K T L UN CHẾ Ậ ƢƠNG 1
2.6. NGUYấN NHÂN DN Ẫ ĐẾN ST N TI TRONG CHO VAY NGO Ạ
T Ệ ĐỐI V I DN XNK T I VCB Ớ Ạ ĐỒNG NAI 2.6.1. Nguyờn nhõn t phớa khỏch hàng ừ
- Th nh t, h th ng bỏo cỏo c a cỏc DN XNK cú quy mụ v a và nh ứ ấ ệ ố ủ ừ ỏ ch a ỳng quy chu n.ư đ ẩ Cỏc DN v a và nh thừ ỏ ƣờng d u thụng tin v doanh thu – l iấ ề ợ nhu n nh m m c ch tr n thu ; ậ ằ ụ đ ố ế đồng th i, h ngh ờ ọ ĩ đơn gi n là cú tài s n ả ả đảm b oả l vay đƣợc nờn h khụng mu n cung c p thụng tin cho NH. Do v y, Chi nhỏnh khúọ ố ấ ậ ti p c n và ch p nh n c p tớn d ng cho ế ậ ấ ậ ấ ụ đố ƣợi t ng này. V phớa NH, t trề ừ ƣớ đếc n này VCB đƣợc xem là NH b n s n n ĩ qu n nh gi DN theo m t ti u chu n nh ĩ đ đ ộ ệ ẩ ƣ
ph i cú bỏo cỏo ki m toỏn, tài chớnh minh b ch. ả ể ạ
- Th hai, cỏc DN ch a nh n th c ứ ư ậ ứ đượ ầc t m quan tr ng c a cỏc cụng c ọ ủ ụ phỏi sinh. i u n y c ng th t d hi u Đ ề ũ ậ ễ ể đố ới v i cỏc DN VN. Th trị ƣờng ti n t t i VN ề ệ ạ ch a g p nh ng bi n ƣ ặ ữ ế động l n. Nh ng nớ ữ ƣớc ch u kh ng ho ng t i ch nh ch u ầ ị ủ ả
n m 1997 ĩ b s c trong kh ng ho ng v ch nh nh , h vă đ ị ố ủ ả ờ đ ọ ƣơn l n m nh m nh ạ ẽ ƣ Th i Lan, Malaysia, Philipine. H ang l nh ng qu c gia c h th ng ch ng r i ro ọ đ ữ ố ệ ố ố ủ t i ch nh ph t tri n m nh trong khu v c. Do v y, m t s DN c nhu c u NK nguy n ể ạ ự ậ ộ ố ầ
li u kh l n nh ng do doanh thu b n h ng ch y u l VND n n DN kh ng d m vay ệ ớ ƣ ủ ế
USD mà ch p nh n vay VND v i lĩi su t cao h n ấ ậ ớ ấ ơ để ạ h n ch r i ro bi n ế ủ ế động t gi . ỷ C th t i VCB N c c ng ty CP. ụ ể ạ Đ
- Th ba, h th ng qu n lý c a DN cũn y u kộm và thi u minh b ch ứ ệ ố ả ủ ế ế ạ
trong
ho t ạ động s n xu t kinh doanh. ả ấ
Cỏc DN nh t l c c DNNN a phấ đị ƣơng ho t ạ động trong l nh v c thĩ ự ƣơng m i ạ y u kộm v n ng l c tài chớnh, kinh nghi m kinh doanh qu c t và thi u m t chi nế ề ă ự ệ ố ế ế ộ ế lƣợc ho t ạ động l u d i ĩ d dàng s p đ ễ ụ đổ khi th trị ƣờng bi n ế động. y ch nh l Đ nguyờn nhõn ch y u gõy ra cỏc kho n n khoanh thu c v cỏc cụng ty XNK N,ủ ế ả ợ ộ ề Đ Lƣơng th c N, C ng ty thự Đ ƣơng m i N, Cụng ty T n Ngh a.ạ Đ ĩ
- Nh ng ho t ữ ạ động thi u minh b ch, hay nh ng khớa c nh ế ạ ữ ạ đạ đứ ủo c c a ch ủ DN c ng t o ra nh ng r i ro r t l n cho VCB N nh C ng ty tr ch nhi m h u h n ũ ạ ữ ủ ấ ớ Đ ƣ ệ ữ ạ HCH, Cụng ty Cheimi VN.
- S s p ự ụ đổ ủ c a cỏc cụng ty m t i chớnh qu c ĩ ẹ ạ ố đ đẩy cỏc cụng ty con ho tạ ng t i VN vào tỡnh tr ng h t s c kh kh n, c bi t là v n ngu n v n và cụng
độ ạ ạ ế ứ ă đặ ệ ấ đề ồ ố
n , vớ d nh c ng ty Viko Glowin, C ng ty SCT Gas, C ng ty SunSteel. ợ ụ ƣ
- Đố ới v i cỏc DN cú v n ố đầ ƣ ƣớu t n c ngồi, m c d ặ đƣợ đc nh gi l m nhạ v ti m l c v n, cụng ngh , qu n lý. Tuy cú nh ng r i ro ti m n về ề ự ố ệ ả ữ ủ ề ẩ ƣợt kh n ng ả ă
nh gi c a NH nh : th ng cụng ty m là ngu n cung c p nguyờn v t li u hay
đ ủ ƣ ƣờ ẹ ồ ấ ậ ệ
bao tiờu s n ph m ả ẩ đầu ra nờn hi u qu kinh doanh c a cụng ty trong nhi u trệ ả ủ ề ƣờng h p khụng ph n nh ng th c ch t; v n ợ ả đ ự ấ ố đầ ƣu t th c c a DN thự ủ ƣờ đƣợng c phõn chia thành v n gúp và cụng n cụng ty m , v i c c u v n nh v y thỡ v a giỳp DN ố ợ ẹ ớ ơ ấ ố ƣ ậ ừ gi m thu thu nh p DN v a t o cho ch ả ế ậ ừ ạ ủ đầ ƣ ủ độ đ ều t ch ng i u ch nh quy m ỉ đầ ƣu t , gi m thi u r i ro khi ho t ả ể ủ ạ động kinh doanh khụng hi u qu v nh th thỡ kh n ng ệ ả ƣ ế ả ă thu h i n c a NH khi cú r i ro x y ra luụn th b ồ ợ ủ ủ ả ở ế ị động; ph n l n tài s n th ch p, ầ ớ ả ế ấ c m c là dõy chuy n mỏy múc thi t b ĩ qua s d ng do vi c x c nh ng gi ầ ố ề ế ị đ ử ụ đ ệ đị đ tr tài s n ị ả đố ới v i NH là r t kh kh n. ấ ă
2.6.2 Nguyờn nhõn t phớa NH ừ
- Lĩi su t huy ấ động ti n g i b ng Dola M kộm linh ề ử ằ ỹ động. Đố ƣợi t ng g iử ngo i t ch y u v n là t cỏc DN XNK và m t ph n t lạ ệ ủ ế ẫ ừ ộ ầ ừ ƣợng ki u h i trong dõn. ề ố
S ngo i t là ki u h i a ph n ố ạ ệ ề ố đ ầ đƣợc ngƣời dõn g i t i cỏc NH cú lĩi su t cao và ử ạ ấ
khụng n nh. Tuy nhiờn, lĩi su t huy ổ đị ấ động c a chi nhỏnh do H i s chớnh quy ủ ộ ở
nh n n k m linh ng và thi u kh n ng c nh tranh v i cỏc NH kh c tr n a bàn.
đị độ ế ả ă ạ ớ đị
C n đố ới v i ngu n ngo i t l n c a cỏc DN XNK thỡ h thồ ạ ệ ớ ủ ọ ƣờng khụng g i k h nử ỳ ạ dài mà g i 1-2 tu n. Do v y, ngu n ngo i t cho vay c a chi nhỏnh khỏ ph thu cử ầ ậ ồ ạ ệ ủ ụ ộ vào VCB.
- V phớa VCB ề ĐN c ng g p nhi u kh kh n trong vi c tri n kh i cỏc ũ ặ ề ă ệ ể ả cụng c phỏi sinh, phũng ng a r i ro cho c c DN XNK i vay ngo i t .ụ ừ ủ đ ạ ệ Th ứ
nh tấ
là m t quy nh phỏp lu t ch a r r ng, ph h p v i qu c t . Nh chuy n tớnh thu ặ đị ậ ƣ ợ ớ ố ế ƣ ệ ế
vào cỏc cụng c phỏi sinh. c c nụ Ở ƣớc kh c kh ng nh thu vào cỏc cụng c phỏi đ ế ụ
sinh vỡ m i l c ng c ph ng ch ng r i ro cho DN đ ớ ụ ố ủ để ố đ t i a h a l i nhu n ch ợ ậ ứ
kh ng ph i v m c ch ki m l i c a DN hay m t k nh kinh doanh c a NH. ả ụ đ ế ờ ủ ộ ủ Th ứ
hai , quy tr nh hƣớng d n c a VCB c ng ch a ẫ ủ ũ ƣ đƣợc tri n khai sõu r ng ể ộ đến chi
nhỏnh do nhu c u th trầ ị ƣờng ch a nhi u. ƣ ề Th baứ l do chi nh nh c ng thi u ngu nũ ế ồ nhõn l c ự để ể tri n khai d ch v này vỡ hi n này cụng tỏc kinh doanh ngo i t v n tr cị ụ ệ ạ ệ ẫ ự thu c phũng T ng h p. Ho t ộ ổ ợ ạ động kinh doanh ngo i t c a chi nhỏnh hi n t i ch ạ ệ ủ ệ ạ ỉ
d ng l i vi c mua bỏn ngo i t theo giỏ Spot, làm trung gian gi a cỏc DN v i DN ừ ạ ở ệ ạ ệ ữ ớ
và DN v i VCB, ớ
- H th ng chi nhỏnh c a VCB nệ ố ủ ở ước ngồi cũn quỏ khi m t n ế ố
C c chi nh nh NH nƣớc ngo i ang ho t đ ạ động t i VN thạ ƣờng cú l i th h n ợ ế ơ
so v i c c NHTM trong nớ ƣớc trong l nh v c thanh toỏn qu c t do h cú h th ng ĩ ự ố ế ọ ệ ố
chi nhỏnh t i nhi u qu c gia nờn ho t ạ ề ố ạ động thanh to n thƣờng nhanh h n. Vỡ v y, ơ ậ
cỏc DN XNK l n ch y u thu c kh i ớ ủ ế ộ ố đầ ƣ ƣớu t n c ngo i thƣờng s d ng d ch v ử ụ ị ụ
thanh toỏn XNK t i cỏc NH chớnh qu c, ạ ố đặ ệc bi t l DN c “qu c t ch Nh t” ố ị ậ để ế ti t ki m chi phớ và vi c th c hi n thanh toỏn ti n h ng c ng nh nh n ti n v nhanh ệ ệ ự ệ ề ũ ƣ ậ ề ề
ch ng h n. Trong khi , ho t ơ đ ạ động cho vay ngo i t và ho t ạ ệ ạ động thanh toỏn qu cố t cú m i quan h g n k t v tế ố ệ ắ ế ƣơng tr l n nhau. Vỡ v y, VCB N s khú duy tr d ợ ẫ ậ Đ ẽ ƣ
n cho vay ngo i t cao ợ ạ ệ đố ới v i kh i DN cú v n ố ố đầ ƣ ƣớu t n c ngồi n u khụng cú k ế ế ho ch thành l p cỏc chi nhỏnh nạ ậ ở ƣớc ngồi hay cú chớnh sỏch phớ d ch v thanh ị ụ
toỏn c nh tranh v i c c NH nạ ớ ƣớc ngồi.
- Nguyờn nh n tr nh độ ộ ố m t s cỏn b cũn h n ch . ộ ạ ế
C ng t c o t o ch a đ ạ ƣ đƣợc chỳ tr ng mà ch y u v n l ngọ ủ ế ẫ ƣờ đ ƣớ ại i tr c d y l i cho ngạ ƣờ đi i sau. Ngƣờ đ ƣớ ũi i tr c c ng kh ng đƣợ đ ạc o t o nghi p v c a NH mà ệ ụ ủ
c ng ch t tỡm hi u và h c c a ngũ ỉ ự ể ọ ủ ƣờ đ ƣới i tr c m nh n n i khi ph i ch p nh n “saiđ ả ấ ậ u, s a ”. i u này tr nờn nguy hi m n u i u c truy n mi ng kh ng ng.
đ ử đ Đ ề ở ể ế đ ề đƣợ ề ệ đ
- Cỏn b quan h khỏch hàng, cỏn b r i ro, cỏn b qu n lý n (g i chung là ộ ệ ộ ủ ộ ả ợ ọ
cỏn b tớn d ng) cú ph n h n ch ki n th c v lu t c ng nh kh ng ộ ụ ầ ạ ế ế ứ ề ậ ũ ƣ đủ ă n ng l c ự để
nh gi v nh giỏ tài s n th ch p. Tuy nhiờn, m t cỏn b tớn d ng ph i th c hi n
đ đị ả ế ấ ộ ộ ụ ả ự ệ
tồn b cụng vi c t th m nh cho vay, nh giỏ tài s n th ch p và so n th o h pộ ệ ừ ẩ đị đị ả ế ấ ạ ả ợ ng (d ch t Ti ng Vi t sang ti ng Anh) là thi u khoa h c và r i ro là quỏ l n i
đồ ị ừ ế ệ ế ế ọ ủ ớ đố
v i cỏn b tớn d ng và NH. ớ ộ ụ
- Chớnh sỏch s d ng nhõn tài c a chi nh nh ch a t t.ử ụ ủ ư ố Hi n nay trệ ƣớ ực s phỏt tri n m ng lể ạ ƣới ho t ạ động c a cỏc NHTM và cỏc chi nhỏnh NH nủ ƣớc ngồi v ề
t nh N do N t p trung nhi u khu cụng nghi p v i s lỉ Đ Đ ậ ề ệ ớ ố ƣợng DN h at ọ động trờn a bàn r t l n bu c VCB N ph i chia s th ph n và ph i i m t v i hi n t ng
đị ấ ớ ộ Đ ả ẻ ị ầ ả đố ặ ớ ệ ƣợ
ch y mỏu ch t xỏm. Do v y, cỏn b tớn d ng cú kinh nghi m l a ch n n i l m vi cả ấ ậ ộ ụ ệ ự ọ ơ ệ m i v i v tr cao h n v m c lớ ớ ị ơ ứ ƣơng t t h n. ố ơ
2.6.3 Nguyờn nhõn t mụi trừ ƣờng kinh doanh
- Ti m n ng huy ề ă động v n t i t nh ố ạ ỉ ĐN cũn h n ch . ạ ế T nh N t p h pỉ Đ ậ ợ nhi u khu cụng nghi p, nhu c u v n s n xu t cao, DN kh ng c lề ệ ầ ố ả ấ ƣợng ti n nhàn r i ề ỗ
Nh ng n u c c ng g i v i k h n ng n 1-2 tu n. Trong khi , VCB N ph i chia ƣ ế ũ ử ớ ỳ ạ ắ ầ đ Đ ả s th ph n này v i cỏc NHTMCP kh c. Th m v o , nh n vi n NH c n th ẻ ị ầ ớ đ ụ động trong c ng t c huy động v n, thố ƣờng ng i ch kh ch h ng ồ ờ đế ử ề Đ ền g i ti n. i u này c ng xu t phỏt t ngu n nhõn l c cũn h n ch v s lũ ấ ừ ồ ự ạ ế ề ố ƣợng, ch a b trớ nhõn viờn ƣ ố
n t n n i kh ch h ng nh n ti n g i.
- T gi v lĩi su t thi u linh ho t v ch a ph n nh ỷ ấ ế ạ ư ả đượ ự ế độc s bi n ng
c a th trủ ị ường. NHNN i u h nh TGH tđ ề Đ ƣơng đố ổ địi n nh v c ng kh ng ũ để cho lĩi su t bi n ấ ế động m nh. V v y, c c DN c n tạ ậ ƣơ đống i y n t m v s n nh c a ề ự ổ đị ủ
TGH nờn DN ch a nh n th c Đ ƣ ậ ứ đƣợ ếc h t c c ti n ch thi t th c mang l i c a c cệ ế ự ạ ủ cụng c ph i sinh. Ngo i ra, nhi u DN c n ng i s d ng v c c c ng c ph i sinh ụ ề ạ ử ụ ụ
c n qu m i, ch a nhi u ngớ ƣ ề ƣờ ử ụi s d ng. V m t r o c n c c DN s d ng d ch v ộ ả ử ụ ị ụ n y l v n h a ch u tr ch nhi m. N u m t ai trong DN quy t nh s d ng c ngă ị ệ ế ộ đ ế đị ử ụ c ph i sinh ph ng ch ng r i ro nh ng r i ro kh ng x y ra nh d o n th s b ụ ủ ƣ ủ ả ƣ ự đ ẽ ị
quy tr ch nhi m l m gi m l i nhu n c a DN. ệ ả ợ ậ ủ
- Nh ng bi n ữ ế động c a y u t giỏ c , cỏc chớnh sỏch kinh t v m và s ủ ế ố ả ế ĩ ự thay đổi c c v n b n quy ph m phỏp lu t, … ă ả ạ ậ
M t s khỏch hàng thu c cỏc ngành cú t c ộ ố ộ ố độ ă t ng trƣởng nhanh và cú nhi uề ti m n ng tr n a b n nh : gi y da, may m c, ch bi n g , c kh , thề ă đị ƣ ặ ế ế ỗ ơ ƣờng xuyờn
ph i ả đố ặ ới m t v i kh n ng b nả ă ị ƣớc ngồi ki n, v p ệ đặ ứt m c thu phỏ giỏ d n ế ẫ đến m t th trấ ị ƣờng nh c ng ty ƣ Đỉnh V ng, C ng ty xe đạp Con R ng. ồ
Nh ng bi n ữ ế động m nh v giỏ v t t , x ng d u, nh a, s t th p ĩ t c ạ ề ậ ƣ ă ầ ự ắ đ động x u ấ đến nhi u DN nh nh m c c DN ngành s t thộp, gi y, nh a. Bờn c nh d chề ƣ ắ ấ ự ạ đ ị cỳm gia c m bựng phỏt gõy ra t n th t l n cho ngành ch bi n th c n gia s c v nầ ổ ấ ớ ế ế ứ ă ố là ngành hàng ti m n ng c a VCB N. ề ă ủ Đ
S giỏn ti p can thi p c a Nh nự ế ệ ủ ƣớc th ng qua c c chƣơng tr nh đầ ƣu t , ch ỉ
th nh chị ƣ ƣơng tr nh m a đƣờng d tr c ph , ự ữ đầ ƣu t ng nh g m làm cho cỏc ố
NHTM lỳng tỳng d phỏt sinh r i ro trong ễ ủ đầ ƣu t .
M i trƣờng v h nh lang ph p lý thay đổi nhanh để phự h p d n v i cỏc ợ ầ ớ
thụng l chung c ng l nguy n nh n l m cho nhi u DN khụng th ho ch nh ệ ũ ề ể ạ đị đƣợc m t ch nh s ch ộ đầ ƣu t v kinh doanh d i h n cú hi u qu . ạ ệ ả
Cu i c ng, c ch x lý tài s n th ch p, c m c ố ơ ế ử ả ế ấ ầ ố để thu h i n ồ ợ đƣợ đc nh gi là thụng thoỏng và thu n l i. Tuy nhiờn, vi c th c hi n trờn th c t v n r t kh kh n ậ ợ ệ ự ệ ự ế ẫ ấ ă
K T LU N CHẾ Ậ ƢƠNG 2
Tr n y l nh ng phõn tớch v k t qu kinh doanh c a VCB N trong giai đ ữ ề ế ả ủ Đ o n 2001-2007, c p n cỏc nhõn t nh h ng n cho vay ngo i t t i VCB
đ ạ đề ậ đế ố ả ƣở đế ạ ệ ạ
N trong th i gian quan ( n th i i m hi n t i 2008). T , nh n x t, nh gi
Đ ờ đế ờ đ ể ệ ạ ừ đ ậ đ
thành t u ự đƣợ đƣợc c và t n t i c a ho t ồ ạ ủ ạ động cho vay ngo i t ạ ệ đố ới v i DN XNK t iạ VCB N c ng nh nh ng nguyờn nhõn c a nh ng t n t i . Đ ũ ƣ ữ ủ ữ ồ ạ đ
Rừ ràng là vi c hồn thi n cho s n ph m vay ngo i t ệ ệ ả ẩ ạ ệ đố ới v i DN XNK t iạ VCB N là r t c n thi t Đ ấ ầ ế đểđảm nõng cao ch t lấ ƣợng tớn d ng mang l i ti n ớch cho ụ ạ ệ
CHƢƠNG 3: ĐỊNH HƢỚNG VÀ GI I PHÁP HỒN THI N CHO Ả Ệ
VAY NGO I T Ạ Ệ ĐỐI V I DN XNK T I VCB Ớ Ạ ĐỒNG NAI
3.1. M C TI U VÀ Ụ ĐỊNH HƢỚNG PHÁT TRI N XNK TR N Ể ĐỊA BÀN T NH Ỉ
NG NAI
ĐỒ
3.1.1 M c tiờu phỏt tri n kinh t - xĩ h i t nh ụ ể ế ộ ỉ Đồng Nai giai o n 2005-đ ạ
2010
- Gi tr t ng s n ph m qu c n i t ng b nh qu n kho ng 14-14,5% (5 n m ị ổ ả ẩ ố ộ ă ả ă 2001 - 2005 m c t ng trứ ă ƣởng b nh qu n 12,8%/n m). Trong : c ng nghi p - xõy ă đ ệ d ng t ng b nh qu n kho ng 16-16,5%/n m; ng nh d ch v t ng b nh qu n kho ng ự ă ả ă ị ụ ă ả
