Tỷsốthanh kho nả hi nệ th iờ=Tài s nả ng nắ h nạ −Hàng t nồ kho
Nợng nắ h nạ Đơn vị tính: triệu đồng Năm Chỉ tiêu 2016 2017 2018 2019 2020 Tài sản ngắn hạn 18.182.786 33.068.060 25.308.725 30.436.936 56.747.258 Nợ ngắn hạn 11.985.020 18.519.722 22.636.149 26.984.198 51.975.217 Hàng tồn kho 10.391.475 11.893.184 14.188.336 18.480.666 26.373.360
Tỷ số thanh khoản nhanh 0,65 1,14 0,49 0,44 0,58
Bảng 3.2 Tỷ số về tính thanh khoản nhanh HPG (Nguồn: BCTC HPG từ 2016 – 2020)
Ý nghĩa: Từ năm 2017 đến nay, hệ số thanh toán hiện thời qua các năm đều lớn hơn 1,
chứng tỏ doanh nghiệp có đủ khả năng thanh tốn nợ ngắn hạn bằng tài sản lưu động. Theo số liệu trong bảng cân đối kế toán, nợ ngắn hạn tăng mạnh nhất vào năm 2020, do nhu cầu chi tiêu lớn cho hoạt động đầu tư, dòng tiền hoạt động kinh doanh dù dương cả trong 9 tháng năm 2019 và 9 tháng năm 2020, nhưng không đủ bù đắp dịng tiền đầu tư. Chính vì vậy, giải pháp bù đắp dịng tiền của Hòa Phát là gia tăng vay nợ ngắn hạn dẫn đến tiền mặt tại quỹ tăng lên rất nhiều.
Tỷ số thanh khoản nhanh của công ty được yếu tố hàng tồn kho tác động thêm vì hàng tồn kho khơng có tính thanh khoản cao, sự phát triển của Hoà Phát cũng ảnh hương vào hàng tồn kho, vì quy mơ càng lớn và đặc thù loại hình kinh doanh nên hàng tồn kho càng lớn tăng đến 26.373 tỷ đồng vào năm 2020, thể hiện qua sự giảm mạnh từ 2017 đến năm 2020 vẫn tương đối thấp, điều này cho thấy hàng tồn kho và các khoản phải thu chiếm tỷ lệ tương đối lớn trong cơ cấu TS ngắn hạn của HPG.