Điều quan trọng nhất để nghiệp vụ ủy thác được công nhận và thực hiện, tiến hành là hai bên phải có được một hợp đồng ủy thác, nó thể hiện được ý chí, nguyện vọng cùng trách nhiệm, quyền lợi của mỗi bên tham gia với sự bảo hộ của luật pháp.
Trước đây khi nền kinh tế thị trường chưa phát triển, hai bên tham gia ủy thác chỉ dựa trên sự tin tưởng lẫn nhau và khi đó nghiệp vụ còn ở dạng sơ khai, chưa phát triển, nó đơn thuần chỉ là sự giữ hộ, trông nom hộ và rủi ro xảy ra đối với tài sản đó không quá lớn.Vì vậy, họ không cần tới sự tham gia của luật pháp, họ có thể tự giải quyết với nhau.
Tuy nhiên, khi thị trường phát triển cùng với sự phát triển nhanh chóng của nền kinh tế thì nghiệp cụ ủy thác cũng có những bước phát triển mới. Sự đa dạng hoá trong các công cụ của thị trường tài chính, nền kinh tế phát triển
phụ thuộc vào ngày càng nhiều các yếu tố khác nhau, việc dự đoán thị trường và các cơ hội đầu tư ngày càng khó khăn hơn dẫn tới xảy ra nhiều rủi ro hơn với các khoản vốn ủy thác của mọi người trong xã hội. Những xung đột, tranh chấp có thể xảy ra giữa hai bên trong quá trình phân chia quyền lợi hay phân chia trách nhiệm. Để có được một mối quan hệ an toàn và vững chắc, đảm bảo được vấn đề tin tưởng của sự ủy thác hai bên sẽ ký với nhau một hợp đồng ủy thác. Đây là cơ sở pháp luật để hai bên ghi rõ các bên có liên quan và những quyền lợi, trách nhiệm của mỗi bên. Những thoả thuận hình thành tín thác phải được trình bày rõ ràng và cụ thể bằng văn bản, những loại tín chấp bằng miệng sẽ không có giá trị. Thông thường các hợp đồng ủy thác là loại hợp đồng không được hủy ngang dưới bất kỳ hình thức nào ngoại trừ những trường hợp đã được thoả thuận một cách rõ ràng từ trước trong các văn bản tín chấp đồng thời hợp đồng ủy thác được thiết lập dưới bất kỳ một hình thức nào cũng không được vi phạm đạo đức, luật hay các chuẩn mực chính của xã hội.
Hợp đồng ủy thác cần ghi rõ các tiêu chí sau đây:
a) Điều khoản chung:
•Các căn cứ luật pháp để hợp đồng có thể thực hiện
•Tên của các ben tham gia ký kết bao gồm bên ủy thác và bên nhận ủy thác
•Địa điểm và thời gian tiến hành ủy thác
b) Điều khoản chi tiết
•Giá trị của số vốn ủy thác. Giá trị này được xác định căn cứ vào khả năng nguồn vốn của bên ủy thác, nhu cầu vay vốn của các đối tượng khách hàng để thực hiện dự án đầu tư, phát triển sản xuất kinh doanh, dịch vụ, đời sống và xoá đói giảm nghèo, qui mô hoạt động quản lý, tổng dư nợ của một khách hàng vay thuộc đối tượng ủy thác không được vượt quá 15% vốn tự có của bên ủy thác là tổ chức tín dụng.
•Cách thức thanh toán lãi và gốc
•Phương thức bảo đảm vốn
+ Bên nhận ủy thác có quyền từ chối các yêu cầu của bên ủy thác không đúng trong hợp đồng ủy thác
+ Có quyền khởi kiện bên ủy thác vi phạm hợp đồng ủy thác cho vay theo qui định của pháp luật
+ Có nghĩa vụ cung cấp đầy đủ trung thực các thông tin tài liệu liên quan đến việc vay vốn và chịu trách nhiệm về tính xác thực của các thông tin, tài liệu đã cung cấp.
+ Sử dụng tiền vay đúng mục đích, đúng nội dung đã cam kết trong hợp đồng.
+ Có trách nhiệm hoàn trả vốn ủy thác và lãi thu được đúng hạn.
•Những hạn chế và cấm đoán đối với người nhận ủy thác trong quá trình thực hiện tín chấp
•Quyền hạn và nghĩa vụ của người ủy thác
+ Có quyền yêu cầu bên nhận ủy thác cung cấp tài liệu về khả năng tài chính của khách hàng, về tình hình giải ngân, khả năng trả nợ và một số tài liệu khác.
+ Từ chối yêu cầu của bên nhận ủy thác nếu thấy không đủ điều kiện nhận vốn ủy thác.Kiểm tra giám sát quá trình sử dụng vốn vay và trả nợ của bên nhận ủy thác
+ Chấm dứt hợp đồng ủy thác cho vay và thu hồi nợ trước khi hết hạn khi bên nhận ủy thác vi phạm cam kết trong hợp đồng ủy thác cho vay.
+ Có quyền khởi kiện bên nhận ủy thác vi phạm hợp đồng ủy thác cho vay.
+ Có nghĩa vụ thực hiện đúng cam kết trong hợp đồng ủy thác cho vay + Chuyển vốn ủy thác đúng tiến độ, lưu giữ hồ sơ ủy thác cho vay phù hợp với qui định của pháp luật.
+ Chi trả phí ủy thác kịp thời đúng hạn.
+ Phối hợp với bên nhận ủy thác để xử lý rủi ro theo thoả thuận ghi trong hợp đồng ủy thác cho vay.
•Những quy tắc về tích luỹ gộp, phân phối hoặc chuyển nhượng vốn, thu nhập và lợi nhuận của hai bên trong mối quan hệ ủy thác
•Chữ ký rõ ràng và đầy đủ của các bên tham gia ký kết hợp đồng là người ủy thác, người nhận ủy thác
•Chữ ký xác nhận của người chứng kiến
•Thời gian thực hiện nghiệp vụ ủy thác có thể rõ ràng và đơn giản hoặc tuỳ theo các điều kiện hay chu kỳ thời gian
•Tất cả các văn bản ủy thác đều qui định rõ ràng các chi phí quản lý ngoại trừ trường hợp trong đó người ủy thác không yêu cầu tiền thù lao cho hoạt động của mình
•Đồng thời, tiền thù lao của người nhận ủy thác cần được qui định trong các văn bản tín chấp, nó được gọi là phí ủy thác. Mức phí này có thể là mức % cố định cho việc quản lý vốn hoặc có thể được cộng thêm hoa hồng từ lợi nhuận mà bên ủy thác có được từ hoạt động đầu tư sinh lợi
•Cách xử lý việc vi phạm hợp đồng hoặc tranh chấp giữa các bên tham gia ủy thác