VỐN CHỦ SỞ HỮU (triệu đồng) CAGR = 1%
CƠ CẤU NGUỒN VỐN của Cơng ty gần như khơng
có sự thay đổi đáng kể qua các năm. Vốn chủ sở hữu năm 2018 đạt 46.93 tỷ đồng, giảm 1.45% so với năm 2017. Tốc độ tăng trưởng kép (CAGR) giai đoạn 2014 – 2018 của Vốn chủ sở hữu đạt 1%. Nợ phải trả năm 2018 giảm gần 5%, đạt gần 39 tỷ đồng, trong đó:
NỢ PHẢI TRẢ NGẮN HẠN: năm 2018 đạt 35.6 tỷ
đồng giảm 2.48%. Khoản nợ của Công ty chủ yếu đến từ khoản vay tài chính ngắn hạn chiếm 73% tổng nợ tài chính, với mục đích chủ yếu là bổ sung vốn lưu động sản xuất và kinh doanh xuất khẩu bột đá siêu mịn trong đó khoản phải thu của khách
CẤU TRÚC NGUỒN VỐN GIAI ĐOẠN NĂM 2017 - 2018
Hoạt động SXKD của Công ty cũng chịu sự ảnh hưởng bởi các biến động của tỷ giá hối đoái do gần 20% doanh thu của Công ty đến từ xuất khẩu với đồng tiền giao dịch chủ yếu là USD. Tính đến thời điểm cuối tháng 11/2018, đồng Việt Nam đã mất giá khoảng 2.7% so với thời điểm đầu năm (theo Bloomberg). Tuy nhiên, do Cơng ty tìm cách tối ưu thời hạn thanh toán của các khoản nợ: dự báo tỷ giá ngoại tệ, duy trì hợp lý cơ cấu vay và nợ giữa ngoại tệ và VND, lựa chọn thời điểm mua và thanh toán các khoản ngoại tệ tại thời điểm tỷ giá thấp, sử dụng tối ưu nguồn tiền hiện có để cân bằng giữa rủi ro tỉ giá và rủi ro thanh khoản; cùng với việc nợ thuần ngoại tệ của Cơng ty có giá trị khá nhỏ nên khơng có ảnh hưởng lớn từ biến động tỷ giá hối đoái đến lợi nhuận sau thuế và vốn chủ sở hữu của Công ty.