Tài liệu hạn chế xem trước, để xem đầy đủ mời bạn chọn Tải xuống
1
/ 12 trang
THÔNG TIN TÀI LIỆU
Thông tin cơ bản
Định dạng
Số trang
12
Dung lượng
572,97 KB
Nội dung
3/19/20111TÀTÀI I CHÍCHÍNH DOANH NGHINH DOANH NGHIỆỆPPTÀI CHÍNH TIỀN TỆChChươương : Tài chính doanh nghiệpng : Tài chính doanh nghiệp1. Các hình thức tô chức doanh nghiệp2. Bản chất và vai trò của tài chính doanhnghiệp3. Tô chức tài chính doanh nghiệp4. Cấu trúc tài chính doanh nghiệp5. Cơ chế tài trợ6. Thu nhập và lợi nhuận3/19/2011 3311. . CáCác c hìhình thnh thứức tc tổ ổ chchứức doanh c doanh nghinghiệệpp Công ty cổ phần là doanh nghiệp, trong ñó:- Vốn ñiều lệ ñược chia thành nhiều phần bằng nhau gọi làcổ phần;- Cổ ñông có thể là tổ chức, cá nhân; số lượng cổ ñông tốithiểu là ba và không hạn chế số lượng tối ña;- Cổ ñông chỉ chịu trách nhiệm về các khoản nợ và nghĩavụ tài sản khác của doanh nghiệp trong phạm vi số vốnñã góp vào doanh nghiệp; Công ty trách nhiệm hữu hạn hai thành viên là doanhnghiệp, trong ñó:-Thành viên có thể là tổ chức, cá nhân; số lượng thànhviên không vượt quá năm mươi;- Thành viên chịu trách nhiệm về các khoản nợ và nghĩavụ tài sản khác của doanh nghiệp trong phạm vi số vốncam kết góp vào doanh nghiệp; Công ty trách nhiệm hữu hạn một thành viên:là doanh nghiệp do một tổ chức hoặc một cá nhân làm chủ sởhữu (sau ñây gọi là chủ sở hữu công ty); chủ sở hữu công tychịu trách nhiệm về các khoản nợ và nghĩa vụ tài sản khác củacông ty trong phạm vi số vốn ñiều lệ của công ty. Công ty hợp danh là doanh nghiệp, trong ñó:-Phải có ít nhất hai thành viên là chủ sở hữu chung của công ty,cùng nhau kinh doanh dưới một tên chung (sau ñây gọi làthành viên hợp danh); ngoài các thành viên hợp danh có thểcó thành viên góp vốn;- Thành viên hợp danh phải là cá nhân, chịu trách nhiệm bằngtoàn bộ tài sản của mình về các nghĩa vụ của công ty;-Thành viên góp vốn chỉ chịu trách nhiệm về các khoản nợ củacông ty trong phạm vi số vốn ñã góp vào công ty.Doanh nghiệp tư nhân là doanh nghiệp do một cá nhânlàm chủ và tự chịu trách nhiệm bằng toàn bộ tài sản của mìnhvề mọi hoạt ñộng của doanh nghiệp.22. Bản chất và vài trò TCDN. Bản chất và vài trò TCDN2.1. Doanh nghiệp và các ñặc ñặc trưng của DN:Khái niệm:Doanh nghiệp là tổ chức kinh tế có tênriêng, có tài sản, có trụ sở giao dịch ổn ñịnh, cócon dấu, ñược ñăng ký kinh doanh theo quy ñịnhcủa pháp luật nhằm mục ñích thực hiện các hoạtñộng kinh. ðặc trưng:- Là tổ chức kinh tế thực hiện chức năng kinhdoanh- Hoạt ñộng kinh doanh của doanh nghiệp là sự kếthợp các nhân tố ñầu vào như vốn lao ñộng ñể tạora các sản phẩm hàng hoá và ñược tiêu thụ trên thịtrường với mục ñích lợi nhuận.11. . BảnBản chấtchất vàvà vàivài tròtrò TCDN TCDN - Bản chất tài chính doanh nghiệp- Về hiện tượng: TCDN phản ánh sự vận ñộng chuyển dịch của cácluồng giá trị phát sinh trong quá trình sản xuất kinh doanh và trựctiếp phục vụ cho quá trình này của doanh nghiệp.- Về bản chất tài chính: TCDN là hệ thống các quan hệ kinh tế phátsinh trong quá trình phân phối các nguồn lực tài chính. ðược thểhiện thông qua quá trình huy ñộng và sử dụng các loại vốn, quỹ tiềntệ nhằm phục vụ cho hoạt ñộng kinh doanh của doanh nghiệp.Các quan hệ kinh tế cấu thành bản chất TCDN gồm:-Quan hệ kinh tế giữa doanh nghiệp và nhà nước: nộp thuế,lê phí, cáckhỏan khác, nha nước tài trơ vốn cho vay ưu ñãi ñối với DN-Quan hệ kinh tế giữa doanh nghiệp với thị trường: thi trường hànghóa, thi trường lao ñộng, thi trường tài chính (DN mua NVL, thuêlao ñộng, phát hành trái phiếu cô phiếu huy ñộng vốn cho SX vatiêu thu hàng hóa sản xuất ra-Quan hệ kinh tế trong nội bộ doanh nghiệp: chi tra lương thưởng phúclợi, quan hê thanh toán trong nội bô DN, phân phối lợi nhuận sauthuê với cô ñông
3/19/2011211.Bản .Bản chấtchất vàvà vàivài tròtrò TCDN TCDN 1.3. Vai trò của TCDNXuất phát từ cơ chế kinh tế, trong ñiều kiệnkinh tế thị trường, TCDN thực hiện các vai tròsau: Tổ chức huy ñộng và phân phối sử dụng cácnguồn lực tài chính có hiệu quả. Tạo lập các ñòn bẩy tài chính ñể kích thích,ñiều tiết các hoạt ñộng kinh tế trong doanhnghiệp. Kiểm tra ñánh giá hiệu quả các hoạt ñộng kinhdoanh của doanh nghiệp11.Bản .Bản chấtchất vàvà vàivài tròtrò TCDNTCDN 1.3. Vai trò của TCDN Tổ chức huy ñộng và phân phối sử dụng cácnguồn lực tài chính có hiệu quả:-Xác ñịnh ñúng ñắn nhu cầu vốn cho SXKD trongtừng thời ky-Lựa chọn phương án va hình thức huy ñộng vốnthích hợp, ñáp ứng nhu cầu vốn hoạt ñộng của DN với chi phí huy ñộng vốn thấp nhất-ðánh gia va lựa chọn dư án ñầu tư, chọn ra ñượcdư án ñầu tư tối ưu, huy ñộng vốn có lợi nhất, bô trí cơ cấu vốn hợp ly, tăng nhanh vòng quay vốn, nâng cao kha năng sinh lời của vốn kinh doanh 1.3. Vai trò của TCDN Tạo lập các ñòn bẩy tài chính ñể kích thích, ñiều tiết các hoạtñộng kinh tế trong doanh nghiệp: thê hiện thông qua việc tạosưc mua hơp ly thu hút vốn ñầu tư, lao ñộng, vật tư côngnghê, xác ñịnh gia bán hợp ly va thông qua hoạt ñộng phânphối thu nhập của doanh nghiệp, phân phối các quy của doanhnghiệp… Kiểm tra ñánh giá hiệu quả các hoạt ñộng kinh doanh củadoanh nghiệpTình hình tài chính của doanh nghiệp là tấm gương phản ánhtrung thực nhất mọi hoạt ñộng kinh doanh của doanh nghiệpThông qua các chỉ tiêu tài chính, các nha quả ly DN nhận thấythực trạng quá trình SXKD của doanh nghiệp, phát hiện kịpthời những vướng mắc, tồn tại tư ño ñưa ra những giải phápthích hợp ñiều chỉnh hoạt ñộng SXKD ñê ñạt mục tiêu ña ñêra1.Bản chất và vài trò TCDN 22 TTổ ổ chchứức c tàtài i chíchính doanh nghinh doanh nghiệệpp2.1Khái niệm:Tổ chức tài chính doanh nghiệp là việc hoạch ñịnh chiến lược về sử dụng tài chính và hệ thống các biện pháp ñể thực hiện chiến lược ñó nhằm ñạt mục tiêu kinh doanh của doanh nghiệp trong một thời kỳ2.2 Các nhân tố ảnh hưởng ñến tổ chức tài chính doanh nghiệp-Hình thức pháp lý tổ chức DN (DNNN, Cty CP,TNHH, Hợp danh,DNTN)-ðặc ñiểm kinh tế kỹ thuật của ngành kinhdoanh (CN,GTVT,XD, TM,DV… )22 TTổ ổ chchứứcc tàtàii chíchínhnh doanhdoanh nghinghiệệpp2.2 Các nhân tô ảnh hưởng ñến tô chức tài chính doanhnghiệp-Môi trường kinh doanh:Thi trường tài chính, thi trường hàng hóa phát triển tạo ñiềukiện cho DN huy ñộng vốn, mua NVL, MMTB va bánhàng hóa thuận lợi.Gia cả, lãi suất ñều ảnh hưởng ñến sư tăng giảm chi phí tàichính va sư hấp dẫn các hình thức tài trơ khác nhauSư tiến bô khoa học công nghê Dn cần có vốn ñầu tư lớn vachọn hướng ñầu tư thích hợpChính sách kinh tê va tài chính của nha nước ñối với DNphu hợp sẽ có tác dụng ổn ñịnh môi trường tài chính, tạoñiều kiện cho doanh nghiệp ñầu tư phát triển, khuyếnkhích tích tu vốn, sư dụng vốn tiết kiệm có hiệu quả22 TTổ ổ chchứức c tàtài i chíchính doanh nghinh doanh nghiệệpp2.3 Nguyên tắc tô chức tài chính doanh nghiệpNguyên tắc tôn trọng pháp luật: doanh nghiệp hiểu luật, ñầu tưñúng hướngNguyên tắc hạch toán kinh doanh: lấy thu bu chi va có lãi ( sảnxuất cái gi? Sản xuât như thê nào? Sản xuất cho ai?)Nguyên tắc giư chư tín: tôn trọng các cam kết thanh toán, chi trahợp ñồng kinh tê, góp vốn ñầu tư, phân chia thu nhập.ðầu tưñổi mới công nghê, cải tiến ky thuật nâng cao chất lượng sảnphẩm, giư vững gia trị thương hiệu của doanh nghiệp.Nguyên tắc an toàn phòng ngừa rủi ro: an toàn trong việc lựachọn nguồn vốn, ñối tác ñầu tư liên doanh, trong sư dụngvốn…DN cần ñầu tư vào nhiều lĩnh vực, nhiều hoạt ñộng ñêpân tán rủi ro, tạo lập các quy dư phòng
3/19/2011333.Cấu trúc tài chính doanh nghiệp.Cấu trúc tài chính doanh nghiệpXem bảng cân đối tài chính doanh nghiệpTài sản Nợ và vốnTài sản lưu độngTài sản cố đònhTài sản tài chínhNợ thường xuyên (ngắnhạn)Nợ dài hạnVốn cổ phần (điều lệ)Lợi nhuậnCấùu trúc tài chính doanh nghiệp được xem dưới gốc độ:- Cấu trúc tài sản- Cấu trúc nguồn vốn3.1.1Khái niệm và các đặc trưng tài sản kinhdoanh- Tài sản kinh doanh của doanh nghiệp được xem làmột khối lượng giá trị biểu hiện dưới dạng các tàisản dùng cho sản xuất kinh doanh, được doanhnghiệp tạo lập và đưa vào kinh doanh nhằm mụcđích sinh lời.- ðặc điểm: Tài sản phải đầy đủ mới đảm bảo cho hoạt độngkinh doanh có thể tiến hành và kinh doanh ổn định. Q trình ln chuyển vốn tài sản gắn liền với qtrình sản xuất kinh doanh ( T – H – T’), giá trịkhơng bị mất đi mà phải khơng ngừng lớn lên saumỗi chu kỳ kinh doanh.33 1 1 Cấu trúc tài sảnCấu trúc tài sản33 11 11Khái niệm và các Khái niệm và các đđặc trặc trưưng tài sản kinh doanh ng tài sản kinh doanh Vốn kinh doanh của DN là biểu hiện bằng tiền của tồn bộ tài sản hữu hình và tài sản vơ hình được đầu tư vào SXKD nhằm mục đích lợi nhuận Phân biệt tiền và vốn. Tiền gọi là vốn đảm bảo các u cầu;-Tiền phải đại diện cho một lượng hàng hóa nhất định-Tiền phải được tích tụ và tập trung đến một lượng nhất định, đủ sức để đầu tư cho một dự án kinh doanh.- Tiền phải vận động nhằm mục đích sinh lời- T – H…SX…H’ – T’- T – H – T’- T – T’Cấu trúc nCấu trúc nguồn vốn kinh doanhguồn vốn kinh doanhCăn cứ vào tính chất kinh tế có thể chia nguồnvốn kinh doanh của doanh nghiệp làm hai loại: Nguồn vốn chủ sở hữu: là bộ phận nguồn vốnmà khi sử dụng doanh nghiệp khơng phải cam kếthồn trả cho các chủ sở hữu nó, gồm:◦ Nguồn vốn góp ban đầu khi doanh nghiệp mới thành lập: là bộphận hình thành vốn điều lệ do các chủ sở hữu đầu tư.◦ Nguồn vốn được bổ sung trong q trình kinh doanh: là nhữngnguồn từ bên trong (các quỹ trích lập từ lợi nhuận sau thuế) vàcác nguồn tư bên ngồi (liên doanh, phát hành cổ phiếu…)(tiếp theo)(tiếp theo) Nợ phải trả: là số tiền mà doanh nghiệp đichiếm dụng hoặc vay mượn dùng làm vốn kinhdoanh với cam kết sẽ hồn trả lại cho các chủ sởhữu sau một thời gian nhất định. Gồm:◦ Nợ ngân hàng◦ Nợ người bán◦ Nợ người lao động◦ Nợ nhà nước◦ Nợ khác… 33 11 22 NguNguồồn vn vốốn kinh doanhn kinh doanh+Nguồn vốn chủ sở hữu; là nguồn vốn thuộc sở hữu của doanh nghiệp. Khi DN mới thành lập thì nguồn VCSH hình thành do chủ DN, các nhà đầu tư góp vốn, trong q trình hoạt động SXKD nguồn VCSH được bổ sung từ kết quả kinh doanh như lợi nhuận để lại, quỹ đầu tư, quỹ dự trữ tài chính . Loại hình DN khác nhau thì nguồn VCSH khác nhau:DNNN : NSNN cấp khi DN mới thành lập.DNTN,Cty TNHH 1 thành viên cá nhân làm chủ: do chủ DN bỏ ra khi thành lập DN.Cty TNHH, Cty hợp danh: nguồn đóng góp theo tỷ lệ cam kết của các chủ đầu tư khi thành lập DN.Cty CP : nguồn vốn từ phát hành cổ phiếu. +Các khoản nợ phải trả: DN huy động từ vay nợ, th mua, ứng trước tiền hàng, mua chịu hàng hóa,nhận ký quỹ, đặt cọc, nợ thuế, nợ lương…
3/19/20114Phân Phân loạloại ni nợ phảợ phải i trả trả theo ththeo thờời i hạhạn:n: Phân loại nợ phải trả theo thời hạn: Nợ ngắn hạn: là nợ doanh nghiệp có trách nhiệm phải trả trong 1 năm hoặc 1 chu kỳ kinh doanh-Vay ngắn hạn; ñầu tư TSLð như mua NVL, trả nợ ñến hạn-Nợ dài hạn ñến hạn trả: nợ dài hạn ñến hạn trả trong niên ñộ kế toán-Các khoản phải trả: cho người bán, người mua trả tiền trước,thuế và các khoản nộp NSNN, phải trả CNV tiền lương, phụ cấp, phải trả cho ñơn vị nội bộ,phải trả phải nộp khác như ký quỹ, ñăt cọc ngắn hạn, BHXH, BHYT,trả lãi các bên tham gia góp vốn… Phân nợ như trên giúp việc ñánh giá tính chất từng khoản nợ ñể bố trí nguồn và thời gian trả nợ phù hợp có tính ñến thứ tự ưu tiên Nợ dài hạn: là khoản nợ mà thời gian trả nợ trên 1 năm hoặc trên 1 chu kỳ kinh doanh, dùng ñầu tư TSCð, VLð thường xuyên-Vay dài hạn-Nợ vay dài hạn khác, chủ yếu là thuê tài chính. Nợ khác:-Nhận ký quỹ, ñặt cọc; tài sản ký quỹ, ñặt cọc dưới dạng tiền-Chi phí phải trả hay chi phí trích trước: chi phí ghi nhận trong kỳ nhưng thực tế chưa phát sinh, nhằm không gây biến ñộng chi phí SXKD. Phân loại nợ phải trả theo thời gian có tác dụng bố trí nguồn trả nợ kịp thời và không bị ñộng vốn, giúp ñánh giá ñúng khả năng thanh toán của DNCấu trúc tài sản Cấu trúc tài sản 3.1.3Tài sản cố ñịnh – Vốn cố ñịnhTSCð là tài sản tham gia vào nhiều chu kỳ SXKD như thiết bị nhà xưởng…Giá trị TSCð ñược chuyển dần từng phần vào giá trị sản phẩm của mỗi chu kỳ SXKD và bù ñắp dưới dạng trích khấu hao từ doanh thu tiêu thụ-TSCð của doanh nghiệp là những tài sản thỏa mãn 2 ñiềukiện sau:◦ Có giá trị lớn (10.000.000ñồng)◦ Thời gian sử dụng lâu dài (trên 1 năm)- Vốn cố ñịnh là biểu hiện bằng tiền của toàn bộ TSCð dùngtrong hoạt ñộng kinh doanh của doanh nghiệp.Vì vậy vốn cố ñịnh có những ñặc trưng cơ bản sau:◦ ðược bố trí trên từng công ñoạn cụ thể của chu trình, tham giavào nhiều chu kỳ kinh doanh như hình thái biểu hiện khôngthay ñổi.◦ Giá trị ñược kết chuyển dần từng phần vào chi phí kinh doanh,cho nên chu kỳ quây vòng vốn cố ñịnh là lâu dài. ðặc ñiểm vận ñộng của VCð-VCð tham gia vào nhiều chu kỳ SX và chuyển dần từng phần vào giá thành sản phẩm, tương ứng phần hao mòn của TSCð.VCð ñược thu hồi dần từng phần hao mòn của TSCð, ñến khi TSCð hết thời gian sử dụng, giá trị của nó ñược thu hồi về ñủ thì vốn cố ñịnh mới hoàn thành 1 vòng luân chuyển.VCð ñược bù ñắp bằng biện pháp khấu hao, tức trích lại phần giá trị hao mòn của TSCð. Tiền trích lại hình thành quỹ khấu hao. Quỹ KHTSCð dùng duy trì năng lực sản xuất bình thường của TSCð dùng ñể tái sản xuất TSCð- Quản lý TSCð- VCð: Phân loại TSCð theo các tiêu thức khác nhau ñể bố trí sử dụngvà bảo quản có hiệu quả. Lập kế hoạch trích KHTSCð hợp lý ñể bảo toàn vốn. Sử dụng các nguồn vốn có quy mô lớn và tính ổn ñịnh cao ñểñầu tư TSCð. Quản lý VCð bao hàm cả quản lý về mặt giá trị và quản lý mặt hiện vật. Quản lý mặt giá trị của VCð là quản lý quỹ KH, cần ñánh giá lại TSCð chính xác làm cơ sở cho việc trích KH hợp lý, lựa chọ phương pháp KH thích hợp ñể ñảm bảo thu hồi vốn. Bảo toàn VCð về mặt hiện vật duy trì thương xuyên năng lực sản xuất ban ñầu của nó, thực hiện ñúng quy ñịnh sử dụng bảo dưỡng Bảo toàn VCð về mặt giá trị phải duy trì ñược sức mua của VCð ở thời ñiểm hiện tại so với thời ñiểm bỏ vốn ñầu tưTSCð TSCð có có ththể ể chia chia thàthànhnh Tài sản cố ñịnh hữu hình: là những tư liệu lao ñộngchủ yếu có hình thái vật chất thoả mãn các tiêu chuẩncủa tài sản cố ñịnh hữu hình, tham gia vào nhiều chukỳ kinh doanh nhưng vẫn giữ nguyên hình thái vậtchất ban ñầu như nhà cửa, vật kiến trúc, máy móc,thiết bị, phương tiện vận tải . Tài sản cố ñịnh vô hình: là những tài sản không cóhình thái vật chất, thể hiện một lượng giá trị ñã ñượcñầu tư thoả mãn các tiêu chuẩn của tài sản cố ñịnh vôhình, tham gia vào nhiều chu kỳ kinh doanh, như mộtsố chi phí liên quan trực tiếp tới ñất sử dụng; chi phívề quyền phát hành, bằng phát minh, bằng sáng chế,bản quyền tác giả . .
3/19/20115TSCð TSCð có có ththể ể chia chia thàthànhnh Tài sản cố ñịnh thuê tài chính: là nhữngTSCð mà doanh nghiệp thuê của công tycho thuê tài chính. Khi kết thúc thời hạnthuê, bên thuê ñược quyền lựa chọn mualại tài sản thuê hoặc tiếp tục thuê theo cácñiều kiện ñã thỏa thuận trong hợp ñồngthuê tài chính. Tổng số tiền thuê một loạitài sản quy ñịnh tại hợp ñồng thuê tàichính ít nhất phải tương ñương với giá trịcủa tài sản ñó tại thời ñiểm ký hợp ñồng. ðặc ñiểm của TSCð:-Tham gia nhiều chu kỳ SXKD, không thay ñổi hình thái vật chất.-Giá trị của tài sản giảm dần do bị hao mòn, biểu hiện là sự giảm dần về giá trị và giá trị sử dụngHao mòn hữu hình chỉ có ñối với TSCð hữuhình, giảm dần về giá trị sử dụng và giá trị.Hao mòn vô hình xuất hiện ñối với TSCð hữuhình và TSCð vô hình, biểu hiện là TSCð thuần túy giảm về mặt giá trịPhân loại tài sản cố ñịnh:-Căn cứ quyền sở hữu: TSCð thuộc sở hữu của DN, TSCð ñi thuê-Căn cứ tình hình sử dụng TSCð: TSCð dùng SXKD, TSCð dự trữ, TSCð chờ thanh lý-Căn cứ công dụng TSCð: TSCð dùng trực tiếp SXKD, quản lý, bán hàng, phúc lợiQuảQuản n lý lý vvề giá trị ề giá trị TSCð TSCð Phương pháp khấu hao ñường thẳng:◦ Theo phương pháp này mức khấu hao hằng năm ñược xác ñịnh theo công thứcNGMKH= Tðường khấu haoMức KHThời gianPhương pháp khấu hao theo số dư Phương pháp khấu hao theo số dư giảm dần có ñiều chỉnhgiảm dần có ñiều chỉnhMức trích khấu hao hàng năm của tài sản cố ñịnh=Giá trị còn lại của tài sản cố ñịnhxTỷ lệ khấu hao nhanhTỷ lệ khấu khao nhanh(%)=Tỷ lệ khấu hao tài sản cố ñịnh theo phương pháp ñường thẳngxHệ sốñiều chỉnhTỷ lệ khấu hao tài sản cố ñịnh theo phương pháp ñường thẳng (%)=1______________________________ x 100Thời gian sử dụng của tài sản cố ñịnhTỷ lệ khấu hao nhanh xác ñịnh theo công thức sauTỷ lệ khấu hao tài sản cố ñịnh theo phương pháp ñường thẳng - Xác ñịnh mức trích khấu hao năm của tài sản cố ñịnh trong các năm ñầu theo công thức dưới ñây: +Phương pháp khấu hao theo số lượng, khối lượng +Phương pháp khấu hao theo số lượng, khối lượng sản phẩmsản phẩmMức trích khấu hao trong tháng của tài sản cố ñịnh =Số lượng sản phẩm sản xuất trong tháng XMức trích khấu hao bình quân tính cho một ñơn vị sản phẩmMức trích khấu hao bình quân tính cho một ñơn vị sản phẩm= Nguyên giá của tài sản cố ñịnh___________________________Sản lượng theo công suất thiết kếMức trích khấu hao năm của tài sản cố ñịnh =Số lượng sản phẩm sản xuất trong năm xMức trích khấu hao bình quân tính cho một ñơn vị sản phẩm- Xác ñịnh mức trích khấu hao trong tháng của tài sản cố ñịnh theo công thức dưới ñây:- Mức trích khấu hao năm của tài sản cố ñịnh bằng tổng mức trích khấu hao của 12 tháng trong năm, hoặc tính theo công thức sau:(tiếp)(tiếp) Nhận xét:◦ Mỗi cách tính có kết quả khấu hao khác nhau◦ Doanh nghiệp cần lựa chọn phương thức thích hợp với từng loại tài sản cố ñịnh: Nhà xưởng… khấu hao ñường thẳng Thiết bị công nghệ… khấu hao nhanh
3/19/20116NhNhữững ng chỉ chỉ tiêu ñtiêu ñáánh nh giá giá hihiệệu u quả quả ssử dụử dụng VCðng VCð Chỉ tiêu hiệu suất sử dụng VCð: phản ánh 1 ñồng VCð tạo ra bao nhiêu ñồng doanh thu.Chỉ tiêu hiệu suất sư dụng VCð=Doanh thu(DT thuân)/SôVCð binhquân trong kyChỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận VCð: phản ánh 1 ñồng VCð tạo ra bao nhiêu ñồng lợi nhuậnChỉ tiêu ty suất lợinhuận VCð=Lợi nhuân trước thuê TNDN/Sô VCð binh quân trong kyChỉ tiêu hệ số hao mòn TSCð: phản ánh mức ñộ hao mòn của TSCð trong DN so với thời ñiểm ñầu tư ban ñầuChỉ tiêu hê sô hao mònTSCð=Sô tiên hao mon luy kê/NG TSCð ởthời ñiêm ñanh giaHệ số trang bị TSCð: phản ánh giá trị TSCð bình quân trang bị cho 1 công nhân trực tiếp sản xuấtHê sô trang bị TSCð=NG TSCð binh quân trong ky/ Sôlượng công nhân trực tiêp san xuâtCấu trúc tài sảnCấu trúc tài sản3.1.4Tài sản lưu ñộng – Vốn lưu ñộngBộ phận tài sản phục vụ cho hoạt ñộng kinh doanh có thờigian luân chuyển dưới 1 năm, mang các ñặc trưng sau: Luôn thay ñổi hình thái biểu hiện qua mỗi công ñoạncủa chu trình kinh doanh, nhằm hướng ñến một hìnhthái vật chất có một giá trị sử dụng mới. Vì vậy, TSLðluân chuyển qua các công ñoạn của chu kỳ. Giá trị TSLð ñược kết chuyển toàn bộ vào chi phíkinh doanh và sẽ ñược thu hồi từ thu nhập, thời gianluân chuyển vốn lưu ñộng ngắn.+VLð: biểu hiện bằng tiền toàn bộ tài sản lưu ñộng của DN phụ vụ cho quá trình sản xuất kinh doanh của DN 3.1.4 Tài sản lưu ñộng – Vốn lưu ñộngCăn cứ vào vòng tuần hoàn TSLð chia làm 4 loại:+ Tiền và tương ñương tiền: tiền mặt tồn quỹ, TGNH, tiền ñang chuyển, vàng, bạc, kim khí quý, ñá quý+ Các khoản phải thu: phải thu khách hàng, ứng trước cho người bán, phải thu nội bộ, phải thu khác,+ Hàng tồn kho: hàng hóa, thành phẩm, NVL, hàng mua ñang ñi trên ñường, dụng cụ, hàng hóa gởi bán, CPSXKD dở dang, hàng hóa kho bảo thuế, hàng hóa bất ñộng sản+TSLð khác: tạm ứng người lao ñộng, chi phí chờ phân bổ, các khoản cầm cố, ñặt cọc, ký quỹ ngắn hạn- Quản lý TSLð-VLð+ TSLð bao gồm:Tiền ,Các khoản phải thu,Các loại nguyên vật liệuhàng hoá+ Dựa vào ñặc ñiểm của từng loại hình kinh doanh và quy trìnhkinh doanh mà doanh nghiệp sẽ bố trí lượng vốn lưu ñộng hợp lýnhằm ñảm bảo cho quá trình kinh doanh ñược tiến hành liên tụcvà ñạt hiệu quả cao. quản lý tài sản lưu ñộng theo phươngpháp ñịnh mức và giới hạn.+ ðầu tư TSLð từ nhiều nguồn vốn khác nhau, căn cứ vào thờigian quay vòng vốn mà có kế hoạch khai thác sử dụng vốn hợplý.+Quản lý sử dụng vốn có hiệu quả phải tiến hành phân loại VLð theo các tiêu thức khác nhau:Theo vai trò từng loại VLð trong SXKD gồm: VLð khâu dự trữ, khâu sản xuất và khâu lưu thông.Theo hình thái biểu hiện: Vốn vật tư hàng hóa, vốn bằng tiền.Phân loại theo quan hệ sở hữu hay nguồn hình thànhNhNhữững ng chỉ chỉ tiêu ñtiêu ñáánh nh giá giá hihiệệu u quả quả ssử ử dụdụng VLðng VLðChỉ tiêu tốc ñộ luân chuyển vốn:L = M/V -L: Số lần luân chuyển trong kỳ -M: Tổng mức luân chuyển -V: VLð bình quân trong kỳChỉ tiêu kỳ luân chuyểnK = 360/L -K: là kỳ luân chuyển -L: Số lần luân chuyểnChỉ tiêu doanh lợi VLðChỉ tiêu doanhlợi VLð=Lợi nhuân trước thuêTNDN/VLð binh quân trongkyCấu trúc tài sảnCấu trúc tài sảnTài sản ñầu tư tài chính-Là các tài sản ñầu tư tài chính hình thành trong quá trình kinh doanh của doanh nghiệp.(dùng một phần vốn KD ñầu tư ra bên ngoài).-ðầu tư tài chính nhằm:-Vốn tạm thời nhàn rỗi sinh lời-Tận dụng lợi thế của DN trong hoạt ñộng liên doanh-Tận dụng các cơ hội trong ñầu tư tài chính-Tạo nguồn dự trữ ñảm bảo khả năng thanh toán nợ ñến hạn
3/19/20117- Các loại tài sản ñầu tư tài chính:◦ Các khoản tiền gửi ngân hàng, cho vay◦ Các khoản liên doanh◦ Góp vốn cổ phần◦ Các loại trái phiếu, cổ phiếu◦ Tài sản cho thuê◦ Mua bán ngoại têCăn cư vào thời hạn ñầu tư: -ðầu tư tài chính ngắn hạn-ðầu tư tài chính dài hạnCấu trúc nCấu trúc nguồn vốn kinh doanhguồn vốn kinh doanh Là sự hổn hợp giữa nợ và vốn chủ sở hữu + lợinhuận phản ánh sự chọn các nguồn tài trợ Khi phát sinh một dự án ñầu tư mới doanhnghiệp có thể lựa chọn nguồn tài trợ theo 2 cách:◦ Vay nợ◦ Huy ñộng vốn cổ phần3/19/2011 39Hoạt Hoạt ññộng ộng ññầu tầu tưư và Hoạt và Hoạt ññộng tài chínhộng tài chínhthể hiện kết quả trên thể hiện kết quả trên Bảng cân Bảng cân ññối kế toánối kế toánTÀI SẢN-Tài sản ngắn hạn: Tiền mặt Khoản phải thu Hàng tồn kho-Tài sản dài hạn-ðầu tư dài hạnHUY ðỘNG VỐN-Nợ phải trả: Mua chịu Vay mượn-Vốn chủ sở hữu: Vốn góp Lợi nhuận giữ lạiHOẠT ðỘNG ðẦU TƯ HOẠT ðỘNG TÀI CHÍNH3/19/2011 40Bảng cân Bảng cân ññối kế toánối kế toánCông ty ABC, ngày Công ty ABC, ngày 3131//1212TÀI SẢN 2008 2009 NỢ VÀ VỐN 2008 2009Tiền mặt 200 2 Vay ngân hàng 250 130Khoản phải thu 100 458 Khoản phải trả 152 140Hàng tồn kho 220 550 Cộng nợ ngắn hạn 402 270Cộng tài sản ngắn hạn 520 1.010 Vốn góp (chủ sở hữu) 800 1.028Tài sản cố ñịnh (ròng) 920 850 Lợi nhuận giữ lại 238 562Trong ñó, Cộng vốn chủ sở hữu1.0381.590Nguyên giá (giá gốc) 1000 970Khấu hao tích lũy (80) (120)Tổng cộng 1.440 1.860 Tổng cộng 1.440 1.8603/19/2011 41Dòng tiền mặt thu vào, chi ra Dòng tiền mặt thu vào, chi ra thể hiện kết quả trên thể hiện kết quả trên Báo cáo ngân lBáo cáo ngân lưưuuMua hàng hóa,dịch vụHoạt ñộngkinh doanhBán hàng hóa,dịch vụTrả cổ tức, trảvốn, trả lãiBán thanh lýtài sản cố ñịnhDÒNG THU VÀO(cash in flows)DÒNG CHI RA(cash out flows)Mua sắmtài sản cố ñịnhHoạt ñộngñầu tưHuy ñộng vốn(cổ phiếu, trái phiếu)Hoạt ñộngtài chính3/19/2011 42Khái quát bằng dạng Khái quát bằng dạng ññẳng thứcẳng thứccác báo cáo tài chínhcác báo cáo tài chính Bảng cân ñối kế toán:TÀI SẢN = NỢ PHẢI TRẢ + VỐN CHỦ SỞ HỮU(thể hiện tình hình tài chính tại một thời ñiểm nhất ñịnh Báo cáo thu nhập:DOANH THU - CHI PHÍ = LỢI NHUẬN(thể hiện kết quả kinh doanh của một thời kỳ Báo cáo ngân lưu (dòng tiền):DÒNG TIỀN VÀO – DÒNG TIỀN RA = DÒNG TIỀN RÒNG(thể hiện dòng tiền mặt thu vào, chi ra của một thời kỳ !
3/19/2011843 3/19/2011 Liên hệ ñẳng thức kế toán như sau:Tài sản Nợ phải trả Vốn chủ sở hữu+=Lợi nhuận giữ lạiñầu kỳ+Doanhthu-ChiphíCổtức-Tài sản Nợ phải trả+=Vốn góp+Lợi nhuận giữ lạiCCơơ chế tài trợchế tài trợNgười tiết kiện-Hộ gia ñình-Doanh nghiệp-Chính phủ-Nước ngoàiNgười cần vốn-Hộ gia ñình-Doanh nghiệp-Chính phủ-Nước ngoàiTrung gian tài chínhThị trường tài chínhVốn Vốn Vốn Vốn Tài trợ gián tiếpTài trợ trực tiếpCCơơ chế tài trợchế tài trợNgười tiết kiệnTrung giantàichínhDoanhnghiệpTiền gửiLãi Tiền vayLãi Tài trợ gián tiếpXây dựng cơ cấu vốn tài trợNhà quản trị tài chính phải xác ñịnh cấu trúc vốn huy ñộng sao cho vừa ñảm bảo giảm thiểu chi phí huy ñộng, gia tăng giá trị cho doanh nghiệp ñồng thời vẫn kiểm soát ñược rủi roCCơơ chế tài trợchế tài trợTài trợ trực tiếpThị trường chứng khoán kết nối trực tiếp giữa người tiết kiệmvà người có nhu cầu về vốn.Người tiết kiệm có nhiều cơ hội mua nhiều loại chứng khoán.Các công ty cổ phần có nhiều cơ hội tiếp cận các nguồn vốntiết kiệm.-Hộ gia ñình-Nhà ñầu tư-Doanh nghiệp-Chính phủThị trườngTài chínhVốn Vốn 33 11 55Chi Chi phí sảphí sản xun xuấất kinh doanht kinh doanh 3.1.5.1Khái niệm:-Chi phí SXKD là biểu hiện bằng tiền của toàn bộ các hao phí về vật chất và lao ñộng mà doanh nghiệp bỏ ra ñể SXKD trong một thời kỳ nhất ñịnh-Giá thành sản xuất sản phẩm là toàn bộ biểu hiện bằng tiềncủa tổng số các hao phí về lao ñộng vật hóa và lao ñộngsống mà doanh nghiệp ñã chi ra ñể sản xuất và tiêu thụmột ñơn vị hay một khối lượng sản phẩm nhất ñịnh.Nói cách khác giá thành sản phẩm là những chi phí sản xuấtgắn liền với một kết quả sản xuất nhất ñịnh. Như vậy, giáthành sản phẩm là một ñại lượng xác ñịnh, biểu hiện mốiliên hệ tương quan giữa hai ñại lượng: chi phí sản xuất ñãbỏ ra và kết quả sản xuất ñã ñạt ñược.MMốối quan hi quan hệ ệ CPSX CPSX và giá thàvà giá thànhnhGiá thành sản phẩm của 1 DN biểu hiện chi phí cá biệt của DN ñể sản xuất và tiêu thụ sản phẩm.CPSX hợp thành giá thành sản phẩm nhưng không phải toàn bộ chi phí sản xuất phát sinh trong kỳ ñiều ñược tính vào giá thành sản phẩm.Giá thành sản phẩm chỉ biểu hiện lượng chi phí ñể hoàn thành việc sản xuất và tiêu thụ một ñơn vị sản phẩm hay một khối lượng sản phẩm.Chí phí sản xuất và tiêu thụ thể hiện số chi phí mà DN ñã bỏ ra ñể sản xuất và tiêu thụ trong một thời kỳ nhất ñịnh
3/19/20119Vai Vai trò củtrò của a chỉ chỉ tiêu tiêu giá thàgiá thànhnh-Giá thành là mức ño CPSX và tiêu thụ sản phaarrm của DN, là căn cứ ñể xác ñịnh hiệu quả kinh doanh-Giá thành là công cụ quan trọng của DN ñể kiểm soát tình hình hoạt ñộng SXKD, xem xét hiệu quả các biện pháp tổ chức kỹ thuật.Giá thành là một căn cứ quan trọng ñể doanh nghiệp xây dựng chính sách giá cả ñối với từng loại sản phẩm.Việc hạ giá thành sản phẩm sẽ tạo thuận lợi cho việc tiêu thụ sản phẩm, tăng lợi nhuận, tạo ñiều kiện cho doanh nghiệp mở rộng quy mô sản xuất…50SẢN XUẤTTIÊU THỤTIỀNTÀI SẢNSẢN PHẨM33 11 55 22 PHÂN PHÂN LOẠLOẠI CHI I CHI PHÍPHÍ--PhânPhân loạiloại chi chi phíphí theotheo chứcchức nnăăngng((nnộộii dung) dung) hoạthoạt ññộngộngChi phíChi phíTổng chi phí51- Chi phí trong sản xuất: toàn bộ chi phí có liên quan ñếnviệc sản xuất tạo ra sản phẩm trong một kỳ nhất ñịnh.Gồm 3 loại:+ Chi phí nguyên vật liệu trực tiếp.+ Chi phí nhân công trực tiếp.+ Chi phí sản xuất chung: các chi phí còn lại ngoài hai chiphí trên: chi phí sửa chữa, bảo trì máy móc thiết bị, khấuhao….- Chi phí ngoài sản xuất. Gồm hai loại:+ Chi phí bán hàng: khuyến mãi, quảng cáo, bao bì, vậnchuyển, hoa hồng bán hàng….+ Chi phí quản lý: lương cán bộ quản lý, chi phí văn phòngphẩm, chi phí thiết bị văn phòng,thuế,phí lệ phí PhânPhân loạiloại chi chi phíphí theotheo chứcchức nnăăngng((nnôôii dung) dung) hoạthoạt ññộngộng ((tttt))52SSơơ ññồ phân loại chi phí theo chức nồ phân loại chi phí theo chức năăng hoạt ng hoạt ññộng ộng (tt)(tt)Tổng chi phíChi phí NVL trực tiếp Chi phí ngoài sản xuất Chi phí sản xuất Chi phí nhân công trực tiếpChi phí sản xuất chungChi phí bán hàngChi phí quản lý DNChi phí chuyển ñổiChi phí ban ñầu53Gồm 2 loại: chi phí sản phẩm và chi phí thời kỳ.- Chi phí sản phẩm: toàn bộ những chi phí liênquan ñến việc sản xuất hoặc mua sản phẩm.- Chi phí thời kỳ: các chi phí phát sinh làm giảmlợi nhuận của doanh nghiệp trong kỳ. Gồm: chiphí bán hàng và chi phí quản lý doanh nghiệp.Phân loại chi phí theo mối quan hệ với thời kỳ xác ñịnh kết quả kinh doanh54SSơơ ññồ ồ phânphân loạiloại chi chi phíphí theotheo mốimối quanquan hệhệ vớivớithờithời kỳkỳ xácxác ññịnhịnh kếtkết quảquả kinhkinh doanhdoanh ((tttt))Chi phí sản phẩmChi phí NVL trực tiếp Chi phí SP dở dangChi phí nhân công trực tiếpChi phí sản xuất chungThành phẩmDoanh thu bán hàng Chi phí bán hàng và chi phí quản lýGiá vốn hàng bán LN gộpLN thuần( = )( - )( = )Các chi phí thời kỳ( - )
3/19/20111055Phân loại chi phí theo mối quan hệ với Phân loại chi phí theo mối quan hệ với ññối ối ttưượng chịu chi phí ợng chịu chi phí Bao gồm: chi phí trực tiếp và chi phí gián tiếp.- Chi phí trực tiếp: những chi phí phát sinh liên quan trựctiếp ñến ñối tượng chịu chi phí và nó ñược hạch toánthẳng và toàn bộ vào ñối tượng sử dụng nó như: chi phínguyên vật liệu trực tiếp, chi phí nhân công trực tiếp…- Chi phí gián tiếp: những chi phí phát sinh liên quan ñếnnhiều ñối tượng chịu chi phí => nó ñược phân bổ vàocác ñối tượng có liên quan theo những tiêu thức phùhợp. Như: chi phí sản xuất chung có thể ñược phân bổtheo số giờ lao ñộng trực tiếp, số giờ máy hoạt ñộng, sốsản phẩm….--PhânPhân loạloạii theotheo ssưư bibiếếnn ññổổii củcủaa chi chi phíphí Chi phí khả biến( biến phí): chi phí thay ñổi cùng với thay ñổi của khối lượng hoạt ñộng theo một tỷ lệ thuận khi khối lượng hoạt ñộng tăng thì chi phí khả biên cũng tăng theo và ngược lại, khi khối lượng hoạt ñộng giảm thì chi phí khả biến cũng giảm theo. Chi phí bất biến( chi phí cố ñịnh hay ñịnh phí) không thay ñổi cùng với thay ñổi của khối lượng hoạt ñộng. Xét cho 1 sản phẩm( ñơn vị sản phẩm), chi phí bất biến có quan hệ tỷ lệ nghịch với khối lượng hoạt ñộng: chi phí thuê TSCð ( không là CP bất biến nếu chi phí thuê trả theo khố lượng hoạt ñộng hoạt ñộng của tài sản), lương trả theo thời gian, lãi vay nợ dài hạn( trả cố ñịng từng kỳ), chi phí quảng cáo, tiếp thị.44. . Doanh thu Doanh thu --Thu nhập Thu nhập ((llợợi nhui nhuậận) và phân phối thu n) và phân phối thu nhậpnhậpDoanh thu của doanh nghiệp là toàn bộ số tiền màdoanh nghiệp thu ñược trong quá trình kinh doanh,phản ánh dòng tiền ñi vào doanh nghiệp, bao gồm: Doanh thu bán hàng hoá và cung ứng dịch vụ,chiếm tỷ trọng lớn và chủ yếu. Doanh thu từ hoạt ñộng ñầu tư tài chính◦ Lãi tiền gửi, cho vay◦ Cổ tức◦ Chia lãi liên doanh◦ Thu nhập từ mua bán chứng khoán◦ Tiền cho thuê tài sản…◦ …(tiếp theo)(tiếp theo) Các khoản thu nhập bất thường khác◦ Thanh lý TSCð◦ Hoàn nhập dự phòng◦ Phạt vi phạm hợp ñồng kinh tế và thanh toán◦ Tài sản thừa, nợ không xác ñịnh ñược chủ….◦ Thu nhập kinh doanh những kỳ trước bỏ sót◦ … Lợi nhuận của doanh nghiệp: là khoản chênh lệch giữa doanh thu và chi phí trong một thời kỳ, nếu chênh lệch (+) là lãi, nếu (-) là lỗ(tiếp theo)(tiếp theo) Lợi nhuận là nguồn tài chính và ñể sửdụng cần có chính sách phân phối Phân phối thu nhập dựa vào:◦ Chính sách thuế của nhà nước◦ Chính sách tiền lương và phát triển nguồnnhân lực◦ Nhu cầu vốn ñầu tư phát triển của doanhnghiệp ở hiện tại và tương lai.