I- NHCTVN
3. Ví dụ về thẩmđịnh chovay dài hạn theo dự án đầu t
Tên dự án: Xây dựng trung tâm thơng mại – ngã t sở Tổng vốn đầu t: 9.120.588.647 đồng
Trong đĩ vay ngân hàng: 5.000.000.000 đồng
I. Năng lực pháp lý:
+ Cơng ty thực phẩm Hà Nội là doanh nghiệp nhà nớc đợc thành lập theo quyết định số 490/QĐ- UB ngày 26/1/1993 của UBND thành phố Hà Nội. Giấy phép kinh doanh số 105734 ngày 3/3/1993 do trọng tài kinh tế thành phố cấp.
+ Chức năng kinh doanh: Kinh doanh các loại thực phẩm, nơng sản và chế biến, thực phẩm cơng nghệ thuỷ sản tơi, các loại dịch vụ.
+ Giám đốc cơng ty: Nguyễn THị Diệu Tú + Tài khoản tiền giử ngân hàng: 710a- 00810.
II. Lịch sử phát triển, khả năng tài chính, khả năng quản lý của khách hàng.
1. Lịch sử phát triển và tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh:
Ngày thành lập: 10/5/1967. Quy mơ vốn: 22tỷ700
Tài sản cố định và đầu t dài hạn: 19tỷ900 Số lợng lao động: 650 ngời.
+ Chủ doanh nghiệp cĩ kinh nghiệm kinh doanh, cĩ trình độ đại học.
Mặt hàng kinh doanh: thực phẩm, nơng sản, hàng cơng nghệ phẩm, vật t tiêu dùng, khách sạn …
+ Cơng ty cĩ 20 đơn vị kinh doanh phụ thuộc tren địa bàn Hà Nội.
2. Số liệu tình hình sản xuất kinh doanh, tài chính:
Thơng qua số liệu trên, doanh nghiệp cĩ khả năng tự chủ về tài chính, cĩ năng lực đi vay, kinh doanh cĩ uy tín. Doanh thu năm 2001 và 2002 giảm đi là do năm 2000 hạch tốn cả doanh thu hàng đại lý vào tổng doanh thu, đến năm 2001 và 2002 khơng đa phần doanh thu hàng đại lý vào tổng doanh thu.
B. Thẩm định dự án đầu t.
I. Cơ sở pháp lý của dự án:
- Luận chứng kinh tế kỹ thuật.
- Quyết định số 1775/QĐ ngày 28/4/1993 của UBND thành phố duyệt luận chứng kinh tế kỹ thuật xây dựng trung tâm và quyết định số2132/QĐUB
ngày 24/6/1996 của UBND thành phố bổ sung, điều chỉnh dự án khả thi đầu t xây dựng trung tâm ngã t sở.
- Giấy phép xây dựng số 255-11-99/GPXD ngày 2/5/1995 của kiến trúc s trởng thành phố.
- Cơng văn 371/TP-CV ngày 25/8/2002 về vay vốn đầu t cơng trình trung tâm thơng mại ngã t sở.
II. Sự cần thiết của dự án.
Trung tâm tơng mại ngã t sở nằm tại khu dân c rộng lớn cĩ mật độ đơng. Khu này cĩ nhiều trờng đại học và nhiều nhà máy xí nghiệp. Trung tâm thơng mại ngã t sở nằm trên đờng Tây sơn thuộc quận Đống ĐA tiếp giáp với thị xã Hà Đơng.Do vậy đây là nơi mua bán thuận lợi về các loại hàng thực phẩm và cơng nghệ phẩm.
Với vị trí thuận lợi nh vậy trung tâm thơng mại sẽ cĩ lợi thế kinh doanhvaf thu hút nhiều khách hàng cũng nh đối tác kinh doanh. Việc xây dựng khu trung tâm thơng mại ngã t sở là cần thiết.
III. Thẩm định về phơng diện thị trờng
Ơ ngã t sở cha cĩ các siêu thị lớn, trung tâm thơng mại nằm trn trục giao thơng chính nên cĩ sức hút đối với ngời mua. Cơng ty thực phẩm Hà Nội dợc ngời mua tín nhiệm nên cĩ khả năng cạnh tranh với bạn hàng.
IV. Về phơng diện kỹ thuật
Trung tâm thơng mại xây dựng trên diện tích 1190m2 gồm ba tầng với tổng din tích 3995m2.
Tầng 1 là siêu thị hàng hố tự chọn
Tầng 2 là quầy hàng thực phẩm, coong nghệ phẩm.
Tầng 3 là văn phịng cho thuê , tập thể hình.
V. Thẩm định phơng diện tổ chức sản xuất và quản lý.
Cơng ty thực phẩm dự kiến cho thuê một số đơn vị bán hàng và một số diện tích để Cơng ty tự đứng ra kinh doanh.
Cơng ty dự kiến cử 1 giám đốc diều hành và 30 nhân viên bán hàng, quản lý.
VI. Thẩm định phơng diện kinh tế- tài chính. 1. Tổng dự tốn : 9.120.588.647đ. Trong đĩ: Vốn NS :3.821.000.000đ Vốn huy động : 299.588.647đ Vốn vay ngân hàng: 5.000.000.000đ 3. Dự trù thu nhập- chi phí Thu về bán hàng: 50triệu/tháng * 12 tháng = 600 triệu. Thu về cho thuê diện tích kinh doanh:
3.114m2 * 30.000đ/m2 * 12 tháng = 1.121 triệu. Tổng cộng doanh thu 1 năm: 1.721 triệu.
Tổng chi phí 1 năm: 1.661 triệu.
Tiền lơng: 30 ngời * 450.000đ * 12 tháng = 162 triệu. Tiền điện thoại: 1.200.000 * 12 tháng = 14 triệu.
Tiền điện nớc: 4.500.000đ * 12 tháng= 54 triệu.
Bảo hiểm xã hội: 350.000đ *19% * 12 tháng = 24 triệu. Chi phí khác: 6 triệu * 12 tháng = 72 triệu.
Tiền thuế đất: 1.190m2 * 7.800.000đ * 0,7 % = 65 triệu. Tiền thuế vốn: 3.821.000.000đ * 6% = 229 triệu.
Khấu hao cơ bản = nguồn vốn vay: 5.000.000đ : 10 năm = 500 triệu
Khấu hao cơ bản = nguồn vốn ngân sách: 3.821.000.000đ : 40 năm = 95 triệu Khấu hao cơ bản = Nguồn vốn huy động 2.99.588.000 x 10% = 30 triệu
Trả lãi vay ngân hàng bình quân/1năm
3.000.000.000đ x 1,1% x 12 tháng = 396 triệu Trả lãi vốn huy động:
164.772.000 x 12% = 20 triệu
3. Tính tốn các chỉ tiêu hiệu quả sử dụng vốn: a. Biến phí:
Tiền lơng : 162 triệu Chi phí khác : 72 triệu Tiền điện thoại : 14 triệu Tiền điện nớc : 54 triệu Biến phí: 302 triệu
b. Định phí = tổng chi phí - biến phí = 1.661 triệu - 302 triệu = 1.359 triệu
Điểm hồ vốn trả nợ =
Định phí - Khấu hao
Doanh thu - Biến phí
=1.359 - 625
1.721 - 302 =
734
1.419 = 51,7%
Qua bảng số liệu trên ta thấy rằng: Cơng ty đạt trên 51,7% thì đủ trả nợ
Thời gian hồ vốn = 9.281 triệu
595 tr + 16 tr + 54 tr = 13,96 năm
VII. Phơng án cho vay thu nợ
1. Phơng án cho vay:
Cho vay 5 tỷ đồng để trả tiền xây lắp theo quyết tốn của bên B theo đề nghị vay vốn của bên A ( Cơng ty thực phẩm).
2. Phơng án thu nợ:
Nguồn trả nợ hàng năm: 665 triệu Từ khấu hao cơ bản: 595 triệu Từ lợi nhuận cơng trình để lại 60 tr x 68% x 40% = 16,3 triệu Từ lợi nhuận Cơng ty để lại: 54 triệu
Thời gian thu nợ: 5.000 triệu
Thời gian ân hạn: 6 tháng Thời gian cho vay: 8 năm Mức trả nợ 1 tháng = 55,5 triệu
c. Thẩm định biện pháp đảm bảo tiền vay
Hình thức đảm bảo tiền vay: Cơng ty cam kết thế chấp bằng Trung tâm th- ơng mại ngã t sở. Giá trị của đảm bảo tiền vay = 9.281.487.000đ
Kết luận và ý kiến đề xuất
1. Dự án xây dựng Trung tâm thơng mại ngã t Sở mang tính khả thi, cĩ đủ điều kiện vay vốn.
2. Đề nghị cho vay:
Số tiền cho vay: 5.000.000.000đ Lãi suất cho vay: 0,95% tháng Thời gian cho vay: 8năm Thời gian ân hạn: 6 tháng
Mức thu nợ 1 tháng: 55.500.000đ