PHẢN 2: PHẢN 2: ĐÁNH GIÁ KHÁI QUÁT TĨNH HÌNH HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH
2.2. PHAN TICH BAO CAO KET QUÁ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH
BANG PHAN TICH BAO CAO KET QUA HOAT DONG KINH DOANH THEO THỜI GIAN
1. Doanh thu ban hang va cung dich vu 2. Các khoản giảm trừ doanh thu 3. Doanh thu
4. Giá hàng bán
bán hàng và cung dịch vụ
5. Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung dịch vụ 6. Doanh thu hoạt động tài chính
7. Chi phi tài chính - Trong đó: Chỉ phí lãi vay 8. Chi phi ban hang 9. Chi phi quan ly doanh nghiép
10. Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh 11. Thu nhập khác
12 Chi phí khác 13. Lợi nhuận khác
14. Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế
3.137.467.591.015 2.044.445.610 3.135.423.145.405 2.126.805.252.715 1.008.617.892.690 162.315.252.256 881.156.241
708.879.163.802 37.897.552.160 423.275.272.743 16.557.149.002 16.252.632.502 304.516.500 423.579.789.243
3.134.478.947.983 1.379.489.673 3.133.099.458.310 2.115.310.690.495 1.017.788.767.815 103.156.147.095 995.999.766 636.335.055 688.741.675.724 39.603.493.072 391.603.746.348 16.211.121.221 27.127.945.065 (10.916.823.844) 380.686.922.504
Đơn vị tính: đồi
2.988.643.032 664.955.937 2.323.687.095 11.494.562.220 (9.170.875.125) 59.159.105.161 (114.843.525) (636.335.055) 20.137.488.078 (1.705.940.912) 31.671.526.395 346.027.781 (10.875.312.563) 11.221.340.344 42.892.866.739
15. Chỉ phí thuế TNDN hiện hành 51 49.162.295.564 34.137.728.602 15.024.566.962
16. Chi phi thuế TNDN hoãn lại 52 - - -
17. Lợi nhuận sau thuế TNDN 60 374.417.493.679 346.549.193.902 27.868.299.777
18. Lãi cơ bản trên cô phiêu 70 3.063 2.835 228
3,500,000,000,000 3,000,000,000,000 2,500,000,000,000 2,000,000,000,000 1,500,000,000,000 1,000,000,000,000 500,000,000,000
a m4
Năm 2022 Năm 2023
#Doanhthu thuần _ #Lợi nhuận trước thuế _ #Lợi nhuận sau thuế
Qua phân tích biến động thời gian các chỉ tiêu trên báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh cho thấy tông doanh thu năm 2023 so với năm 2022 của Công ty Cô phần giống bò sữa Mộc Châu tăng 0,07% tương ứng 2.323.687.095 đồng. Để tim hiểu rõ hơn, cần phân tích chỉ tiết như sau:
Năm 2023, doanh thu thuần đạt 3.135.423.145.405 đồng, không có sự biến động lớn so với cùng kỳ năm 2022. Trong bối cảnh đoanh thu ngành sữa Việt Nam trong năm 2023 có sự sụt giảm so với cùng kỳ do sức mua suy giảm và áp lực giá nguyên vật liệu đầu vào, mức đoanh thu thuân Mộc Chau Milk van dam bao duy tri như năm 2022 cho thấy Công ty đã rất nỗ lực đưa ra những giải pháp phù hợp để gia tăng sức cạnh tranh, giữ vững thị phần và đáp ứng nhu cau ngay càng cao của người tiêu dùng trong điều kiện tăng trưởng chậm lại của nền kinh tế và chỉ phí nguyên vật liệu đầu vào ngành sữa tăng cao. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2023 đạt
423.275.272 .743 đồng và lợi nhuận trước thuế năm 2023 dat 423.579.789.243 đồng, hoàn thành lần lượt 91% mục tiêu doanh thu và 106% lợi nhuận trước thuế so với kế
hoạch năm đã đẻ ra. Tóm lại trong giai đoạn hoạt động của Méc Chau Milk, doanh thu thuân từ việc bán hàng và cung cấp dịch vụ luôn chiếm tỷ trọng lớn trong co cau doanh thu, gIữ được mức tăng trưởng ôn định trong những hoàn cảnh khác nhau, mang lại nguồn lợi nhuận hàng năm ổn định.
Cúc khoản giảm trừ doanh thu trong năm 2023 tăng 32,53% tương ứng với 664.955.937 đồng. Điều này là dấu hiệu cho thấy công ty đã tăng cường giảm giá bản sản phẩm, đưa ra các chính sách chiết khâu cho đối tác phân phối dé khuyến khích họ đây mạnh tiêu dùng sản phẩm. Một nguyên nhân khác có thê là việc trả lại hàng hoặc bôi thường cho khách hàng. Các yếu tô như lạm phát, biến động giá nguyên liệu, hoặc khủng hoảng kinh tế cũng có thể buộc Mộc Chau Milk phải điều chỉnh giá bản hoặc tăng các khoản chiết khâu, nhằm giữ chân khách hàng và giảm thiểu tác động tiêu cực từ môi trường kinh doanh không thuận lợi. Tuy nhiên, dù chiến lược này giúp thúc đây doanh thu bán hàng, nhưng nó cũng làm giảm doanh thu thuần, gây ảnh hưởng đến mức độ tăng trưởng thực tế của công ty.
Giá vẫn hàng bán của Mộc Châu MIlk trong năm 2023 tăng 0,54% tương ứng 11.494.562.220 đồng. Giá nguyên vật liệu đầu vào là yếu tố quyết định lớn nhất đối với giá vốn hàng bán trong ngành sữa. Trong giai đoạn từ năm 2022, giá vốn hàng bán chiếm tỷ trọng lớn trong cơ cấu chỉ phí của Mộc Châu Milk, dao động từ 67,5% đến
41
71,8% doanh thu thuần. Mộc Châu Milk, với ngành sản xuất sữa và các sản phẩm từ sữa, phụ thuộc rất nhiều vào các nguyên liệu như sữa tươi, thức ăn chăn nuôi, bao bì và năng lượng. Chỉ tiêu này tăng là do yếu tố cung cầu của thị trường, giá vốn hàng bán tăng nhẹ cho thấy chỉ phí sản xuất, nguyên liệu hoặc chỉ phí cung ứng trong năm 2023 có sự tăng nhẹ, tuy nhiên không tăng quá mạnh. Điều này cho thấy Mộc Châu Milk đã kiểm soát tốt được chỉ phí sản xuất dù giá cả nguyên vật liệu có sự biến động
Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ năm 2023 của Méc Chau Milk so với cùng kỳ năm 2022 giảm 0,91% tương ứng với 9.170.875.125 đồng. Mặc dù doanh thu thuần không thay đôi nhiều nhưng mức tăng của giá vốn hàng bán đã ảnh hưởng đến biên lợi nhuận gộp. Sự gia tăng chỉ phí sản xuất đã làm giảm khả năng tạo ra lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh. Biên lợi nhuận gộp của công ty được duy trì trên mức 32% qua các năm. Các sản phâm sữa là mảng kinh doanh đem lại giá trị và tỷ lệ lợi nhuận gộp lớn nhất cho Mộc Chau Milk, dat mirc binh quân khoảng 41%/năm, kể đến là mảng kinh doanh sữa nguyên liệu, đao động từ 11% - 14%/năm. Ngoài yếu tố gia nguyên vật liệu, cách thức quản lý và sử dụng nguyên vật liệu cũng có ảnh hưởng lớn đến lợi nhuận gộp. Tối ưu hóa quản lý tồn kho, giảm lãng phí trong quá trình sản xuất, đảm bảo hiệu quả sử dụng nguyên liệu có thể giảm chỉ phí sản xuất, từ đó cải thiện lợi nhuận gộp.
Đoạnh thu hoạt động tài chính năm 2023 tăng 36,45% tương ứng với 59.159.105.161 đồng so với năm 2022. Đây là một mức tăng trưởng khá mạnh và cho thấy công ty đã tận dụng tốt các cơ hội tài chính đề gia tăng thu nhập ngoài hoạt động sản xuất kinh doanh. Sự tăng trưởng này có thê đến từ nhiều yếu tố, bao gồm lãi suất cao, cô tức từ các khoản đầu tư, và các giao địch tài chính sinh lời khác. Điều này phản ánh sự hiệu quả trong việc sử dụng vốn và là một nguồn thu quan trọng giúp công ty ôn định kết quả tài chính. Tuy nhiên, công ty cũng cân chú trọng vào việc duy trì sự bên vững của hoạt động sản xuất và không phụ thuộc quá nhiều vào nguồn thu tài chính này.
Chỉ phí tài chính vào thời điểm năm 2023 của Mộc Châu MIilk giảm 13,03%
tương ứng với 114.843.525 đồng so với năm 2022. Đây là một dấu hiệu tích cực, cho thay Méc Chau Milk đã kiểm soát tốt các chỉ phí liên quan đến hoạt động tài chính của mình trong năm qua. Việc giảm chỉ phí tài chính có thé phan anh việc cắt giảm chi phí lãi vay, tối tru hóa việc sử đụng vốn của công ty, đồng thời cũng có thê liên quan đến việc giảm các khoản vay hoặc thay đổi chiến lược tài chính của công ty. Tuy nhiên, công ty cũng cần lưu ý không để giảm chỉ phí tài chính ảnh hưởng đến khả năng ảnh hưởng đến khả năng huy động vốn và sự phát triển dài hạn, cũng như tiếp tục duy trì quản lý nợ hiệu quả để tránh các rủi ro tài chính tiềm ân.
Chi phi bản hàng của Mộc Châu MIÌk trong năm 2023 đã tăng 2,84% từ 688.741.675.724 đồng lên 708.879.163.802 đồng. Đây là mức tăng không quá lớn nhưng vẫn ảnh hưởng đến khả năng sinh lời của công ty. Công ty đã mở rộng thị trường, gia tăng sản lượng dẫn tới chỉ phí bán hàng tăng theo tý lệ với mức tăng doanh thu. Ngoài ra, Mộc Châu Milk cũng đã tăng cường các chiến địch quảng cáo và tiếp thị đề nâng cao thương hiệu và mở rộng thị phần dẫn đến sự tăng trưởng của chỉ phí bán
42
hàng, Công ty ¿ cần phải đảm bảo rằng việc gia tăng chỉ phí bán hàng sẽ mang lại lợi ích dài hạn, bao gồm việc gia tăng doanh thu và xây dựng được thương hiệu mạnh mẽ, từ đó duy trì được lợi nhuận thuần tích cực. Mộc Châu Milk cũng cần chú ý đến việc kiểm soát chỉ phí bản hàng để tránh làm ảnh hưởng đến biên lợi nhuận và tính bền vững của chiến lược tài chính.
Chỉ phí quản lý doanh nghiệp của Mộc Châu MIIk trong năm 2023 giảm 4,50%
từ 39.603.493.072 đồng xuống còn 37.897.552.160 đồng. Đây là một sự giảm nhẹ nhưng phân ánh một nỗ lực trong việc kiêm soát chỉ phí trong hoạt động quản lý của công ty. Ban điều hành của công ty đã tái cầu trúc, tỉnh gọn nhân sự, thực hiện các biện pháp tiết kiệm chỉ phí văn phòng hoặc giảm các chỉ phí không cân thiết trong vận hành văn phòng. Trong năm, công ty cũng không tô chức các chương trình đào tạo quy mô lớn hoặc thay đổi chiến lược đào tạo nhân viên nên chỉ phí này có thể giảm. Việc giảm chi phí quản lý doanh nghiệp có thể là dấu hiệu của việc inh giản bộ máy quản lý, giảm chi phí nhân sự mà vấn đảm bảo hiệu quả công việc. Tuy nhiên công fy cân phải cần trọng để không làm giảm chất lượng quản lý và sự lãnh đạo trong các hoạt động quan trọng. Cùng với việc tối tru hóa chi phí, công ty cần duy trì sự dau tư hợp lý vào các hoạt động quản lý chiến lược để đâm bảo khả năng phát triển và tăng trưởng bên vững trong dài hạn.
Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh của Mộc Châu MIiIk trong năm 2023 tăng 7,48% so với năm 2022. Đây là kết quả của nhiều yếu tổ tích cực ảnh hưởng đến cả doanh thu và chỉ phí. Một trong những nguyên nhân quan trong nhất góp phân vào sự tăng trưởng lợi nhuận là sự giảm chi phí tài chính. Năm 2023, công ty đã giảm chi phí lãi vay xuống còn 0, điều này cho thấy Mộc Châu Milk đã giảm các khoản nợ, giúp giảm áp lực tài chính. Mặc đù đoanh thu bán hàng tăng trưởng khiêm tốn (0,10%), nhưng sự ôn định này là nên tảng quan trọng giúp Mộc Chau Milk duy trì lợi nhuận. Mức tăng trưởng doanh thu tuy nhỏ nhưng có thê phản ánh sự duy trì thị trường vững chắc và hiệu quả từ các chiến lược phân phối và tiếp thị. Lợi nhuận thuần tăng cho thấy sự nhạy bén trong quản lý chỉ phí và sự linh hoạt trong chiến lược tài chính của Mộc Châu MIIk trong bối cảnh kinh tế không đễ dàng.
Thu nhập khác trong năm 2023 tăng 2,09% tương ứng với 346.027.781 đồng so với năm 2022. Mức tăng này cho thấy Mộc Châu Milk không có sự thay đối đáng kê từ các khoản thu nhập ngoai hoạt động kinh doanh chính. Tuy nhiên, mức tăng này vẫn có ý nghĩa trong việc bô sung một phần vào tong, lợi nhuận của công ty, đặc biệt trong bối cảnh công ty đang duy trì ôn định các chỉ số tài chính cơ bản khác.
Chỉ phí khác của Mộc Châu MIlk năm 2023 giảm mạnh 66,9 13% từ
27.127.945.065 đồng xuống còn 16.252.632.502 đồng cho thấy công ty đã thành công trong việc giảm thiểu các chi phi bat thường và kiểm soát tốt hơn các khoản chỉ không liên quan đến hoạt động sản xuất kinh doanh. Đây là một dau hiệu tích cực về khả năng quản lý tài chính của công ty và giúp công ty duy trì hiệu quả hoạt động kinh doanh bên vững.
Tổng lợi nhuận kẾ toán trước thuẾ năm 2023 đạt 423.579.789.243 đồng, tăng 10,13% so với năm 2022, Đây là kết quả đáng khích lệ cho thấy công ty không chỉ duy
43
trì được sự én định trong hoạt động kinh doanh chính mà còn tận đụng tốt các cơ hội từ hoạt động tài chính để gia tăng lợi nhuận. Các yếu tô như tăng trưởng doanh thu tài chính, giảm chỉ phí tài chính, và kiếm soát chỉ phí khác là những yếu tổ chính thúc đây mức tăng trưởng lợi nhuận này. Điều này giúp công ty duy trì sức mạnh tài chính và tạo nên tảng vững chắc cho các chiến lược phát triển trong tương lai.
44
2.2.2. Phân tích theo biến động kết câu
BANG PHẦN TÍCH BẢO CÁO KẾT QUÁ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH THEO KET CAU VA BIEN DONG KET
Đơn vị
2 A MÃ x Ty trong x Tỷ trọng | Bi
CHỈ TIỂU SỐ Năm 2023 năni 2034 Năm 2022 năm 2022 | tý