5. Kết cấu của bài báo cáo thực tập
2.3.2. Phân tích tình hình tài chính qua báo cáo kết quả HĐKD
2.3.2.1. Đánh giá doanh thu
Bảng 2.13. Bảng đánh giá doanh thu luỹ kế 2020 - 2021
Biểu đồ 2.15. Biểu đồ đánh giá doanh thu luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: PT KQHDKD của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
Đánh giá:
- Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ: tương đối xấp xỉ nhau từ 2020 - 2021 cho thấy doanh nghiệp hoạt động tương đối ổn định. ( xấp xỉ 49.90% )
- Các khoản giảm trừ doanh thu: có sự tăng nhẹ từ 2020 - 2021. (0.01% < 0.15 ) - Doanh thu thuần về hàng và cung cấp dịch vụ: tương đối ổn định từ 2020 - 2021
cho thấy doanh nghiệp hoạt động tương đối an toàn. (xấp xỉ 49.8%)
- Doanh thu hoạt động tài chính: ở mức ổn định 2020 - 2021 (0.08%) - Doanh thu khác: giảm nhẹ 2020 - 2021 (0.16% > 0.10%)
2.3.2.2. Đánh giá chi phí
Bảng 2.14. Bảng đánh giá chi phí luỹ kế 2020 - 2021
Biểu đồ 2.16. Biểu đồ đánh giá chi phí luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: PT KQHDKD của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
Đánh giá:
- Giá vốn bán hàng: có sự tăng nhẹ giai đoạn 2020 - 2021. (77.88% < 79.07%) - Chi phí tài chính: giảm dần từ 2020 - 2021 ( 0.36% > 0.18%).
- Chi phí bán hàng: có sự tăng nhẹ giai đoạn 2020 - 2021. ( 14.03% < 14.53%) - Chi phí quản lý doanh nghiệp: giảm dần từ 2020 - 2021 ( 5.67% > 4.08%). - Chi phí khác:không đáng kể
- Chi phí thuế TNDN hiện hành: có sự tăng nhẹ giai đoạn 2020 - 2021. (1.88% < 2.10%)
2.3.2.3. Đánh giá lợi nhuận
Bảng 2.15. Bảng đánh lợi nhuận luỹ kế 2020 - 2021
Biểu đồ 2.17. Biểu đồ đánh lợi nhuận luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: PT KQHDKD của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ: giảm trong giai đoạn 2020 - 2021 (52.53% > 49.59% ).
- Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh: có dấu hiệu tăng ở giai đoạn 2020 - 2021 (16.66% < 17.71% ).
- Lợi nhuận khác: giữ nguyên ở mức 0.30% ở giai đoạn 2020 - 2021.
- Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế: tăng ở giai đoạn 2020 - 2021 (16.95 < 18%). - Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp: tăng nhẹ 2020 - 2021 ( 13.56% <
14.40% ).
- Lợi nhuận sau thuế của công ty mẹ: có sự biến động nhẹ ở giai đoạn 2018 - 2020. Tăng ở 2019 và giảm trở lại ở năm 2020 ( ( 15.17% > 16.06% < 15.12% ).
2.3.3. Phân tích tình hình tài chính thông qua báo cáo LCTT
Biểu đồ 2.18. Biểu đồ phân tích sự biến động của LCTT
Nguồn: BC LCTT của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
Đánh giá:
- Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh: Giảm dần ở giai đoạn 2020 - 2021 (104.87% > 61.82%).
- Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tư: giảm xuống ở giai đoạn 2020 - 2021 (33.17% > 13.76%)
- Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động tài chính: giảm xuống trong giai đoạn 2020 - 2021. ( -57.23% > -60.24%)
Bảng 2.16. Bảng các nhóm tỷ số tài chính luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021 )
2.3.4.1. Nhóm tỷ số khả năng thanh toán
Khả năng thanh toán của doanh nghiệp phản ánh khả năng hoàn trả nợ vay của doanh nghiệp. Giá trị các hệ số khả năng thanh toán càng lớn càng đảm bảo khả năng trả nợ vay của doanh nghiệp. Dưới đây là các chỉ số khả năng thanh toán của MCH.
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Tỷ số thanh toán hiện hành: tăng trong giai đoạn 2020 - 2021 ( 1.34 lần < 1.66 lần ). Tỷ số thanh toán hiện hành lớn hơn 1 cho thấy doanh nghiệp đủ tài sản ngắn hạn để có thể thanh toán các khoản nợ sắp đến hạn phải trả.
- Tỷ số thanh toán nhanh: tăng trong giai đoạn 2020 - 2021 ( 0.96 lần < 1.26 lần ). Tỷ số thanh toán nhanh gần bằng và lớn hơn 1 cho thấy doanh nghiệp hiện đang thuận lợi trong việc thanh toán nợ ngắn hạn.
- Tỷ số thanh toán bằng tiền: giữ mức ổn định là 0.30 lần trong giai đoạn 2020 - 2021. Tỷ số thanh toán nhanh nhỏ hơn 1 cho thấy doanh nghiệp hiện đang gặp khó khăn trong việc thanh toán bằng tiền.
2.3.4.2. Nhóm tỷ số cơ cấu tài chính
Biểu đồ 2.20. Biểu đồ nhóm tỷ số cơ cấu tài chính luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Hệ số nợ D/A: Giảm xuống ở giai đoạn 2020 - 2021 ( 54.50% > 45.66%) do nợ ngắn hạn và dài hạn đều lần lượt giảm và đồng thời điều đó dẫn đến tổng nợ giảm kèm theo khi tổng tài sản giảm làm cho tỷ số nợ giảm.
- Hệ số tài trợ E/A:tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 (45.50% < 54.34%).
- Tỷ số D/E: Giảm xuống ở giai đoạn 2020 - 2021 ( 119.77% > 84.02%) do nợ phải trả giảm nhưng VCSH lại tăng điều này cho thấy công ty đang sử dụng nợ kém.
- Tỷ số thanh toán lãi vay: tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 ( 27.64 < 66.58 ).
Điều này chỉ ra khả năng tài chính mà doanh nghiệp tạo ra để trang trải cho chi phí vay vốn trong sản xuất kinh doanh đang có dấu hiệu tăng và cho thấy khả năng đảm bảo chi phí trả nợ vay.
2.3.4.3. Nhóm tỷ số hoạt động kinh doanh
Biểu đồ 2.21. Biểu đồ nhóm tỷ số hoạt động luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Đối với vòng quay khoản phải thu: tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 (6.5 < 8.06%) cho thấy khả năng thu hồi của công ty có hiệu quả hơn.
- Đối với kì thu tiền bình quân: giảm xuống ở giai đoạn 2020 - 2021 (56 ngày > 45 ngày) cho thấy khả năng thu hồi của doanh nghiệp được rút ngắn lại đây là dấu hiệu tốt.
- Đối với vòng quay hàng tồn kho: tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 (3.76 < 4.65) cho thấy năng lực quản trị hàng tồn kho có tiến triển tốt.
- Số ngày tồn kho bình quân: giảm từ 2020 - 2021 (97 ngày > 78 ngày ) cho thấy năng lực quản trị có tiến triển và giảm dần thời gian luân chuyển làm tăng tính hiệu quả của công ty.
Biểu đồ 2.22. Biểu đồ nhóm tỷ số sinh lời luỹ kế 2020 - 2021
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Tỷ lệ lãi gộp: giảm ở giai đoạn 2020 - 2021 (27.21% > 26.81%).
- Tỷ lệ EBIT: tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 (9.11% < 9.88%).
- Tỷ lệ lãi từ hoạt động kinh doanh: tăng ở giai đoạn 2020 - 2021 (8.63% < 9.57%).
- Tỷ lệ lãi ròng (ROS): tăng lên ở giai đoạn 2020 - 2021 (7.02% < 7.79%).
2.3.4.5. Nhóm tỷ số hiệu quả sử dụng vốn
Nguồn: tỷ sô tài chính của MCH ngày 31/12/2020 đến ngày 31/6/2021
- Tỷ lệ hòa vốn (ROI): tăng dần trong giai đoạn 2020 - 2021 ( 10.49% < 11.96% ). Tỷ lệ hoà vốn tăng thấy được hiệu quả của việc đầu tư và sử dụng nguồn vốn đề chi trả các chi phí liên quan.
- Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản (ROA): tăng trong giai đoạn 2020 - 2021
( 20.07% < 37.08% ). Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản tăng cho thấy doanh nghiệp sử dụng tài sản đạt hiệu quả.
- Tỷ số lợi nhuận ròng trên vốn chủ sở hữu (ROE): tăng trong giai đoạn 2020 - 2021 (17.36% < 18.78% ).