VT: tri u đ ng. Thu nh p t H KD Quý II/2009 Quý II/2010 K ho ch 2010 2010/2009 (%) TH/KH (%) I. Thu nh p lãi 143,662 202,623 614,129 41.04 32.99 II. Thu nh p ngoài lãi 70,692 14,947 87,742 -78.86 17.04
T ng thu nh p t H KD 214,354 217,570 701,871 1.50 31.00
III. Chi phí ho t đ ng 98,742 115,492 351,153 16.96 32.89
Thu nh p H KD thu n 115,612 102,078 350,718 -11.71 29.11
IV. CP d phòng RRTD 10,807 28,233 161.25
T ng LN tr c thu 104,805 73,845 -29.54
Ngu n: P.Tài chính k toán – Navibank.
Qua b ng 2.23 cho th y: tình hình th c hi n k ho ch kinh doanh c a Navibank đ n cu i quý II/2010 ch đ t g n 30% k ho ch thu nh p đ ra.
Bên c nh đó, so sánh tình hình ho t đ ng kinh doanh đ n quý II/2010 v i quý II/2009 thì l i nhu n tr c thu đ n quý II/2010 gi m g n 30% so v i l i nhu n tr c thu đ n quý II/2009. Nguyên nhân là do: thu nh p ngoài lãi gi m 55,74 t
đ ng (trong đó: thu nh p t ho t đ ng kinh doanh ngo i h i gi m 7,7 t đ ng; thu nh p t góp v n, mua c ph n gi m 64,68 t đ ng) và chi phí d phòng r i ro t ng 17,42 t đ ng, … góp ph n làm cho l i nhu n tr c thu đ n quý II/2010 gi m h n 30 t đ ng so v i quý II/2009. ây c ng là áp l c l n đòi h i Navibank c n có các chi n l c m nh m và táo b o đ đ m b o các ch tiêu k ho ch kinh doanh đã đ
+ So sánh: 245 366 414 593 21 75 57 142 - 100 200 300 400 500 600 700 2006 2007 2008 2009 Kh嘘i NHTMCP Navibank Bi u đ 2.3: So sánh l i nhu n c a Navibank và t t c các NHTMCP.
Nhìn bi u đ 2.3 cho th y: L i nhu n sau thu c a Navibank qua các n m luôn th p h n l i nhu n c a ngành. Nh ng xét v t c đ t ng l i nhu n thì t c đ
t ng l i nhu n c a Navibank (127,42%) cao h n so v i t c đ t ng l i nhu n c a ngành (35,27%) trong giai đo n n m 2006 đ n n m 2009, nh ng xét v kho ng chênh l ch l i nhu n c a Navibank v i l i nhu n trung bình c a t t c các NHTMCP thì kho ng cách chênh l ch này ngày càng l n. C th kho ng cách chênh l ch n m 2006: 234 t đ ng; n m 2007: 302 t đ ng; n m 2008: 357 t đ ng; n m 2009: 451 t đ ng. ây là áp l c r t l n c a Navibank tr c xu th c nh tranh gay g t trong l nh v c tài chính. Do đó, vi c làm th nào đ t ng thu nh p và ki m soát chi phí t t h n là v n đ b c thi t cho ho t đ ng c a Navibank trong giai đo n hi n nay.
* M t s ch tiêu v hi u qu
Kh n ng sinh l i c a NHTM g n li n v i ch t l ng tài s n và hi u qu s d ng tài s n c a NHTM. Nâng cao ch t l ng tài s n, ch t l ng ngu n v n c ng chính là nâng cao hi u qu ho t đ ng kinh doanh c a NHTM. Kh n ng sinh l i là ch tiêu t ng h p đánh giá hi u qu kinh doanh và m c đ phát tri n c a 1 NHTM.
đánh giá kh n ng sinh l i c a NHTM – ng i ta th ng s d ng các ch tiêu l i nhu n ròng trên tài s n có (ROA); ch tiêu l i nhu n ròng trên v n t có (ROE) ho c ch tiêu l i nhu n ròng trên doanh thu.
B ng 2.24: Ch tiêu v l i nhu n qua các n m
n v : Tri u đ ng
Ch tiêu N m 2007 N m 2008 N m 2009
1. L i nhu n sau thu 74,734 57,146 142,416
2. T ng thu nh p 214,327 270,748 472,466 3. T ng tài s n có bq 5,514,809 10,404,176 14,797,616 4. T ng tài s n sinh l i bq 4,740,000 9,302,000 13,795,000 5. T ng v n ch s h u bq 550,082 827,593 1,121,098 6. Thu nh p ròng t lãi 75,772 212,379 286,954
7. Thu nh p ngoài lãi 138,554
58,370 185,511 8. Chi phí ho t đ ng + chi d phòng 110,889 196,709 282,648 Các h s 1.Hう sぐ sぬ dつng tài sＶn (=2/3) 3.89% 2.60% 3.19%
2.Lぢi nhuｆn trên tài sＶn có bq ROA (=1/3) 1.36% 0.55% 0.96%
3.Lぢi nhuｆn trên VCSH bq ROE (=1/5) 13.59% 6.91% 12,70%
4. Cｆn biên lãi suＸt NIM (=6/bq4) 1,60% 2,27% 2,08%
5. Tぴ lう hiうu quＶ (=8/(6+7)) 51.74% 72.65% 59.82%
6. Vぐn tば có/ tごng nguげn vぐn (=5/3) 9.97% 7.95% 7.58%
Ngu n: Báo cáo th ng niên c a Navibank n m 2006 –2009 và TTTH.
+ L i nhu n trên tài s n có (ROA)
Qua b ng 2.24 cho th y: ROA trung bình c a Navibank là 0,96%, trong đó, n m 2008, ROA ch đ t 0,55% - th p nh t trong các n m. Nguyên nhân: ngoài nh ng tác đ ng c a kh ng ho ng kinh t nh h ng đ n các cam k t tr n cho
ngân hàng làm t ng chi phí d phòng và chi phí m r ng m ng l i m ng l i t ng là nh ng nguyên nhân chính làm l i nhu n sau thu b gi m.
Theo kinh nghi m qu c t , ROA đ c phân lo i theo các c p đ sau: ROA <0,5%: ph n ánh hi u qu kinh doanh y u;
ROA t 0,5% đ n 1,0%: ph n ánh hi u qu kinh doanh bình th ng; ROA trên 1,0% đ n 2,0%: ph n ánh hi u qu kinh doanh t t;
ROA trên 2,0%: ph n ánh hi n qu kinh doanh r t t t.
Do đó, ROA n m 2007 c a Navibank ph n ánh hi u qu kinh doanh m c t t, trong khi n m 2008, n m 2009 ph n ánh hi u qu kinh doanh c a Navibank
đ c đánh giá m c bình th ng. Nh ng ROA bình quân c a Navibank m c 0,96% - ph n nào đã ph n ánh đ c hi u qu kinh doanh c a Navibank trong nh ng qua ch a t t.
+ L i nhu n trên v n ch s h u (ROE)
Nh đã trình bày ph n trên nguyên nhân làm cho l i nhu n n m 2008 gi m. Và v n Ch s h u n m 2008 t ng làm cho ROE n m 2008 ch m c 6,91%. Trong khi, ROE n m 2007 đ t 13,59%, n m 2009 đ t 12,70%. D n đ n ROE bình quân c a Navibank trong 3 n m ch đ t 11,06%.
i chi u theo thông l qu c t (ROE t i thi u c n đ t là 15% và ROA c n m c 1%) thì ch s ROA và ROE v n ch a đ t yêu c u. i u này th hi n hi u qu ho t đ ng c a Navibank còn t n t i nh ng y u đi m trong ho t đ ng c n h ng đ n m c tiêu t i đa hoá l i nhu n các kho ng m c đ u t hi n t i c ng nh c n gia t ng thu nh p ngoài lãi, …nh m gi m b t nh ng tác đ ng c a th tr ng nh h ng tr c ti p đ n ho t đ ng chính c a Navibank khi ngân hàng ki m ch t ng tr ng tín d ng ch ng l m phát nh n m 2008 và n m 2009.
So sánh ROA và ROE c a 34 NHTMCP (trung bình ROA: 1,68%, ROE: 12,48%) thì các ch tiêu này v n ch a đ t, vì s l ng ngân hàng không đ t 2 ch tiêu này nhi u h n nên nh h ng đ n ch s trung bình chung cho t t c . N u so sánh v i nh ng NHTMCP đ c xem là ho t đ ng t t và có uy tín trên th tr ng (tr Viettinbank, VCB, Eximbank) nh : ACB, Sacombank; Techcombank; Quân
i thì ROA,ROE đi u đ t m c trên 2% và trên 15%. ây là k t qu c a chi n l c kinh doanh m nh m và táo b o. B i vì ngoài ngu n thu chính t ho t đ ng tín d ng thì ngu n thu t ho t đ ng ngoài lãi nh : ho t đ ng d ch v , ho t đ ng ch ng khoán đ u t chi m t tr ng r t cao làm l i nhu n chung đ c gi v ng và liên t c t ng tr ng cao qua các n m.
+ C n biên lãi su t (NIM)
So sánh ch s NIM 3 n m cho th y, ch s NIM có xu h ng ngày càng t ng. C th NIM n m 2007: 1,60%; n m 2008: 2,27%; n m 2009: 2,08%. Trong
đó, NIM n m 2008 cao nh t trong các n m. Nguyên nhân: t c đ t ng thu nh p ngoài lãi t ng cao h n t c đ t ng tài s n có sinh lãi. Cho th y ph n nào hi u qu kinh doanh c a 1 đ ng tài s n có sinh l i n m 2008 t o ra đ c 2,27% thu nh p lãi thu n. Trong đó, n m 2008 thu nh p t lãi cho vay chi m đ n 81,21% trong t ng ngu n thu t lãi. Nh ng n u so sánh ch s NIM c a toàn ngành n m 2009 là 3,50% thì ch s NIM c a Navibank v n còn th p.
+ Ch tiêu hi u qu
Qua b ng 2.24 cho th y: Ch s hi u qu n m 2007: 51,74%; n m 2008: 72,65%; n m 2009: 59,82%. Nh v y, ch s hi u qu n m 2007 và 2009 có s t ng đ ng nhau, trong khi n m 2008 ch s này t ng v t b c lên đ n 72,65%. Ch s hi u qu đã th rõ h n nguyên nhân làm cho l i nhu n c a ngân hàng n m 2008 gi m. Do v y, vi c gi m chi phí ho t đ ng và chi phí d phòng s là m t trong nh ng m c tiêu nh m t ng l i nhu n c a ngân hàng n u ch t l ng tín d ng đ c nâng lên.
2.3. ánh giá chung v hi u qu ho t đ ng kinh doanh c a Navibank
2.3.1. K t qu đ t đ c
Th nh t: N ng l c tài chính đ c c i thi n ngày càng t t h n th hi n qua v n t có và v n huy đ ng t ng.
V n t có: sau khi chuy n đ i mô hình ho t đ ng, Navibank đã t ng b c nâng cao n ng l c tài chính c a mình thông qua vi c t ng v n t có t 500 t đ ng lên 1.000 t đ ng trong n m 2008. Vi c t ng v n t có giúp Navibank đ m b o
đ c quy đnh v v n và các ch tiêu an toàn v n c a NHNN. Ngoài ra vi c t ng v n giúp Navibank có đi u ki n m r ng thêm m ng l i giao d ch.
V n huy đ ng: t ng v n huy đ ng c a Navibank đ n cu i n m 2009 đ t 17.524 t đ ng, t ng 16.918 t so v i n m 2006. Trong đó, v n huy đ ng t TCKT và dân c đ t 11.421 t đ ng, chi m 61,10% trong t ng ngu n v n, t ng h n 10.871 t đ ng so v i n m 2006. Vi c t ng v n huy đ ng trong TCKT và dân c đã ph n nào th hi n đu c th ng hi u và uy tín c a Navibank trên th tr ng tài chính. Bên c nh v n huy đ ng ngày càng t ng càng giúp cho Navibank có đi u ki n đ m r ng ho t đ ng cho vay, đ u t …
Th hai: C c u tài s n th n tr ng, an toàn.
Tài s n có: T l tài s n có sinh l i c a Navibank ngày càng t ng. G n 90% tài s n c a Navibank n m d ng sinh l i và đ c Navibank phân b theo m t c c u th n tr ng, an toàn. Th hi n qua t l an toàn v n t i thi u CAR qua các n m
đi u duy trì m c trên 8%; t c đ t ng tr ng tín d ng có xu h ng ngày càng t ng b ng ho c cao h n t c đ t ng ngu n v n; t l d n tín d ng trên t ng tài s n
đ c duy trì m c g n 50%; t l n x u, n quá h n trên t ng d n đ c duy trì v i t l đúng theo quy đnh c a NHNN < 3%.
Tài s n n : trong c c u ngu n v n thì v n huy đ ng t TCKT, cá nhân chi m t tr ng l n và đ đ tài tr cho ho t đ ng tín d ng v i t l tài tr trung bình kho ng 77,83%. Ngoài ra v n huy đ ng t th tr ng liên ngân hàng c ng có xu h ng ngày càng t ng, t l trung bình kho ng 23,10% th hi n m c đ tín nhi m c a Navibank trên th tr ng liên ngân hàng.
Th ba: Xây d ng đ c h n 80 đi m giao d ch kh p các t nh thành trên c nu c và g n 1.200 cán b nhân viên tr trung, chuyên nghi p, v i đ i ng ki m soát viên giàu kinh nghi m, v ng vàng v ki n th c chuyên môn, nghi p v đã h tr tích c c trong công tác giám sát vi c tuân th các quy trình, quy ch c ng nh phát hi n t xa các sai ph m có th d n đ n r i ro trong ho t đ ng kinh doanh.
2.3.2. Nh ng m t t n t i
Th nh t: M c dù t ng tài s n, v n t có có s gia t ng đáng k trong quá trình ho t đ ng nh ng v n còn th p so v i trung bình t t c các NHTMCP, VCSH c a Navibank ch b ng 1/3 so v i VCSH c a t t c các NHTMCP khác. i u này làm nh h ng l n đ n n ng l c c nh tranh c ng nh kh n ng t o ra thu nh p c a Navibank.
Th hai: Ho t đ ng tín d ng, huy đ ng còn ti m n nh ng r i ro.
Huy đ ng v n: V n huy đ ng có s t ng tr ng cao nh ng ch y u là v n ng n h n, trong khi ngu n v n trung, dài h n b s t gi m, làm t l v n ng n h n tài tr cho ho t đ ng tín d ng trung dài h n có xu h ng ngày càng t ng.
Ho t đ ng tín d ng: Tuy các kho n n x u, n quá h n đ c duy trì m c th p đúng v i t l c a NHNN nh ng t l n x u, n quá h n có xu h ng ngày càng t ng, đ c bi t là n m 2008 – t l n x u, n quá h n t ng cao, t i m t s chi nhánh có t l n quá h n, n x u t ng cao nh : Hà N i, H i Phòng,…do tác đ ng chung c a n n kinh t và nh ng sai sót và nh n th c y u kém trong công tác th m
đnh h s khách hàng làm t ng t l n x u, t l d phòng r i ro trên t ng tài s n.
Th ba: S n ph n d ch v , tín d ng còn đ n đi u, ch t p trung m t s s n ph m d ch v truy n th ng nh : cho vay xây nhà x ng, v n phòng; đ u t d án nhà đ t; vay b sung v n l u đ ng; vay mua xe ôtô; vay tiêu dùng; cho vay du h c…các s n ph m nh mang tính hi n đ i nh : b o lãnh; bao thanh toán; tài tr xu t nh p kh u; m LC,… v n còn y u. Vi c ng d ng các s n ph m d ch v hi n đ i ch m i giai
đo n b t đ u nghiên c u, th nghi m, ch a t o đ c u th khác bi t so v i các đ i th c nh tranh.
Th t : Xét v t c đ t ng tr ng, Navibank có t c đ t ng tr ng cao trong nh ng n m n n kinh t n đnh nh ng trong nh ng n m n n kinh t khó kh n nh n m 2008, 2009 thì t c đ t ng tr ng v tài s n, l i nhu n c a Navibank th p. Nguyên nhân, ho t đ ng tín d ng là ho t đ ng kinh doanh chính c a Navibank nên khi n n kinh t khó kh n, NHNN ki m ch t ng tr ng tín d ng thì ho t đ ng kinh doanh c a Navibank b nh h ng m nh và nhi u h n so v i các NHTMCP khác.
Xét v th ng hi u và n ng l c c nh tranh thì Navibank v n còn là m t ngân hàng y u, non tr , ch a gây đ c s chú ý m nh v i khách hàng. Do đó, đ t ng kh n ng c nh tranh, thu hút ti n g i, m r ng ho t đ ng cho vay Navibank th c hi n chính sách linh ho t, lãi su t d a vào th tr ng nên lãi su t huy đ ng trong th i gian qua đã đáp ng t t yêu c u c a th tr ng. ây c ng là u th c a