Bảng 2.3. Cơ cấu tài sản, nguồn vốn của Công ty
STT Chỉ tiêu Năm 2010 Năm 2009 Chênh lệch
1 Tỷ trọng tài sản ngắn hạn trên tổng tài sản 85,92% 81,97% 3,95% 2 Tỷ trọng tài sản dài hạn trên tổng tài
sản
14,08% 18,03% (3,95%) 3 Tỷ trọng nợ phải trả trên tổng nguồn vốn 71,29% 67,85% 3,44% 4 Tỷ trọng vốn chủ sở hữu trên tổng nguồn vốn 28,72% 32,15% (3,43%)
Nhận xét
Tài sản ngắn hạn chiếm tỷ trọng rất lớn trong tổng tài sản, năm 2010 tỷ trọng tài sản ngắn hạn là 85,92% và năm 2009 là 81,97%. Tài sản dài hạn chiếm tỷ trọng nhỏ trong tổng tài sản năm 2010 là 14,08%, năm 2009 tỷ trọng là 18,03%. Nguyên nhân là do hoạt động chủ yếu của công ty là dịch vụ và buôn bán bất động sản tức là mua nguyên liệu đầu vào, qua quá trình thi công xây lắp bán thành phẩm tạo nên→tỷ trọng tài sản ngắn hạn lớn. Dựa vào bảng cân đối kế toán ta thấy tài sản ngắn hạn của năm 2010 là 165.612.438.072, tài sản dài hạn năm 2010 là 27.129.594.885. Trong đó tài sản ngắn hạn chủ yếu tập trung vào phải thu khách hàng, hàng tồn kho, và tài sản ngắn hạn khác.
Xét về cơ cấu nguồn vốn tỷ trọng nợ phải trả trên tổng nguồn vốn năm 2010 có xu thế tăng nhẹ so với năm 2009 từ 67,85% lên tới 71,29% là do công ty tiếp tục tăng sử dụng nguồn vốn đi vay - chiếm dụng tín dụng một cách tối ưu. Tỷ trọng vốn chủ sở hữu trên tổng nguồn vốn năm 2010 giảm so với năm 2009 từ 32,15% xuống còn 28,72% Đây là mức giảm không đáng lo ngại vẫn giữ tỷ lệ trung bình, cho thấy nguồn vốn công ty ổn định khả năng tự chủ tài chính của công ty vẫn được đảm bảo.
Nguyên tắc tài trợ của công ty là nguyên tắc thận trọng do phần lớn nguồn vốn dài hạn được đầu tư cho tài sản ngắn hạn. Nguyên tắc tài trợ này cho thấy ưu điểm: nguồn vốn tương đối ổn định, công ty không mất chi phí lãi vay dài hạn.
Bảng 2.4. Một số chỉ tiêu tài chính của công ty TNHH MTV dịch vụ nhà ở và khu đô thị
STT Tên (nhóm) chỉ
tiêu Công thức tính
Năm 2010 Năm 2009 Tăng/giảm
1 Khả năng thanh toán Khả năng thanh toán ngắn hạn Tổng TS ngắn hạn Tổng nợ ngắn hạn 1,27 1,29 (0,02) Khả năng thanh toán nhanh Tổng TS ngắn hạn- Kho Tổng nợ ngắn hạn 0,39 0,27 0,12 2 Khả năng quản lý tài sản Hiệu suất sử dụng tổng tài sản
Doanh thu thuần Tổng tài sản bình quân`
1,64 1,53 0,11
3 Khả năng sinh lời
Tỷ suất sinh lời trên doanh thu (ROS)
Lợi nhuận ròng Doanh thu thuần
0,023 0,018 0,005
Tỷ suất sinh lời trên tổng TS (ROA)
Lợi nhuận ròng Tổng tài sản bình quân
0,037 0,027 0,01
Tỷ suất sinh lời trên vốn CSH (ROE)
Lợi nhuận ròng Vốn CSH bình quân
0,13 0,085 0,045
Nhận xét
Nhóm tỷ số về khả năng thanh toán
Khả năng thanh toán ngắn hạn: Nhìn vào tỷ số này qua hai năm 2010 và 2009 thì thấy tài sản ngắn hạn của doanh nghiệp có đủ để thanh toán cho các khoản nợ ngắn hạn. Tỷ số này trong năm 2010 tăng nhẹ so với năm 2009. Nguyên nhân là do tổng tài sản (các khoản phải thu ngắn hạn) trong năm 2010 tăng so với năm 2009. Tỷ số này
số này trong khoảng (1,2) để vốn không bị ứ đọng mà vẫn đảm bảo khả năng thanh toán.
Khả năng thanh toán nhanh: thể hiện khả năng về tiền mặt và các loại tài sản có thể chuyển ngay thành tiền để thanh toán nợ ngắn hạn. Tỷ số này trong năm 2010 tăng 0,12 so với năm 2009. Tỷ số này tăng nguyên nhân chính là do tổng tài sản ngắn hạn trong năm 2010 tăng nhiều so với năm 2009. Đặc biệt là nợ phải thu trong khi hàng tồn kho tăng không đáng kể.
Nhóm tỷ số khả năng quản lý tài sản
Hiệu suất sử dụng tổng tài sản: tỷ số này trong năm 2010 tăng 0,11% so với năm 2009. Tỷ số này phản ánh một đồng tổng tài sản bỏ ra tạo bao nhiêu đồng doanh thu. Cho ta thấy hiệu quả sinh lời của đồng vốn năm 2010 cao hơn năm 2009.
Nhóm tỷ số về khả năng sinh lời
Các tỷ số về khả năng sinh lời trong năm 2010 tăng lên so với năm 2009 do lợi nhuận ròng trong năm 2010 tăng lên so với năm 2009. Nhìn chung hiệu quả sinh lời từ hoạt động kinh doanh của năm 2010 tăng so với năm 2009.
Tỷ suất sinh lời trên doanh thu thuần của năm 2010 tăng so với năm 2009 là do doanh thu thuần và lợi nhuận thuần của năm 2010 tăng tương ứng là 38,81% và 125,31%. Tỷ suất sinh lời trên doanh thu thuần của năm 2010 là 0,023 cho biết cứ 1 đồng doanh thu thuần tạo ra 0,023 đồng lợi nhuận ròng.
Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản của năm 2010 tăng so với năm 2009 với mức tăng từ 0,027 lên 0,037, nguyên nhân là do lợi nhuận ròng tăng 125,31%, tổng tài sản tăng 21,48%. Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản năm 2010 là 0,037 cho biết cứ 1 đồng đầu tư vào tài sản thì thu được 0,037 đồng lợi nhuận ròng.
Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu năm 2010 cũng tăng so với năm 2009 từ 0,085 lên 0,13, do lợi nhuận ròng tăng 125,31% vốn chủ sở hữu giữ ổn định ở 2 năm, không tăng cũng không giảm. Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu năm 2010 là 0,13 cho biết cứ 1 đồng vốn chủ sở hữu bỏ ra thì tạo ra 0,13 đồng lợi nhuận ròng.
Qua một thời gian thực tập tại công ty em nhận thấy môi trường lao động tại công ty khá thân thiện khiến cho người lao động, cảm thấy rất thoải mái. Mỗi người lao động trong công ty được coi như một thành viên trong một gia đình. Họ được nhận lương và được hưởng đầy đủ chế độ chính sách theo quy định của Nhà nước như bảo hiểm xã hội, bảo hiểm y tế, bảo hiểm thất nghiệp.
Nguồn nhân lực là nhân tố quyết định đến sự tồn tại và phát triển của bất kì một tổ chức nào. Nhận thức được điều này, công ty luôn chú trọng đến việc phát triển nguồn nhân lực. Bên cạnh việc đào tạo, bồi dưỡng lao động trong công ty, chính sách tuyển mộ nhân viên hợp lí đã tạo cho công ty một nguồn lao động có trình độ tương đối cao, có thể nhanh chóng nắm bắt được kỹ thuật hiện đại. Đội ngũ xây dựng nhiệt tình năng động sang tạo làm việc hiệu quả nhanh chóng, chính vì vậy sản phẩm của công ty luôn tạo niềm tin và sự hài lòng cho người sử dụng.
Các cán bộ quản lý của công ty đều là những người có kinh nghiệm lâu năm, có trình độ chuyên môn cao. Họ luôn có chính sách nhằm khuyến khích tinh thần người lao động trong công ty:
- Tất cả cán bộ công nhân viên trong công ty đều khuyến khích đi học, bồi dưỡng kiến thức, nâng cao chất lượng tay nghề.
- Trang bị bảo hộ lao động đầy đủ cho cán bộ công nhân viên, định kỳ công nhân viên được học về an toàn trong lao động.
- Do công nhân trực tiếp dọn vệ sinh và dịch vụ làm sạch công nghiệp làm việc trong môi trường độc hại nên định kỳ 6 tháng công nhân được khám sức khoẻ 1 lần.
- Thanh toán tiền lương thưởng đầy đủ, đúng hạn cho người lao động.
- Hàng năm, vào các dịp hè công ty tổ chức cho cán bộ công nhân viên (và cả người thân trong gia đình cuả họ) đi thăm quan nghỉ mát, du lịch.
- Công ty chăm lo đến đời sống vật chất tinh thần cho công nhân viên, thăm hỏi động viên khi ốm đau.
Bảng 2.5. Cơ cấu lao động trong công ty STT Tên phòng Chức vụ Trình độ
Chuyên môn Số lượng Luơng(VNĐ) 1 Chủ tịch HĐQT Chủ tịch Tiến sĩ 1 18.000.000
2 Giám đốc Giám đốc Thạc sĩ 1 15.000.000
3 Phó GĐ Phó giám đốc Thạc sĩ 1 12.000.000
4 Phòng kế toán
Kế toán trưởng Đại học 1 7.000.000
NV kế toán 6 ĐH+1 Cao đẳng 7 5.000.000 5 Phòng
Kinh doanh
Trưởng phòng Đại học 1 7.000.000
Nhân viên Đại học 6 4.000.000
6 Hành chính Nhân viên Đại học 8 3.200.000
7 Phòng kế
hoạch đầu tư Nhân viên Đại học 5
3.000.000 8 Kỹ thuật Nhân viên Đại học, cao đẳng 5 4.000.000
9 Tổ bán hàng Nhân viên Cao đẳng 4 1.800.000
10 Tổ giao nhận Nhân viên Trung cấp 4 1.500.000
11 Tổ thi công Nhân viên Trung cấp 8 2.000.000
PHẦN 3.NHẬN XÉT VÀ KẾT LUẬN 3.1. Môi trường kinh doanh
Công ty TNHH MTV dịch vụ nhà ở và khu đô thị được thành lập và kinh doanh từ năm 2000 tới nay, trong khoảng thời gian không ngắn không dài công ty đã gặt hái được rất nhiều thành công cũng như gặp rất nhiều bất lợi khó khăn trong thị trường cạnh tranh ngày càng gay gắt.
3.1.1. Thuận lợi
- Trong những năm gần đây thị trường bất động sản hoạt động sôi nổi, thị trường BĐS được Chính Phủ quan tâm hỗ trợ, đã khuyến khích nhiều nhà đầu tư bắt tay thực hiện các dự án mới mang lại nhu cầu lớn cho ngành xây dựng. Từ đó đầu tư cơ sở hạ tầng được thúc đẩy triển khai.
- Thị trường VLXD đi vào ổn định: Đầu năm 2008, giá thép tăng đến 90%,
gạch tăng 300%, xi măng tăng 25%, cộng hưởng với giá nhân công và lãi suất vay ngân hàng gia tăng mạnh đã khiến nhiều DN xây dựng phải tạm dừng hoạt động thi công. Tuy nhiên, từ cuối năm 2008, giá các loại VLXD cơ bản như xi măng, thép đều giảm và duy trì ở mức khá ổn định. Nguyên nhân chủ yếu là do giá VLXD trên thị trường thế giới giảm mạnh. Bên cạnh đó, nguồn cung của một số mặt hàng như thép, xi măng được bổ sung khá dồi dào trong năm 2009 và đang dần đáp ứng được nhu cầu tiêu thụ, khiến giá cả ổn định hơn.
- Triển vọng ngành xây dựng năm 2010: Sự hồi phục của ngành xây dựng trong năm 2009 phần lớn dựa trên những yếu tố có tính ổn định, nên sẽ tiếp tục tạo đà cho sự tăng trưởng trong 1- 3 năm tới. Thị trường BĐS được dự báo cũng sẽ sôi động trong năm 2010, đặc biệt là trong mảng nhà ở và phòng cho thuê. Hà Nội tiếp tục triển khai 240 dự án, đồ án bị trì hoãn năm ngoái. Theo CBRE, Nguồn cung văn phòng hạng A và B tăng khoảng 30% tại khu vực Hà Nội. Tại khu vực TP HCM, số lượng căn hộ được đem chào bán trong giai đoạn từ Q2/2009 đến hết Q2/2010 ước bằng 1.5 lần so với 9 tháng của năm 2008. Ngoài ra, khu vực đầu tư xây dựng công vẫn được đẩy mạnh triển khai trong thời gian tới. Bên cạnh những công trình đang thi công, một loạt các dự án BOT xây cầu, cảng và đường mới được Chính Phủ thông qua trong 2009 dự kiến sẽ được bổ sung thực hiện trong năm 2010
3.1.2. Khó khăn
+Do phải chịu sự biến động của giá cả vật tư luôn luôn biến động tăng.
+Do phải gánh chịu hậu quả của thời tiết khắc nghiệt, do đó tình hình tài chính không được khả quan, tiến độ thực hiện các kế hoạch mang tính tổng thể cần chi phí cao vẫn còn hạn hẹp.
+Thiếu vốn lưu động phục vụ cho sản xuất kinh doanh.
+Tồn đọng lớn nên ảnh hưởng tới vốn cho sản xuất và hiệu quả sản xuất kinh doanh không cao.
- Rủi ro về cạnh tranh:
Mặc dù trong những năm qua với 1 loạt dự án và các đơn đặt hàng làm cho tên tuổi và uy tín của công ty ngày càng được khẳng định trên thị trường trong và ngoài nước. Tuy nhiên hoạt động của công ty cũng phải đối mặt với áp lực cạnh tranh khá lớn từ các doanh nghiệp cùng ngành trong nền kinh tế thị trường. Tuy vậy công ty cũng đã xây dựng được một chiến lược phát triển sản xuất kinh doanh trong từng giai đoạn, cùng với bề dày kinh nghiệm của mình thì những rủi ro này cũng sẽ chỉ ảnh hưởng có mức độ đến hoạt động và kết quả kinh doanh của công ty.
- Rủi ro khác:
Hoạt động kinh doanh của công ty có thể chịu ảnh hưởng bởi những rủi ro khác như: Biến động giá cả, thời tiết, thiên tai,…là các khách hàng truyền thống bị giảm sút và các thị trường tiềm năng mất ổn định. Những rủi ro này có thể ảnh hưởng trực tiếp hoặc gián tiếp đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty.
3.2. Những ưu điểm, tồn tại của công ty TNHH MTV dịch vụ nhà ở và khu đô thịvà biện pháp khắc phục và biện pháp khắc phục
3.2.1. Ưu điểm
- Công ty đã trải qua hơn 10 năm hoạt động sản xuất kinh doanh, do đó có đội ngũ cán bộ công nhân viên lành nghề và giàu kinh nghiệm. Có tinh thần say mê đoàn kết để xây dựng phát triển công ty ngày càng vững mạnh và đứng vững trong cơ chế thị trường.
- Uy tín của công ty đối với các khách hàng trong cả nước ngày càng được củng cố và nâng cao nhờ chất lượng công trình, dịch vụ và tiến độ thi công.
- Bộ máy quản lý cồng kềnh nhiều phòng ban với số lượng lớn nhân sự - chưa thực sự tận dụng được nhân lực tối đa.
- Sản phẩm tạo ra còn tồn đọng với số lượng lớn, chưa có đầu ra ổn định
- Do chế độ trách nhiệm hữu hạn nên uy tín của công ty trước đối tác, bạn hàng cũng phần nào bị ảnh hưởng bởi tâm lý rủi ro khi hợp tác so với các loại hình công ty khác.
- Công ty chịu sự điều chỉnh chặt chẽ của pháp luật hơn là doanh nghiệp tư nhân hay công ty hợp danh;
- Việc huy động vốn của công ty bị hạn chế do không có quyền phát hành cổ phiếu.
3.3. Biện pháp khắc phục
- Tinh giảm bộ máy hoạt động hiệu quả năng suất hơn. Kiện toàn lại cơ cấu tổ chức sản xuất kinh doanh: sắp xếp lại đội ngũ cán bộ của các phòng ban, các đội thi công, tăng cường thêm cán bộ kỹ sư chuyên ngành trẻ có năng lực đảm bảo đủ mạnh để có thể đa dạng hóa chất lượng sản phẩm với chất lượng cao và ổn định.
- Mở rộng hoạt động liên doanh liên kết trên nhiều lĩnh vực, sản xuất kinh doanh trên địa bàn cả nước, khai thác tối đa lợi thế nhân lực, vật lực.
- Tiếp tục củng cố, hoàn thiện và nâng cao hơn nữa chất lượng công trình là mục tiêu hết sức quan trọng đảm bảo sự sống còn của công ty.
- Đẩy mạnh công tác quảng cáo, marketing, truyền thông rộng rãi để khách hàng trong và ngoài nước biết tới.
3.4. Định hướng phát triển của công ty TNHH MTV dịch vụ nhà ở và khu đô thị
- Mục tiêu chiến lược
Phát triển thành Tổng công ty địa ốc theo mô hình tập đoàn kinh tế đa ngành nghề, có thương hiệu mạnh trong nước và quốc tế, tiếp tục đa dạng hoá sản phẩm, chú trọng phát triển một cách bền vững, tập trung đầu tư dài hạn vào lĩnh vực địa ốc, tư vấn thiết kế và sản xuất kinh doanh vật liệu xây dựng
- Mục tiêu về doanh thu và hoạt động đầu tư kinh doanh bất động sản
Nâng cao năng lực tài chính, năng lực sản xuất kinh doanh và khả năng cạnh tranh nhằm đảm bảo sự phát triển bền vững về sản lượng, doanh thu, lợi nhuận, đảm bảo tốc độ tăng trưởng mỗi năm tối thiểu 25% so với năm trước, tạo tiền đề cho sự
nghiệp cho phù hợp với chiến lược phát triển kinh doanh để tăng thị phần của công ty TNHH MTV dịch vụ nhà ở và khu đô thị trên thị trường bất động sản, lập sàn giao dịch Bất động sản, phát triển giao dịch bất động sản đa sản phẩm với phạm vi bán hàng ngày càng mở rộng.
- Về nguồn nhân lực và cơ cấu tổ chức quản lý: Công ty TNHH MTV dịch vụ