V. Năng lực hoạt động
19. Trạm cung cấp nước 936,000,000 982,800,
20. Đường nội bộ 3,000,000,000 3,150,000,000
21. Tuyến ống cấp nước sạch 190,476,190 200,000,00022. Hệ thống thoỏt nước mưa 714,285,714 750,000,000 22. Hệ thống thoỏt nước mưa 714,285,714 750,000,000 23. Hệ thống thoỏt nước thải 300,000,000 315,000,000 24. Hệ thống cung cấp điện 714,285,714 750,000,000 25. Điện chiếu sỏng nội bộ 1,200,000,000 1,260,000,000 26. Cõy xanh + hàng rào 620,000,000 651,000,000
II. Chi phớ lắp đặt thiết bị (2%GTB) 4,302,966,486 4,518,114,810Tổng chi phớ xõy lắp 50,932,415,057 53,479,035,810 Tổng chi phớ xõy lắp 50,932,415,057 53,479,035,810
(Nguồn: Bỏo cỏo nghiờn cứu khả thi của Doanh nghiệp)
- Vốn lưu động: 35.000.000.000 VNĐ.
* Sau khi xem xột kỹ hồ sơ của Doanh nghiệp vay vốn, Cỏn bộ tớn dụng
đó đi đến thống nhất với Doanh nghiệp vay vốn về nguồn vốn của dự ỏn đầu tư
như sau:
- Vốn tự cú của Doanh nghiệp (chiếm 23%): 90.000.000.000 đồng. - Vốn vay dài hạn thương mại tại Ngõn hàng:
+ Tại Ngõn hàng Nụng nghiệp & Phỏt triển Việt Nam chi nhỏnh Lỏng Hạ, vốn vay trung – dài hạn: 200.000.000.000 đồng.
+ Tại Sở giao dịch I Ngõn hàng Đầu tư & Phỏt triển Việt Nam, vốn vay trung – dài hạn đầu tư một dõy chuyền cụng nghệ ngoại nhập với giỏ trị tối đa là : 99.000.000.000 đồng.
Lói suất vay được quy định ở trờn.
Doanh thu – Chi phớ của dự ỏn.
* Căn cứ tớnh:
- Theo quyết định số 166/1999/QĐ-BTC ngày 30/12/1999 của Bộ tài chớnh về ban hành chế độ quản lý, sử dụng vốn và trớch KHTSCĐ.
- Theo cỏc bảng giỏ tớnh toỏn kốm theo Quyết định số 743 TCT/HĐQT ngày 23/07/2002 của HĐQT Tổng Cụng ty lắp mỏy Việt Nam đó phờ duyệt.
- Theo tớnh toỏn về chi phớ thực tế của Doanh nghiệp. - Theo giỏ thị trường của một số mặt hàng.
* Phương phỏp tớnh:
• Theo nghiờn cứu của Doanh nghiệp thỡ doanh thu thu được của mỗi loại sản phẩm đặc trưng sau khi nhà mỏy được đưa vào hoạt động là:
Biểu 5: Doanh thu tớnh trờn mỗi loại sản phẩm.
Đơn vị: nghỡn đồng.
Doanh thu 1 2 Năm hoạt động3 4 …25
1. DT từ tụn mạ kẽm 186,054,788 212,634,043 252,502,926 265,792,554 265,792,554 kẽm 186,054,788 212,634,043 252,502,926 265,792,554 265,792,554 2. DT từ tụn sơn sau mạ 273,616,891 312,705,019 371,337,210 390,881,273 390,881,273 3.DT từ tấm lợp 88,195,392 100,794,734 119,693,747 125,993,418 125,993,418 4. DT từ phụ kiện 46,403,648 53,032,741 62,976,380 66,290,926 66,290,926
5. DT từ xà gồ thộp 63,201,051 72,229,773 85,772,855 90,287,216 90,287,216Tổng DT 657,471,770 Tổng DT 657,471,770 751,396,31 0 892,283,118 939,245,38 7 939,245,387
(Nguồn: Bỏo cỏo nghiờn cứu khả thi của Doanh nghiệp vay vốn)
• Chi phớ của dự ỏn được Doanh nghiệp dự tớnh:
Biểu 6: Danh mục dự tớnh chi phớ của Doanh nghiệp trong.
Đơn vị: Triệu đồng.
Loại chi phớ Năm hoạt động
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 1. Nguyờn liệu chớnh 468,920 535,909 636,392 669,866 669,866 669,866 669,866 669,866 669,866 669,866 2. Nguyờn liệu phụ 11,173 12,770 15,164 15,962 15,962 15,962 15,962 15,962 15,962 15,962 3. Nhiờn liệu 3,780 4,320 5,130 5,400 5,400 5,400 5,400 5,400 5,400 5,400 4. Điện năng 6,111 6,984 8,294 8,730 8,730 8,730 8,730 8,730 8,730 8,730 5. Tiền lương CNSX 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 1,440 6. BHXH (17% lương) 216 216 216 216 216 216 216 216 216 216 7. BHYT (2% lương) 29 29 29 29 29 29 29 29 29 29 8. CP quản lý hành chớnh 34,416 39,317 46,667 49,116 49,116 49,116 49,116 49,116 49,116 49,116 9. Cỏc CP khỏc 19,661 22,467 26,667 28,067 28,067 28,067 28,067 28,067 28,067 28,067 10. Tiền thuờ đất 118 118 118 118 118 118 118 118 118 118 11. KHTSCĐ 38,480 38,480 38,480 24,168 24,168 24,168 24,168 24,168 24,168 24,168 12. Lói vay hàng năm 34,152 29,420 24,688 19,956 15,223 10,491 5,759 2,604 2,604 2,604
Tổng chi phớ 618,496 691,470 803,285 823,068 818,335 813,603 808,871 805,716 805,716 805,716
(Nguồn: Bỏo cỏo nghiờn cứu khả thi của Doanh nghiệp vay vốn).
Trong phần này, Doanh thu mà Ngõn hàng sau khi thẩm định lại dự ỏn dự tớnh thấp hơn so với Doanh nghiệp. Đú là vỡ khi tham khảo trờn thị trường và cỏc yếu tố chi phối khỏc, Ngõn hàng đó giảm đơn giỏ trong quỏ trỡnh sản xuất sau khi nhà mỏy đi vào hoạt động so với đơn giỏ do Doanh nghiệp dự tớnh là 10%. Điều này là hợp lý vỡ khi lập dự ỏn, Doanh nghiệp đó dự tớnh cỏc khoản mục thấp hơn so với thời điểm khi Ngõn hàng tiến hành thẩm định lại dự ỏn, đồng thời Ngõn hàng đó giảm cụng suất hoạt động của Nhà mỏy để phự hợp với năng lực và cõn đối so với nhu cầu của thị trường.
Ngõn hàng cũng tiến hành thẩm định lại chi phớ thực hiện trong quỏ trỡnh sản xuất kinh doanh của Doanh nghiệp khi Nhà mỏy đi vào hoạt động. Kết quả là Doanh nghiệp đó dự tớnh chi phớ cú nhiều điểm khỏc biệt so với khoản mục chi phớ do Ngõn hàng dự tớnh:
- Doanh nghiệp đó khụng dự tớnh cỏc khoản chi phớ cho việc sửa chữa và bảo dưỡng mỏy múc thiết bị khi Nhà mỏy thực hiện sản xuất. Ngõn hàng đó dựa trờn khoản mục bảo trỡ mỏy múc để dự tớnh lại khoản này của Doanh nghiệp.
- Chi phớ trả tiền lương cho cụng nhõn sản xuất cú sự khỏc biệt. Doanh nghiệp đó khụng dự tớnh đến sự thay đổi của khoản chi phớ này qua cỏc năm. Ngõn hàng đó dự tớnh chi phớ lương trả cho cụng nhõn sản xuất tăng lờn qua cỏc năm, điều này là hợp lý vỡ mức lương trả cho cụng nhõn cú xu hướng thay đổi qua từng thời kỳ.
- Về khấu hao tài sản cố định, Doanh nghiệp đó dự tớnh mức khấu hao quỏ nhanh so với thực tế (20%). Ngõn hàng đó dựa theo quy định của Bộ xõy dựng để tớnh lại mức khấu hao hàng năm của Doanh nghiệp (14%).
- Doanh nghiệp đó khụng dự tớnh chớnh xỏc khoản mục chi phớ trả lói vay hàng năm của mỡnh. Ngõn hàng đó căn cứ vào nhu cầu cho sản xuất kinh doanh của Doanh nghiệp khi nhà mỏy đi vào hoạt động để dự tớnh khoản chi phớ này.
Cỏc chỉ tiờu đỏnh giỏ hiệu quả kinh tế của dự ỏn:
Sau khi tiến hành thẩm định lại dự ỏn của Doanh nghiệp vay vốn đầu tư, Ngõn hàng đó cõn đối lại cỏc khoản mục chi phớ và doanh thu của Doanh nghiệp, bổ sung sửa đổi cỏc khoản cũn thiếu cũng như điều chỉnh lại cỏc danh mục cần thiết. Ngõn hàng đó tớnh toỏn lại cỏc chỉ tiờu đỏnh giỏ hiệu quả sản xuất kinh doanh của Doanh nghiệp qua bảng chỉ tiờu sau:
Biểu 7: Bảng đỏnh giỏ hiệu quả kinh tế của dự ỏn. Khoản mục Đơn vị Năm hoạt động 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 1. Cụng suất hoạt động % 70% 75% 80% 85% 90% 95% 100% 100% 100% 100% 2. Sản lượng tấn/năm 63,000 67,500 72,000 76,500 81,000 85,500 90,000 90,000 90,000 90,000 - Tụn mạ kẽm tấn/năm 21,000 22,500 24,000 25,500 27,000 28,500 30,000 30,000 30,000 30,000 - Tụn mạ sơn phủ tấn/năm 24,500 26,250 28,000 29,750 31,500 33,250 35,000 35,000 35,000 35,000
- Tấm lợp kim loại tấn/năm 7,000 7,500 8,000 8,500 9,000 9,500 10,000 10,000 10,000 10,000
- Phụ kiện tấn/năm 3,500 3,750 4,000 4,250 4,500 4,750 5,000 5,000 5,000 5,000- Xà gồ tấn/năm 7,000 7,500 8,000 8,500 9,000 9,500 10,000 10,000 10,000 10,000 - Xà gồ tấn/năm 7,000 7,500 8,000 8,500 9,000 9,500 10,000 10,000 10,000 10,000 3. Doanh thu trđ 629,274 674,222 719,170 764,119 809,067 854,015 898,963 898,963 898,963 898,96 3 - DT cú VAT trđ 660,738 707,933 755,129 802,325 849,520 896,716 943,911 943,911 943,911 943,911 - VAT (5%DT) trđ 31,464 33,711 35,959 38,206 40,453 42,701 44,948 44,948 44,948 44,948 4. Tổng chi phớ trđ 631,321 668,319 704,698 740,370 775,573 776,616 835,082 835,082 835,082 835,08 2 - CP nguyờn liệu trđ 489,580 524,550 559,520 594,490 629,460 664,430 699,400 699,400 699,400 699,40 0 - CP sửa chữa lớn trđ 2,989 2,989 2,989 2,989 2,989 2,417 2,417 2,417 2,417 2,417
- CP s.chữa thường xuyờn trđ 448 448 448 448 448 363 363 363 363 363
- CP bỏn hàng trđ 19,822 21,238 22,654 24,070 25,486 2,691 28,317 28,317 28,317 28,317
- CP quản lý Doanh nghiệp trđ 33,037 35,397 37,756 40,116 42,476 44,836 47,196 47,196 47,196 47,196
- CP lương + BHXH trđ 1,190 1,257 1,360 1,445 1,530 1,615 1,700 1,700 1,700 1,700