28.3 LẬP KẾ HOẠCH TIỀN MẶT
Các dòng tiền chi ra cao trong hai quý đầu không nhất thiết gây khó khăn cho Dynamic Mattress. Nếu đây là một mô hình thời vụ có thể tiên đoán được, doanh nghiệp sẽ không có khó khăn gì khi đi vay để vượt qua những tháng bán chậm.
Sẽ rất tốt khi ta có tính đến bất trắc trong dự đoán của mình. Thí dụ, phân tích độ nhạy, hoặc mô
phỏng để xác định xác suất của nhu cầu vốn cao hơn hay thấp hơn
28.4 KẾ HOẠCH TÀI TRỢ NGẮN HẠN
Kế hoạch tài trợ thứ nhất:
Vay không thế chấp ở ngân hàng
Hạn mức tín dụng: 41 triệu với lãi suất 11,5%/năm hay 2,875%/quý. Doanh nghiệp có thể vay và trả bất cứ khi nào cần miễn là không vượt quá giới hạn tín dụng này.
28.4 KẾ HOẠCH TÀI TRỢ NGẮN HẠN
Giãn nợ
Giám đốc tài chính tin rằng Dynamic có thể trả chậm các số tiền sau đây mỗi quý:
Dynamic mất phần giảm giá này nếu trả chậm là 5% số tiền trả chậm.
Quý 1 Quý 2 Quý 3 Quý 4
28.4 KẾ HOẠCH TÀI TRỢ NGẮN HẠN
Quý 1 Quý 2 Quý 3 Quý 4
Vay mới: 1. Hạn mức tín dụng 41,00 0,00 0,00 0,00 2. Giãn nợ 3,58 19,94 0,00 0,00 3. Tổng cộng 44,58 19,94 0,00 0,00 Thanh toán: 4. Hạn mức tín dụng 0,00 0,00 4,86 36,19 5. Nợ trả chậm 0,00 3,58 19,94 0,00 6. Tổng cộng 0,00 3,58 24,80 36,19 7. Vay mới thuần 44,58 16,36 -24,80 -36,19 8. Cộng tiền bán chứng khoán 5,00 0,00 0,00 0,00 9. Trừ tiền mua chứng khoán 0,00 0,00 0,00 0,00 10. Tổng cộng tiền mặt huy động 49,58 16,36 -24,80 -36,19
28.4 KẾ HOẠCH TÀI TRỢ NGẮN HẠN
Quý 1 Quý 2 Quý 3 Quý 4
Trả tiền lãi: