DANH MỤC THUẬT NGỮ VIẾT TẮT
2.3.3 Nguyờn nhõn
hoàn thiện quy trỡnh dự bỏo, giỏm sỏt theo dừi và điều chỉnh hoạt động kế toỏn tài chớnh của phũng Kế toỏn tài chớnh của Cụng ty Năng lượng Bỡnh An cũng như sự nhanh nhạy nắm bắt biến động thị trường của Giỏm đốc điều hành.
Về mặt hạn chế trong hoạt động sử dụng và quản lý vốn lưu động, nguyờn nhõn là do : -Trong hoạt động quản trị tiền mặt, Cụng ty Năng lượng Bỡnh An chưa chủ động tỡm kiếm cỏc cơ hội đầu tư tiền mặt để duy trỡ số dư tiền mặt tối ưu trong ngõn quỹ.
-Trong hoạt động quản trị khoản phải thu, Cụng ty chưa thực hiện phõn tớch định lượng
tỡnh hỡnh tài chớnh cũng như khả năng trả nợ đỳng hạn của khỏch hàng.
-Trong hoạt động quản lý và sử dụng dự trữ vật tư Cụng ty chưa chủ động xõy dựng cỏc hạn mức hoạt động chớnh xỏc nhằm tối ưu húa lượng nguyờn vật liệu cần thiết cho một chu kỳ sản xuất kinh doanh để trỏnh gõy lóng phớ vốn ứ đọng dưới hỡnh thỏi hàng tồn kho cũng như khụng làm giỏn đoạn quỏ trỡnh sản xuất kinh doanh.
CHƯƠNG III: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG TẠI CễNG TY NĂNG LƯỢNG BèNH AN
3.1 Mục tiờu, định hướng phỏt triển của Cụng ty Năng lượng Bỡnh An
Mục tiờu:
-Củng cố vị trớ của Cụng ty trờn thị trường miền Bắc và mở rộng mạng lưới kinh doanh ra thị trường miền Nam
-Phỏt triển cụng ty thành một tổ chức chuyờn nghiệp, tạo dựng cụng ăn việc làm ổn định, mụi trường làm việc năng động, thu nhập cao cho toàn bộ cỏn bộ cụng nhõn viờn cụng ty. Định hướng phỏt triển:
+ Định hướng sản xuất kinh doanh :
Lấy tiờu chớ “Uy tớn - Chất lượng - Trung thực” làm nền tảng phỏt triển bền vững, Cụng ty Năng lượng Bỡnh An sẽ vượt qua khú khăn trong điều kiện kinh tế những năm tới để dần dần củng cố chỗ đứng. Cụng ty Năng lượng Bỡnh An hướng tới thành cụng bằng việc cung cấp cho khỏch hàng những lụ sản phẩm được sản xuất đạt tiờu chuẩn về chất lượng và an toàn kỹ thuật, sự hài lũng và lợi ớch của khỏch hàng là động lực quan trọng nhất thỳc đẩy sự phỏt triển của cụng ty. Giữ vững và phỏt huy tốc độ phỏt triển của cụng ty về doanh số, thị phần, uy tớn và trỡnh độ nhõn lực. Tăng cường đào tạo, phỏt huy tớnh sỏng tạo trong đội ngũ cỏn bộ cụng nhõn viờn nhằm tăng hàm lượng cụng nghệ, nõng cao hiệu quả cụng việc. Củng cố, hoàn thiện và mở rộng mạng lưới tiờu thụ hàng hoỏ, xõy dựng vững chắc cỏc đại lý then chốt làm nền tảng cho sự phỏt triển. Đầu tư nghiờn cứu phỏt triển dõy chuyền sản xuất và cụng nghệ kỹ thuật sản xuất.
+Định hướng trong hoạt động quản lý và sử dụng vốn lưu động :
Quản trị khoản phải thu hiệu quả hơn bằng cỏch thực hiện tốt hơn cụng đoạn phõn tớch tiền khả thi cỏc khoản cấp tớn dụng thương mại cho khỏch hàng.
Nõng cao hiệu quả quản trị hàng tồn kho bằng cỏch định lượng húa cụ thể hạn mức dự trữ vật tư tối ưu phục vụ nhu cầu sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp cũng như khụng gõy ứ đọng vốn dưới hỡnh thỏi hàng tồn kho.
3.2 Giải phỏp nõng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Cụng ty Năng lượng Bỡnh An
Qua nghiờn cứu tỡnh hỡnh sử dụng vốn lưu động núi riờng và hoạt động sản xuất kinh doanh của Cụng ty núi chung cú thể thấy bờn cạnh những kết quả mà Cụng ty đó đạt
Để cụng tỏc sử dụng vốn lưu động của Cụng ty đạt hiệu quả cao hơn, em xin mạnh dạn đề xuất một số giải phỏp sau:
3.2.1 Giải phỏp nõng cao hiệu quả quản trị tiền mặt
- Thực hiện dự bỏo lưu chuyển tiền cho năm tài chớnh sắp tới:
Đơn vị : USD Quý 1 Quý 2 Quý 3 Quý 4 Tổng
A Thu 4,793,2 50 4,734,6 50 4,172,05 0 4,566,0 50 17,993,2 50
Số dư tiền đầu kỳ 193, 250 34, 650 172,0 50 66, 050 193, 250 Thu từ khỏch hàng 2,500,000 2,900,000 2,100,000 2,000,000 9,500,000 Thu từ vay ngõn hàng 2,100, 000 1,800, 000 1,900, 000 2,500, 000 8,300, 000 B Chi 4,758,6 00 4,562,6 00 4,106,00 0 4,526,0 00 17,953,2 00 Trả nhà cung cấp 2,000,000 1,900,000 1,500,000 1,600,000 7,000,000 Trả lương nhõn viờn 138,600 138,600 77,000 77,000 431,200 Chi phớ điện nước 50,
000 50, 000 40,0 00 60, 000 200, 000
Chi phớ giao dịch, võn chuyển
hàng húa 8,000 8,000 8,000 6,000 30,000 Chi phớ khỏc bằng tiền 120,000 120,000 120,000 120,000 480,000 Chi phớ lói vay 42,
000 41, 000 41,0 00 43, 000 167, 000 Nộp thuế 400, 000 405, 000 420,0 00 420, 000 1,645, 000 Trả cho chủ sở hữu 2,000,000 1,900,000 1,900,000 2,200,000 8,000,000 Bảng 3.1: Dự bỏo lưu chuyển tiền 2012
Nguồn:Bỏo cỏo kế hoạch lưu chuyển tiền năm 2012 của Cụng ty Năng lượng Bỡnh An
- Xỏc định số dư tiền mặt tối ưu:
Như đó phõn tớch ở phần thực trạng, vốn bằng tiền của Cụng ty khỏ lớn,và cú xu hướng tăng trong năm 2010 và 2011 so với 2007, 2008. Việc giữ lại vốn bằng tiền quỏ nhiều cú
thể giỳp Cụng ty chủ động hơn trong việc thanh toỏn nhưng khi đú tiền sẽ khụng sinh lời gõy lóng phớ vốn và phỏt sinh khoản chi phớ cơ hội của việc giữ tiền, khi đú doanh nghiệp nờn sử dụng số tiền dư thừa đú thực hiện đầu tư cú tớnh chất tạm thời hay ngắn hạn để cú thể thu được lợi nhuận cao hơn thay vỡ gửi số tiền đú vào ngõn hàng với lói suất thấp. Vỡ vậy vấn đề đặt ra cho Cụng ty Năng lượng Bỡnh An là để lại lượng vốn bằng tiền thế nào là hợp lý? Để xỏc định một cỏch chớnh xỏc lượng tiền này Cụng ty cần lờn kế hoạch về nhu cầu thanh toỏn và khả năng thanh toỏn, kế hoạch về thu chi ngõn quỹ của Cụng ty trong từng quý. Theo tớnh toỏn từ năm 2008 trở lại đõy vốn bằng tiền của Cụng ty luụn chiếm hơn 20% tổng vốn lưu động với lượng tiền mặt nhiều như vậy là lóng phớ vốn, vỡ vậy Cụng ty nờn cú biện phỏp giảm lượng vốn bằng tiền xuống dưới mức 20% trong tổng vốn lưu động là hợp lý để cú thể nõng cao hơn nữa hiệu quả sử dụng đồng vốn. Tuy nhiờn nú khụng nhất thiết phải là một lượng cố định mà phải được điều chỉnh linh hoạt tựy theo tỡnh hỡnh thực tế của Cụng ty trong từng thời kỳ nhất định.Để làm được như vậy Cụng ty cần ỏp dụng phương phỏp phõn tớch độ nhạy kết hợp với dự bỏo lưu chuyển tiền. Điều này cú nghĩa là ngoài việc dự bỏo ngõn quỹ theo 1 dự tớnh nhất định cần cú phương ỏn dự phũng cho những biến động bất lợi của thị trường yếu tố đầu vào và thị trường tiờu thụ sản phẩm của Cụng ty.
3.2.2 Giải phỏp nõng cao hiệu quả quản trị cỏc khoản phải thu
Trong hoạt động kinh doanh thường xuyờn nảy sinh việc doanh nghiệp xuất giao thành phẩm hàng húa cho khỏch hàng và sau một thời gian nhất định mới thu được tiền. Từ đú nảy sinh khoản phải thu từ khỏch hàng. Việc tăng nợ phải thu do tăng tăng thờm lượng hàng húa bỏn chịu sẽ kộo theo việc tăng thờm một số khoản chi phớ như: chi phớ thu hồi nợ, chi phớ quản lý nợ ... Tăng nợ phải thu cũng đồng nghĩa với việc tăng rủi ro đối với doanh nghiệp.
Do vậy để đảm bảo sự ổn định, lành mạnh và tự chủ về mặt tài chớnh, trỏnh bị tồn đọng vốn và bị chiếm dụng vốn, đẩy nhanh tốc độ luõn chuyển của vốn lưu động, từ đú gúp phần sử dụng vốn tiết kiệm, cú hiệu quả, Cụng ty cần cú những biện phỏp hữu hiệu, xiết
chặt kỷ luật thanh toỏn nhằm hạn chế tới mức tối đa tỡnh trạng nợ quỏ hạn. Điều làm được điều đú nờn chăng Cụng ty cần cú cỏc biện phỏp sau:
- Cụng ty cần tỡm mọi cỏch thu hồi nợ càng sớm càng tốt, điều động nhõn viờn trực tiếp đi thu hồi nợ, tăng chi phớ cho việc đi thu hồi nợ, quản lý cỏc khoản thu được và tớnh toỏn chi tiết cỏc khoản khỏch hàng đang nợ.
- Trước khi cung cấp tớn dụng thương mại cho khỏch hàng Cụng ty cần cõn nhắc kỹ càng. So sỏnh giữa lợi ớch và chi phớ từ khoản tớn dụng đú trước khi đi đến quyết định cuối cựng. Khi quyết định cung cấp tớn dụng thương mại thỡ trong hợp đồng cần quy định rừ thời hạn, hỡnh thức thanh toỏn và mức phạt thanh toỏn chậm so với quy định trong hợp đồng.
Phõn tớch đỏnh giỏ khoản tớn dụng được đề nghị: P: Giỏ bỏn đơn vị sản phẩm
Q: Số lượng hàng húa bỏn được trong một thỏng trong trường hợp thanh toỏn ngay Q’: Số lượng hàng húa trong trường hợp bỏn chịu
V: Chi phớ biến đổi đơn vị sản phẩm
r: Tỉ lệ phần trăm của hàng bỏn chịu khụng thu được tiền C: Chi phớ cho việc đũi nợ và tài trợ bự đắp cho khoản phải thu i: Chiết khấu theo tỉ lệ phần trăm đối với hàng trả tiền ngay R: Doanh lợi yờu cầu thu được hàng thỏng
BPV: Giỏ trị hiện tại rũng của việc thay đồi chớnh sỏch
Trong trường hợp khỏch hàng thanh toỏn ngay thỡ tiền vào bỏ qua chi phớ cố định, vỡ nú là đại lượng khụng đổi khi cụng ty thay đổi chớnh sỏch tiờu thụ sản phẩm.
Khi cụng ty cấp tớn dụng 30 ngày cho khỏch hàng ta cú lượng tiền vào ngõn quỹ hàng thỏng trong trường hợp chưa tớnh đến rủi ro và chiết khấu là:
(P-V)*Q’
Lượng tiền vào ngõn quỹ tăng thờm trong trường hợp này là: (P-V)*Q’-(P-V)*Q=(P-V)*(Q’-Q)
Do bỏn chịu cho khỏch hàng 30 ngày nờn lượng tiền tăng thực sẽ là: (P-V)*(Q’-Q)/(1+R)
- Sử dụng cú hiệu quả cỏc biện phỏp thu hồi nhanh như chiết khấu bỏn hàng, giảm giỏ cho những khỏch hàng mua với số lượng lớn nhằm thỳc đẩy khỏch hàng thanh toỏn nhanh, hạn chế cỏc khoản nợ khú đũi. Để làm được điều này, tỷ lệ chiết khấu Cụng ty đưa ra phải phự hợp, hấp dẫn khỏch hàng thanh toỏn ngay hay thanh toỏn sớm vừa bự đắp được chi phớ vốn và rủi ro mà Cụng ty cú thể gặp khi sử dụng chớnh sỏch tớn dụng thương mại.
- Định kỳ cụng ty nờn tổng kết, đỏnh giỏ cụng tỏc tiờu thụ, liệt kờ những khỏch hàng quen thuộc, khỏch hàng mua thường xuyờn với khối lượng lớn, khỏch hàng thanh toỏn đỳng hạn. Tổ chức hội nghị khỏch hàng nhằm thu thập những ý kiến đúng gúp của khỏch hàng, tạo điều kiện cho cụng tỏc bỏn hàng, thu hồi tiền hàng ngày một tốt hơn.
- Túm lại, chớnh sỏch tớn dụng của Cụng ty phải vừa lỏng lại vừa rất chặt chẽ ỏp dụng linh hoạt cho từng khỏch hàng. Tớnh lỏng thể hiện qua việc ỏp dụng tỷ lệ chiết khấu, giảm giỏ thoả đỏng đối với những khỏch hàng thanh toỏn ngay hay mua với số lượng lớn. Tớnh chặt chẽ thể hiện qua việc quy định phạt hợp đồng đối với khỏch hàng vi phạm thời hạn thanh toỏn. Bằng chớnh sỏch tớn dụng đú cụng ty khụng những nhanh chúng thu hồi tiền hàng mà cũn tăng được khối lượng sản phẩm tiờu thụ, mở rộng thị trường tiờu thụ và nõng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động cho Cụng ty.
3.2.3 Giải phỏp nõng cao hiệu quả quản trị hàng tồn kho
Đối với sản phẩm bỡnh chứa khớ húa lỏng của Cụng ty Năng lượng Bỡnh An nguyờn vật liệu chiếm tỷ trọng lớn trong hàng tồn kho như vậy thỡ việc sử dụng tiết kiệm và cú kế hoạch dự trữ linh hoạt hợp lý sẽ cú ảnh hưởng rất lớn đến việc hạ giỏ thành sản phẩm, nõng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Cụng ty.
Để đảm bảo cho nguyờn vật liệu của Cụng ty được sử dụng tiết kiệm hợp lý trước hết Cụng ty cần xõy dựng được mức tiờu hao nguyờn vật liệu và giảm được định mức này mà khụng làm thay đổi chất lượng sản phẩm. Đồng thời tuỳ theo kế hoạch để dự trữ nguyờn vật liệu sao cho vừa đảm bảo cho quỏ trỡnh sản xuất kinh doanh vừa khụng gõy ứ đọng vốn do dự trữ quỏ nhiều.
Để xỏc định được mức dự trữ nguyờn vật liệu chớnh ta ỏp dụng cụng thức sau: Dn = Nd * Fn
- Dn: Dự trữ nguyờn vật liệu chớnh cần thiết trong kỳ - Nd: Số ngày dự trữ về nguyờn vật liệu cần thiết
- Fn: Chi phớ nguyờn vật liệu bỡnh quõn mỗi ngày trong kỳ. Lưu ý:
+ Dn: Số ngày cần thiết để duy trỡ một lượng dự trữ vật tư để đảm bảo cho quỏ trỡnh kinh doanh diễn ra bỡnh thường và liờn tục. Cú thể lấy là số ngày cỏch nhau giữa hai lần nhập kho nguyờn vật liệu. Số ngày bảo hiểm là số ngày cần thiết để duy trỡ một lượng tồn kho an toàn đề phũng những trường hợp bất thường trong việc mua sắm, vận chuyển nguyờn vật liệu, hàng húa đảm bảo cho quỏ trỡnh kinh doanh khụng bị giỏn đoạn.
+ Chi phớ nguyờn vật liệu chớnh bỡnh quõn mỗi ngày được xỏc định bằng cỏch lấy tổng chi phớ nguyờn vật liệu chớnh của Cụng ty trong kỳ chia cho số ngày ở trong kỳ ( 1 năm tớnh chẵn 360 ngày ).
Vớ dụ: Cụng ty Năng lượng Bỡnh An, theo kế hoạch chi phi sản xuất, tổng chi phớ nguyờn vật liệu chớnh trong năm 4438 triệu đồng. Theo hợp đồng kớ kết với người cung cấp thỡ trung bỡnh 18 ngày lại nhập kho nguyờn vật liệu chớnh một lần. Số ngày dự trữ bảo hiểm Cụng ty dự tớnh là 9 ngày. Từ đú, cú thể xỏc định số dự rữ về nguyờn vật liệu chớnh trong năm 2012 của Cụng ty là:
( 18 + 9 ) * 4438/ 360 = 332,85 triệu đồng
Trờn cơ sở số liệu nguyờn vật liệu cần sử dụng Cụng ty nờn tiến hành triển khai tỡm kiếm nguồn cung cấp ổn định, giỏ hợp lý và đảm bảo tiờu chuẩn chất lượng. Muốn vậy Cụng ty cần thực hiện một số biện phỏp sau:
+ Đối với nguyờn liệu nhập ngoại Cụng ty cần cú kế hoạch thu mua, dự trữ hợp lý về số lượng, chất lượng, chủng loại... cần liờn hệ với nhiều nguồn cung cấp, tăng cường nghiờn cứu, tỡm kiếm tiếp cận thị trường đầu vào thụng qua cỏc khỏch hàng của Cụng ty hay qua mạng Internet để tỡm kiếm nguồn cung cấp thuận lợi hơn, thường xuyờn hơn với giỏ cả hợp lý.
+ Tớch cực tỡm kiếm nguồn nguyờn liệu trong nước để giảm chi phớ vận chuyển, thuế nhập khẩu ... qua đú giảm được giỏ vốn hàng bỏn và tăng lợi nhuận cho Cụng ty, giảm lượng dự trữ nguyờn vật liệu nhằm trỏnh ứ đọng vốn và tiết kiệm chi phớ bảo quản. Đối với thành phẩm tồn kho Cụng ty nờn thực hiện một số giải phỏp sau:
- Hướng thứ nhất, Cụng ty cần nõng cao chất lượng và mẫu mó sản phẩm tạo ấn tượng và uy tớn tốt trờn thị trường. Mặc dự hiện nay cỏc Cụng ty cố gắng tạo ra cho mỡnh ưu thế cạnh tranh khỏc chứ khụng phải là chất lượng sản phẩm, vớ dụ như giỏ cả, phương thức
phục vụ... Song chất lượng sản phẩm vẫn là cốt yếu cho sự tồn tại lõu dài, bền vững. Chất lượng sản phẩm của Cụng ty tốt sẽ là sợi dõy vụ hỡnh vững chắc nối kết khỏch hàng với sản phẩm của Cụng ty. Để làm được điều này Cụng ty cần đầu tư mỏy múc thiết bị, cải tiến cụng nghệ sản xuất, đồng thời Cụng ty cần tiếp tục tỡm kiếm nguồn nguyờn phụ liệu chất lượng cao và ổn định. Ngoài ra trong quỏ trỡnh sản xuất bộ phận KCS cần kiểm tra chặt chẽ hơn tất cả cỏc cụng đoạn sản xuất, đúng gúi, bảo quản trước khi giao hàng cho khỏch.
- Hướng thứ hai, Cụng ty cần chỳ trọng tới việc nghiờn cứu và mở rộng thị trường trong nước và quốc tế. Thụng qua cỏc đại lý trong nước để tỡm hiểu nhu cầu, thị hiếu của khỏch hàng và biết được những ưu nhược điểm sản phẩm của mỡnh và của đối thủ cạnh