12. Sơ đồ 8:Quy trỡnh nhận và cụng bố thụng tin của cụng ty chứng khoỏn
2.3.2 Nhược điểm 48
Hoạt động CBTT trong thời gian qua cũn diễn ra đơn giản, chỉ đỏp ứng được nhu cầu của nhúm người tham gia giao dịch là chớnh.Hoạt động CBTT chủ yếu vẫn ở phương thức giản đơn nờn chỉ phự hợp ở quy mụ nhỏ, khú đỏp ứng được khi quy mụ thị trường phỏt triển mạnh, chưa trở thành cụng cụ tuyờn truyền cho TTCK ở tầm vĩ mụ. Kỷ luật trong CBTT đối với cỏc thành phần tham gia cũn kộm. Sau đõy là một số tồn tại chớnh
2.3.2.1 Về mụi trường phỏp lý
Hệ thống cỏc văn bản phỏp luật Việt nam về chứng khoỏn và TTCK núi chung và CBTT núi riờng mặc dự đó được hỡnh thành song vẫn cũn nhiều bất cập, chưa đầy đủ, thống nhất, nhiều quy định cũn chồng chộo chưa cụ thể rừ ràng. Bờn cạnh đú trỡnh độ kỹ thuật lập phỏp chưa cao cả về nội dung lẫn hỡnh thức, gõy lỳng tỳng trong việc ỏp dụng thực thi
Hiện nay, Nghị định 144 về chứng khoỏn và TTCK là văn bản phỏp quy cơ bản nhất điều chỉnh hoạt động của TTCK tại Việt nam núi chung và CBTT núi riờng. Tuy nhiờn cỏc văn bản về CBTT trờn TTCK Việt nam cú hiệu lực chưa cao chưa đảm bảo được tớnh ổn định trong việc điều chỉnh cỏc quan hệ phỏt sinh
Cú thể thấy rằng, cỏc văn bản về CBTT hiện nay cũn chưa đỏp ứng được yờu cầu hỡnh thành khung phỏp lý ổn định và nhất quỏn. Nhiều văn bản chưa xỏc định rừ đối tượng điều chỉnh,cỏc quy định cũn rời rạc, khụng sỏt với tỡnh hỡnh thực tế. Ngoài ra, cỏc văn bản chưa khuyến khớch được cỏc đối tượng cú nghĩa vụ CBTT thực hiện cụng bố một cỏch tự nguyện. Cỏc hỡnh thức, phương tiện, nội dung cụng bố chưa đa dạng, khụng thu hút được nhiều sự quan tõm của NĐT. Đặc biệt việc tổ chức theo dừi giỏm sỏt hoạt động CBTT chưa liờn tục
chưa cú sự kiờn quyết trong việc xử lý cỏc hành vi vi phạm. Chớnh điều này đó làm giảm khả năng thực thi của cỏc văn bản điều chỉnh hoạt động CBTT.
2.3.2.2 Về phớa doanh nghiệp niờm yết
a/Tỏc động của hệ thống kế toỏn
Bờn cạnh những tỏc động tớch cực, hệ thống kế toỏn hiện hành cũng tồn tại một số vướng mắc đối với yờu cầu phản ỏnh đầy đủ , chớnh xỏc cỏc thụng tin về tỡnh hỡnh tài chớnh, tỡnh hỡnh hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp trờn TTCK. Điều này là do hệ thống kế toỏn được xõy dựng dựa trờn đặc điểm của nền kinh tế kế hoạch húa trước kia và được chuyển đổi trong thời gian chưa lõu.
Nhiều chuẩn mực kế toỏn chưa được xõy dựng đó gõy nhiều khú khăn cho doanh nghiệp trong việc lập bỏo cỏo tài chớnh. Nhiều cỏch thức hạch toỏn chưa trở thành quy tắc bắt buộc dẫn đến tỡnh trạng cú nhiều nghiệp vụ phỏt sinh được cỏc doanh nghiệp hạch toỏn theo cỏc cỏch khỏc nhau gõy khú khăn trong đỏnh giỏ doanh nghiệp khi so sỏnh, đối chiếu cựng một chỉ tiờu giữa doanh nghiệp này với doanh nghiệp khỏc
Thực tế từ hoạt động của cỏc doanh nghiệp niờm yết trờn thị trường trong những năm qua cho thấy,do nhiều khoản mục hạch toỏn khụng theo thụng lệ quốc tế quy định nờn trong tương lai sẽ gõy trở ngại đối với doanh nghiệp liờn doanh gúp vốn với nước ngoài hoặc cú vốn 100% nước ngoài thực hiện cỏc bỏo cỏo tài chớnh khi muốn tham gia niờm yết trờn TTCK Việt nam
Việc sử dụng hệ thống kế toỏn Việt nam và hệ thống chuẩn mực kế toỏn quốc tế qua thực tế đó cho thấy kết quả rất khỏc biệt. Chẳng hạn việc thay đổi chế độ kế toỏn của cụng ty cổ phần cơ điện lạnh(REE)- cụng ty niờm yết từ chuẩn mực kế toỏn quốc tế sang hệ thống kế toỏn Việt nam đó điều chỉnh làm lợi
b/Tỏc động của kiểm toỏn
Kiểm toỏn được xem là yờu cầu bắt buộc đối với cỏc bỏo cỏo tài chớnh của doanh nghiệp khi doanh nghiệp muốn niờm yết hoặc đang niờm yết trờn thị trường. Việc quy định bắt buộc trờn đó thể hiện vai trũ tỏc động của kiểm toỏn trong việc đảm bảo khả năng tin cậy về tớnh đỳng đắn,hợp lý của cỏc thụng tin cụng bố
Tuy nhiờn do cỏc chuẩn mực kiểm toỏn trong cỏc lĩnh vực chuyờn sõu, cỏc dịch vụ liờn quan và cỏc chuẩn mực riờng biệt cũn đang trong quỏ trỡnh xõy dựng chưa được ban hành nờn cụng tỏc kiểm toỏn thụng tin doanh nghiệp cũn nhiều giới hạn. Đồng thời do hiệu quả của kiểm toỏn luụn song hành gắn liền và dựa trờn cơ sở của việc hoàn thiện hệ thống kế toỏn nờn một khi hệ thống kế toỏn hiện hành cũn đang trong quỏ trỡnh xõy dựng để chuẩn mực húa thỡ hiệu quả của cụng tỏc kiểm toỏn thụng tin doanh nghiệp ít nhiều cũng chịu ảnh hưởng.
2.3.2.3 Về phớa cụng ty chứng khoỏn
Cỏc thụng tin từ cụng ty chứng khoỏn cũn hết sức nghốo nàn, tỡnh hỡnh hoạt động, tỡnh hỡnh tài chớnh, hoạt động nghiệp vụ, đặc biệt giao dịch mụi giới và tự doanh của cỏc cụng ty chứng khoỏn …hầu như ít được cụng bố ra thị trường mặc dự phỏp luật cũng cú quy định về vấn đề này
Tớnh chuyờn nghiệp trong hoạt động CBTT của một số cụng ty chứng khoỏn chưa cao. Cỏc phương tiện CBTT cũn hạn chế. Một vấn đề nữa là việc kiểm tra, kiểm soỏt chưa được lónh đạo một số cụng ty quan tõm hoặc chưa nắm bắt về cụng tỏc quản lý về CBTT của cụng ty nờn cụng tỏc kiểm tra, giỏm sỏt khụng hiệu quả dẫn đến cỏc quy định của phỏp luật về chứng khoỏn và TTCK ở những cụng ty này chưa được tuõn thủ nghiờm tỳc, đặc biệt trong lĩnh vực tiếp nhận và CBTT.