Với mục đớch nõng cao sức mạnh thƣơng hiệu ITETđ, phỏt triển nhúm cỏc đơn vị trực thuộc Cụng ty Cổ Phần Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học thành một tổ chức kinh tế lớn trờn thị trƣờng, năm 2009 Ban lónh đạo Cổ Phần Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học đó quyết định thực hiện cơ cấu lại nhúm cỏc đơn vị thành viờn hạch toỏn kinh doan độc lập mà cụng ty cổ phần sản xuất và thƣơng mại thiết bị viễn thụng tin điều tiết và định hƣớng phỏt triển, hỡnh thành ITET là một tổ chức kinh tế cụng nghiệp kinh doanh đa ngành, đa sản phẩm của Cổ Phần Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học bao gồm nhiều chủng loại, vừa cú sự độc lập giỳp giảm thiểu rủi ro do biến động của nền kinh tế vừa cú sự liờn kết, sản phẩm của đơn vị này là đầu vào của đơn vị khỏc, giỳp giảm giỏ thành và tăng độ ổn định cho nguồn cung cấp nguyờn vật liệu.
Cụng ty hoạt động, kinh doanh trờn cỏc lĩnh vực sau: - Đầu tƣ tài chớnh
- Đầu tƣ và xõy dựng đồng bộ hạ tầng, kỹ thuật khu cụng nghiệp và khu đụ thị.
- Lắp rỏp và sản xuất mỏy tớnh, thiết bị tin học - Cung cấp và sản xuất thiết bị viễn thụng.
- Kinh doanh siờu thị, chợ và cỏc thiết bị tiờu dựng dõn dụng - Sản xuất cỏc sản phẩm cơ khớ (chủ yếu là mỏy múc xõy dựng) - Dịch vụ cho thuờ mỏy múc, thiết bị, phƣơng tiện.
- Buụn bỏn ụ tụ, xe mỏy, mỏy thiết bị phụ tựng ngành giao thụng vận tải và khai thỏc mỏ, phƣơng tiện vận tải.
- Sản xuất, kinh doanh cỏc loại mỏy xõy dựng và mỏy khai thỏc mỏ - Buụn bỏn đồ điện, điện tử, thiết bị quang học và thiết bị y tế.
điện tử, điện lạnh, điện dan dụng, điều hoà khụng khớ
- Sản xuất, kinh doanh nguyờn vật liệu và cỏc sản phẩm nhựa plastic - Cỏc hoạt động quảng cỏo
- Xõy dựng dõn dụng - Xõy dựng cụng nghiệp - Khai thỏc cỏt, đỏ, sỏi
- Sản xuất xi măng và kinh doanh vật liệu xõy dựng
- Sản xuất, kinh doanh và lắp rỏp cỏc sản phẩm nội thất, thiết bị xõy dựng
- Kinh doanh bất động sản (khụng bao gồm hoạt động tƣ vấn về giỏ đất) - Kinh doanh dịch vụ cho thuờ nhà văn phũng, tài sản (khụng bao gồm kinh doanh phũng hỏt karaoke, vũ trƣờng, quỏn bar)
- Tƣ vấn đầu tƣ trong và ngoài nƣớc (khụng bao gồm tƣ vấn phỏp luật) - Du lịch và dịch vụ du lịch
- Dịch vụ vận tải và cho thuờ phƣơng tiện vận tải - Buụn bỏn nụng, thủy, hải sản, lõm sản đó chế biến.
- Buụn bỏn húa chất, rƣợu, bia, nƣớc ngọt (trừ hoỏ chất nhà nƣớc cấm) - Sản xuất và mua bỏn kim loại màu cỏc loại, phế liệu kim loại màu - Buụn bỏn và xuất nhập khẩu sắt, thộp, vật tƣ thiột bị luyện, cỏn thộp - Sản xuất cỏn kộo thộp, sản xuất tụn lợp
- Khai thỏc quặng kim loại
- Mua bỏn kim loại, quặng kim loại, sắt thộp phế liệu - Luyện gang, thộp, đỳc gang, sắt, thộp
- Dịch vụ thể dục thể thao (đào tạo, tổ chức thi đấu, chuyển giao vận động viờn)
- Xõy dựng, cho thuờ sõn tập và sõn thi đấu thể thao
- Buụn bỏn, cho thuờ trang thiết bị thể dục, thể thao, trang phục thi đấu, hàng lƣu niệm
2.2. THỰC TRẠNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH TẠI CễNG TY CỔ PHẦN SẢN XUẤT VÀ THƢƠNG MẠI THIẾT BỊ VIỄN THễNG TIN HỌC
2.2.1. Tổ chức phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty
Giỏm đốc là ngƣời chịu trỏch nhiệm cao nhất trong cụng tỏc quản lý tài chớnh của Cụng ty. Giỏm đốc thực hiện việc quản lý tài chớnh dựa trờn quy chế quản lý tài chớnh và hạch toỏn kinh doanh quy định thống nhất cho toàn Cụng ty.
Kế toỏn trƣởng là ngƣời trực tiếp quản lý và điều hành cụng tỏc phõn tớch tài chớnh trong Cụng ty và chịu trỏch nhiệm hoàn toàn về kết quả phõn tớch.
Bỏo cỏo tài chớnh của Cụng ty đƣợc tổng hợp từ cỏc đơn vị thành viờn. Phũng kế toỏn cú nhiệm vụ tập hợp cỏc sự kiện thụng tin kinh tế tài chớnh, vào sổ chứng từ phỏt sinh từng ngày, tổng hợp, theo dừi, hạch toỏn, lập bảng cõn đối kế toỏn, và bỏo cỏo quý năm, lập dự toỏn thu chi cho toàn Cụng ty.
Cụng tỏc phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty đƣợc tiến hành vào cuối mỗi năm tài chớnh sau khi cỏc bỏo cỏo tài chớnh đó hồn tất và kết quả đƣợc phõn tớch đƣợc bỏo cỏo cho ban giỏm đốc cụng ty. Dƣới sự chỉ đạo, điều hành và giỏm sỏt của kế toỏn trƣởng cỏc bộ phận kế toỏn sẽ phõn tớch cỏc chỉ tiờu tài chớnh liờn quan đến mảng mỡnh phụ trỏch. Chẳng hạn kế toỏn thanh toỏn sẽ đảm nhận việc tớnh toỏn và phõn tớch cỏc chỉ tiờu liờn quan đến tỡnh hỡnh tài chớnh và khả năng thanh toỏn tại đơn vị; kế toỏn tổng hợp sẽ đảm nhận việc tớnh và phõn tớch cỏc chỉ tiờu liờn quan đến nguồn vốn, khả năng tự tài trợ, hệ
số doanh lợi; kế toỏn bỏn hàng đảm nhận việc tớnh và phõn tớch cỏc chỉ tiờu liờn quan đến hệ số quay vũng hàng tồn kho, vũng quay hàng tồn kho…Trờn cơ sở đú, kế toỏn trƣởng sẽ tổng hợp và hệ thống cỏc chỉ tiờu phõn tớch trỡnh bày trong thuyết minh bỏo cỏo tài chớnh và trong bỏo cỏo tổng kết của đơn vị. Từ đú ban giỏm đốc đỏnh giỏ hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, xỏc định điểm mạnh điểm yếu của doanh nghiệp và ra cỏc quyết định tài chớnh trong hoạt động sản xuất kinh doanh. Kế toỏn trƣởng và cỏc kế toỏn viờn đều tốt nghiệp đại học chuyờn ngành kế toỏn, thƣờng xuyờn đƣợc bồi dƣỡng và cập nhật kiến thức chuyờn mụn.
Điều đỏng lƣu ý là hiện tại ở Cụng ty CP Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học mới chỉ thực hiện cụng tỏc phõn tớch tài chớnh của Cụng ty mẹ, cũn ở cỏc đơn vị thành viờn chƣa đƣợc thực hiện cụng tỏc này. Do vậy, khi tiến hành phõn tớch Bỏo cỏo tài chớnh của Cụng ty cú thể đơn vị sẽ gặp khú khăn khi xem xột, đỏnh giỏ thực trạng tài chớnh vỡ cỏc bỏo cỏo tài chớnh của cỏc đơn vị thành viện chƣa đƣợc phõn tớch, thuyết minh rừ ràng, cụ thể.
2.2.2. Nguồn thụng tin phục vụ cụng tỏc phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty
Để phục vụ cụng tỏc phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty, ngoài nguồn thụng tin bờn ngoài nhƣ hệ thống cỏc văn bản phỏp quy của nhà nƣớc về quản lý tài chớnh, tỡnh hỡnh kinh tế trong nƣớc và quốc tế, xu thế phỏt triển của ngành nghề kinh doanh, sự biến động giỏ cả của cỏc mặt hàng nguyờn liệu đầu vào, sản phẩm đầu ra thỡ nguồn thụng tin rất quan trọng trong phõn tớch tỡnh hỡnh tài chớnh tại Cụng ty CP Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học là thụng tin nội bộ dựa vào cỏc chỉ tiờu trờn hệ thống Bỏo cỏo tài chớnh (hàng năm cỏc bỏo cỏo đƣợc lập bao gồm: bảng cõn đối kế toỏn, bỏo cỏo kết quả kinh doanh, bỏo cỏo lƣu chuyển tiền tệ, thuyết minh bỏo cỏo tài chớnh). Bỏo cỏo tài chớnh là mối quan tõm hàng đầu của cỏc nhà phõn tớch, thụng qua cỏc chỉ tiờu trờn Bỏo cỏo tài chớnh tỡnh hỡnh tài chớnh của cỏc đơn vị đƣợc khỏi quỏt, mụ tả từ đú giỳp cỏc đối tƣợng sử dụng thụng tin đƣa ra đƣợc cỏc
quyết định phự hợp với mục đớch của mỡnh. Tuy nhiờn Cụng ty mới chỉ sử dụng cỏc thụng tin trờn bảng cõn đối kế toỏn, bỏo cỏo kết quả kinh doanh cũn bỏo cỏo lƣu chuyển tiền tệ chƣa đƣợc sử dụng cho phõn tớch.
2.2.3. Phƣơng phỏp phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty
Phƣơng phỏp phõn tớch tài chớnh là cỏch thức tiếp cận đối tƣợng phõn tớch để tỡm ra mối liờn hệ bản chất của đối tƣợng nghiờn cứu. Lựa chọn phƣơng phỏp phõn tớch tài chớnh là cụng việc vụ cung quan trọng, nú quyết định sự thành cụng hay thất bại của cụng tỏc phõn tớch tài chớnh trong một doanh nghiệp. Tuỳ vào từng mụ hỡnh doanh nghiệp, quy mụ và ngành nghề kinh doanh mà lựa chọn cỏc phƣơng phỏp phõn tớch phự hợp. Tại Cụng ty CP Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học hai phƣơng phỏp thƣờng xuyờn đƣợc sử dụng trong phõn tớch tài chớnh là phƣơng phỏp so sỏnh và phƣơng phỏp tỷ lệ. Phƣơng phỏp tỷ lệ đƣợc Cụng ty ỏp dụng trong hầu hết cỏc chỉ tiờu phõn tớch tài chớnh, phƣơng phỏp so sỏnh đƣợc Cụng ty ỏp dụng nhằm so sỏnh cỏc chỉ tiờu giữa kỳ thực hiện so với kỳ trƣớc để làm rừ xu hƣớng biến động của cỏc chỉ tiờu này. Tuy hai phƣơng phỏp này cú nhiều ƣu điểm, dễ ỏp dụng song do hạn chế về khả năng khai thỏc cũng nhƣ tớnh bức xỳc của phõn tớch tài chớnh nờn chất lƣợng cỏc chỉ tiờu phõn tớch cũn đơn giản, tớnh ứng dụng thấp.
2.2.4. Nội dung phõn tớch tài chớnh tại Cụng ty
2.2.4.1. Phõn tớch khỏi quỏt tỡnh hỡnh tài chớnh tại Cụng ty
Dựa trờn số liệu của bảng cõn đối kế toỏn Cụng ty tiến hành phõn tớch tỡnh hỡnh biến động tăng, giảm và kết cấu của tài sản, nguồn vốn; dựa trờn số liệu của bỏo cỏo kết quả kinh doanh phõn tớch một số chỉ tiờu về kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh, từ đú đƣa ra cỏc thụng tin khỏi quỏt về tỡnh hỡnh tài chớnh của Cụng ty.
a. Phõn tớch tỡnh hỡnh biến động tăng, giảm, kết cấu tài sản - nguồn vốn
nội dung phõn tớch tài chớnh rất cơ bản và đó đƣợc thực hiện tại nhiều doanh nghiệp. Căn cứ vào số liệu trờn bảng cõn đối kế toỏn, vào cuối mỗi năm Phũng kế toỏn Cụng ty CP Sản xuất và Thƣơng mại Thiết bị Viễn Thụng Tin học tiến hành tớnh toỏn xỏc định mức tăng giảm của tổng tài sản, nguồn vốn và từng loại tài sản, nguồn vốn cụ thể bằng cả số tuyệt đối và tƣơng đối cụ thể cú sự đỏnh giỏ, nhận xột nhƣ sau:
- Phõn tớch tỡnh hỡnh biến động tài sản
Theo bảng số 2.1, năm 2008 tài sản ngắn hạn chiếm tỷ trọng nhỏ hơn, chiếm 44,57 % trong tổng tài sản và tăng khỏ nhanh 13,19% so với năm 2007. Sự tăng lờn này chủ yếu là do lƣợng tiền tăng mạnh tăng lờn 274,05% và khoản trả trƣớc cho nhà cung cấp tăng mạnh (227,75%) do Cụng ty phải trả trƣớc toàn bộ hoặc một phần tiền của cỏc hợp đồng nhập khẩu cho nhà cung cấp nƣớc ngoài để mua nguyờn vật liệu đầu vào phục vụ cho sản xuất sản phẩm, do vậy trong thời gian tới cụng ty cần nghiờn cứu chớnh sỏch phũng ngừa rủi ro đối với cỏc khoản trả trƣớc này . Phải thu ngắn hạn của khỏch hàng cũng tăng lờn gần gấp đụi (68,67%) do doanh thu tăng đỏng kể so với năm 2004 và cụng ty luụn cú chớnh sỏch hỗ trợ những khỏch hàng thƣờng xuyờn mua hàng của cụng ty bằng cỏch cho nợ một phần hoặc toàn bộ hợp đồng bỏn hàng, kộo theo cỏc khoản cụng nợ của khỏch hàng cũng tăng lờn. Tuy nhiờn hàng tồn kho giảm nhiều (giảm 10,66%) nguyờn nhõn chủ yếu do nguyờn vật liệu tồn kho phục vụ sản xuất giảm. Trong cơ cấu tài sản, tài sản dài hạn chiếm tỷ trọng lớn hơn, năm 2007 chiếm 60,27% trong đú cao nhất là tài sản cố định hữu hỡnh, chiếm 53,04% nhƣng trong năm 2008 tài sản dài hạn giảm 7,2% chủ yếu do tài sản dài hạn khỏc giảm (92,64%) khiến quy mụ tổng tài sản năm 2008 tăng nhẹ (0,9%) mặc dự tài sản ngắn hạn tăng nhanh.
Tại phũng kế toỏn cụng ty, cỏc cỏn bộ chuyờn mụn đó tiến hành phõn tớch tỡnh hỡnh biến động, tăng, giảm kết cấu tài sản năm 2009 dựa vào bảng số 2.2 nhƣ sau:
tài sản: chiếm 65,6% và tăng lờn rất nhiều so với năm 2008 (2.932,8%) do tất cả cỏc khoản mục nhƣ: tiền, cỏc khoản phải thu, hàng tồn kho đều tăng, thờm vào đú cụng ty cú thờm khoản đầu tƣ tài chớnh ngắn hạn và dự phũng cỏc khoản phải thu khú đũi. Quy mụ tổng tài sản cú sự tăng lờn đột biến (1.960,6%) so với năm 2008, do cả tài sản ngắn hạn và tài sản dài hạn đều tăng rất nhiều. với mục đớch tạo sức mạnh của tập đồn trờn thị trƣờng Cụng ty đó cơ cấu lại vốn, đầu tƣ tài sản cố định trang thiết bị dõy truyền cụng nghệ hiện đại, phục vụ cho việc mở rộng sản xuất, nõng cao khả năng cạnh tranh trờn thƣơng trƣờng. Do vậy, tài sản cố định tăng mạnh (831,4%), cụng ty đó đầu tƣ thờm tài sản cố định vụ hỡnh vào cụng tỏc quản lý sản xuất kinh doanh và cú thờm khoản mục bất động sản đầu tƣ, cỏc khoản đầu tƣ tài chớnh dài hạn. Cỏc khoản trả trƣớc dài hạn bao gồm cụng cụ dụng cụ, linh kiện loại nhỏ, cỏc khoản chi phớ chờ phõn bổ phỏt sinh trong thời gian đầu tƣ xõy dựng nhà xƣởng và triển khai cỏc hoạt động trƣớc kinh doanh…tăng 26,963.3%. Bộ phận phõn tớch của cụng ty đó nhận thấy năm 2009 là năm khởi đầu của kế hoạch đầu tƣ nhằm mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh của cụng ty.
Bảng số 2.1: Tỡnh hỡnh biến động tài sản năm 2008
Đơn vị: đồng Việt Nam
NĂM 2007 TÀI SẢN
A. TÀI SẢN NGẮN HẠN
I. Tiền và cỏc khoản tƣơng đƣơng tiền
1. Tiền
III. Cỏc khoản phải thu
1. Phải thu của khỏch hàng
2. Trả trƣớc cho nhà cung cấp 3. Phải thu khỏc IV. Hàng tồn kho 1. Hàng tồn kho V. Tài sản ngắn hạn khỏc B. TÀI SẢN DÀI HẠN I. Cỏc khoản phải thu dài hạn II. Tài sản cố định
1. Tài sản cố định hữu hỡnh
2. Tài sản cố định thuờ tài chớnh
3. Tài sản cố định vụ hỡnh
4. Chi phớ xõy dựng cơ bản dở dang
V. Tài sản dài hạn khỏc TỔNG CỘNG TÀI SẢN
Bộ phận phõn tớch của cụng ty đó đƣa ra nhận xột: trong cơ cấu tài sản điểm cần lƣu ý của Cụng ty là cỏc khoản phải thu ngắn hạn của khỏch hàng
tƣơng đối lớn 2.528 tỷ đồng và giỏ trị hàng tồn kho cũng rất cao do lƣợng nguyờn vật liệu tồn kho chiếm tỷ trọng lớn. Tuy nhiờn, đến năm 2009 Cụng ty mới lập dự phũng phải thu khú đũi là 4,2 tỷ đồng. Do vậy ban giỏm đốc cũng cần cú kế hoạch thu hồi vốn một cỏch hợp lý.
- Phõn tớch tỡnh hỡnh biến động nguồn vốn
Dựa vào bảng số 2.3 cỏc cỏn bộ phõn tớch của cụng ty chỉ ra rằng, năm 2008 trong cơ cấu nguồn vốn nợ phải trả chiếm tỷ trọng 53,25% cao hơn khụng đỏng kể so với vốn chủ sở hữu, so với năm 2007 vốn chủ sở hữu tăng khỏ nhanh 27,75% nhƣng nợ phải trả lại giảm 14,82% chủ yếu do khoản phải trả ngƣời bỏn giảm 39,78% và lợi nhuận chƣa phõn phối đạt 30,4 tỷ đồng. Vốn đầu tƣ của chủ sở hữu khụng thay đổi vẫn là 300 tỷ đồng.
Năm 2009 theo bảng số 2.4, tổng nguồn vốn tăng mạnh 1,960.6% so với năm 2007, do cả nợ phải trả và vốn chủ sở hữu tăng nhƣng tốc độ tăng vốn chủ sở hữu mạnh hơn. Xột về cơ cấu nguồn vốn cỏc năm trƣớc với tỷ trọng nợ phải trả chiếm ƣu thế thỡ đến năm 2009 tỷ trọng vốn chủ sở hữu lại cao hơn rất nhiều do Cụng ty đó huy động thờm một lƣợng vốn lớn để đầu tƣ mở rộng sản xuất kinh doanh, vốn đầu tƣ của chủ sở hữu tăng lờn đột biến từ 1.579%,
Bảng số 2.2: Tỡnh hỡnh biến động tài sản năm 2009 (Đơn vị: đồng Việt Nam)
TÀI SẢN
A. TÀI SẢN NGẮN HẠN I. Tiền và cỏc khoản tƣơng đƣơng tiền
1. Tiền
II. Cỏc khoản đầu tƣ tài chớnh