2.1.4.1 K t qu ho t đ ng kinh doanh giai đo n 2007 - 2009
B ng 2.1: K t qu ho t đ ng kinh doanh giai đo n 2007 - 2009
n v tính: Tri u đ ng.
Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009
T ng doanh thu 1.629.278 2.173.909 2.585.132 Giá v n hàng hóa 1.599.458 2.128.746 2.533.047
L i nhu n g p 29.821 45.163 52.085
Doanh thu ho t đ ng tài chính 23.884 18.517 29.882
Chi phí bán hàng 8.888 14.162 17.206 Chi phí qu n lý 11.888 15.668 16.735 L i nhu n t ho t đ ng s n xu t kinh doanh 30.943 17.100 27.982 L i nhu n khác 95 3.270 15 L i nhu n tr c thu 31.038 20.370 27.997 Thu thu nh p doanh nghi p 7.760 5.093 6.999 L i nhu n sau thu 23.278 15.277 20.998
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
Nh n xét:
Qua b ng báo cáo phân tích ho t đ ng kinh doanh ba n m 2007 – 2009 ta th y r ng t ng doanh thu c a Công ty t ng d n. C th , t c đ t ng doanh thu n m 2008 so v i n m 2007 là 33,4% và t ng doanh thu n m 2009 so v i n m 2008 là 18,9%. Bên c nh đó, giá v n hàng hóa c ng t ng d n t n m 2007 – 2009: 1.599.458 tri u đ ng t ng lên 2.585.132 tri u đ ng, n m 2009 t ng 955.854 tri u đ ng so v i n m 2007. T đó, l i nhu n g p c ng t ng d n qua 03 n m 2007 – 2009. V y tình hình ho t đ ng kinh doanh qua 03 n m có hi u qu không? Chúng ta ch a th k t lu n đ c. Nh ng đây có đi u ta nên chú ý là t l gi a l i nhu n g p v i doanh thu, trong m t đ ng doanh thu s đ c bao nhiêu đ ng lãi sau khi tr đi bao nhiêu đ ng giá v n hàng bán. Và t l l i nhu n sau thu v i doanh thu, trong m t đ ng doanh thu s đ c bao nhiêu đ ng l i nhu n sau thu ..
Hình 2.1: S bi n đ ng c a l i nhu n qua 3 n m 0,018 0,021 0,020 0,014 0,007 0,008 0,000 0,005 0,010 0,015 0,020 0,025
l嬰i nhu壱n g瓜p/t鰻ng doanh thu
l嬰i nhu壱n sau thu院/ t鰻ng doanh thu l嬰i nhu壱n g瓜p/t鰻ng doanh thu 0,018 0,021 0,020 l嬰i nhu壱n sau thu院/ t鰻ng doanh thu 0,014 0,007 0,008 2.007 2.008 2.009
Qua đ th , ta th y s bi n đ ng c a l i nhu n g p so v i t ng doanh thu qua 3 n m nh ng n m 2009 có s s t gi m. Nguyên nhân có s t gi m này có th do cu c kh ng ho ng kinh t bên c nh đó B Cơng th ng đ a ra nhóm m t hàng c n ki m sốt nh p kh u trong đó có nguyên ph li u thu c lá và đã đ a ra các bi n pháp ki m sốt nh p kh u thơng qua các bi n pháp thu quan, phi thu quan đ nh m gi m nh p siêu. Ti p theo là s bi n đ ng c a c a l i nhu n sau thu so v i t ng doanh thu qua 3 n m có s s t gi m đáng k n m 2007 nh ng đã ph c h i vào n m 2009. Vi c s t gi m này có th là do chi phí tài chính, chi phí bán hàng, chi phí qu n lý t ng đã làm cho l i nhu n gi m.
i u đáng quan tâm là chi phí tài chính c a n m 2008, 2009 t ng cao, đ t bi n so v i n m 2007 và g p kho ng t 08 – 10 l n. Nguyên nhân là chi phí tr lãi vay ngân hàng cho các kho n vay ti n đ ng đ mua ngo i t chi tr cho các lô hàng nh p kh u đ n h n thanh toán trong khi ngo i t c a hàng xu t kh u ch a v . c bi t là các kho n l do chênh l ch c a t giá h i đoái khi thanh toán ngo i t , c th là t giá USD/VND trong n m 2008 – 2009 và đ t ngân hàng khan hi m USD cu i n m 2009.
2.1.4.2 C c u s n ph m
Công ty Xu t Nh p kh u Thu c lá nh p kh u bán các nguyên ph li u ph c v cho vi c s n xu t thu c lá c a các nhà máy theo đ n đ t hàng bao g m:
X Nguyên li u: thu c lá lá, s i thu c lá, thu c lá c ng …
X Ph li u: gi y v n đi u, gi y bìa, gi y bóng kính, l i gà, v bao, v tút, b ng xé, …
X Hóa ch t : keo, h ng …
Vi c nh p kh u nh ng m t hàng này góp ph n khơng nh vào ngu n thu c a ngân sách Nhà n c, chính sách Nhà n c khuy n khích nh p kh u nguyên ph li u s n xu t thu c lá đi u. ng th i, Công ty c ng nh p đáng k máy móc, trang thi t b hi n đ i ph c v cho vi c s n xu t c a ngành công nghi p thu c lá.
2.2 Phân tích hi u qu ho t đ ng nh p kh u nguyên ph li u
2.2.1 K t qu ho t đ ng nh p kh u trong nh ng n m qua
B ng 2.2: K t qu ho t đ ng nh p kh u giai đo n 2007 - 2009
n v tính: Tri u đ ng
Di n gi i N m 2007 N m 2008 N m 2009
Cung c p cho các nhãn thu c lá n i
Ph li u thu c lá 165.534 161.685 178.400 Thu c lá lá 80.231 43.568 140.840
Thu c lá s i 20.786 11.364 76.400
Máy và thi t b 43.434 26.286 27.100
C ng: 309.985 243.903 422.740
Ph li u thu c lá 31.980 30.057 30.100
Thu c lá lá 1.530 0 0
Thu c lá s i 14.430 13.940 15.290
C ng: 47.940 43.997 45.390
Cung c p cho các nhãn thu c lá liên doanh v i Philip Morris Hong Kong Ph li u thu c lá 15.674 17.188 10.810
Thu c lá lá 7.261 0 0
Thu c lá s i 15.518 35.735 16.720
C ng: 38.453 52.923 27.530
Cung c p cho các nhãn thu c lá liên doanhv i JTI Japan
Ph li u thu c lá 8.406 6.803 13.620
Thu c lá s i 11.659 10.678 17.690
Máy và thi t b 6.002 0 0
C ng: 26.067 17.481 31.310
T ng c ng: 422.445 358.304 526.970
(Ngu n: Báo cáo c a Phòng Nh p kh u)
Nh n xét:
Kim ng ch nh p kh u c a cơng ty n m 2008 có xu h ng gi m h n 64.141 tri u đ ng so v i n m 2007 vì các nhà máy thu c lá tr c thu c T ng công ty đã t s n xu t m t s ph li u mà không c n nh p n c ngoài ho c là mua tr c ti p trong n c đ s n xu t thu c lá nên s n l ng nh p kh u đã gi m nhi u.
ng th i, c ng do cu c kh ng ho ng kinh t đang di n ra trên toàn c u đã làm cho m i ng i ph i h n ch chi tiêu nên kim ng ch nh p kh u đã b gi m.
Nh ng đ n n m 2009, n n kinh t đang d n h i ph c nên kim ng ch nh p kh u t ng lên là 168.666 tri u đ ng so v i n m 2008 ch y u là do t ng nh p kh u các lo i ph tùng máy, ph li u, thu c lá s i và thu c lá lá.
2.2.2 Phân tích hi u qu ho t đ ng nh p kh u nguyên ph li u
2.2.2.1 Ch tiêu t su t l i nhu n theo chi phí nh p kh u
T su t l i nhu n theo chi phí nh p kh u c a cơng ty đ c tính b ng cách l y l i nhu n nh p kh u chia cho chi phí nh p kh u. T su t l i nhu n là m t ch tiêu dùng đ đánh giá hi u qu kinh doanh thông qua vi c m t đ ng chi phí b ra mang l i bao nhiêu đ ng l i nhu n. Ch tiêu t su t l i nhu n theo chi phí c a ho t đ ng nh p kh u c a công ty đ c ph n ánh:
B ng 2.3: T su t l i nhu n theo chi phí nh p kh u
n v tính: Tri u đ ng
Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009
Doanh thu nh p kh u 671.182 545.502 809.330 Chi phí nh p kh u 658.897 534.169 793.727 L i nhu n nh p kh u 12.285 11.333 15.603 T su t l i nhu n theo chi phí (%) 1,86 2,12 1,97
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
Qua b ng trên ta th y doanh thu nh p kh u c a công ty qua ba n m 2007 – 2009 có xu h ng t ng và l i nhu n nh p kh u c ng t ng nh ng n m 2008 l i nhu n nh p kh u gi m còn 11.333 tri u đ ng, l i nhu n nh p kh u n m 2008 gi m 4.270 tri u đ ng so v i n m 2009. i u này đã d n t i t su t l i nhu n theo chi phí nh p kh u t ng vào n m 2007 – 2008 nh ng vào n m 2009 gi m, c
03 n m nh ng t su t l i nhu n theo chi phí l i gi m vào n m 2009, nguyên nhân gây ra đi u này là chi phí nh p kh u vào n m 2009 t ng 259.558 tri u đ ng so v i n m 2008 là do t ng chi phí tr lãi vay đã đ c phân tích B ng 2.1.
2.2.2.2 Ch tiêu t su t l i nhu n theo doanh thu nh p kh u
T su t l i nhu n theo doanh thu nh p kh u c a cơng ty đ c tính b ng cách l y l i nhu n nh p kh u chia cho doanh thu nh p kh u. T su t l i nhu n là m t ch tiêu dùng đ đánh giá hi u qu kinh doanh thông qua vi c m t đ ng doanh thu thì s t o đ c bao nhiêu đ ng l i nhu n. Ch tiêu t su t l i nhu n theo doanh thu c a ho t đ ng nh p kh u c a công ty đ c ph n ánh:
B ng 2.4: T su t l i nhu n theo doanh thu nh p kh u
n v tính: Tri u đ ng Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009 Doanh thu nh p kh u 671.182 545.502 809.330 Chi phí nh p kh u 658.897 534.169 793.727 L i nhu n nh p kh u 12.285 11.333 15.603 T su t l i nhu n theo doanh thu (%) 1,83 2,08 1,93
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
Qua b ng trên ta th y doanh thu nh p kh u c a công ty qua ba n m 2007 – 2009 có xu h ng t ng và l i nhu n nh p kh u c ng t ng nh ng n m 2008 l i nhu n nh p kh u gi m còn 11.333 tri u đ ng, l i nhu n nh p kh u n m 2008 gi m 4.270 tri u đ ng so v i n m 2009. i u này đã d n t i t su t l i nhu n
theo doanh thu nh p kh u t ng vào n m 2007 – 2008 nh ng vào n m 2009 gi m, c th n m 2008: 2,08 và n m 2009: 1,93. T đó cho th y tuy doanh thu t ng qua 03 n m nh ng t su t l i nhu n theo doanh thu l i gi m vào n m 2009, nguyên nhân gây ra đi u này là chi phí nh p kh u vào n m 2009 t ng 259.558 tri u đ ng so v i n m 2008.
2.2.2.3 Ch tiêu hi u qu s d ng v n kinh doanh nh p kh u
V n đ c s d ng trong vi c kinh doanh bao g m hai ngu n v n c b n là v n l u đ ng và v n c đnh. V n l u đ ng giành cho nh p kh u đ c phân ra rõ ràng. V n c đnh ngoài vi c ph c v cho ho t đ ng nh p kh u còn ph c v cho ho t đ ng xu t kh u. B ng 2.5: Hi u qu s d ng v n kinh doanh nh p kh u n v tính: Tri u đ ng Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009 V n kinh doanh nh p kh u 11.170 7.924 13.364 Doanh thu nh p kh u 671.182 545.502 809.330 L i nhu n nh p kh u 12.285 11.333 15.604 Hi u su t s d ng v n 1,10 1,43 1,17 Vòng quay v n 60 69 61
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
Qua b ng s li u ta th y hi u su t s d ng v n t ng nh ng n m 2009 đã gi m còn 1,17 đi u này cho th y vi c s d ng v n không hi u qu , nguyên nhân là do chi phí nh p kh u t ng (nh đã phân tích trên) m c dù v n kinh doanh vào n m 2009 t ng 5.440 tri u đ ng so v i n m 2008. Bên c nh đó vịng quay v n có v t ng d n t n m 2007, t 60 l n vào n m 2007 t ng lên 69 l n vào n m 2008, đi u này cho th y vòng quay t c đ luân chuy n t t nh ng n m 2009 vòng quay
v n có 61 l n gi m so v i n m 2008, đi u này l i cho th y chi phí nh p kh u t ng nên d n đ n hi u qu s d ng v n gi m, n m 2008: 1,43 và n m 2007: 1,17. B ng 2.6: Hi u qu s d ng v n l u đ ng n v tính: tri u đ ng Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009 V n l u đ ng 31.915 39.619 53.456 Doanh thu nh p kh u 671.182 545.502 809.330 L i nhu n nh p kh u 12.285 11.333 15.604 Hi u su t dùng v n l u đ ng 0,385 0,286 0,292 Vòng quay v n l u đ ng 21 14 15
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
D a vào b ng s li u th y v n l u đ ng qua 03 n m 2007 – 2009, đ c bi t vào n m 2009 t ng lên 53.456 tri u đ ng, t ng 13.387 tri u đ ng so v i 2008, trong khi đó n m 2008 t ng 7.704 tri u đ ng so v i n m 2007 đi u này cho th y dòng ti n vào t ng. Và hi u su t s d ng v n l u đ ng t ng nh vì cu c kh ng ho ng toàn c u c ng tác đ ng t i v n l u đ ng nh p kh u. Bên c nh đó vịng quay v n l u đ ng vào n m 2009 có v ch m h n so v i n m 2007, nguyên nhân gây ra có th do hàng cịn t n kho hay vi c thu ti n ch m vì tình hình s n xu t b trì tr do nh h ng kh ng ho ng kinh t và lúc này n n kinh t đang d n h i ph c.
2.2.2.4 Hi u qu s d ng lao đ ng
Hi u qu s d ng lao đ ng c ng đ c coi là ch tiêu quan tr ng trong vi c đánh giá hi u qu kinh doanh đ i v i doanh nghi p s n xu t nh ng mà đ i v i doanh nghi p th ng m i thì đ c đánh giá thơng qua tiêu chu n TCVN ISO- 9001 : 2000 theo Quy t đnh s 144/2006/Q -TTg vào ngày 20 tháng 6 n m 2006.
2.2.2.5 Các nhân t nh h ng đ n vi c kinh doanh nh p kh u
B ng 2.7: Doanh thu nh p kh u và chi phí nh p kh u giai đo n 2007 - 2009 n v tính: tri u đ ng Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009 Doanh thu nh p kh u 671.182 545.502 809.330 Chi phí nh p kh u 658.897 534.169 793.727 L i nhu n nh p kh u 12.285 11.333 15.603 Chi phí nh p kh u/Doanh thu nh p kh u 0,982 0,98 0,981
(Ngu n: Báo cáo c a Phịng K tốn Tài chính)
D a vào b ng s li u trên ta th y doanh thu qua ba n m 2007, 2008 và 2009 có xu h ng t ng nh ng vào n m 2008 doanh thu có xu h ng gi m so v i hai n m 2007 và 2009. Nguyên nhân c a vi c gi m có th là do:
- Ngu n nguyên li u khan hi m nên vi c nh p nguyên li u gi m đi - T giá h i đoái cao làm cho vi c nh p kh u b h n ch
- H n ng ch nh p kh u c a n c ta và h n ng ch xu t kh u c a n c nhà cung c p gi m
- Do chi phí t ng cao làm cho l i nhu n nh p kh u gi m nên Công ty đ a ra nh ng chính sách đ gi m s l ng nguyên ph li u nh p t n c ngoài
- Vi c bán thu c lá trong n c và xu t kh u thu c lá ra các th tr ng n c ngoài gi m t các nhà máy làm cho các nhà nhà máy s n xu t thu c lá gi m nh p nguyên ph li u nên doanh thu Công ty gi m.
Bên c nh đó, t l chi phí nh p kh u đ i v i doanh thu nh p kh u n m