; tồn kho thành phẩm dở dang, bán thành phẩm; tồn kho thành phẩm SV: Nguyễn Cẩm Nhung_KTAK10.4 Luan van Page 14 Báo cáo thực tập tốt nghiệp GVHD:... lưu chuyển tiền tệ hàng năm e Quản trị khoản phải thu Khoản phải thu số tiền khách hàng nợ DN mua chịu hàng hóa dịch vụ Nếu khoản phải thu lớn, tức số vốn DN bị chiếm dụng cao, không kiểm soát