CHƯƠNG 1 : GIỚI THIỆU CÔNG TY CỔ PHẦN DƯỢC HẬU GIANG
2.5. ĐÁNH GIÁ TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY THÔNG QUA CÁC CHỈ SỐ TÀI CHÍNH
2.5.1. Tỷ số thanh toán
Tỷ số thanh toán ngắn hạn
Bảng 06: Phân tích tỷ số thanh toán ngắn hạn
Đơn vị tính: triệu đồng Năm 2019 2020 2021 TB ngành Tài sản ngắn hạn 2.939.185 3.147.636 3.133.924 Nợ ngắn hạn 1.264.937 1.001.487 704.899 Tỷ số thanh toán ngắn hạn (lần) 2,3 3,1 4,4 2,44 (Nguồn: tổng hợp)
Bảng số liệu trên cho thấy tỷ số thanh toán ngắn hạn của công ty trong giai đoạn từ năm 2019 đến năm 2021 đều lớn hơn 1, có nghĩa là tài sản ngắn hạn lớn hơn nợ ngắn hạn hay nói cách khác là tài sản ngắn hạn của công ty đủ để đảm bảo cho việc thanh toán các khoản nợ ngắn hạn, cụ thể năm 2019 là 2,3 lần, năm 2020 là 3,1 lần, năm 2021 là 4, 4 lần. So với năm 2019, tỷ số thanh toán ngắn hạn năm 2020 tăng. Nguyên nhân là năm 2020 tài sản ngắn hạn tăng trong khi nợ ngắn hạn giảm. Điều này làm cho khả năng thanh toán của công ty năm 2020 tốt hơn năm 2019. Sang năm 2021, tỷ số này tiếp tục tăng so với năm 2021. Nguyên nhân là do năm 2021 nợ ngắn hạn giảm. Tuy nhiên so với tỷ số thanh toán nợ ngắn hạn trung bình ngành (2,44 lần), tỷ số thanh toán nợ ngắn hạn của công ty trong năm 2019, năm 2020 và 2021 vẫn ở mức cao. Điều này chứng tỏ công ty luôn đảm bảo khả năng thanh toán nợ ngắn hạn.
Tỷ số thanh toán nhanh
Bảng 07: Phân tích tỷ số thanh toán nhanh
Đơn vị tính: triệu đồng Năm 2019 2020 2021 TB ngành Tài sản ngắn hạn 2.939.185,00 3.147.636,00 3.133.924,00 Hàng tồn kho 633.808,00 891.487,00 725.439,00 Nợ ngắn hạn 1.264.937,00 1.001.487,00 704.899,00
Tỷ số thanh toán nhanh (lần) 1,82 2,25 3,42 1,86
(Nguồn: tổng hợp)
Tỷ số thanh toán nhanh của công ty trong giai đoạn từ năm 2019 đến năm 2021 đều lớn hơn 1, chứng tỏ tài sản ngắn hạn có tính thanh khoản cao của công ty lớn hơn nợ ngắn hạn, nghĩa là công ty có khả năng thanh toán ngay các khoản nợ ngắn hạn nếu các chủ nợ yêu cầu trả nợ cùng một lúc. Cụ thể tỷ số thanh toán nhanh năm 2019 là 1,82 lần, năm 2020 là 2,25 lần, năm 2021 là 3,42 lần. So với năm 2019, tỷ số thanh toán nhanh năm 2020 lớn hơn, nghĩa là tình hình thanh khoản của công ty trong năm 2020 tốt hơn 2019. Năm 2021, tỷ số này tiếp tục hơn so với
năng thanh khoản của công ty luôn tốt hơn. Tuy nhiên so với tỷ số thanh toán nhanh trung bình ngành là 1,86 lần thì tỷ số thanh toán nhanh của công ty trong cả năm 2019, năm 2020, năm 2021 đều lớn hơn. Điều này chứng tỏ tình hình thanh khoản của công ty rất tốt, nhưng nó cũng cho thấy việc quay vòng vốn chậm.
Tỷ số thanh toán bằng tiền
Bảng 08: Phân tích tỷ số thanh toán bằng tiền
Đơn vị tính: triệu đồng
Năm 2019 2020 2021 TB
ngành
Tiền và các khoản tương đương tiền 549.777 75.835 70.328
Nợ ngắn hạn 1.264.937 1.001.487 704.899
Tỷ số thanh toán bằng tiền (lần) 0,43 0,08 0,10 1,12
(Nguồn: tổng hợp)
Tỷ số thanh toán bằng tiền của công ty trong giai đoạn từ năm 2019 đến 2021 đều nhỏ hơn 1, chứng tỏ lượng tiền mặt và các khoản tương đương tiền được công ty dự trữ không đủ để trang trải cho hoạt động kinh doanh của công ty. Tỷ số thanh toán bằng tiền năm 2019 là 0,43 lần, năm 2020 là 0,08 lần, năm 2021 là 0,10 lần. Kết quả phân tích cho thấy trong ba năm 2019, 2020 và năm 2021 tỷ số thanh toán bằng tiền đều rất thấp, không đảm bảo cho khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn của công ty bằng tiền và các khoản tương đương tiền, chỉ tiêu này cũng cho thấy khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn kém. So với tỷ số thanh toán bằng tiền trung bình ngành là 1,12 lần, tỷ số thanh toán bằng tiền các năm trong giai đoạn từ năm 2019 đến năm 2020 đều thấp hơn. Điều này có nghĩa là năng lực tài chính của công ty chưa tốt.