Nội dung giải pháp - Giải pháp hoàn thiện công tác- 123docz.net

3.2. Giải pháp hoàn thiện công tác phân tích BCTC tại công ty xây lắp

3.2.2. Nội dung giải pháp

3.2.2.1. Tổ chức tốt công tác phân tích BCTC

Để nâng cao chất lƣợng quản trị, điều hành doanh nghiệp thì một giải pháp quan trọng mà Công ty cần phải thực hiện ngay là nâng cao nhận thức

về tầm quan trọng của công tác phân tích BCTC cho Ban lãnh đạo và cán bộ công nhân viên, tổ chức tốt công tác phân tích BCTC. Cụ thể, Công ty cần xác định rõ đối tƣợng sử dụng thông tin từ việc phân tích báo cáo tài chính.Từ đó làm cơ sở xây dựng kế hoạch phân tích cụ thể. Tiến hành thu thập thông tin, tính toán các chỉ tiêu phân tích và cần phải căn cứ vào mục tiêu, nội dung phân tích đã xác định trong kế hoạch phân tích nhằm tính các chỉ tiêu phân tích phù hợp, đảm bảo tính chuyên sâu của việc phân tích, tăng hiệu quả của công tác phân tích. Hoàn thành phân tích phải lập báo cáo phân tích đƣa ra các kết luận về ƣu, khuyết điểm chủ yếu trong công tác quản lý, các nguyên nhân cơ bản đã tác động tích cực hoặc tiêu cực đến kết quả hoạt động cũng nhƣ các biện pháp khắc phục, khai thác các tiềm năng của Công ty.

Tổ chức công tác phân tích báo cáo tài chính trong công ty là việc thiết lập trình tự các bƣớc công việc cần tiến hành trong quá trình phân tích BCTC. Để giảm bớt các khâu có thể, giảm thời gian phân tích báo cáo tài chính, tăng hiệu suất của công tác tài chính, ta cần áp dụng công cụ tin học vào quá trình phân tích. Công việc này có thể đƣợc sử dụng với các nội dung sau:

 Lƣu trữ các dữ liệu phục vụ cho công tác phân tích

 Tính toán và so sánh các chỉ tiêu, các chỉ số

 Tính các cân đối tài chính

 Đối chiếu báo cáo tài chính với các giả thiết

 Phân tích các độ nhạy tài chính

Ngoài ra, công ty xây lắp cần thực hiện công tác phân tích báo cáo tài chính một cách thƣờng xuyên. Xây dựng quy trình công tác phân tích BCTC một cách cụ thể, chi tiết làm cơ sở hƣớng dẫn cán bộ làm nhiệm vụ phân tích. Công ty cần sớm ban hành văn bản hƣớng dẫn cụ thể quy trình thực hiện phân tích. Quy trình phân tích BCTC có thể thực hiện theo sơđồ sau:

Bƣớc Thủ tục Nghiệp vụ phân tích

Xây dựng kế hoạch phân tích . Công ty tiến hành lập kế hoạch phân tích trên các khía cạnh sau: - Phƣơng pháp phân tích - Nội dung phân tích

- Lựa chọn cán bộ có trình độ chuyên môn để tiến hành phân tích BCTC

- Phối kết hợp với các bộ phận khác trong phân tích BCTC - Xác định thời gian cho công

tác phân tích BCTC

Chuẩn bị tài liệu: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả kinh doanh, báo cáo lƣu chuyển tiền tệ và thuyết minh báo cáo tài chính.

Xác định mục tiêu phân tích, chọn các chỉ tiêu biểu mẫu phù hợp với mục tiêu. Kiểm tra tính chính xác, đầy đủ, đúng quy định của các BCTC

Cán bộ phân tích BCTC lựa chọn phƣơng pháp, chỉ tiêu cần phân tích

- Vận dụng phƣơng pháp so sánh và phƣơng pháp tỷ lệ

- Tạo các biểu bảng phân tích số liệu các BCTC, chọn các chỉ tiêu cần phân tích để tạo công thức trên các bảng biểu.

Bƣớc Thủ tục Nghiệp vụ phân tích

Áp dụng phân tích các BCTC - Xác định đúng số liệu từ các báo cáo tài chính để lắp vào công thức tính toán đã chọn.

Giải thích ý nghĩa của các tỷ số vừa tính toán và vận dụng vào tình hình thực tế của công ty để có phần nhận xét và đánh giá phù hợp với tình hình kinh doanh và sức khỏe tài chính của công ty.

Đánh giá tỷ số vừa tính toán (cao, thấp hay phù hợp) so sánh giữa các kỳ với nhau và với bình quân ngành để đƣa ra những nhận định và đánh giá thực tế tình hình kinh doanh cũng nhƣ tình hình tài chính của công ty.

Rút ra kết luận về tình hình tài chính của công ty

Phân tích các yếu tố ảnh hƣởng đến tỷ số tài chính, nếu cần thiết phải tập trung vào phân tích các nhân tố ảnh hƣởng đến từng chỉ tiêu trên báo cáo tài chính hoặc xem xét các chỉ tiêu nào chiếm tỷ trọng cao cần thiết phải xem xét và tìm ra các nhân tố ảnh hƣởng để xác định những nhân tố này tác động nhƣ thế nào đến tình hình tài chính của công ty.

Bƣớc Thủ tục Nghiệp vụ phân tích

Tổng hợp phân tích báo cáo tài chính, trình ban lãnh đạo doanh nghiệp xem xét ra quyết định quản lý.

Hình 3.1.Sơ đồ quy trình phân tích BCTC tại DN xây lắp

Trên đây là quy trình phân tích BCTC, tuy nhiên, trình tự phân tích và một số tiểu tiết cũng có thể thay đổi hoặc bỏ qua một số bƣớc tuỳ thuộc vào từng điều kiện của từng công ty.

Hiện nay, công tác phân tích BCTC đang do phòng TCKT đảm nhiệm, các nhân viên của phòng TC-KT với số lƣợng chỉ có 6 ngƣời vừa phải thực hiện công tác hạch toán kế toán, vừa phải kiêm nhiệm việc phân tích BCTC. Hầu hết nhân viên của phòng đƣợc đào tạo về kế toán nên kiến thức và sự am hiểu về lĩnh vực tài chính doanh nghiệp còn nhiều hạn chế dẫn đến việc tiến hành công tác phân tích tài chính gặp nhiều khó khăn nên hiệu quả của phân tích không cao. Do đó, trong thời gian tới, Ban lãnh đạo Công ty nên thực hiện việc phân chia phòng TC - KT thành hai bộ phận riêng biệt: một bộ phận thực hiện công tác kế toán, một bộ phận thực hiện công tác phân tích tài chính. Việc phân chia nhƣ vậy sẽ tạo điều kiện chuyên môn hóa công việc, vừa góp phần giảm gánh nặng cho các nhân viên kế toán, vừa xây dựng cho công ty một đội ngũ cán bộ phân tích tài chính có trình độ cao.

Tuy nhiên, trong thời điểm hiện tại, những ảnh hƣởng của suy thoái kinh tế toàn cầu đã và đang tác động tiêu cực đến nền kinh tế Việt Nam, đặc biệt là cộng đồng doanh nghiệp nói chung, các doanh nghiệp xây lắp nói riêng. Tính đến thời điểm này, có nhiều công ty xây lắp nhỏ và vừa đã phải

đóng cửa, hoặc phải hoạt động cầm chừng do thị trƣờng bất động sản đóng băng.Nhiều công ty xây lắp thực hiện tái cơ cấu, việc tinh giản bộ máy nhân sự cũng là một giải pháp cần thực hiện. Mặt khác, công tác phân tích BCTC không phải là công việc thƣờng xuyên mà chỉ thực hiện định kỳ theo quý, năm, nên để tiết kiệm chi phí, tinh gọn bộ máy nhân sự phòng kế toán, Công ty cổ phần Đầu tƣ và thƣơng mại 319 không nhất thiết tuyển dụng thêm cán bộ tài chính mà phân công một cán bộ kế toán làm công tác kiêm nhiệm phân tích tài chính, phân tích các BCTC của công ty. Các nhân viên kế toán khác có trách nhiệm hỗ trợ cho cán bộ thực hiện nhiệm vụ này.

Đối với các công ty xây lắp quy mô lớn, do có nhiều chi nhánh, công ty con, đơn vị thành viên thì nên việc tách riêng cán bộ phân tích tài chính là điều cần thiết để công tác phân tích BCTC đƣợc chuyên môn hóa, mang lại hiệu quả cao.

3.2.2.2. Hoàn thiện nguồn thông tin cung cấp cho công tác phân tích BCTC

Để công tác phân tích BCTC đƣa ra những kết quả chính xác thì Công ty cần phải có nguồn thông tin đảm bảo tính đầy đủ, chính xác.

Đối với các BCTC, công ty thực hiện lập các BCTC theo đúng các chế độ quy định của nhà nƣớc. Công ty nên chú trọng sử dụng thêm nhiều thông tin trên BCLCTT để đánh giá khả năng tạo tiền, khả năng thanh toán, khả năng sử dụng tiền nhàn rỗi trong đầu tƣ. Ngoài ra báo cáo này còn là công cụ để lập dự toán tiền, xây dựng kế hoạch thu chi trong những năm tiếp theo.

Việc lập và phân tích đầy đủ các số liệu BCTC sẽ tạo nên một ấn tƣợng tốt về sự quy củ trong quản lý, phân tích BCTC với các đối tƣợng bên ngoài, tạo điều kiện thuận lợi cho Công ty khi hợp tác, liên kết với các doanh nghiệp nƣớc ngoài, đối với doanh nghiệp xây lắp thì sẽ tạo đƣợc hồ sơ năng lực tin

Sử dụng thông tin đầy đủ cần đi đôi với yêu cầu chất lƣợng của nguồn thông tin, do vậy số liệu trên BCTC phải chính xác, trung thực.

Đối với nguồn thông tin bên ngoài, Công ty cần sử dụng các thông tin liên quan đến hoạt động công ty nhƣ: thông tin về lãi suất và chính sách tín dụng của ngân hàng, thông tin về lạm phát, chính sách kinh tế của nhà nƣớc…, thông tin vế số liệu tài chính trung bình của các doanh nghiệp hoạt động cùng lĩnh vực.

3.2.2.3. Hoàn thiện phƣơng pháp phân tích BCTC

Phân tích BCTC doanh nghiệp không chỉ đơn thuần là đƣa ra các số liệu, phân tích các chỉ tiêu tài chính và đƣa ra đánh giá, nhận xét tình hình tài chính của doanh nghiệp mà yêu cầu đặt ra còn là phải chỉ ra đƣợc nguyên nhân nào gây ra tình hình đó. Trên cơ sở đó, Ban lãnh đạo đề ra mục tiêu, kế hoạch và phƣơng hƣớng hoạt động của doanh nghiệp.

Hiện nay, các công ty xây lắp nói chung, Công ty cổ phần Đầu tƣ và Thƣơng mại 319 nói riêng mới chỉ áp dụng hai phƣơng pháp phân tích BCTC là phƣơng pháp so sánh và phƣơng pháp phân tích tỷ số, do vậy không đáp ứng đƣợc hết yêu cầu đề ra. Để giải quyết vấn đề trên, Công ty nên nhanh chóng đƣa phƣơng pháp phân tích Dupont vào phân tích BCTC vào thực tế. Khi sử dụng phƣơng pháp Dupont, cán bộ phân tích tài chính Công ty sẽ xác định chính xác các nguyên nhân gây nên tình trạng tốt, xấu trong hoạt động của Công ty.

Phân tích Dupont là kỹ thuật phân tích bằng cách chia tỷ số ROA và ROE thành những bộ phận có liên hệ với nhau để đánh giá tác động của từng bộ phận lên kết quả sau cùng.Kỹ thuật này thƣờng đƣợc sử dụng bởi các nhà quản lý trong nội bộ công ty để có cái nhìn cụ thể và ra quyết định xem nên cải thiện tình hình tài chính công ty bằng cách nào.Ví dụ với chỉ tiêu doanh lợi trên vốn chủ sở hữu nhƣ sau:

Lợi nhuận sau thuế ROE =

Vốn chủ sở hữu Lợi nhuận sau thuế ROE = Tổng tài sản bình quân - Tổng nợ phải trả bình quân Lợi nhuận sau thuế Tổng tài sản bình quân ROE = Tổng tài sản bình quân - Tổng nợ phải trả bình quân Tổng tài sản bình quân

Lợi nhuận sau thuế Doanh thu thuần 1

ROE = × ×

Doanh thuthuầnTổng tài sản bình quân1- Hệ số nợ

Vận dụng phƣơng pháp Dupont có thể giúp ta phân tích những nguyên nhân tác động tới doanh lợi trên tài sản đó là: Tỷ số sinh lợi trên doanh thu, hiệu suất sử dụng tổng tài sản, hiệu suất sử dụng vốn chủ sở hữu. Từ đó, có giải pháp tài chính thích hợp để tác động tới từng yếu tố gây ảnh hƣởng nhằm làm tăng hệ số này.

Ví dụ trong trƣờng hợp công ty cổ phần Đầu tƣ và Thƣơng mại 319, áp dụng nhƣ sau:

Lãi ròng của cổ đông x Doanh thu Tỷ suất thu hồi tài sản (ROA =

= Lợi nhuận biên x Vòng quay tổng tài sản Năm 2010 = 0,03x1,82 = 0,055

Năm 2011 = 0,0217x1,0215=0,0222

Lãi ròng của cổ đông x Tổng tài sản Tỷ suất thu hồi vốn góp (ROE) =

Tổng tài sản x Tổng vốn cổ phần đại chúng Tổng tài sản = ROA x Tổng vốn cổ phần đại chúng Năm 2010 = 0,055*7,053 =0,3879 Năm 2011 =6.41x0.0222=0.1423

Số liệu dùng lập sơ đồ Dupont lấy từ Bảng cân đối kế toán và Báo cáo kết quả kinh doanh của 2 năm 2010 và 2011 của Công ty cổ phần Đầu tƣ và Thƣơng mại 319.

Nhìn vào sơ đồ Dupont qua 2 năm 2010 và 2011, cho thấy nguyên nhân dẫn đến sự thay đổi của ROE năm 2011 giảm đáng kể so với năm 2010 là do sự sụt giảm của doanh thu, doanh thu bán hàng, cung cấp dịch vụ, doanh thu tài chính giảm 132 tỷ đồng, tƣơng ứng mức giảm tƣơng đối là 42,86% so với năm 2010, trong khi tổng tài sản năm 2011 tăng không đáng kể, dẫn đến vòng quay tổng tài sản năm 2011 giảm. Điều này giải thích nguyên nhân chính xác của việc giảm ROE năm 2011 so với 2010.

Nguồn: Số liệu của Phòng tài chính - kế toán 319 Invest - năm 2010Hình 3.2. Sơ

Tỷ suất thu hồi vốn góp ROE

38,79% =0.055*7.053

Tỷ suất thu hồi tài sản ROA

0.055 =0.03*1,82

Tài sản /Vốn cổ phần (VCSH)

7.053

Lợi nhuận biên ROS = Lãi ròng/Doanh thu

0.03 Vòng quay tổng tài sản = doanh thu/Tổng TS 1,82 Lãi ròng 9.357.353 Doanh thu 308.410.841 Doanh thu 308.410.841 Doanh thu bán hàng, dv và tài chính 308.410.841 Tổng chi phí 299.053.488 Tài sản lƣu động 160.656.840 Tài sản dài hạn 8.985.547 Chi phí quản lý doanh nghiệp 7.657.934 Chi phí bán hàng + giá vốn hàng bán 280.870.766 Lãi vay 7.405.670 Thuế 3.119.118 Tiền và tài sản ngắn hạn khác 12.911.486 Khoản phải thu ngắn hạn 120.295.700 Hàng tồn kho 27.449.653 Tổng tài sản 169.642.387

Tỷ suất thu hồi vốn góp ROE

14,23%

Tỷ suất thu hồi tài sản ROA

0.0222

Tài sản /Vốn cổ phần (VCSH)

6.41

Lợi nhuận biên ROS = Lãi ròng/Doanh thu 0.0217 Vòng quay tổng tài sản = doanh thu/Tổng TS 1.0215 Lãi ròng 3.815.869 Doanh thu 176.206.961 Doanh thu 176.206.961 Doanh thu bán hàng, dv và tài chính 176.206.9611 76,206,961,49 2 176,206,961,4 92 Tổng chi phí 172.391.092 Tài sản lƣu động 160.656.840 Tài sản dài hạn 8.985.547 Chi phí quản lý doanh nghiệp 6.943.456 Chi phí bán hàng + giá vốn hàng bán 159.686.498 Lãi vay 5.761.139 Thuế 953.967 Tiền và tài sản ngắn hạn khác 28.613.482 Khoản phải thu ngắn hạn 100.017.356 Hàng tồn kho 36.836.141 Tổng tài sản 172.504.289

Nguồn: Số liệu của Phòng tài chính - kế toán 319 Invest - năm 2011Hình 3.3. Sơ đồ Dupont năm 2011 – 319 Invest

3.2.2.4. Hoàn thiện nội dung phân tích BCTC

Việc phân tích trên từng BCTC, bao gồm các nội dung cơ bản sau đây: (1) Phân tích ngang trên từng báo cáo tài chính để thấy rõ sự biến động về quy mô của từng chỉ tiêu, kể cả số tuyệt đối và số tƣơng đối. (2) So sánh dọc trên từng báo cáo tài chính (đặc biệt bảng cân đối kế toán) để thấy rõ sự biến động về cơ cấu của từng chỉ tiêu trên từng báo cáo tài chính. (3) Phân tích mối liên hệ giữa các chỉ tiêu trên từng báo cáo tài chính nhằm đánh giá sơ bộ về tình hình tài chính của doanh nghiệp.

Việc phân tích chi tiết trên từng BCTC cho phép các đối tƣợng sử dụng thông tin đánh giá cụ thể sự biến động của từng chỉ tiêu kinh tế - tài chính.Trên cơ sở đó, có các giải pháp cụ thể để đẩy mạnh các hoạt động tài chính, thúc đẩy quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp phát triển bền vững.

Việc phân tích mối liên hệ giữa các chỉ tiêu trên các báo cáo tài chính doanh nghiệp là một nội dung rất căn bản của phân tích báo cáo tài chính, nhằm cung cấp những thông tin đánh giá thực trạng tài chính của doanh nghiệp mà nội dung bao gồm những vấn đề sau đây:

(1) Đánh giá khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp.

(2) Phân tích tình hình đảm bảo vốn cho sản xuất kinh doanh của doanh