Chƣơng 3 : PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
3.1. Giả thuyết nghiên cứu
Chức năng kinh tế của VXH là làm giảm các chi phí giao dịch gắn liền với các cơ chế ph i hợp chính thức nhƣ hợp đồng, hệ th ng cấp bậc, quy tắc hành chính và những điều tƣơng tự (Fukuyama, 2001). Ngồi ra, chi phí để sở hữu thơng tin khá cao, và chi phí này chiếm một phần quan trọng trong chi phí giao dịch. Vì vậy, giảm chi phí thơng tin đồng nghĩa với giảm chi phí giao dịch (Stiglitz, 1986). Trong khi đó, một đặc điểm quan trọng của VXH là tiềm năng trao đổi thông tin. Việc chia sẻ thông tin trong phạm vi một mạng xã hội và giữa các mạng xã hội làm giảm chi phí giao dịch, và vì thế cải thiện khả năng tiếp cận các dịch vụ tài chính của các cá nhân (Fafchamps và Minten, 2002). Những ngƣời vay mƣợn tiềm năng có thể biết đƣợc các thơng tin về các tổ chức cho vay và các hợp đồng tín dụng thơng qua các hoạt động cộng đồng và các buổi họp mặt trong làng, hoặc các tƣơng tác phi chính thức với hàng xóm và các thành vi n trong gia đình (Okten và Osili, 2004). Mật độ các m i quan hệ cá nhân càng lớn thì khả năng tiếp cận thông tin thuộc khuôn khổ các m i quan hệ nghề nghiệp nghiêm ngặt càng lớn (Ferrary, 2003).
Grootaert (1999) đ chứng minh tầm quan trọng của việc tham gia vào các hiệp hội tài chính đ i với tiếp cận tín dụng. Nghiên cứu đ chỉ ra rằng những thành viên của các hiệp hội tài chính có khả năng nhận đƣợc tín dụng cao hơn những cá nhân
khơng phải là thành vi n và lƣợng tín dụng nhận đƣợc cũng lớn hơn nhiều. Nghiên cứu cũng kết luận việc làm thành viên và tham gia tích cực vào những hội khơng có mục đích tài chính cũng góp phần vào việc tiếp cận tín dụng. Theo tác giả, điều này có thể là do đặc tính “x hội” của VXH, bởi vì việc xây dựng các mạng lƣới và niềm tin giữa các thành viên trong một b i cảnh xã hội lan truyền thành những lợi ích tài chính, chẳng hạn tiếp cận tín dụng dễ dàng hơn.
Ở khía cạnh ngƣời cho vay, các ngân hàng cảm nhận rằng những khách hàng có mạng lƣới quan hệ cá nhân rộng thì đáng tin cậy hơn (Ferrary, 2003). Chi phí giao dịch đ i với các tổ chức tín dụng phát sinh thơng qua việc quản lý và sàng lọc ngƣời đi vay. Những ngƣời cho vay thƣờng tự bảo vệ bằng cách giới hạn các khoản vay cho các khách hàng mà họ biết và vì thế có khả năng cho các cá nhân có các m i quan hệ t t vay hơn là các cá nhân có ít m i quan hệ t t (Banerjee, 2001, trích bởi Dufhues và cộng sự, 2012).
Những phân tích trên cho thấy rằng các mạng lƣới quan hệ xã hội có tác động đến tiếp cận tín dụng. Đ i với loại hình tín dụng chính thức, các ngân hàng đánh giá cao những hộ gia đình có mạng lƣới quan hệ rộng. Tuy nhiên, những hộ gia đình có mạng lƣới quan hệ xã hội rộng có thể khơng tìm kiếm các khoản vay từ ngân hàng, mà tìm kiếm sự hỗ trợ tài chính trong chính mạng lƣới. Do đó, chúng tơi n u ra hai giả thuyết sau:
Giả thuyết 1a (H1a): Mạng lƣới các quan hệ xã hội chính thức của hộ gia
đình có ảnh hƣởng đến khả năng tiếp cận tín dụng chính thức của hộ gia đình đó.
Giả thuyết 1b (H1b): Mạng lƣới các quan hệ phi chính thức của hộ gia đình
có ảnh hƣởng đến khả năng tiếp cận tín dụng chính thức của hộ gia đình đó. Hoạt động ngân hàng địi hỏi sự tin tƣởng giữa ngân hàng và khách hàng, đặc biệt trong b i cảnh của một qu c gia đang phát triển nơi mà các cơ chế thực thi hợp đồng cịn yếu. Trong các cộng đồng có thu nhập thấp, hoạt động cho vay phải chịu tình trạng bất cân xứng về thơng tin, bởi vì b n đi vay có thơng tin t t hơn về độ tin
cậy và việc chấp nhận rủi ro so với bên cho vay (Armendáriz de Aghion và Mordoch, 2005). Trong những tình hu ng khi mà b n đi vay khơng có tài sản thế chấp, mức độ tin tƣởng mà ngân hàng nhận đƣợc từ các cá nhân đi vay là cơ sở để cấp các khoản vay. Lập luận trên giúp chúng tơi hình thành nên giả thuyết sau:
Giả thuyết 1c (H1c): Hộ gia đình s ng trong các vùng có mức độ tin cậy giữa
các cá nhân cao thì khả năng tiếp cận tín dụng chính thức cao.
Heikkilä và cộng sự (2009) nhận xét rằng, do rủi ro về đạo đức trong hành vi của ngƣời đi vay, tất cả các tổ chức tài chính phải lựa chọn ngƣời để cho vay. Nhằm giảm tác động tiêu cực của rủi ro đạo đức, các tổ chức tài chính chính thức thƣờng yêu cầu ngƣời đi vay thế chấp tài sản. Các tổ chức tài chính ít chính thức hơn thƣờng hoạt động trong các mơi trƣờng mà khách hàng tiềm năng khơng có đủ tài sản thế chấp và các cơ chế thực thi hợp đồng pháp lý cũng yếu. Vì vậy, các tổ chức tài chính bán chính thức và phi chính thức chủ yếu dựa vào các chế tài xã hội để bảo đảm thu lại các khoản cho vay. Điều này có nghĩa là các tổ chức ít chính thức hơn có thể sàng lọc những ngƣời đi vay tiềm năng dựa trên mức độ và chất lƣợng các quan hệ xã hội của những ngƣời đó. Do đó, các tổ chức tài chính bán chính thức và phi chính thức phụ thuộc nhiều hơn vào VXH so với các tổ chức tài chính chính thức. Ngồi ra, các tổ chức tài chính bán chính thức và phi chính thức cũng đƣợc cấu trúc sao cho có thể sử dụng thơng tin khách hàng hiệu quả hơn. Vì những lý do tr n, chúng tôi đƣa ra b n giả thuyết sau:
Giả thuyết 2a1 (H2a1): Mạng lƣới các quan hệ xã hội chính thức của hộ gia
đình càng rộng thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình bán chính thức tăng tƣơng đ i so với loại hình chính thức.
Giả thuyết 2a2 (H2a2): Mạng lƣới các quan hệ xã hội chính thức của hộ gia
đình càng rộng thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình phi chính thức tăng tƣơng đ i so với loại hình chính thức.
Giả thuyết 2b1 (H2b1): Mạng lƣới các quan hệ xã hội phi chính thức của hộ
gia đình càng rộng thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình bán chính thức tăng tƣơng đ i so với loại hình chính thức.
Giả thuyết 2b2 (H2b2): Mạng lƣới các quan hệ xã hội phi chính thức của hộ
gia đình càng rộng thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình phi chính thức tăng tƣơng đ i so với loại hình chính thức.
Dựa trên nhận định của Banfield (1958) và Fukuyama (1995) nhấn mạnh rằng mức độ tin tƣởng ngƣời ngoài thấp thƣờng gắn với mức độ tin tƣởng cao trong phạm vi các nhóm nhỏ hơn, chẳng hạn nhƣ gia đình, Guiso và cộng sự (2004) nghiên cứu và kết luận rằng tín dụng phi chính thức từ bạn bè và ngƣời thân phổ biến hơn ở các khu vực có VXH thấp. Ở một khía cạnh khác, theo nhận xét của Heikkilä và cộng sự (2009), các tổ chức dựa trên cộng đồng, trong đó có các tổ chức tín dụng bán chính thức và phi chính thức, có lẽ cần nhiều VXH hơn để hình thành và phát triển. Các vấn đề li n quan đến việc hình thành các tổ chức này dễ dàng đƣợc giải quyết trong những trƣờng hợp mọi ngƣời tin tƣởng lẫn nhau và tƣơng tác với nhau nhiều hơn. Các thành viên mới đƣợc dễ dàng chấp nhận và các khoản vay cũng dễ dàng đƣợc cấp khi sự tin tƣởng lẫn nhau cao hơn. Tuy nhi n, kết quả nghiên cứu của Heikkilä và cộng sự (2009) chỉ ra rằng mức độ tin tƣởng giữa các cá nhân trong một vùng dƣờng nhƣ quan trọng đ i với tiếp cận tín dụng chính thức, nhƣng khơng quan trọng đ i với tiếp cận tín dụng bán chính thức và phi chính thức. Sự tin tƣởng đ i với ngƣời xa lạ nhiều hơn có thể làm tăng việc sử dụng các thị trƣờng ẩn danh và xa hơn là việc sử dụng các tổ chức tài chính chính thức (La Porta và cộng sự, 1997). Các bằng chứng tr n là cơ sở để chúng tôi đƣa ra giả thuyết sau:
Giả thuyết 2c1 (H2c1): Hộ gia đình s ng trong vùng có mức độ tin tƣởng giữa
các cá nhân càng cao thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình bán chính thức giảm tƣơng đ i so với loại hình chính thức.
Giả thuyết 2c2 (H2c2): Hộ gia đình s ng trong vùng có mức độ tin tƣởng giữa
các cá nhân càng cao thì khả năng hộ gia đình tiếp cận tín dụng từ loại hình phi chính thức giảm tƣơng đ i so với loại hình chính thức.