1.3.5.1 Kinh nghiệm của Trung Quốc:
Từ một số nguyên nhân chính gây ra các khoản nợ xấu tại Trung Quốc, là một nước gần gũi và có các điều kiện tương tự - Việt Nam có thể học hỏi kinh nghiệm để hạn chếđược những nguy cơ tiềm ẩn gây ra rủi ro tín dụng.
Nguyên nhân các khoản nợ xấu xuất phát từ:
- Dư nợ tín dụng tăng quá nhanh trong khi trình độ chuyên môn của cán bộ
tín dụng chưa đạt tiêu chuẩn.
- Tài sản thế chấp: Cho vay dựa vào thế chấp, người bảo lãnh, danh tiếng mà không đánh giá nguồn trả nợ chính. Tỷ lệ cho vay trên giá trị tài sản thế chấp quá cao; Cho vay với kỳ vọng tài sản hình thành từ vốn vay sẽ có giá trị cao, tuy nhiên tình trạng sốt và giảm giá nhà đất nghiêm trọng gần đây đã làm cho trị giá thế chấp không đủ bù đắp khoản vay, thanh khoản kém, nguy cơ không trả được nợ là rất lớn.
- Thông tin khách hàng: Không thu thập đầy đủ thông tin KH vay, hồ sơ pháp lý không đầy đủ; không thu thập, xác minh và phân tích các báo cáo trong suốt thời hạn hiệu lực khoản vay.
- Không văn bản hóa thỏa thuận cụ thể về mục đích và cách sử dụng khoản vay, kế hoạch nguồn trả nợ.
- Giám sát sau giải ngân kém: không giám sát các khoản cho vay xây dựng như kiểm tra tình hình thực tế, tiến độ rút vốn vay, thanh tra,... Không nhận biết
được các dấu hiệu cảnh báo như chu kỳ luân chuyển tồn kho và khoản phải thu chậm lại, chu kỳ các khoản phải trả dài ra và phát sinh lỗ ròng trong kinh doanh.
Mua bán nợ xấu:
- Từ năm 2001, Chính phủ Trung Quốc đã cho phép hình thành thị trường mua bán nợ xấu ngân hàng với sự tham gia của rất nhiều thành phần quốc doanh, tư
nhân, trong nước và quốc tế. Trung Quốc quan niệm rằng, nếu chỉ để cho các thành phần quốc doanh mua bán trên thị trường này, quá trình định giá sẽ không thực sự
cạnh tranh. Vì thế, Chính phủ nước này cho phép Morgan Stanley và sau này là các ngân hàng đầu tư khác của Mỹ không chỉ tham gia mua cổ phần mà còn được phép mua bán nợ xấu các ngân hàng.
- Sở dĩ hoạt động này trên thế giới thông suốt vì có hệ thống pháp lý hoàn hảo và tạo mọi điều kiện thuận lợi cho thị trường này phát triển như nhân lực có tay nghề cao, cung cấp dịch vụ bài bản...
1.3.5.2 Kinh nghiệm của Nhật Bản:
Bài học quan trọng rút ra từ kinh nghiệm của các ngân hàng Nhật:
- Ngân hàng nên chủ động trong việc đánh giá một khách hàng có tiềm năng rủi ro trong tương lai gần và xa, từđó có biện pháp xử lý càng sớm càng tốt; Nếu mức lỗ của ngân hàng vượt quá khả năng của các NHTM, NHNN sẽ dùng các nguồn quỹ quốc gia để can thiệp.
- Hiện nay các NH Nhật đã xử lý thành công các vấn đề liên quan đến tài sản không thu hồi được. Tổ chức dịch vụ tài chính (The Financial Service Agency)
đóng vai trò quan trọng trong việc thúc ép các ngân hàng thực hiện công tác dự
phòng cần thiết cũng như xử lý những khoản nợ xấu mà trước đây đã từng gây ra các khoản lỗ lớn kéo dài trong nhiều năm đối với hầu hết các NH.
Mỹ: Các Ngân hàng Mỹ nhấn mạnh vào lối ra cho các khoản nợ xấu và tránh việc thu hồi nợ. Việc tất toán khoản nợ xấu chỉ nên xem xét khi đó là cách cuối cùng để thu hồi khoản vay có vấn đề, vì thu hồi có thể hiệu quả hơn thông qua việc tiếp tục trả nợ của một doanh nghiệp vẫn đang hoạt động hơn là phải tất toán tài sản. Ví dụ như JPMorgan và Bank of America đã bắt đầu nỗ lực hoãn các vụ tịch thu tài sản để trả nợ và nỗ lực làm việc với các chủ nợ để họ vẫn có thể trả tiền. Các biện pháp phổ biến là giảm lãi suất và giảm giá trị các khoản chi trả để người vay tiền vẫn có thể trả tiền mà không phải bán tài sản thế chấp.
Mỹ và Châu Âu: cũng đã bơm tiền vào các ngân hàng, nhờ đó nhiều ngân hàng lớn đã mua lại các ngân hàng và tổ chức tín dụng nhỏ đang trên bờ vực phá sản, giúp những chính sách hỗ trợ khách hàng của ngân hàng lớn áp dụng luôn cho khách hàng của ngân hàng nhỏ.
Trong Chương 1, tác giảđã làm rõ một số vấn đề sau:
- Lý luận cơ bản về tín dụng và rủi ro tín dụng ngân hàng: khái quát về tín dụng, rủi ro tín dụng ngân hàng, ảnh hưởng của rủi ro tín dụng đến hệ thống ngân hàng và nền kinh tế.
- Quản trị rủi ro tín dụng và mô hình quản trị rủi ro tín dụng theo Ủy ban Basel - Đồng thời, Chương 1 cũng nghiên cứu kinh nghiệm quản trị rủi ro tín dụng tại một số nước trên thế giới như Trung Quốc, Nhật, Mỹ, các nước Châu Âu … để
từđó rút ra bài học kinh nghiệm cho Việt Nam, cụ thể như sau:
+ Nghiên cứu thành lập thị trường mua bán nợ xấu, kể cả thị trường tư nhân. + Quan tâm hơn đến việc tạo mọi điều kiện cho KH trả nợ, kể cả xét duyệt cho vay thêm, giảm lãi suất cho vay, …thay vì thanh lý tài sản đảm bảo như hiện nay.
+ Sáp nhập, mua lại các NH nhỏ, trên bờ vực phá sản nhằm hỗ trợ các NH nhỏ
CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN Á CHÂU
2.1 Giới thiệu chung về NHTMCP Á Châu 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển: 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển:
- NHTMCP Á Châu được thành lập theo Giấy phép số 0032/NH-GP do NHNN cấp ngày 24/04/1993, và Giấy phép số 533/GP-UB do Ủy ban Nhân dân TPHCM cấp ngày 13/05/1993. Ngày 04/06/1993, ACB chính thức đi vào hoạt động và được xem là một trong những NHTMCP đầu tiên trong giai đoạn đầu của thời kỳ
chuyển đổi kinh tế Việt Nam từ nền kinh tế tập trung, bao cấp tiến dần lên nền kinh tế thị trường.
- Năm 1996: ACB là NHTMCP đầu tiên của Việt Nam phát hành thẻ tín dụng quốc tế ACB-MasterCard.
- Năm 1999: ACB triển khai chương trình hiện đại hóa công nghệ thông tin NH, xây dựng hệ thống mạng diện rộng, nhằm trực tuyến hóa và tin học hóa hoạt
động giao dịch; Cuối năm 2001, ACB chính thức vận hành hệ thống công nghệ NH lõi là TCBS, cho phép tất cả chi nhánh và phòng giao dịch nối mạng với nhau, giao dịch tức thời, dùng chung cơ sở dữ liệu tập trung.
- Năm 2000: ACB thực hiện tái cấu trúc như là một bộ phận của chiến lược phát triển trong nửa đầu thập niên 2000 (2000 – 2004). Cơ cấu tổ chức được thay
đổi theo định hướng kinh doanh và hỗ trợ. Các khối kinh doanh gồm có Khối KHCN, Khối KHDN, và Khối Ngân quỹ. Các đơn vị hỗ trợ gồm có Khối Công nghệ thông tin, Khối Giám sát điều hành, Khối Phát triển kinh doanh, Khối Quản trị
nguồn lực và một số phòng ban do Tổng giám đốc trực tiếp chỉđạo. Hoạt động kinh doanh của Hội sở được chuyển giao cho Sở giao dịch (TPHCM). Việc tái cấu trúc nhằm đảm bảo tính chỉđạo xuyên suốt trong toàn hệ thống; sản phẩm được quản lý theo định hướng KH và được thiết kế phù hợp với từng phân đoạn KH; quan tâm
- Năm 2003: ACB xây dựng hệ thống quản lý chất lượng theo tiêu chuẩn ISO 9001:2000 và được công nhận đạt tiêu chuẩn trong các lĩnh vực (i) huy động vốn, (ii) cho vay ngắn hạn và trung dài hạn, (iii) thanh toán quốc tế và (iv) cung ứng nguồn lực tại Hội sở.
- Năm 2005: ACB và NH Standard Chartered ký kết thỏa thuận hỗ trợ kỹ thuật toàn diện; và SCB trở thành cổ đông chiến lược của ACB. ACB triển khai quá trình hiện đại hoá công nghệ NH, bao gồm các cấu phần (i) nâng cấp máy chủ, (ii) thay thế phần mềm xử lý giao dịch thẻ NH bằng một phần mềm mới có khả năng tích hợp với nền công nghệ lõi hiện nay, và (iii) lắp đặt hệ thống máy ATM.
- Ngày 31/10/2006 mã cổ phiếu ACB chính thức được niêm yết tại Trung tâm giao dịch chứng khoán Hà Nội
- Năm 2007: ACB mở rộng mạng lưới hoạt động, thành lập mới 31 chi nhánh và phòng giao dịch, thành lập Công ty Cho thuê tài chính ACB, hợp tác với Microsoft về việc áp dụng công nghệ thông tin vào vận hành và quản lý, hợp tác với NH Standard Chartered về việc phát hành trái phiếu. ACB phát hành 10 triệu cổ
phiếu mệnh giá 100 tỷđồng, với số tiền thu được là hơn 1.800 tỷđồng.
- Năm 2008: ACB thành lập mới 75 chi nhánh và phòng giao dịch, hợp tác với American Express về séc du lịch, triển khai dịch vụ chấp nhận thanh toán thẻ JCB. ACB tăng vốn điều lệ lên 6.356 tỷđồng. ACB đạt danh hiệu “NH tốt nhất Việt Nam năm 2008" do Tạp chí Euromoney trao tặng tại Hong Kong.
2.1.2 Kết quả hoạt động của ACB
Trong 16 năm hoạt động, ACB luôn giữ vững sự tăng trưởng mạnh mẽ và ổn
định. Hiện nay, ACB được đánh giá là một trong những NH dẫn đầu về dịch vụ KH. Ngoài ra, trong khối NHTMCP, ACB là NH có tổng tài sản và vốn huy động lớn nhất, cơ cấu tài sản an toàn và tốc độ tăng trưởng nhanh. Điều này được thể hiện bằng các chỉ số tài chính của ACB qua các năm như sau:
Bảng 2.1: Một số chỉ tiêu tài chính cơ bản của ACB
Đơn vị: Tỷđồng
Chỉ tiêu/Năm 2006 YoY 2007 YoY 2008 YoY
Tổng tài sản 44.645 83,9% 85.392 91,3% 105.306 22,5% Vốn điều lệ 1.100 16,0% 2.630 139,1% 6.356 141,7% Lợi nhuận sau thuế 505 68,9% 1.760 248,2% 2.211 25,6% Huy động từ KH 33.606 68,16% 55.283 64,50% 64.217 16,16% Dư nợ cho vay 17.014 81,30% 31.811 86,96% 34.833 9,50%
ROAE 34% -- 44% -- 32% --
ROAA 2,7% -- 2,3% -- 2,3% --
Nguồn: Báo cáo thường niên của ACB các năm 2006, 2007, 2008
- Trong hai năm 2007 và 2008, ACB luôn duy trì tổng tài sản lớn nhất trong khối NHTMCP. Hơn nữa, ACB có tốc độ tăng trưởng tổng tài sản bình quân rất cao so với tốc độ tăng trưởng tổng tài sản bình quân ngành 56,2%trong giai đoạn 2002 – 2007. Đặc biệt năm 2007 là năm mà ACB có tốc độ tăng trưởng tài sản mạnh nhất với mức tăng 91,3% so với năm 2006. Năm 2008, tốc độ tăng này ít hơn do bị ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng kinh tế toàn cầu và tình hình chung của nền kinh tế
Việt Nam.
Hình 2.1: Tổng tài sản của một số NHTMCP năm 2007, 2008
Đơn vị: Nghìn tỷđồng 0 20 40 60 80 100 120 2007 2008 27,38 34,71 33,71 48,25 39,31 34,72 39,54 59,36 64,57 68,44 85,39 105,31 EAB EIB VIB TCB STB ACB
Nguồn: Báo cáo thường niên của các NHTMCP năm 2007, 2008
- Mặc dù tốc độ tăng trưởng tổng tài sản cao và khối lượng tài sản lớn nhưng ACB vẫn duy trì cơ cấu tài sản an toàn, cân đối qua các năm do ACB không chỉ
tập trung vào hoạt động tín dụng mà còn phát triển mạnh hoạt động cho vay liên NH (chủ yếu là những khoản vay ngắn hạn, rủi ro thấp) và hoạt động này chiếm tỷ trọng khá lớn trong cơ cấu tổng tài sản của ACB. Thêm vào đó, tỷ lệ Cho vay/Tổng tài sản của ACB chiếm khoảng 32,8% - thuộc vào loại thấp nhất trong ngành NH.
Bảng 2.2: Cơ cấu tài sản của ACB giai đoạn 2006 - 2008
Đơn vị: Tỷđồng Chỉ tiêu 2006 Tỷ trọng (%) 2007 Tỷ trọng (%) 2008 Tỷ trọng (%) TM, vàng bạc, đá quý 2.285 5,10 4.927 5,80 9.307 8,80 TG NHNN 1.563 3,50 5.145 6,00 2.121 2,00 Cho vay khách hàng 16.954 38,00 31.676 37,10 34.604 32,80 Đầu tư kinh doanh chứng khoán 4.869 10,90 9.634 11,30 24.706 22,40 TG và vay liên NH 16.402 36,70 29.165 34,20 26.188 24,90 Góp vốn đầu tư 443 1,00 762 0,90 1.178 1,10 Tài sản khác 2.129 4,80 4.082 4,80 7.200 6,81 Tổng cộng 44.645 100 85.391 100 105.304 100
Nguồn: Báo cáo thường niên của ACB các năm 2006, 2007, 2008
- Nguồn vốn tăng trưởng nhanh về quy mô và tốt về chất lượng: Tương ứng với tốc độ tăng tổng tài sản, nguồn vốn của ACB cũng đạt tốc độ tăng trưởng cao trong thời gian qua. Chất lượng nguồn của ACB rất tốt do các nguồn vốn như tiền gởi KH, vốn và các quỹ… có mức tăng trưởng ấn tượng.
Bảng 2.3: Cơ cấu nguồn vốn của ACB giai đoạn 2006 – 2008
Đơn vị: Tỷđồng Chỉ tiêu 2006 trTọỷng (%) 2007 trTọỷng (%) 2008 trTọỷng (%) Các khoản nợ chính phủ & NHNN 941 655 - Tiền gởi và vay các TCTD khác 3.250 6.994 9.902 Tiền gởi của khách hàng 33.606 75,3 55.283 64,7 64.217 60,9 Nguồn huy động khác 1.939 12.011 17.055 Các khoản nợ khác 3.213 4.191 6.366 Vốn và các quỹ 1.654 3,70 6.258 7,35 7.766 7,37 Vốn điều lệ 1.100 2.630 6.356
Lợi nhuận chưa phân phối 366 1.436 697
Nguồn: Báo cáo thường niên của ACB các năm 2006, 2007, 2008
- Nguồn huy động từ KH của ACB tăng trưởng cao với tốc độ tăng trưởng bình quân 40,3% (cao hơn so với mức bình quân ngành là 35% và chiếm tỷ trọng lớn nhất (hơn 60%) trong tổng nguồn vốn. ACB là NHTM có nguồn vốn huy động từ KH lớn nhất trong khối NHTMCP.
Hình 2.2: Huy động từ khách hàng của một số NHTMCP và ACB
Đơn vị: Tỷđồng 0 10 20 30 40 50 60 70 2008 23,01 23,91 30,88 39,93 46,13 64,22 EAB VIB EIB TCB STB ACB 8,97 13,04 19,985 33,606 55,283 64,217 45,37% 53,26% 68,16% 64,50% 16,16% 0 0,1 0,2 0,3 0,4 0,5 0,6 0,7 0,8 0 10 20 30 40 50 60 70 2003 2004 2005 2006 2007 2008 ACB Tốc độ tăng
EAB, VIB, EIB, TCB, STB, ACB (năm 2008) Ngân hàng TMCP Á Châu (2003-2008) Nguồn: Báo cáo thường niên của các NHTMCP
- Vốn chủ sở hữu tăng trưởng nhanh: Trong thời gian qua, ACB đã thực hiện nhiều đợt phát hành cổ phiếu nằm tăng quy mô vốn chủ sở hữu. Bên cạnh đó, với khả năng sinh lời cao, phần lợi nhuận giữ lại để bổ sung vốn kinh doanh cũng góp phần giúp ACB trở thành một trong những NH có vốn chủ sở hữu lớn thứ hai trong hệ thống NHTMCP (sau EIB). Hệ số an toàn vốn luôn được ACB duy trì ở mức cao và đến cuối năm 2008 đạt 12,44%, cao hơn nhiều so với mức 9,87% của toàn ngành.
Hình 2.3: Biến động vốn CSH của một số NHTMCP và ACB Đơn vị: Nghìn tỷđồng 0 2 4 6 8 10 12 14 2008 2,29 3,51 5,62 7,76 7,77 12,84 VIB EAB TCB STB ACB EIB 0,562 0,71 1,283 1,654 6,258 7,766 26,33% 80,70% 28,92% 278,36% 24,10% 0 0,5 1 1,5 2 2,5 3 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 2003 2004 2005 2006 2007 2008 ACB Tốc độ tăng
VIB, EAB, TCB, STB, ACB, EIB (2008) Ngân hàng TMCP Á Châu (2003-2008)
Nguồn: Báo cáo thường niên của các NHTMCP
- Khả năng sinh lời cao: ACB là một trong những NH có tỷ lệ lợi nhuận/vốn chủ sở hữu bình quân (ROAE) cao nhất trong ngành NH (năm 2007 là 44,49%, năm 2008 là 31,52%). Tỷ lệ lợi nhuận trên tổng tài sản bình quân (ROAA) của ACB cũng khá cao và tăng dần qua các năm. Do tổng tài sản của ACB tăng khá nhanh trong giai đoạn 2006 – 2008 nên tỷ lệ ROAA của ACB thấp hơn so với TCB, đạt 2,32% hiện đứng thứ 2 trong ngành
Hình 2.4: ROAE, ROAA của một số NHTMCP năm 2008
Đơn vị: % 0,46% 1,44% 1,74% 1,74% 2,32% 2,37% 0,00% 0,50% 1,00% 1,50% 2,00% 2,50%
VIB STB EIB EAB ACB TCB
ROAA 7,43% 7,55% 12,64% 15,97% 25,53% 31,52% 0,00% 5,00% 10,00% 15,00% 20,00% 25,00% 30,00% 35,00%
EIB VIB STB EAB TCB ACB