kyớ thuỏỷt cọng nghúỷ:
1. Quản lý tốt khoản phải thu khõch hăng vă cđn bằng tăi chớnh
Qua qũ trỡnh phđn tớch cấu trỳc tăi chớnh tại cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ, trong những năm qua tỡnh hỡnh nợ phải thu của cụng ty cú sự giảm mạnh nhưng khoản nợ phải thu của cụng ty chớm tỷ trọng rất lớn khoảng nợ năy khụng sinh lời vă bị khõch hăng chớm dụng vă cụng ty phải mất một khoảng chi phớ để đũi nợ khõch hăng. Sự tồn tại của khoảng nợ năy sẽ lăm cho lợi nhuận của cụng ty giảm xuống, nếu cụng ty cú biện phõp thu tiền khõch hăng tốt thỡ sẽ trang trải cho nhu cầu vốn lưu động tại cụng ty. Ngoăi ra cụng ty khụng phải tốn một khoảmg tiền vay nếu đi vay ngđn hăng cụng ty phải trả một khoảng lời, chi phớ vay sẽ lăm cho hiệu quả hoạt động kinh doanh của cụng ty giảm xuống.
Chớnh vỡ thế cụng ty phải cú chớnh sõch thu hồi nợ một cõch hợp lý buột khõch hăng phải trả tiền theo đỳng quy định của hợp đồng kinh tế. từ đú lăm giảm kỳ hạn thu tiền .Qua qũ trỡnh phđn tớch cấu trỳc tăi chớnh tại cụng ty điện mõy miền trung. nếu cụng ty thu hồi nợ bằng cõc biện phõp chiết khấu thỡ khụng những trang trải cho hoạt động hằng ngăy của cụng ty mă cũn bự đắp được một phần nhu cầu vốn lưu động tại cụng ty.
Sau đđy lă số liệu về khoản phải thu khõch hàng của cụng ty điện mõy miền trung trong năm 2003:
Nợợ đầu năm Phỏt sinh nợ Phỏt sinh cú Nợ cuối năm 45.163.148.015 92.691.477.609 112.655.649.478 25.198.976.146 Dựa văo bảng số liệu trớn ta cú số dư bỡnh quđn khoảng phải thu khõch hăng:
45.163.148.015 +25.198.976.146
= 35.181.062.081đ 2
Với số liệu như trớn ta tớnh được kỳ hạn thu tiền lă: 35.181.062.081ừ x 360
= 137 ngăy. 92.691.477.609
Nếu trong năm 2004 cụng ty õp dụng chớnh sõch chiết khấu bõn hăng với khõch hăng lă X%vă giảm kỳ hạn thu tiền xuống cũn 90 ngăy thỡ số dư bỡnh quđn khoản phải thu của cụng ty
92.691.477.609 x 90
= 23.172.869.402đ. 360
+ Khoản phải thu bình quân giảm mĩt giá trị là: 35.181.062.081 - 23.172.869.402 = 12.008.192.678 đơng.
Khi cụng ty õp dụng chớnh sõch chiết khấu bõn hăng lợi nhuận mă cụng ty cú được lă lợi nhuận cơ hội từ việc đầu tư toăn bộ tăi sản văo qũ trỡnh hoạt động sản xuất kinh doanh. Khoản lợi nhuận năy được xõc định như sau:
* Chi phớ vay ngắn hạn ngđn hăng khi cụng ty chưa thu tiền phải đi vay ngđn hăng để bự đắp lă: 7,2%/năm.
* Tỷ suất sinh lời của vốn lưu động tại cụng ty văo năm 2003.
LNTT 3.100.006.050 ừ
Tỷ suất sinh lời của VLĐ = x 100% = x 100% = 9,594% VLĐbq 32.311.586.448
Từ đú, ta cú tỷ suất lợi nhuận cơ hội từ việc đầu tư bộ phận tăi sản năy văo hoạt động sản xuất kinh doanh lă 7,2% + 9,594% = 16,794%.
Khi đú, mức lợi nhuận cơ hội thu được từ việc đầu tư bộ phận tăi sản năy: 12.008.192.678 x 16,794% = 2.016.655.878 đồng.
Để trõnh thiệt hại cho cụng ty khi sử dụng chớnh sõch chiết khấu bõn hăng năy thỡ lợi nhuận cơ hội mă cụng ty đạt được phải lớn hơn chi phớ chiết khấu bõn hăng khi cụng ty thực hiện chớnh sõch chiết khấu năy sẽ lăm cho lợi ớch của cụng ty tăng lớn, tức lă : 2.016.655.878 - 92.691.477.609 x X% > 0. Do đớ : X < 2,176%.
Ngoăi ra , cần phải xem xĩt chớnh sõch bõn hăng như thế cú thực sự khuyến khớch khõch hăng trả tiền hay chưa. Nếu khõch hăng khụng thể trả tiền sớm 47 ngăy thỡ cụng ty phải vay ngđn hăng để tại trợ cho khoảng phải thu với lời suất 7,2%/năm. Khi đú lời suất vay ngđn hăng sẽ lă (47/360)7,2% = 0,94%. Để khuyến khớch khõch hăng trả tiền sớm thỡ cụng ty phải õp dụng tỷ lệ chiết khấu nằm trong khoảng 0,94 < X% <2,176%. khi đú cụng ty vă khõch hăng đều cú lợi trong việc mua bõn khõch hăng trả tiền sớm vă hưởng chiết khấu cũn cụng ty thu tiền sớm trang trải cho hoạt động của cụng ty vă giải quyết được nhu cầu VLĐ đang tăng lăm cho cđn bằng tăi chớnh của cụng ty cú phần oan toăn hơn.
2. Quản trị hăng tồn kho vă cải thiện cđn bằng tăi chớnh:
Việc quản lý hăng tồn kho một cõch chặt chẻ đối với một cụng ty cú quy mụ lớn như cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ lă một cụng tõc rất khú khăn buột cõc nhă quản lý phải đưa ra một chớnh sõch hợp lý vă chặt chẽ.
Thực trạng tại cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ cho thấy tỡnh trạng hăng tồn kho tại cụng ty liớn tục tăng qua cõc năm đặc biệt lă trong năm 2003 lượng hăng tồn kho của cụng ty lă 164.576.783.067đ. để lượng hăng tồn kho của cụng ty giảm thỡ cụng tõc quản lý tại cụng ty phải cú một kế hoạch nhập hăng hõ một cõch hợp lý để vừa đõp ứng được nhu cầu của khõch hăng vừa giảm thiểu lượng hăng tồn kho xuống, đđy cũng chớnh lă nguyớn nhđn tõc động mạnh nhất lăm cho vốn của doanh nghiệp bị ứ đọng từ đú lăm cho nhu cầu vốn lưu động tại cụng ty tăng lớn. Đối với thực trạng tại cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ cho thấy khú cú thể õp dụng để xõc lập một mụ hỡnh đặt hăng tối ưu bởi vỡ nhu cầu khõch hăng lă khụng ổn định vă cụng ty khụng õp dụng phương thức nhập hăng hõ khi đờ bõn hết hăng. Chớnh vỡ thế, để giải quyết lượng hăng tồn kho thỡ cụng ty nớn thực hiện chớnh sõch tớn dụng khõch hăng được trỡnh băy ở phần trớn .
3. Xđy dựng qui trỡnh lập dự tõn tăi chớnh nhằm đảm bảo cđn bằng tăi chớnh tại cụng ty ừiúỷn maựy vaỡ kyớ thuỏỷt cọng nghúỷ: chớnh tại cụng ty ừiúỷn maựy vaỡ kyớ thuỏỷt cọng nghúỷ:
Để cho hoạt động sản xuất kinh doanh diển ra thỡ phải cú vốn nhưng quy mụ của hoạt động sản xuất nhỏ hay lớn tuỳ thuộc văo cơ cấu vốn vă với một mức doanh thu năo đú đũi hỏi phải cú một lượng vốn thớch hợp. Tuy nhiớn giữa hiệu quả sử dụng vốn sẽ tõc động rất mạnh đến mức doanh thu vă sự biến thiớn năy khụng nhất thiết lă phải theo một tỷ lệ năo đú.
Trong thực tế việc quản lý cấu trỳc tăi chớnh tại cụng ty luụn nảy sinh nhu cầu về vốn đũi hỏi nhă quản trị tăi chớnh phải tỡm kiếm cõc nguồn tăi trợ cho cụng ty một cõch hợp lý sự ước tớnh nhu cầu năy được gọi lă kế hoạch hõ tăi chớnh. Từ đú đưa ra một cấu trỳc tăi chớnh oan toăn.
Để lập dự tõn trong ngắn hạn phương phõp đơn giản nhất lă phương phõp tỷ lệ phần trăm trớn doanh thu. Quy trỡnh lập dự tõn bằng phương phõp tỷ lệ phần trăm trớn doanh thu đựoc tiến hănh như sau:
- Tớnh số dư bỡnh quđn cõc khoảng trong bản cđn đối kế tõn trong năm 2003.
- Tiếp đến chọn những khoản mục chịu sự biến động trực tiếp vă quan hệ chặt chẽ với doanh thu ,tớnh tỷ lệ phần trăm của cõc khoảng đú trớn doanh thu.
- Dựng tỷ lệ phần trăm đú để ước tớnh nhu cầu vốn cho năm sau theo dự tớnh doanh thu tiớu thụ sản phẩm.
- Từ đú tỡm kiếm nguồn tăi trợ cho nhu cầu vốn kinh doanh tại cụng ty. Thực tế tại cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ, doanh thu trong năm 2004 của cụng ty sẽ lă: 720,286,657,736đ.
Quy trỡnh lập dự tõn tăi chớnh văo năm 2004 của cụng ty điện mõy vă kỷ thuật cụng nghệ như sau:
Bước1: lập bảng trớch số dư cõc tăi khoản trong bảng cđn đối kế tõn 2003 như bảng sau:
Bảng số 14: bảng trớch số dư cõc tăi khoản trong bảng cđn đối kế tõn năm 2003 tại cụng ty ừiúỷn maựy vaỡ kyớ thuỏỷt cọng nghúỷ
Tăi sản Số tiền Nguồn vốn Số tiền
A. TSLĐ&ĐTNH 236.418.153.553A. Nợ Phải trả 218.195.706.189III. KPhải thu 48.212.166.749I. Nợ ngắn hạn 126.307.875.631 III. KPhải thu 48.212.166.749I. Nợ ngắn hạn 126.307.875.631