Như trờn chỳng ta thấy, nợ phải thu của Cụng ty chưa hợp lý, khoản phải thu từ khỏch hàng chiếm tỷ lệ cao. Nhưng qua đú chưa đủ để kết luận được tỡnh hỡnh thanh toỏn của Cụng ty ra sao. Để biết rừ hơn về điều đú ta cần phõn tớch chi tiết cỏc khoản nợ ngắn hạn của Cụng ty.
Bảng 2.2.3: Tỡnh hỡnh nợ ngắn hạn trong 3 năm gần đõy.
(Đơn vị: Triệu đồng)
Chỉ tiờu Năm 2010 Năm 2011 Năm 2012 2011/2010Năm 2012/2011Năm
Số tiền % Số
tiền %
Số
tiền % Lượng % Lượng % 1. Vay ngắn hạn 1500 37,5 3000 54,6 5000 62,5 1500 100 2000 66,7 2. Phải trả cho người bỏn. 1400 35,0 1800 32,7 2200 27,5 400 28,6 400 22,2 3. Thuế và cỏc khoản nộp NN 300 7,5 200 3,6 200 2,5 (100) (33,3) 0 4. Phải trả cho cụng nhõn viờn 200 5,0 200 3,6 200 2,5 0 0 7. Phải trả phải nộp khỏc. 600 15,0 300 5,5 400 5,0 (300) (50,0) 100 33,3 Tổng 4000 100 5500 100 8000 100
(Nguồn: Phũng tài chớnh-kế toỏn)
Qua bảng 2.2.3 ta thấy như sau: Vay ngắn hạn trong 3 năm tăng lờn đỏng kể,
năm 2011 tỷ trọng tăng lờn tới 100% so với năm 2010. Năm 2012 tỷ trọng này vẫn tăng và chiếm 62,5% trong tổng số nợ ngắn hạn của năm. Đõy là nguồn vốn chủ yếu giỳp Cụng ty đảm bảo cho nhu cầu vốn lưu động nhưng nếu tỷ trọng này tăng quỏ thỡ Cụng ty phải trả lói ngõn hàng và trả đỳng hạn, làm ảnh hưởng tới việc huy động vốn của Cụng ty. Nợ phải trả cho người bỏn chiếm một tỷ lệ trung bỡnh, số nợ này chủ yếu do Cụng ty mua nguyờn vật liệu, thiết bị, chưa trả tiền người bỏn , đõy là khoản nợ mà Cụng ty chiếm dụng về làm vốn lưu động khụng phải trả lói. Thuế và cỏc khoản phải nộp Nhà nước 2 năm gần đõy cú giảm. Phải trả cụng nhõn viờn chiếm tỷ trọng rất nhỏ trong tổng số nợ ngắn hạn, điều đú thể hiện Cụng ty đó tớch cực quan
tõm tới đồng lương, mức sống cụng nhõn viờn rất tốt. Phải trả, phải nộp khỏc của cụng ty chiếm tỷ trọng khỏ nhỏ: Năm 2010(chiếm 15%), năm 2011
( chiếm 5,5%) năm 2012 (chiếm 5,0%) trong tổng nợ ngắn hạn, điều này làm khụng ảnh hưởng tới cụng việc huy động vốn của cụng ty bởi cỏc khoản tiền phải trả cho việc thế chấp của lỏi xe, lỏi mỏy khi họ khụng làm cho cụng ty nữa cao, cỏc chi phớ phỏt sinh khụng nhiều.
Như vậy, tổng số nợ ngắn hạn của cụng ty rất cao, chiếm tỷ lệ đỏng kể trong tổng nguồn vốn : năm 2010 chiếm 53%, năm 2011 chiếm 52%, năm 2012 chiếm 56,3%. Bờn cạnh đú cỏc khoản phải thu chiếm tỷ lệ trong tổng tài sản như sau: Năm 2010 chiếm 56,2%, năm 2011 chiếm 70,4%, năm 2012 chiếm 84,5%. Tỡnh hỡnh trờn cho thõy cụng ty vẫn đủ khả năng thanh toỏn của cụng ty, cụng ty cần cú biện phỏp thớch hợp để đảm bảo sản xuất kinh doanh cú hiệu quả.
2.2.4: Đỏnh giỏ tỡnh trạng quản lý và sử dụng VLD.
Sử dụng vốn lưu động cú hiệu quả là một trong những vấn đề then chốt quyết định sự tồn tại và phỏt triển của doanh nghiệp. Trờn cơ sở lý thuyết đó trỡnh bày ở chương I cựng với kết quả sản xuất kinh doanh của Cụng ty, ta xỏc định được cỏc chỉ tiờu hiệu quả sử dụng vốn lưu động của cụng ty như sau
Bảng 2.2.4: Tỡnh trạng quản lý và sử dụng VLD
Đơn vị tớnh: Triờu đồng)
STT Chỉ tiờu 2010 2011 2012
1 Hệ số thanh toỏn ngắn hạn 2,1 3,2 1,3
2 Hệ số thanh toỏn nhanh 1,6 2,9 1,2
3 Hệ số thanh toỏn tức thời 0,4 0,6
4 Hệ số nợ tổng tài sản 0,4 0,3 0,45
5 Hệ số nợ vốn cổ phần 0,6 0,5 0,8
6 Hệ số khả năng thanh toỏn lói vay 1,6 11 10,77 Hệ số cơ cấu nguồn vốn chủ sở hữu 0,64 0,66 0,55