% 28.433.90 1 7.1 %
Tiền gửi tại các TCTD khác 40.766.97
2 7.6 % 21.333.60 7 4.4 % 14.285.23 0 3.6 %
Do Agribank có mạng lưới chi nhánh rộng, nguồn tiền gửi từ khách hàng được coi là nguồn vốn tương đối ổn định, chi phí thấp. Bên cạnh đó, Agribank còn huy động vốn bằng UTĐT, vay TCTD khác, vay vốn NHNN. Nguồn vốn khác này, có chi phí huy động cao lại ko ổn định nên Agribank cố gắng giữ tỉ trọng từ các nguồn này thấp (10% trong tổng nguồn vốn huy động).
Mặc dù nền kinh tế khó khăn, Agribank lại đảm nhiệm vai trò quan trọng trong điều hành chính sách tiền tệ của NHNN. Nhưng Agribank luôn đảm bảo cho nguồn vốn huy động tăng trưởng với cơ cấu đa dạng, hợp lý và có tính ổn định cao. Lãi suất đầu vào bình quân đạt 9,8%/năm, lãi suất đầu ra đạt 13,83%, chênh lệch lãi suất ròng đạt 4,03%/năm, tăng 1,03% so với năm 2009.
Theo Biểu 2.3, tỷ trọng vốn chủ sở hữu trong tổng nguồn vốn. Tỉ trọng này có tăng liên tục trong 3 năm 2008-2010 nhưng tăng rất nhẹ. Cụ thể: năm 2010 là 5,7%, năm 2009 là 4,1%, năm 2008 là 4,4%. Năm 2010, vốn điều lệ được NSNN cấp thêm 9.803 tỷ đồng, vốn điều lệ tăng 91% so với năm 2009, tổng vốn chủ sở hữu tăng 54% so với năm 2009. Tuy vậy, tỉ lệ CAR của Agribank vẫn chỉ đạt 6,15%, thấp hơn quy định của Nhà nước. Tỉ lệ CAR thấp nhất trong các Ngân hàng thương mại lớn tại Việt Nam. Ta có thể lý giải điều này như sau: Agribank chủ yếu cho vay Nông nghiệp Nông thôn nông dân - lĩnh vực hoạt động có tỷ suất lợi nhuận không cao so với lĩnh vực khác. Tổng tài sản có rủi ro rất lớn, khoảng 470.000 tỷ đồng vào 31/12/2010, trong khi nguồn vốn tự bổ sung từ lợi nhuận hàng năm của NHNo còn rất hạn chế (khoảng hơn 1.000 tỷ đồng) không đáp ứng được tốc độ tăng trưởng tài sản có rủi ro trung bình khoảng 15%/năm. Vốn Ngân sách Nhà nước cấp còn hạn chế nên Agribank đề nghị Nhà nước cấp thêm vốn điều lệ.
b. Tài sản
Bảng 2.2 - Cơ cấu tài sản giai đoạn 2008-2010 của Agribank
Cho vay khách hàng 421.559.02 5 78.6% 361.739.747 75.2% 7 288.940.82 72.1% Chứng khoán đầu tu 31.633.33 4 % 5.9 7 33.674.73 %7.0 5 42.646.38 10.6% Góp vốn, đầu tu dài hạn 3.024.14 3 % 0.6 797.921 %0.2 962.463 % 0.2 Tài sản cố định 5.153.80 7 1.0 % 4.447.805 0.9 % 3.938.56 6 1.0 % Bất động sản đầu tu - 0.0 % 7.637 0.0 % - 0.0 % Tài sản có khác 14.115.23 8 2.6 % 17.257.51 5 3.6 % 13.688.40 6 3.4 % Tổng tài sản 536.637.49 0 480.937.045 3 400.485.18
Nhìn vào Bảng 2.2, ta dễ dàng nhận thấy, khoản mục cho vay khách hàng chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng tài sản của Agribank. Tỷ trọng này liên tục tăng trong giai đoạn 2008-2010. Tỷ trọng cho vay khách hàng năm 2008 là 71,2%, năm 2009 tăng lên 75,2%, năm 2010 là 78,6%. Không chỉ tăng về mặt tỷ trọng và số tuyệt đối, theo biểu 2.1: về cho vay khách hàng cũng liên tục tăng, năm 2009 tăng 72.798 tỷ đồng (tuơng đuơng 25%) so với năm 2008, đến năm 2010 tăng 59.819 tỷ đồng (tuơng đuơng 17%) so với năm 2009. Tốc độ tăng 2010 chậm hơn năm 2009 là do lãi suất cho vay năm 2010 cao hơn so với năm 2009, các doanh nghiệp khó khăn nên không đủ điều kiện để vay vốn Ngân hàng.
Năm 2010 Năm 2009 Năm 2008 Tỷ trọng Số tiền Tỷ trọng Số tiền Tỷ trọng Số tiền Nợ đủ tiêu chuẩn 85,9 % 98 368.0 % 85,6 314.897 86,1% 2 253.65 Nợ cần chú ý 10,4 % 44.515 % 11,8 43.576 11,2% 32.945
Nợ duới tiêu chuẩn 0,7
% 45 3.0 % 0,9 3.234 % 1,0 5 3.00 Nợ nghi ngờ 0,8 % 3.2 66 0,7 % 2.521 0,9 % 2.51 8 Nợ có khả năng mất vốn 2,2 % 9.6 00 1,0 % 3.856 0,8 % 2.37 9 Tổng cộng 428.5 25 368.085 294.49 9 Đơn vị: Tỷ đồng
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Biểu 2.4 - Tăng trưởng cho vay nền kinh tế giai đoạn 2008-2010
N Cơ cấu kỳ hạn nợ:
Năm 2010, dư nợ ngắn hạn chiếm tỷ trọng lớn nhất 60,6%, nợ trung hạn chiếm 28,4%, dư nợ dài hạn chiếm tỷ trọng nhỏ nhất 11%.
□ Nợ ngắn hạn
□ Nợ trung hạn
□ Nợ dài hạn
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Biểu 2.5 - Cơ cấu dư nợ theo kỳ hạn năm 2010
N về cơ cấu ngành nghề:
□ Nông lâm nghiệp và thủy sản
□ Sản xuất và chế biến
□ Thương mại và dịch vụ
□ Xây dựng
□ Ngành khác
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Biểu 2.6 - Cơ cấu hoạt động tín dụng theo ngành nghề của Agribank
Theo Biểu 2.5, cơ cấu ngành nghề cho vay của Agribank đa dạng và đồng đều. Ngay từ những tháng đầu năm 2010, Hội đồng quản trị đã đề ra định huớng và những giải pháp để Agribank thực hiện phuơng châm đẩy mạnh vốn đầu tu có chọn lọc, uu tiên đủ vốn cho các chuơng trình trọng điểm phục vụ mục tiêu phát triển nông nghiệp nông thôn nhu: Thu mua luơng thực, cà phê, cá tra, cá Basa, sản xuất mùa vụ... theo nghị định 41/NĐ-CP. Vì vậy cơ cấu tín dụng cho vay Nông lâm nghiệp và thủy sản chiếm tỷ trọng 23,5% trong tổng du nợ cho vay nền kinh tế, lớn thứ hai sau cho vay thuơng mại và dịch vụ.
V về cơ cấu theo nhóm nợ:
Bảng 2.3 - Phân loại nợ tín dụng
Chỉ tiêu Dự nợ cho vay Dự phòng cụ thể Dự phòng Chung Dự phòng Sử dụng Dự phòng Năm 2009 0 370.95 0 3.81 2.736 6.546 4.123 Năm 2010 2 416.70 3 4.38 3.072 7.455 2.327 09 - 10 2 45.75 573 336 909 6) (1.79 Tỷ lệ % 12,3 15,0% 12,3% 13,9% 43,6% -
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
50
Tỷ trọng các nhóm nợ không thay đổi nhiều qua các năm. NQH (khoản nợ từ nhóm 2 đến nhóm 5) chiếm tỷ lệ duới 14,5% tổng du nợ. Trong năm 2010, NQH tăng tỷ trọng là 14,1% thấp hơn so với năm 2009. Tỷ lệ nợ xấu (nợ từ nhóm 3 đến nhóm 5) đến cuối năm 2010 là 3,71%. Cao hơn so với năm 2009 và 2008. Tỷ lệ nợ xấu cao chủ yếu là do cấp tín dụng của 2 Công ty cho thuê tài chính của Agribank và một số tập đoàn kinh tế gặp khó khăn trong năm 2009. Mặc dù có sự gia tăng về nợ NQH trong năm 2010, nhung Agribank vẫn đảm bảo nợ xấu trong tỷ lệ cho phép (thấp hơn 5%).
N Trích lập dự phòng:
Bảng 2.4 - Tình hình trích lập dự phòng 2009-2010
6
“ũ Chứng khoán đầu tư sẵn sàng để bán 27.956.04
1
1.1.1 Chứng khoán vốn 153.197
a Chứng khoán do các TCTD khác trong nước phát hành 2.319 0,0 %
T Chứng khoán do các TCKT trong nước phát hành 150.878 0,5
% 1.1.2 Chứng khoán nợ 27.802.84 4 a Chứng khoán chính phủ 20.090.13 4 63,3 % b
Chứng khoán nợ do các TCTD khác trong nước phát hành
4.926.31 0
15,5 %
C Chứng khoán nợ do các TCKT trong nước phát hành 2.786.40 0
8,8 %
õ Chứng khoán đầu tư giữ đến ngày đáo hạn 3.760.51
5
1.2.1 Chứng khoán chính phủ 3.760.51
5
11,9 %
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Số liệu du nợ và dự phòng đuợc lấy ở thời điểm 30/11/2009 và 30/11/2010. Tổng dự phòng rủi ro tín dụng mà Agribank trích trong năm 2010 tăng 13.9% lớn hơn so với tốc độ tăng của du nợ cho vay. Agribank luôn đảm bảo trích đủ dự phòng theo quy định 493/2005/QĐ-NHNN.
về đầu tu tài chính
Đầu tu chứng khoán kinh doanh, chiếm tỷ trọng nhỏ và liên tục giảm cả về số tuyệt đối và tỷ trọng qua các năm 2008 - 2010. Năm 2008 tỷ trọng đầu tu chứng khoán kinh doanh là 10,5% trong tổng tài sản, đến năm 2009 đầu tu chứng khoản giảm 8.972 tỷ đồng, tỷ trọng còn 6,9% và đến năm 2010 tỷ trọng đầu tu chứng khoán chỉ còn 5,8% (số tuyệt đối giảm 2.041 tỷ đồng). Ta xem xét danh mục đầu tu chứng khoán kinh doanh của Agibank nhu sau:
Bảng 2.5 - Danh mục đầu tư chứng khoán kinh doanh năm 2010
Theo Bảng 2.5, danh mục đầu tư chứng khoán kinh doanh của Agribank chu yếu là đầu tư vào chứng khoán Chính phủ. Chứng khoán nợ của Chính phủ chiếm 85,2%, Số chứng khoán còn lại là do các tổ chức tín dụng có uy tín phát hành như Vietinbank, Habubank, SHB, Ngân hàng chính sách. Nói tóm lại, danh mục đầu tư chứng khoán của Agribank có tính thanh khoản tốt, mức độ rủi ro thấp.
Góp vốn, đầu tư dài hạn của Agribank chiếm tỷ trọng nhỏ hơn 1%, Agribank chủ yếu đầu tư vào các công ty con của mình như: Công ty cho thuê tài chính, Công ty chứng khoán, Công ty vàng... Tỷ lệ đầu tư góp vốn mua cổ phần, đầu tư dài hạn của Agribank gần 16% (giới hạn tối đa là 40%). Chất lượng hoạt động kinh doanh của các công ty chưa tốt, 2 công ty cho thuê tài chính bị lỗ, ảnh hưởng không nhỏ đến tình hình tài chính của toàn ngành.
trọng trọng trọng
Các khoản tiền mặt, tiền gửi NHNN, tiền gửi các tổ chức tín dụng khác, tài sản cố định trong giai đoạn 2008 - 2010 là tương đối ổn định và chiếm tỷ trọng nhỏ trong tổng tài sản của NH.
Tốc độ tăng của nguồn vốn huy động từ dân cư tăng chậm hơn tốc độ tăng của dự nợ cho vay. Như vậy, hoạt động kinh doanh của Ngân hàng đang tiềm ẩn rủi ro cao mà nhà lãnh đạo cần phải xem xét. Tỷ lệ cấp tín dụng từ nguồn vốn huy động của Agribank là 85% cao hơn so với quy định 5%.
Danh mục đầu tư của Agribank danh mục đầu tư ko đa dạng , chủ yếu là cho vay khách hàng, khả năng phân tán rủi ro trong kinh doanh là rất thấp.
Tỷ lệ nguồn vốn ngắn hạn cho vay trung, dài hạn của Agribank trên 25% đảm bảo theo quy định của nhà nước theo thông tư 15 là 30%.
2.2.2.3. Phân tích hiệu quả kinh doanh và khả năng sinh lời Agribank
Agribank tập trung phân tích khá chi tiết các khoản mục thu nhập, chi phí, từ đó giúp nhà quản trị ngân hàng xác định tính hiệu quả của khoản mục đầu tư, khoản mục nào mang lại lợi nhuận tốt nhất cho Agribank.
Quy mô của tổng thu nhập hoạt động năm 2009 giảm 2.412 tỷ đồng so với năm 2008, tương đương 12,3%, trong khi đó tổng chi phí hoạt động vẫn tăng 101 tỷ đồng tương đương 1,1% so với năm 2008. Nhưng đến năm 2010, quy mô của tổng thu nhập hoạt động, tổng chi phí hoạt động đều tăng. Trong đó, tổng thu nhập hoạt động năm 2010 có tốc độ tăng là 30,8%, tăng nhanh tổng chi phí hoạt động là 20,5% so với năm 2009. Lý giải cho hiện tượng này là, năm 2009 tình hình kinh tế khó khăn, ảnh hưởng đến hoạt động của Agribank năm này. Năm 2010, nền kinh tế bắt đầu phục hồi, nhà quản trị Agribank đã điều hành Ngân hàng hiệu quả hơn, tiết kiệm được các khoản chi phí (bố trí, sắp xếp lại nhân sự phù hợp, thực hành tiết kiệm, quản lý giám sát chặt các khoản chi hoạt động).
Tuy nhiên, chỉ tiêu lợi nhuận trước thuế tăng trưởng chậm. Năm 2009, tăng 0,2%, năm 2010 giảm 3,2 %. Ta sẽ đi xem xét lại từng khoản mục thu, chi.
S về tổng thu nhập hoạt động:
Bảng 2.6 - Tình hình thu nhập 2008 - 2010
1 % % Lãi/lỗ thuần từ hoạt động
dịch vụ 9 1.271.21 % 5,7 708.059 4,1% 852.676 4,4%
Lãi/lỗ thuần từ hoạt động
kinh doanh ngoại hối 180.790
0,8
% (68.582) -0,4% 238.846 1,2%
Lãi/lỗ thuần từ mua bán
chứng khoán kinh doanh (4.396) % 0,0 9.318 % 0,1 (58.139) -0,3%
Lãi/lỗ thuần từ mua bán chứng khoán đầu tu
(85.75
4) 0,4%- 149.368 0,9% 36.183 0,2%
Lãi/lỗ thuần từ hoạt động
khác 9 3.592.30 % 16,0 4.772.916 27,9% 4.008.180 % 20,5
Thu nhập từ góp vốn mua
cổ phần 68.689 % 0,3 67.436 0,4% 21.667
0,1 %
Tông thu nhập hoạt động 22.396.19 8
Thu nhập lãi tiền gửi 1.141.7
96 % 2,1 0 1.606.29 3,7% 4) (464.49 -28,9%
Thu nhập lãi cho vay khách hàng 50.433.51
1 % 91,7 8 38.234.02 88,4% 3 12.199.48 %31,9
Thu lãi từ kinh doanh, đầu tư chứng khoán nợ 3.435.7 98 % 6,2 8 3.401.19 7,9% 00 34.6 1,0% Thu khác từ hoạt động tín dụng 16.12 7 % 0,0 5.456 % 0,0 71 10.6 195,6% TN lãi và các khoản TN khác 55.027.23 2 100,0% 2 43.246.97 100,0% 0 11.780.26 %27,2
Trả lãi tiền gửi 34.344.95
7 % 90,8 28.722.188 90,4% 9 5.622.76 %19,6
Trả lãi tiền vay 2.466.2
68 6,5 % 815.358 2,6% 1.650.91 1 202,5%
Trả lãi phát hành giấy tờ có giá 900.30
3 % 2,4 3 1.205.14 3,8% 9) (304.83 -25,3%
Trả lãi tiền thuê tài chính TSCĐ 31.72
5 0,1 % 14.924 0,0 % 16.8 01 112,6% Chi phí huy động khác 71.33 0 0,2 % 999.327 3,1% (927.99 7) -92,9% CP lãi và chi phí khác 37.814.58 4 100,0% 0 31.756.94 100,0% 3 6.057.64 %19,1
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Qua Bảng 2.6 cho thấy cơ cấu thu nhập của Agribank trong giai đoạn 2008 - 2010 tuơng đồng nhau, không thấy có sự thay đổi đột biến. Trong giai đoạn này, tỷ lệ thu nhập lãi thuần vẫn chiếm tỷ trọng cao nhất, năm 2008 chiếm 73,9%, năm 2009 giảm 6,8%, nhung năm 2010 lại tăng lên 77,6%. Khoản thu chiếm tỷ trọng lớn thứ 2 là thu từ hoạt động khác chiếm 16% trong năm 2010. Ngoài ra, các khoản thu nhập khác chiếm tỷ trọng rất nhỏ: thu từ góp vốn mua cổ phần chiếm 0,3% năm 2010, thu kinh doanh chứng khoán có kết quả lỗ, thu mua bán ngoại tệ chiếm 0,8%, thu nhập dịch vụ chiếm 5,7%. Kết quả kinh doanh phản ánh đúng bối cảnh kinh tế. Với năm 2009, đó là khủng hoảng kinh tế toàn cầu, khan hiếm ngoại tệ, đặc biệt là USD; tỷ giá căng thẳng, biến động mạnh, Agribank đã chia sẻ những khó khăn đó với khách hàng, dẫn đến lỗ về kinh doanh ngoại tệ năm 2009; Thị truờng chứng khoán trầm lắng, nên năm 2010 Agribank lỗ về kinh doanh chứng khoán....
Biểu 2.7 - Cơ cấu thu nhập 2010 của Agribank
-0.4% 0.3% 6.0% 0.0% 0.8% 5.7% 77.6% □ Thu nhập lãi thuần
□ Lãi/lỗ thuần từ hoạt động dịch vụ
□ Lãi/lỗ thuần từ hoạt động kinh doanh ngoại hối
□ Lãi/lỗ thuần từ mua bán chứng khoán kinh doanh □ Lãi/lỗ thuần từ mua bán chứng khoán đầu tư □ Lãi/lỗ thuần từ hoạt động khác
□ Thu nhập từ góp vốn mua cổ phần
(Nguồn: Báo cáo thường niên 2008, 2009, 2010 của Agribank)
Như vậy, Agrbank có thu thập chủ yếu từ hoạt động cho vay, tỷ lệ thu ngoài tín dụng rất thấp, chỉ đạt 8,44% năm 2010 tăng 2,36% so với năm 2009. Do khả năng cung ứng dịch vụ đáp ứng nhu cầu của khách hàng của Agribank còn thấp, quy mô, sự đa dạng các sản phẩm dịch vụ của Ngân hàng còn hạn chế.
Bảng 2.7 - Tình hình thu nhập, chi phí lãi 2009-2010
Chỉ tiêu Năm 2010 Năm 2009 Năm 2008 Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng Giá trị Tỷ trọng
Chi phí cho nhân viên 6.24
0 54,8 % 4.908 52,0% 5.11 2 54,7%
Chi phí khấu hao và khấu trừ 822 7,2 %
835 8,8% 635 6,8%
Nhận xét:
Thu nhập lãi cho vay chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng thu nhập từ lãi 88,4%, năm 2009 và 91,7% năm 2010. Thu lãi tiền gửi chiếm trên 2,1% tổng thu nhập, đây là khoản tiền gửi của Agribank trên thị truờng liên ngân hàng. Thu lãi từ đầu tu chứng khoán chiếm khoảng 6,2% năm 2010, chủ yếu là thu trái tức của các chứng khoán nợ nhu trái phiếu Chính phủ, tín phiếu NHNN, trái phiếu công ty...
- Chi trả lãi tiền gửi năm 2010 chiếm trên 90,8% tổng chi phí trả lãi, tăng cả số tuyệt đối và tuơng đối so với năm 2009, nhung tốc độ tăng của quy mô huy động
là 7,1% nhỏ hơn so với tốc độ tăng của chi phí trả lãi (tăng 19,6% so với năm 2009), nguyên nhân chủ yếu là cơ cấu huy động năm 2010 thay đổi, tăng quy mô
huy động có kỳ hạn và kỳ hạn dài của TCKT, cá nhân; đồng thời, lãi suất huy động
2010 cao hơn so với năm 2009. Chi trả lãi tiền vay chiếm 6.5%, chủ yếu là
vay và
tiền gửi cho các tổ chức tài chính khác. Năm 2010 có sự tăng đột biến về