Đang tải... (xem toàn văn)
TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH O PHẠM TRÍ NGHĨA CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƢỞNG TÍN DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẨN TẠI VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH TÀI C[.]
NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH O PHẠM TRÍ NGHĨA CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƢỞNG TÍN DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẨN TẠI VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 7340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC THS VŨ THỊ HẢI MINH THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH, NĂM 2018 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com I TĨM TẮT Bài nghiên cứu phân tích nhân tố tác động đến tăng trƣởng tín dụng (CG) hệ thống NHTM Việt Nam giai đoạn 2006 – 2017 Bằng việc xây dựng mơ hình hồi quy theo ba hƣớng tiếp cận mơ hình hồi quy gộp (Ordinary Least Squares -OLS), mơ hình ảnh hƣởng cố định ( Fixed Effects model – FEM) mơ hình ảnh hƣởng ngẫu nhiên (Random effects model – REM), sau dùng kiểm định Likelihood Ratio Hausman Test để lựa chọn mơ hình phù hợp Kết hồi quy liệu bảng cho thấy nhân tố tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ chi phí hoạt động tổng thu nhập hoạt động, tỷ lệ lạm phát có tác động ngƣợc chiều với tăng trƣởng tín dụng Các nhân tố tính khoản, tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản, tốc độ tăng trƣởng GDP, biến giả có tác động chiều với tăng trƣởng tín dụng Từ đó, nhà quản trị ngân hàng đƣa sách phù hợp để điều chỉnh nhân tố ảnh hƣởng đến tăng trƣởng tín dụng nhằm đạt đƣợc mục tiêu đề ra, nhƣ quan liên quan khác sử dụng cho mục đích đánh giá, quản lý, giám sát hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com II LỜI CAM ĐOAN Tơi tên Phạm Trí Nghĩa, sinh viên lớp HQ2 – GE02, niên khóa 2014 – 2018, Trƣờng Đại Học Ngân Hàng TP Hồ Chí Minh Tôi cam đoan: “ Luận văn chƣa đƣợc trình nộp để lấy học vị trƣờng đại học Luận văn cơng trình nghiên cứu riêng tác giả dƣới hƣớng dẫn giảng viên, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung đƣợc cơng bố trƣớc nội dung ngƣời khác thực ngoại trừ trích dẫn đƣợc dẫn nguồn đầy đủ luận văn” TP Hồ CHí Minh, ngày … Tháng … , năm 2018 Ký tên Phạm Trí Nghĩa LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com III LỜI CẢM ƠN Đầu tiên, xin gửi lời cảm ơn đến quý thầy cô Trƣờng Đại Học Ngân Hàng TP.HCM nói chung thầy Khoa Tài Chính – Ngân Hàng nói riêng tạo điều kiện cho tơi đƣợc thực khóa luận Những kiến thức mà thầy cô truyền đạt suốt bốn năm học trƣờng giúp trƣởng thành nhiều chuyên môn lẫn tƣ Tôi xin gửi lời cảm ơn sâu sắc chân thành đến giảng viên hƣớng dẫn tôi, Thạc sĩ Vũ Thị Hải Minh Cơ ln ln tận tình bảo, dành nhiều thời gian, tâm huyết để hƣớng dẫn bƣớc Khơng thế, cịn tận tay lỗi sai, nghiêm khắc, thẳng thắn đƣa ý kiến để nghiên cứu đƣợc hoàn thiện Cuối cùng, xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến gia đình bạn bè, ngƣời ln giúp đỡ, đồng hành ủng hộ suốt thời gian thực khóa luận Trân trọng ! Phạm Trí Nghĩa LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com IV MỤC LỤC TÓM TẮT I LỜI CAM ĐOAN II LỜI CẢM ƠN III DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT VI DANH MỤC BẢNG VII DANH MỤC PHỤ LỤC VIII DANH MỤC CÔNG THỨC IX CHƢƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.3 ĐỐI TƢỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.4 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.5 ĐÓNG GÓP MỚI CỦA ĐỀ TÀI 1.6 BỐ CỤC CỦA KHÓA LUẬN CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ ĐẾN TĂNG TRƢỞNG TÍN DỤNG CỦA NHTMCP 2.1 Khái niệm hoạt động kinh doanh ngân hàng 2.1.1 Khái niệm hoạt động kinh doanh ngân hàng 2.1.2 Hoạt động huy động vốn 2.1.3 Hoạt động tín dụng 2.1.4 Hoạt động dịch vụ toán ngân quỹ 2.1.5 Các hoạt động khác 2.2 Khái niệm tín dụng ngân hàng 2.3 Tăng trƣởng tín dụng 10 2.4 Các yếu tố tác động đến tăng trƣởng tín dụng 11 2.4.1 Yếu tố vĩ mô 11 2.4.2 Yếu tố vi mô 12 2.5 Khảo lƣợc nghiên cứu có liên quan 16 CHƢƠNG 3: XÂY DỰNG MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU 22 3.1 Giới thiệu mơ hình nghiên cứu 22 3.1.1 Lựa chọn mơ hình nghiên cứu 22 3.1.2 Thiết kế mơ hình nghiên cứu 22 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com V 3.2 Giải thích biến mơ hình kỳ vọng dấu biến 24 3.2.1 Biến phụ thuộc 24 3.2.2 Các biến độc lập đại diện cho biến vi mô 24 3.2.3 Biến kiểm soát 26 3.3 Thu thập số liệu nghiên cứu 29 3.3.1 Thu thập số liệu Ngân hàng thƣơng mại Cổ Phần 29 3.3.2 Thu thập số liệu biến số vĩ mô yếu tố khủng hoảng kinh tế 30 3.4 Phƣơng pháp thực nghiên cứu 30 CHƢƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 34 4.1 Thống kê mô tả 34 4.2 Lựa chọn mơ hình 36 4.3 Kiểm định khuyết tật mô hình 38 4.4 Phân tích dấu biến 40 4.4.1 Các biến độc lập 40 4.4.2 Biến kiểm soát 43 CHƢƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 46 5.1 Kết nghiên cứu 46 5.2 Khuyến nghị 47 5.2.1 Tỷ lệ nợ xấu 47 5.2.2 Tỷ lệ chi phí hoạt động tổng thu nhập hoạt động 47 5.2.3 Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản 48 5.2.4 Tỷ lệ khoản 49 5.2.5 Tỷ lệ lạm phát 50 5.2.6 Tốc độ tăng trƣởng GDP 50 5.2.6 Biến giả 51 5.3 Hạn chế đề tài 52 5.4 Hƣớng mở rộng nghiên cứu 53 TÀI LIỆU THAM KHẢO I PHỤ LỤC IV LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com VI DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt TIẾNG ANH Tiếng Việt CG CREDIT GROWTH Tăng trƣởng tín dụng CTI COST TO INCOME Chi phí thu nhập ETA EQUITY TO TOTAL ASSET Vốn chủ sở hữu tổng tài sản FEM FIXED EFFECT MODEL Mơ hình tác động cố định GDP GROSS DOMESTIC PRODUCT HA NOI STOCK EXCHANGE Tổng sản phẩm quốc nội HNX HOSE INF HO CHI MINH STOCK EXCHANGE INFLATION LQTA LIQUID TO TOTAL ASSET Sở giao dịch chứng khoán Hà Nội Sở giao dịch chứng khoán TP.HCM Tỷ lệ lạm phát NHNN Tài sản khoản tổng tài sản Ngân hàng Nhà nƣớc NHTM Ngân hàng Thƣơng mại NHTMCP Ngân hàng Thƣơng mại Cổ phần NPL NON PERFORMING LOAN Nợ xấu OLS OTC ORDINARY LEAST SQUARES OVER THE COUNTER Mơ hình bình phƣơng nhỏ thông thƣờng Thị trƣờng phi tập trung REM RANDOM EFFECT MODEL Mơ hình tác động ngẫu nhiên TCTD Tổ chức tín dụng TMCP Thƣơng Mại Cổ Phần VND Việt Nam đồng LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com VII DANH MỤC BẢNG STT Tên bảng Trang Bảng 3.1 – Giải thích biến kỳ vọng dấu biến 26 Bảng 3.2 – Danh sách NHTM sàn niêm yết ngân hàng 28 Bảng 4.1 – Thống kê mô tả biến số 33 Bảng 4.2 – Kết hồi quy theo Pooled OLS 35 Bảng 4.3 – Kết hồi quy theo FEM 36 Bảng 4.4 – Kết kiểm định Likelihood Ratio 36 Bảng 4.5 – Kết hồi quy theo REM 37 Bảng 4.6 – Kết kiểm định Hausman 37 Bảng 4.7 – Ma trận tƣơng quan 38 10 Bảng 4.8 – Kiểm định tƣợng tự tƣơng quan 39 11 Bảng 4.9 – Kết hồi quy cuối biến độc lập 40 12 Bảng 4.10 – Kết hồi quy cuối biến kiểm soát 42 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com VIII DANH MỤC PHỤ LỤC Số thứ tự Tên phụ lục Trang Phụ lục – Thống kê mô tả biến mơ hình IV Phụ lục – Phân tích tƣơng quan biến mơ hình hồi quy IV Phụ lục – Kết hồi quy theo Pooled OLS V Phụ lục – Kết hồi quy theo FEM VI Phụ lục – Kết kiểm định Likelihood Ratio VII Phụ lục – Kết hồi quy theo REM VIII Phụ lục – Kết kiểm định Hausman IX Phụ lục – Kết kiểm định tự tƣơng quan X LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com IX DANH MỤC CÔNG THỨC Số thứ tự công thức Tên công thức Trang (2.1) Tỷ lệ lạm phát 12 (2.2) Tỷ lệ nợ xấu 13 (2.3) Tính khoản ngân hàng 13 (2.4) Tỷ lệ chi phí hoạt động tổng thu nhập hoạt động 14 (2.5) Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản 14 (3.1) Mơ hình nghiên cứu 22 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com ... Bình, Ngân hàng Đơng Nam Á, Ngân hàng Công Thƣơng Việt Nam, Ngân hàng Đầu tƣ Phát triển Việt Nam, Ngân hàng Ngoại Thƣơng Việt Nam, Ngân hàng Xuất Nhập Khẩu Việt Nam, Ngân hàng Quân Đội, Ngân hàng. .. tăng trƣởng tín dụng Phạm vi nghiên cứu: Không gian : Các NHTM cổ phần Việt Nam , bao gồm 20 ngân hàng là: Ngân hàng Á Châu, Ngân hàng Hàng Hải Việt Nam, Ngân hàng Bản Việt, Ngân hàng An LUAN... hàng xây dựng mức tăng trƣởng hợp lý, có tác động hiệu đến kinh tế Đó lý tác giả lựa chọn đề tài ? ?Các yếu tố tác động đến tăng trƣởng tín dụng Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam giai đoạn 2006-2017”