(Nguồn: Bộ phận kế toán công ty TNHH TM và DV Nam Thành)
Năm 2009 doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ của công ty tăng hơn so với năm 2008, với mức tăng 24% (tương ứng với 24.862 triệu đồng). Nguyên nhân là do nhu cầu mua xe của khách hàng tăng mạnh. Với những chính sách cạnh tranh đúng đắn của công ty như tăng cường khuyến mãi, bán hàng chất lượng, giá cả ưu đãi đã thu hút lượng lớn khách hàng đến mua xe, tạo niềm tin trong khách hàng.
Giá vốn hàng bán của năm 2009 cũng tăng 22% (tương ứng 22.148 triệu đồng) so với năm 2008, nguyên nhân chính là do lượng xe bán ra tăng. Bên cạnh đó, tỷ trọng của giá vốn hàng bán trên doanh thu thuần trong năm 2009 giảm còn 94% (giảm 1% so với năm 2008), thể hiện sự cố gắng của công ty trong việc hạn chế gia tăng giá vốn hàng bán.
Chính do tốc độ tăng doanh thu cao hơn tốc độ tăng giá vốn hàng bán nên lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ của công ty trong năm 2009 cũng tăng khá mạnh so với năm 2008, mức tăng 53% (tương ứng 2.714 triệu đồng). Và tỷ trọng của lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ trên doanh thu thuần của công ty cũng tăng, nếu như năm 2008 tỷ trọng này là 5% thì năm 2009 là 6% (tăng 1% so với năm 2008). Điều này cho thấy dòng lợi nhuận từ bán hàng và cung cấp dịch vụ ngày càng chiếm ưu thế trong tổng lợi nhuận của công ty.
Năm 2009 đã có sự sụt giảm đáng kể từ doanh thu hoạt động tài chính, mức giảm 100% (tương ứng 15 triệu đồng). Nguyên nhân do năm 2009 công ty hạn chế gửi tiền vào ngân hàng, mà sử dụng số tiền này vào việc nhập thêm xe để bán, đẩy mạnh vòng quay của vốn.
Cùng với việc giảm mạnh của doanh thu hoạt động tài chính, chi phí hoạt động tài chính trong năm 2009 cũng giảm hẳn 70% (tương ứng 1.176 triệu đồng). Nguyên nhân của sự sụt giảm này là vì trong năm 2009, công ty hạn chế vay tiền từ ngân hàng, công ty đã chủ động được số vốn do lượng xe bán ra nhiều. Năm 2008, chi phí lãi vay cao vì lượng xe bán ra không nhiều, thiếu vốn công ty phải vay tiền ngân hàng để nhập xe. Trong năm 2009 dòng lợi nhuận từ hoạt động tài chính không có tác dụng làm tăng tổng lợi nhuận vì dòng tiền này âm.
Chi phí quản lý kinh doanh trong năm 2009 tăng 72% (tương ứng 2.138 triệu đồng) so với năm 2008, do công ty phải sửa chữa lại phòng làm việc, nhà kho, trang trí thêm cho công ty, và mua thêm nhiều máy móc mới phục vụ cho việc bán hàng và các dịch vụ sửa chữa.
Dòng lợi nhuận khác của công ty trong hai năm 2008, 2009 đều là dòng tiền âm vì chỉ phát sinh chi phí mà không phát sinh thu nhập. Nhưng chi phí khác trong năm 2009 đã giảm đáng kể, giảm tới 91% (tương ứng 211 triệu đồng), chứng tỏ công ty đã sự kiểm soát khá chặt chẽ khoản mục chi phí này.
Biểu đồ 4.1: Doanh thu và lợi nhuận trước thuế trong hai năm 2008, 2009
Trong năm 2009, tình hình hoạt động của công ty khá tốt nên tổng lợi nhuận trước thuế cũng tăng mạnh, mức tăng 670% (tương ứng 1.948 triệu đồng). Và đây là nguyên nhân chính làm cho chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp tăng 388% (tương ứng 314 triệu đồng).
Tổng hợp các nguyên nhân làm tăng tổng lợi nhuận sau thuế của công ty:
Doanh thu tăng 24.862 triệu đồng
Chi phí lãi vay giảm 1.176 triệu đồng
Chi phí khác giảm 211 triệu đồng
26.249 triệu đồng Tổng hợp các nguyên nhân làm giảm tổng lợi nhuận sau thuế của
công ty:
Giá vốn hàng bán tăng 22.148 triệu đồng Doanh thu hoạt động tài chính giảm 15 triệu đồng Chi phí quản lý kinh doanh tăng 2.138 triệu đồng Chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp tăng 314 triệu đồng 24.615 triệu đồng
thuế của công ty trong năm 2009 tăng 1.634 triệu đồng (26.249 - 24.615 = 1.634) so với năm 2008. Nguyên nhân chủ yếu là do doanh thu tăng và chi phí trả lãi vay giảm. Trong năm tới công ty cần đẩy mạnh hơn nữa công tác bán hàng để tốc độ tăng doanh thu vượt hơn tốc độ tăng chi phí giá vốn và chi phí quản lý kinh doanh góp phần đẩy nhanh tốc độ tăng lợi nhuận.
Bên cạnh đó, đối với hai dòng lợi nhuận: một dòng từ hoạt động tài chính, một dòng từ hoạt động khác, công ty cần có biện pháp kiểm soát chặt chẽ để hai dòng lợi nhuận này có giá trị dương góp phần làm tăng tổng lợi nhuận cho công ty.
4.5.2. Phân tích nhóm chỉ số khả năng sinh lời.
• Tỷ số lợi nhuận thuần trên doanh thu (ROS).
Đơn vị tính: triệu đồng
Năm 2008, cứ 100 đồng doanh thu thuần sẽ tạo ra 0.2 đồng lợi nhuận, sang năm 2009 tỷ lệ này tăng lên 1.42% tức 100 đồng doanh thu thuần tạo ra 1.42 đồng lợi nhuận. Do tốc độ tăng lợi nhuận sau thuế cao hơn tốc độ tăng doanh thu thuần nên tỷ số này cũng tăng mạnh. Sự tăng nhanh của chỉ tiêu này cho thấy công ty đang hoạt động có hiệu quả. Công ty cần có biện pháp gia tăng tỷ số này hơn trong năm tới bằng cách kiểm soát chặt chẽ các khoản mục chi phí nhất là chi phí giá vốn và chi phí bán hàng không cho các khoản chi phí này tăng vọt, tìm kiếm khách hàng, thị trường mới để đẩy mạnh lượng sản phẩm tiêu thụ gia tăng doanh thu thuần.
• Tỷ số lợi nhuận thuần trên tổng tài sản (ROA).
Đơn vị tính: triệu đồng
Chỉ tiêu Năm 2008 Năm 2009
Lợi nhuận sau thuế 210 1.844
Doanh thu thuần 105.195 130.057
Tỷ số lợi nhuận trên doanh thu 0.20% 1,42%
Chỉ tiêu Năm 2008 Năm 2009
Lợi nhuận sau thuế 210 1.844
Tổng tài sản 21.057 19.865
Tỷ số lợi nhuận thuần trên tổng tài sản nói lên hiệu quả sử dụng tổng tài sản của doanh nghiệp, tỷ số này trong năm 2009 tăng cao so với năm 2008. Nếu như trong năm 2008, 100 đồng đầu tư vào tài sản sẽ thu được 1 đồng lợi nhuận thì trong năm 2009, cũng với 100 đồng đầu tư vào tài sản sẽ thu được 9.28 đồng lợi nhuận. Mặc dù, năm 2009 tổng tài sản của công ty giảm so với năm 2008, nhưng lợi nhuận sau thuế lại không ngừng tăng lên, tốc độ tăng lợi nhuận rất cao đạt mức 778% (tương ứng 1.634 triệu đồng). Qua kết quả trên cho thấy hiệu quả sử dụng tài sản của công ty là rất cao. • Tỷ số lợi nhuận thuần trên vốn chủ sở hữu (ROE).
Đơn vị tính: triệu đồng
Các nhà đầu tư rất quan tâm đến tỷ số này của doanh nghiệp, bởi đây là khả năng thu nhập mà họ nhận được nếu quyết định đặt vốn vào công ty. Do công ty mới thành lập nên nguồn vốn chủ yếu của công ty là từ vốn chủ sở hữu và lợi nhuận sau thuế chưa phân phối. Qua kết quả trên ta thấy rằng tỷ số lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu gia tăng rất nhanh, trong năm 2009 khi bỏ ra 100 đồng vốn thì thu được 63.13 đồng lợi nhuận cao gấp 9 lần so với năm 2008, nguyên nhân chính là do sự tăng nhanh của lợi nhuận sau thuế. Năm 2009 công ty hoạt động khá tốt: một mặt đẩy mạnh tăng doanh thu, một mặt kiểm soát chặt chẽ các chi phí, cắt giảm chi phí không hợp lý. Trong năm tới công ty cần giữ vững tốc độ tăng tỷ số này và đưa các giải pháp nâng cao tỷ số này hơn nữa để thu được lợi nhuận cao cũng như thu hút sự đầu tư từ bên ngoài, mở rộng và phát triển công ty hơn.
SV: Trần Phước Hậu -DH8KT Trang 29
Chỉ tiêu Năm 2008 Năm 2009
Lợi nhuận sau thuế 210 1.844
Vốn chủ sở hữu 2.964 2.920