"Na CONG TY CP CHO THUE CỘNG HOÀ XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM
wate MAY BAY VIET NAM Độc lập - Tự do - Hạnh phúc
Số: 05/BC-VALC-HĐQT Hà Nội, ngày 05 tháng 04 năm 2017 BAO CAO
HOAT DONG CUA HQI DONG QUAN TRI NAM 2016
VA PHUONG HUONG NHIEM VU NAM 2017
Kinh thwa: cac quy vi Cổ đông
Năm 2016 là một năm đây biến động của Chính trị và Kinh tế thế giới với nhiều yếu tố bất ồn, xung đột xảy ra tại nhiều nơi Hầu hết các quốc gia đều có mức tăng trưởng chậm hoặc dưới mức kỳ vọng Việc Anh rời EU có thể làm suy yếu nền kinh tế của Liên minh Châu Âu trong những năm tiếp theo, kinh tế Mỹ dự kiến sẽ có nhiều thay đổi dưới thời Tổng thống Donald Trump
CO PHAN < Tuy nhiên, năm 2016 được đánh giá là một năm thành công của nên kinh tế
ot THUE Ay gay) 4 |) Việt Nam với nhiều chuyển biến tích cực, kinh tế vĩ mô ổn định, lạm phát được
VIỆT pe kiểm soát ở mức thấp
Mặc dù có nhiều yếu tố bất ôn về địa chính trị ở nhiều nơi trên thế giới, nhưng năm 2016 lại là một năm thành công của ngành hàng khơng tồn cầu Nhu cầu đi lại tiếp tục tăng trưởng khá cao kèm theo giá nhiêu liệu ở mức thấp đã tạo điều kiện thuận lợi cho hoạt động kinh doanh vận tải hàng không
Trong bối cảnh môi trường kinh doanh có nhiều yếu tố thuận lợi, khó khăn
đan xen, HĐQT VALC đã luôn bám sát để có những chỉ đạo kịp thời giúp VALC
đảm bảo hoàn thành vượt mức hầu hết các nhiệm vụ được ĐHĐCĐ giao tại Kế
hoạch kinh doanh nam 2016
I KET QUA HOAT DONG CUA HDQT NAM 2016
1 Chi dao, giám sát thực hiện các nhiém vu kinh doanh do DHCD giao pho:
1.1 Kết quả kinh doanh:
Theo số liệu đã kiểm toán, tại thời điểm 31/12/2016:
- Tổng tài sản đạt 703,2 triệu USD, hoàn thành 111% kế hoạch;
- Tổng doanh thu năm 2016 đạt 82,456 triệu USD, tương đương 109% kế hoạch do
- Tổng chỉ phí ở mức 56,8 triệu USD, bằng 101% kế hoạch năm;
Trang 2Chỉ tiết kết quả thực hiện các chỉ tiêu tài chính: Đơn vị: USD T ae % a Chi tiéu TH 2016 KH 2016 | TH/K 1 | Tổng tài sản 703.273.299 | 631.095.899 | 111% 2_| Vốn điều lệ 63.315.837| 64.159.932| 99% 3 | Téng doanh thu: 82.456.850 | 75.426.025| 109% 4 | Téng chi phi 56.819.746 | 56.505.184| 101% 5_ | Lợi nhuận trước thuế 25.912.994| 18.933.833| 137%
Đánh giá chung: Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh hoàn thành vượt mức đối với các chỉ tiêu kế hoạch do ĐHĐCPĐ giao Công ty đã tận dụng tốt cơ hội của thị trường tài chính với lãi suất thấp để gia tăng hiệu quả sản xuất kinh doanh với mức lợi nhuận vượt 37% so với kế hoạch
2 Công tác quản trị điều hành: 2.1 Nhân sự HĐQT năm 2016:
Trong năm 2016 HĐQT VALC có một số sự thay đổi, theo đó, sau khi Vina Capital hoàn tất việc chuyển nhượng toàn bộ cổ phần VALC cho Cơng ty cổ phần Tập đồn BRG (tháng 02/2016) thì HĐQT VALC chỉ còn 03 thành viên Tháng 09/2016 ĐHĐCĐ đã chấp thuận tư cách thành viên HĐQT đối với đại diện Tập đoàn BRG sau khi BRG đủ thời gian 06 tháng liên tục nắm giữ cỗ phần VALC để có thể giới thiệu đại điện tham gia vào HĐQT VALC (Quy định tại Điều lệ VALC)
Tuy nhiên, do Thành viên HĐQT VALC đều là những Lãnh đạo cấp cao tại
các Tập đồn/Tổng Cơng ty lớn, có tỉnh thần trách nhiệm, kinh nghiệm trong lĩnh vực hàng không, tài chính, ngân hàng đã chỉ đạo điều hành các hoạt động tại VALC thông suốt, giúp VALC hoàn thành xuất sắc nhiệm vụ do ĐHĐCĐ giao phó
2.2 Công tác quản trị theo chức năng nhiệm vụ:
Trong năm vừa qua, HĐQT đã thực hiện đúng các chức năng, nhiệm vụ theo quy chế tô chức hoạt động của Công ty, theo Điều lệ và Điều lệ sửa đổi lần thứ 4 ngày 28/04/2014 HĐQT đã tổ chức 04 cuộc họp định kỳ và 12 lần xin ý kiến các Thành viên HĐQT bằng văn bản và ban hành 16 Nghị quyết thông qua các vấn đề quan trọng như:
- Thông qua Kế hoạch kinh doanh năm 2016
Trang 3- Phương án xử lý cô phiếu quỹ của VALC
~- Lựa chọn Đơn vị kiểm toán BCTC 2016
- Phương án mở rộng hoạt động kinh doanh với VNA và các Hãng hàng không khác
2.3 Phối hợp với Ban kiểm soát:
Trong năm 2016 HĐQT đã phối hợp tốt với Ban Kiểm soát để thường xuyên
quản lý, giám sát các hoạt động của Công ty đảm bảo an toàn, tuân thủ đúng pháp luật và Điều lệ; Thực hiện chế độ thông tin báo cáo thường xuyên cho cô đông và Ban Kiểm soát, lựa chọn một trong các Công ty kiểm toán thuộc nhóm “Big four” có
uy tín (Deloitte) để kiêm toán báo cáo tài chính, đảm bảo tính mỉnh bạch, khách quan
3 Một số khó khăn, vướng mắc
3.1 Thủ tục giảm giá tiền thuê 10 máy bay A321-200:
Theo quy định của Bộ hợp đồng tài trợ vốn TDXK cho dự án A321-200, VALC phải xin ý kiến của các Bộ ngành, các ngân hàng và ECAs đối với việc giảm giá tiền thuê Quá trình làm việc với các ECA, Bộ Tài Chính gặp nhiều khó khăn, thời gian kéo dài do liên quan đến nhiều bên đặc biệt khi việc trao đổi ý kiến giữa các bên không được thực hiện trực tiếp mà phải thông qua các công ty tư vấn luật của các bên
Đến nay, các bên vẫn chưa thống nhất nội dung của mẫu thư xác nhận của Bộ Tài Chính và dự kiến có thể tiếp tục kéo đài do quan điểm của Bộ Tài chính và các ECA là khá cứng rắn Do đó việc giảm giá tiền thuê 10 máy bay A321-200 vẫn chưa thé thực hiện
3.2 Chấm dứt trước hạn hợp đẳng thuê và bán 05 may bay ATR72-500:
Thực hiện chỉ đạo của ĐHĐCĐ về chủ trương dừng trước hạn và bán 05 tàu
bay ATR72-500, HĐQT đã chỉ đạo Ban điều hành triển khai các công việc liên quan như: thuê đơn vị định giá, Tổ chức thành công việc đấu giá 05 tàu bay Tuy nhiên, vì một vài lý do khách quan nên đến thời điểm hiện tại đối tác trúng đấu giá vẫn trì hoãn việc ký Hợp đồng mua bán và nhận 05 tàu bay theo Với tình hình đó, HĐQT đã chỉ đạo Ban điều hành phối hợp chặt chẽ với Tổng Công ty Hàng không Việt Nam (VNA) đề đưa ra hướng giải quyết sau đó sẽ trình ĐHĐCĐ phê duyệt
3.3 Tính khả thi của các Dự án mới VALC đang nghiên cứu triển khai: Trong bối cảnh nợ công Việt Nam đang tăng cao, việc xin cấp bảo lãnh của Chính phủ cho các Dự án mới để triển khai gặp nhiều khó khăn và ít khả thi Để triển khi các phương án đầu tư các dự án mới,VALC dự kiến sẽ phải đi vay thương mại trong nước và quốc tế để tài trợ cho Dự án với chi phí vốn và điều kiện bất lợi
hơn so với các khỏan vay TDXK có bảo lãnh của Chính phủ Trong bối cảnh đó, VALC sẽ gặp nhiều khó khăn trong quá trình tham gia chào giá cạnh tranh với các
đối thủ cạnh tranh khác
Trang 4II CHƯƠNG TRÌNH HOẠT ĐỘNG NĂM 2017 CÚA HĐQT
Năm 2017, kinh tế Thế giới được dự báo vẫn tiềm ân nhiều rủi ro cùng những bat ồn về cả kinh tế và chính trị Đối với Thị trường Hàng không, Trung tâm nghiên
cứu hàng không uy tín hàng đầu Thế giới cũng dự báo năm 2017 là năm hoạt động khó khăn hơn khi giá nhiên liệu có dấu hiệu tăng trở lại, tốc độ tăng trưởng của ngành hàng không chậm lại
Trên cơ sở phân tích, đánh giá tình hình Kinh tế, Chính trị xạ hội trong nước và thế giới, HĐQT thống nhất trình ĐHĐCĐ thông qua chương trình hoạt động năm
2017 như sau:
1 Thường xuyên chỉ đạo, giám sát Ban Điều hành đề kịp thời đưa ra các định hướng, giải pháp phù hợp, hiệu quả nhằm thực hiện thành công KHKD năm 2017
với một số mục tiêu cụ thể như sau: STT| Chỉ tiêu Số tiền (USD) 1 Tổng tài sản 622.892.004 2 Vốn điều lệ _—_ 63.315.837 3 Tông Doanh thu | 144093709 - 4 Tổng Chỉ phí 121.249.997 - 5 Lợi nhuận trước thuế _ 22.843.712
2 Quản lý, vận hành tốt các Dự án đã triển khai:
- Quản lý doanh thu, chi phí đảm bảo trả nợ vay ECA, thương mại đúng hạn - Quản lý chặt chẽ việc thu, xuất quỹ bảo dưỡng, các hợp đồng bảo hiểm của các máy bay;
- Giám sát, quản lý tình trạng vận hành, công tác bảo dưỡng kỹ thuật định kỳ
(thay lắp phụ tùng, bảo dưỡng động cơ, kiểm tra thân vỏ máy bay) cho các máy bay - Thường xuyên bám sát tình hình thị trường tài chính trong nước và thế giới để có phương án quản lý rủi ro lãi suất và tỷ giá phù hợp
- Triển khai các bước tiếp theo liên quan đến đề xuất châm dứt trước hạn hợp đồng thuê 05 máy bay ATR72-500 của VNA
3 Phương án phát triển, mở rộng hoạt động kinh doanh 3.1 Đối với khách hàng NA:
- Tham gia chào giá cạnh tranh cho VNA thuê 01-02 máy bay thân rộng (A350/B787-9) có lịch giao từ 2017-2018 và xây dựng Báo cáo nghiên cứu khả thi trình các cấp có thâm quyền phê duyệt trong trường hợp VALC được lựa chọn
- Bám sát nhu cầu thuê động cơ dự phòng của VNA để tìm kiếm cơ hội hợp
Trang 53.2 Đối với các khách hàng là các Hãng HK nội địa khác:
- Tiép tục bám sát, làm việc với Vietjet Air về khả năng đầu tư và cho thuê
01/02 máy bay A320/A321 có lịch giao giai đoạn 2017-2018
- Làm việc cụ thể với Vietjet Air về nhu cầu thuê Buồng lái giả định A320/A321 phục vụ đào tạo phi công để đánh giá, nghiên cứu phương án hợp tác trình HĐQT, ĐHĐCĐ
Tiếp tục, nghiên cứu, tìm hiểu nhu cầu thị trường quảng bá hoạt động kinh
doanh máy bay thương gia, trực thăng, cho thuê động cơ và các trang thiết bị hàng
không khác với các khách hàng tiềm năng
4 Công tác quản trị nội bộ:
- Tiếp tục hoàn thiện việc rà sốt, sửa đơi/bỗ sung, ban hành mới các quy ché, quy định cho phù hợp với thực tiễn, đồng thời tạo cơ chế năng động, linh hoạt trong
kinh doanh
- Phối hợp với Ban kiểm soát dé nâng cao việc quản trị Công ty, thực hiện phối hợp đồng bộ, có hiệu quả với Ban kiểm sốt trong cơng tác kiểm tra, giám sát
Kính thưa các quý vị Cổ đông:
Trên đây là báo cáo về Hoạt động của Hội đồng quản trị năm 2016 và Phương hướng hoạt động năm 2017 Với những nền tảng sẵn có và các cơ hội kinh doanh mới, Hội đồng quản trị tin tưởng rằng năm 2017, VALC sẽ có được kết quả kinh doanh tích cực và hoàn thành các mục tiêu đã trình tại Đại hội đồng cổ đông
Thay mặt HĐQT, tôi xin được gửi tới các quý cổ đông lời cảm ơn sâu sắc và chân thành nhất vì sự ủng hộ đối với VALC trong những năm qua HĐQT cam kết sẽ nỗ lực hết mình vì sự phát triển của VALC, đảm bảo hài hòa lợi ích của các đối tác, người lao động, và đặc biệt là các quý vị cô đông