IV. Tình hình và đặc điểm của tố chức đăng ký giao dịch
15. Đánh giá của tổ chức tư vấn về kế hoạch lợi nhuận và cổ tức
Dưới góc độ của tổ chức tư vấn, Công ty Chứng khoán Đà Nẵng đã tiến hành thu thập thông tin, nghiên cứu, phân tích và đưa ra những đánh giá về hoạt động kinh doanh của Công ty cổ phần Nông Sản Thực Phẩm Quảng Ngãi. Chúng tôi cho rằng mức kế hoạch, doanh thu, lợi nhuận của Công ty có thể thực hiện được vì các lý do sau:
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
56
ü Nền kinh tế nước ta đang trong quá trình mở cửa, hội nhập với nền kinh tế trong khu vực và thế giới. Nhà nước đang ngày càng mở rộng các mối quan hệ kinh tế - văn hóa với các nước trên thế giới, ký kết nhiều hiệp định với các quốc gia, các tổ chức quốc tế do đó làm gia tăng cơ hội mở rộng thị trường cho các doanh nghiệp ü Công ty cổ phần Nông Sản Thực Phẩm Quảng Ngãi đã có bước đi phù hợp với
chính sách nhà nước và xu hướng phát triển của thị trường, thể hiện qua việc đầu tư mới và mở rộng các nhà máy sản xuất, mở rộng mạng kinh doanh tại các thành phố của Miền Trung, chú trọng đến công tác quản trị nhân sự, tăng cường công tác quản bá thương hiệu, nâng cao năng lực sản xuất, giảm giá thành sản phẩm, nâng cao năng lực cạnh tranh,...
Kế hoạch doanh thu - lợi nhuận - cổ tức do Công ty cổ phần Nông Sản Thực Phẩm Quảng Ngãi xây dựng đặt trên cơ sở triển vọng phát triển của ngành, nhu cầu thị trường và năng lực cạnh tranh của Công ty. Nếu không có những diễn biến bất thường gây ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp thì kế hoạch mà Công ty đưa ra trong năm 2009 có tính khả thi cao, đảm bảo tỷ lệ trả cổ tức hằng năm.
Chúng tôi cũng xin lưu ý rằng, ý kiến nhận xét nêu trên được đưa ra dưới góc độ đánh giá của một tổ chức tư vấn, dựa trên cơ sở những thông tin đã được thu thập có chọn lọc và dựa trên lý thuyết về tài chính, chứng khoán mà không hàm ý bảo đảm giá trị chứng khoán cũng như tính chắc chắn của các số liệu được dự báo. Nhận xét này chỉ mang tính tham khảo với nhà đầu tư khi tự mình ra quyết định.
16.Thông tin về những cam kết nhưng chưa thực hiện của tổ chức phát hành Không có
17.Các thông tin, các tranh chấp kiện tụng liên quan đến công ty mà có thểảnh hưởng đến giá cả cổ phiếu chào bán
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
57
V. CỔ PHIẾU CHÀO BÁN
1. Loại cổ phiếu : Cổ phiếu phổ thông
2. Mệnh giá : 10.000 đồng (Mười nghì đồng / 1CP)
3. Tổng số cổ phiếu dự kiến chào bán : 810.000 Cổ phần Trong đó, Phát hành cho cổđông hiện hữu: 810.000 Cổ phần
4. Giá chào bàn dự kiến :
Giá chào bán dự kiến bằng giá trị sổ sách kế toán đã được kiểm toán tại thời điểm 31/12/2008 là: 25.305 đồng/CP (Hai mươi lăm ngàn ba trăm lẻ năm đồng /Cổ phần).
5. Phương pháp tính giá :
Giá chào bán dự kiến cho cổ đông hiện hữu được xác định căn cứ vào báo cáo tài chính đã được kiểm toán năm 2009
Tổng giá tri tài sản ròng (phần chênh lệch giữa tổng giá trị tài sản với tổng số nợ) của công ty tại thời điểm 31/12/2008)
Giá chào bán =
Số lượng cổ phiếu đang lưu hành tại thời điểm chốt danh sách 30/09/2009
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
58
Cổ đông hiện hữu được quyền mua cổ phần mới phát hành theo tỷ lệ 4 cổ phần cũ được quyền mua thêm 1 cổ phần mới) với giá phát hành mỗi cổ phần là 25.305 đồng/ cổ phần (Hai mươi lăm ngàn ba trăm lẻ năm đồng/cổ phần). Công thức xác định số cổ phiếu được mua của cổđông hiện hữu như sau:
1 Số cổ phần
được mua =
Số cổ phần sở hữu tại thời
điểm chốt danh sách cổđông x 4 Số cổ phiếu phân cho cổđông được làm tròn xuống đến hàng đơn vị.
Số cổ phiếu không được cổ đông đăng ký mua hết hoặc từ chối mua (nếu có) và số cổ phiếu lẻ phát sinh do làm tròn số sẽ được HĐQT phân phối cho cổ đông khác theo những điều kiện phù hợp, với giá không thấp hơn so với giá phát hành cho cổ đông hiện tại.
7. Thời gian phân phối :
Cổ phiếu dự kiến được phân phối trong vòng 90 ngày kể từ ngày nhận được Giấy chứng nhận chào bán chứng khoán ra công chúng của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước.
8. Đăng ký mua cổ phiếu :
Sau khi hồ sơ đăng ký chào bán chứng khoán ra công chúng được Uỷ ban Chứng khoán Nhà nước xem xét, cấp giấy chứng nhận; danh sách cổ đông được quyền mua thêm cổ phiếu phát hành được chốt lại; Hội đồng quản trị sẽ thông báo đến tất cả các cổđông trong danh sách nêu trên số lượng cổ phiếu hiện đang nắm giữ, số lượng cổ phiếu được mua thêm, thời hạn đăng ký mua cổ phần, thời hạn chuyển quyền ưu tiên mua cổ phần cho người khác.
Nếu phiếu đăng ký mua cổ phần hoặc phiếu chuyển quyền ưu tiên mua cổ phần không được gửi về Công ty đúng hạn như thông báo thì cổ đông có liên quan coi như đã không nhận quyền ưu tiên mua. Trường hợp số lượng cổ phiếu dự định phát hành không được cổ đông đăng ký mua hết hoặc từ chối mua (nếu có) và số cổ phiếu lẻ
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
59
phát sinh do làm tròn số sẽđược HĐQT phân phối cho cổđông khác theo những điều kiện phù hợp, với giá không thấp hơn so với giá phát hành cho cổđông hiện tại.
* Lịch trình dự kiến phân phối cổ phiếu ra công chúng :
TT Công việc Thời gian
1 Nhận Giấy phép phát hành thêm cổ phiếu D 2 Công bố thông tin trên các phương tiện thông tin đại
chúng theo quy định D1 = D + 6
3.
Ngày chốt danh sách cổ đông hưởng quyền mua và thông báo danh sách phân bổ quyền mua cổ phiếu đến từng cổđông
D2 = D1 + 20
4. Thời hạn chuyển nhượng quyền mua ưu tiên mua cổ
phiếu D3 = D2 + 6
5. Nhà đầu tưđăng ký và nộp tiền mua cổ phần D4 = D3 + 20 6. Thời hạn phân phối cổ phiếu không được mua hết và
cổ phiếu lẻ D5 = D4 + 3
7. Gửi báo cáo kết quảđợt phát hành cho UBCKNN D6 = D5 + 5 8. Chuyển giao giấy chứng nhận sở hữu cổ phiếu cho
các NĐT D7 = D6 + 7
(Ghi chú: Lịch trình trên được tính theo ngày làm việc)
Lịch trình phân phối cổ phiếu sẽ được công bố chính thức khi công ty nhận được Giấy chứng nhận đăng ký chào bán của UBCK Nhà Nước.
9. Phương thức thiện hiện quyền :
Công ty sẽ thông báo tới các cổđông về việc thực hiện quyền mua cổ phiếu và ngày chốt danh sách cổ đông hưởng quyền mua dự kiến trong vòng 20 ngày kể từ ngày nhận được Giấy chứng nhận chào bán chứng khoán ra công chúng.
Các cổ đông có tên trong danh sách vào ngày chốt danh sách cổ đông hưởng quyền mua sẽ đăng ký thực hiện quyền mua cổ phần mới theo tỷ lệ được mua đã quy định. Các cổ đông đăng ký thực hiện quyền tại Trụ sở chính Công ty. Thời gian thực hiện trong vòng 20 ngày kể từ ngày được phép thực hiện quyền.
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
60
Người sở hữu quyền mua có thể chuyển nhượng quyền mua cổ phiếu của mình cho người khác theo giá thỏa thuận giữa hai bên và chỉ được chuyển nhượng một lần (không được chuyển nhượng cho người thứ ba), thủ tục chuyển nhượng được thực hiện tại Trụ sở chính Công ty. Sau thời hạn quy định, các quyền mua chưa đăng ký thực hiện đương nhiên hết hiệu lực.
10.Giới hạn về tỷ lệ nắm giữđối với người nước ngoài :
Cổ đông hiện hữu của Công ty đến thời điểm chốt danh sách (30/9/2009) không có người nước ngoài. Do vậy việc phát hành cổ phiếu lần này không phân phối cho người nước ngoài.
11.Các hạn chế liên quan đến việc chuyển nhượng :
Các thành viên HĐQT, Ban kiểm soát, Ban Tổng giám đốc và Kế toán trưởng không được chuyển nhượng quyền mua.
Việc chuyển nhượng quyền mua cổ phiếu chỉ được thực hiện một lần (người nhận chuyển nhượng không được chuyển nhượng cho người thứ ba).
12.Các loại thuế có liên quan :
Nghĩa vụ nộp thuế của cổ đông và Công ty thực hiện theo các văn bản hướng dẫn pháp luật hiện hành.
13.Ngân hàng mở tài khoản phong tỏa nhận tiền mua cổ phiếu :
Tài khoản phong tỏa nhận tiền mua cổ phiếu:
- Chủ tài khoản : Công ty cổ phần Nông Sản Thực Phẩm Quảng Ngãi;
- Tài khoản số: 0271000767864 tại Chi nhánh Ngân hàng thương mại cổ phần Ngoại thương Việt Nam.
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
61
VI. MỤC ĐÍCH CHÀO BÁN
1. Mục đích chào bán
§ Mở rộng vốn điều lệ từ 32.597.200.000đ lên 40.697.200.000đ,
§ Huy động thêm 20.000.000.000 đồng để bổ sung nguồn vốn chủ sở hữu của Công ty để đủ 30% vốn đối ứng đầu tư nhà máy sản xuất cồn ĐăkTô, tỉnh Kon Tum công suất 50.000 tấn thành phẩm/năm.
2. Phương án khả thi
Đính kèm theo bản cáo bạch này là: “Phương án đầu tư xây dựng nhà máy sản xuất cồn Đăk Tô công suất 50.000 tấn Sản phẩm/năm” đã được ĐHCĐ thường niên năm 2009 thông qua.
3. Kế hoạch giải ngân số tiền sử dụng cho dự án Bảng 16: Kế hoạch giải ngân số tiền sử dụng cho dự án Kế hoạch giải ngân Nội dung công việc Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011 Năm 2012 I. Giai đoạn chuẩn bị đầu tư 2.800.000 0
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
62 1. Đền bù giải phóng mặt bằng 2.800.000 0 2. Lập dự án đầu tư 0 0 3. Thẩm định phê duyệt dự án 0 0 4. Chọn tư vấn thiết kế 0 0 II. Giai đoạn thực hiện đầu tư 160.165.775.636 1. Nhập khẩu thiết bị 110.422.000.000 47.944.520.000 8.335.080.000 2. Vận chuyển thiết bị nhập khẩu 715.000.000 515.000.000
3. Thiết bị mua trong nước 2.920.000.000 1.540.000.000 - Mua hai xe xúc và một xe ôtô con 2.500.000.000 0 - Hệ thống PCCC 0 0 - Thiết bị phụ trợ văn phòng 420.000.000 0 - Hệ thống chống sét và điện chiếu sang ngoài nhà 0 550.000.000 - Hệ thống điện chiếu sang trong nhà 0 990.000.000 - Thiết bị khu dự kiến lên men 0 0 4. Thiết bị tự chế tạo 0 3.943.404.252
- Thu gas trong bể Cigas 0 3.943.404.252 - Hệ thống cấp Gas cho lò (đường ống + quạt) 0 - Cải tạo hệ thống nghiền củ mì tươi 0 5. Xây lắp 46.108.775.636 8.340.496.114 187.824.999 § Kho cồn 1.534.869.601 0
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
63
- Khu lên men 339.706.400 0
- Khu vệ sinh 184.800.000 0 - Kho than 1.330.560.000 0 - Tường rào + nhà bảo vệ 740.743.300 0 § Kho chứa sắn khô 8.478.381.120 2.119.595.280 Đường giao thông 4.071.551.104 1.017.887.776
§ Nhà nghiền sắn khô 2.317.392.001 0 - Nhà nấu 2.080.540.000 0 - Nhà chưng cất 2.928.420.000 0 - Móng nhà lò 9.350.000.000 0 - Nhà chứa trạm biến thế 252.560.000 0 - Nhà chứa turbine hơi nước và phát điện 5.666.430.000 0 - Nhà chứa lò dầu truyền nhiệt và trạm gas 397.769.143 0 § Bể nước giải nhiệt 669.240.000 669.240.000 - Cấp nước vào bể nước làm mát 900.585.721 1.088.410.720 - Lắp đặt đường ống Gas 0 375.650.000
- Bể lên men axít 3.069.712.339 3.069.712.338 - Các hạng mục khác 1.795.514.909 0 6. Chi phí quản lý 0 Tổng cộng 160.168.575.636 58.340.016.114 4.131.229.251 8.335.080.000 Lũy kế 218.508.591.750 222.639.821.001 230.974.901.001
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
64
VII. KẾ HOẠCH SỬ DỤNG TIỀN THU ĐƯỢC TỪĐỢT CHÀO BÁN
Tổng dự toán vốn đầu tư Nhà máy sản xuất cồn: 289 tỷ đồng, nguồn vốn đầu tư cho dự án này được xác định như sau:
§ Vay tín dụng ngân hàng 70%: 202 tỷđồng;
§ Vốn tự có 30%: 87 tỷđồng ( Quỹ phát triển sản xuất, một phần vốn chủ sỡ hữu và phát hành cổ phiếu).
Tiền thu được từ đợt bán cổ phần là 20 tỷ đồng sẽ bổ sung vào nguồn vốn tự có Đầu tư xây dựng Nhà máy cồn Đăk Tô.
VIII. CÁC ĐỐI TÁC LIÊN QUAN ĐẾN VIỆC PHÁT HÀNH
1. Tổ chức tư vấn
CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN ĐÀ NẴNG
Trụ sở : 102 Nguyễn Thị Minh Khai - Q. Hải Châu - TP. ĐN Điện thoại : 0511. 3888456
Fax : 0511. 3888459
Chi nhánh tại TP. HCM : 414 Nguyễn Thị Minh Khai - Q.3 - TP. HCM
Điện thoại : 08. 32908906
Fax : 08. 32908907
Website : www.dnsc.com.vn
2. Công ty kiểm toán
CÔNG TY TNHH KẾ VÀ KIỂM TOÁN AAC
Trụ sở : 217 Nguyễn Văn Linh - TP. Đà Nẵng Điện thoại : 0511. 3655886
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
65
Fax : 0511. 3655887
Website : www.aac.com.vn
CÔNG TY TNHH KIỂM TOÁN VÀ TƯ VẤN CHUẨN VIỆT (VIETVALUES)
Trụ sở : 33 Phan Văn Khỏe - Quận 5 - TP. Hồ Chí Minh Điện thoại : 08. 8389099
Fax : 08. 8389119
Website : www.vietvalues.com
IX. PHỤ LỤC
Phụ lục 1: Giấy đề nghịđăng ký chào bán cổ phiếu.
Phụ lục 2: Bản sao hợp lệ giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh. Phụ lục 3 : Điều lệ công ty phù hợp với Điều lệ mẫu công ty niêm yết.
phụ lục 4 : Báo cào tài chính có kiểm toán năm 2007, 2008, Báo cáo tài chính quý I năm 2009.
Phụ lục 5 : Sơ yếu lý lịch thành viên HĐQT, BKS, Ban giám đốc, Kế toán trưởng. Phụ lục 6 : Nghị quyết Đại hội đồng cổđông năm 2008, 2009.
Phụ lục 7: Nghị quyết Hội đồng quản trị về việc “Phê duyệt phương án phát hành”. Phụ lục 8: Phương án “Đầu tư xây dựng nhà máy sản xuất Cồn Đak Tô công suất 50.000 tấn sản phẩm/năm”.
Phụ lục 9: Bảng kê cổ phiếu phát hành cho cổđông hiện hữu. Phụ lục 10: Các tài liệu khác
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
66
Phụ lục 11: Các tài liệu bổ sung theo yêu cầu của UBCKNN
Đà Nẵng, ngày 24 tháng 08 năm 2009
CÔNG TY CỔ PHẦN NÔNG SẢN THỰC PHẨM QUẢNG NGÃI CHỦ TỊCH HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ KIÊM TỔNG GIÁM ĐỐC
VÕ VĂN DANH
(đã ký)
KẾ TOÁN TRƯỞNG TRƯỞNG BAN KIỂM SOÁT
(đã ký) (đã ký)
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
67
ĐẠI DIỆN TỔ CHỨC TƯ VẤN PHÁT HÀNH CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN ĐÀ NẴNG GIÁM ĐỐC KHỐI TƯ VẤN TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
NGUYỄN TẤN TIẾU
(đã ký)
DANH MỤC BẢNG BIỂU TRANG
Bảng 1: Danh sách cổđông nắm giữ trên 5% vốn cổ phần ... 16
Bảng 2: Danh sách cổđông sáng lập ... 16
Bảng 3: Cơ cấu cổđông Công ty đến 31/03/2009... 19
Bảng 4: Sản lượng tiêu thụ sản phẩm qua các năm ... 20
Bảng 5: Doanh thu từ hoạt động kinh doanh của Công ty qua các năm... 20
Bảng 6: Lợi thuận tử hoạt động kinh doanh của Công ty qua các năm ... 20
Bảng 7: Các hợp đồng lớn đang thực hiện, đã ký kết... 26
Bảng 8: Các chỉ tiêu về hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty qua các năm .. 26
Bảng 9 : Tỷ lệ cổ tức trả cho cổđông qua các năm ... 30
Bảng 10 : Số dư các quỹ qua các năm ... 32
Bảng Cáo Bạch
Công ty cổ phần Nông sản thực phẩm Quảng Ngãi
68
Bảng 12: Danh mục đất đai, nhà xưởng trong tỉnh Quảng Ngãi ... 51
Bảng 13: Danh mục đất đai, nhà xưởng ngoài tỉnh Quảng Ngãi ... 52
Bảng 14: Tình hình tài sản cốđịnh Công ty đến 31/12/2008 ... 52
Bảng 15: Kế hoạch lợi nhuận năm 2009 ... 53