III Chi phí chung C T*5,5% 60.812.703 Đồng
3 Doanh thu thuần về bán hàng và CC
2.3.2 Phân tích bảng cân đối kế toán
Tài sản của doanh nghiệp phản ánh tiềm lực kinh tế tài chính của doanh nghiệp. Tài sản của doanh nghiệp được đánh giá ở hai khía cạnh : cơ cấu tài sản và nguồn hình thành tài sản đó. Để nẳm bắt đầy đủ thực trạng tài chính cũng như tình hình sử dụng tài sản doanh nghiệp cần thiết phải đi sau vào việc xem xét các mối quan hệ và tình hình biến động của các khoản mục trong bảng cân đối kế toán.
Phân tích cơ cấu, sự biến động của tài sản hay nguồn vốn để đánh giá tình hình tăng giảm tài sản (nguồn vốn), đánh giá việc phần bố tài sản ( nguồn vốn) của doanh nghiệp đó hợp lý hay chưa, cơ cấu đó có tác động như thế nào đến quá trình kinh doanh đồng thời đánh giá được khả năng tự đảm bảo về mặt tài chính của doanh nghiệp.
Bảng 2.4: cơ cấu tài sản và biến động của tài sản
Đơn vị: Vnđ
Tài sản 2009 2010 So sánh
Chênh lệch %
A. Tài sản ngắn hạn 288.263.671.073 410.859.176.324 122.595.505.251 42,53
I. Tiền và các khoản
tương đương tiền 92.673.136.778 11.972.052.201 -80.701.084.577 87,08 II. Các khoản phải thu
ngắn hạn 124.137.855.53 4 165.126.727.42 1 40.988.871.887 33,02 Hàng tồn kho 69.766.630.765 233.431.358.589 163.654.727.824 234,57 Tài sản ngắn hạn khác 1.686.047.996 329.038.113 -1.357.009.883 80,48 Tài sản dài hạn 21.238.859.880 34.254.906.407 13.016.046.527 61,28
I. Các khoản phải thu
IV. Các khoản đầu tư tài
chính dài hạn 2.790.200.000 2.000.000.000 -790.200.000 28,32
Tài sản dài hạn khác 15.600.265 - -15.600.265 100
Tổng tài sản 309.502.530.953 445.114.082.731 135.611.551.768 43,82
Nguồn: phòng tài chính-kế toán
Qua bảng cơ cấu tài sản cho ta thấy giá trị tổng tài sản năm 2008 của Công ty tăng nhanh so với năm 2009, năm 2010 là 445.114.082.731 đồng đã tăng 135.611.551.768 so với năm 2009 tương ứng là tăng 43,82%. Tổng tài sản năm 2010 của Công ty tăng chỉ yếu là do tài sản ngắn hạn tăng mạnh mà trong đó giá trị hàng tồn kho tăng là chủ yếu, lượng hàng tồn kho tăng 163.654.727.824 đồng so với năm 2009 tương ứng tăng 234,57%, ngoài tài sản dài hạn tăng không lớn, chỉ tăng 13.016.046.527 đồng so với năm trước tương ứng 61,28%
Biểu đồ 2.2 cơ cấu tài sản ngắn hạn trong tổng tài sản
Bảng 2.5: phân tích cơ cấu nguồn vốn và biến động của nguồn vốn
Đơn vị :vnđ Nguồn vốn 2007 2008 So sánh Chênh lệch % Nợ phải trả 278.337.794.76 7 411.465.586.41 9 133.127.791.65 2 47,83 Nợ ngắn hạn 273.163.852.30 6 406.382.103.80 5 133.218.251.49 9 48,77 Nợ dài hạn 5.173.942.461 5.083.482.614 -90.459.847 1,75 Vốn chủ sở hữu 31.165.736.186 33.848.496.312 2.682.760.130 8,61 Vốn chủ sở hữu 30.408.237.025 32.251.438.053 1.843.201.030 6,06
II. Nguồn kinh phí
và quỹ khác 756.499.161 1.397.058.259 640.559.098 84,67 Tổng công nguồn vốn 309.502.530.95 3 445.114.082.73 1 135.611.551.77 8 43,86
Qua bảng phân tích cơ cấu nguồn vốn và biểu đồ ta có thể thấy rằng năm 2009 và năm 2010 nợ phải trả của Công ty đều chiếm tỷ trọng rất lớn trong tổng nguồn vốn điều đó làm giảm khả năng tự chủ về tài chính của Công ty. Năm 2009, nợ phải trả của Công ty là 278.337.794.767 đồng chiếm tỷ trọng 89,93% trong tổng nguồn vốn. năm 2010 nợ phải trả là 411.465.586.419 đồng tỷ trọng nợ đã tăng lên thành 92,44%, tức là nợ phải trả đã tăng 47,83%. Khả năng chủ động về tài chính của Công ty rất thấp và đang có xu thế tăng. Đây là vấn đề Công ty cần chú ý trong thời gian tới.
Nợ phải trả của Công ty gồm có các khoản nợi ngắn hạn và nợ dài hạn, nhưng nợ ngắn hạn là chủ yếu. Nợ ngắn hạn của Công ty là các khoản phải trả cho người bán, người mua ứng tiền trước và các khoản vay ngắn hạn ngân hàng. Mặc dù mục đích của các khoản nợ của Công ty nhằm đảm bảo nhu cầu kinh doanh và các khả năng chi trả của Công ty khi có các biến động trên thị trường, nhưng các khoản nợi phải trả của Công ty chủ yếu là nợ ngắn hạn, từ đó ta có thể thấy Công ty luôn phải đứng trước tình trạng nợ ngắn hạn, điều này sẽ gây ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của Công ty trong thời gian tới. Công ty cần có những biện pháp vay thích hợp để đảm bảo nhu cầu kinh doanh.
Thông qua bảng phân tích cơ cấu nguồn vốn, ta thấy sự mất cân đối giữa nguồn vốn chủ sở hữu và nợ phải trả, doanh nghiệp gặp khó khắn về năng tự chủ về vốn năm 2010 chỉ chiếm có 7,56%, phần lớn tài sản đều được tài trợ bởi vốn chiếm dụng. về tài sản 2010 thì tài sản ngắn hạn của Công ty chiếm tỷ trọng tới 93,13% điều này không tốt đối với doanh nghiệp sản xuất như Công ty, vì với doanh nghiệp sản xuất tỷ trọng tài sản cố định phải lớn.
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ
chỉ tiêu năm 2009 năm 2010 tăng giảm tỷ lệ %
lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh
tiền thu từ bán hàng, CCDV 319766247738 425889942490 106123694752 33.19 tiền chi trả cho người cung cấp HH và
DV -206162991423 -508107126565 -301944135142 146.46
tiền chi trả cho người lao động -16669639215 -21163018367 -4493379152 26.96 tiền chi trả lãi vay -675143861 -3138533685 -3813677546 -564.87 tiền thu khác từ hoạt động kinh doanh 8731295677 36910796615 28179500938 322.74 tiền chi khác cho hoạt động kinh doanh -12408612508 -38723407630 -26314795122 212.07
lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động
kinh doanh 92581156408 -108331347142 -200912503550 -217.01 lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư
tiền chi để mua sắm XD TSCĐ -3745627184 -19808354094 -16062726910 428.84 tiền thu từ thanh lý nhượng bán TSCĐ 593000000 593000000 100.00 tiền chi đầu tư góp vốn vào đơn vi
khác 2000000000 -2000000000 -100.00
tiền thu hồi đầu tư góp vốn vào đơn vị
khác 960000000 960000000 100.00
tiền thu lãi cho vay, cổ tức và lợi
nhuận được chia 150103275 509230168 359126893 239.25
lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động
đầu tư -5595523909 -17746123926 -12150600017 217.15 lưu chuyển tiền từ hoạt động tài
chính
tiền vay ngắn hạn, dài hạn nhân được 38555925189 130557214595 92001289406 238.62 tiền chi trả nợ gốc vay -47885420870 -81765049916 -33879629046 70.75 cổ tức lợi nhuận đã trả cho VCSH -1800000000 -3420000000 -1620000000 90.00
lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động
tài chính -11129495681 45372164679 56501660360 -507.67 lưu chuyển tiền thuần trong kỳ 75856136818 -80705306389 -156561443207 -206.39 tiền và tương đương tiền đầu kỳ 16816990952 92673136778 75856145826 451.07 ảnh hướng của thay đổi tỷ giá hối đoái
quy đổi ngoại tệ 9008 4221812 4212804 46767.36
Nhìn vào bảng trên ta thấy lưu chuyển tiền thuần của hoạt động kinh doanh năm 2010 giảm 210% tức là giảm đi hơn 200 tỷ đồng. Có sự giảm đột biến như vậy, nguyên nhân là do tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ đã tăng 146% so với năm 2009. Đặc thù ngành nghề của công ty là nhận thầu xây dựng các công trình, do đó công việc xây dựng của công ty thường kéo dài từ năm này qua năm khác dẫn đến việc thu hồi vốn chậm. Nên mới có sự giảm đột biến như vậy.
Về lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư cũng đã giảm 217% tương ứng là giảm hơn 12 tỷ đồng so với năm 2009. Có khoản giảm này là do trong năm 2010 công ty đã đầu tư mua một số máy móc để phục vụ cho sản xuất.
Trong năm 2010 tiền vay ngắn hạn của công ty tăng 92 tỷ đồng nhằm phục vụ mục đích sản xuất kinh doanh của công ty. Điều đó đã dẫn đến việc giảm lợi nhuận trả cho chủ sở hữu.