NAY
Xây dựng chiếm và tiến hành hoạt động đầu tư là một công việc không đơn giản , các công ty bảo hiểm nhân thọ cần phải tiến hanh nhiều giải pháp , phải hoàn thiện cả quy trình từ kinh doanh thu hút phí bảo hiểm đến xác định nguồn , lựa chọn danh mục đầu tư .Trước hết việc đầu tư nguồn cốn nhàn rỗi của các công ty bảo hiểm nhân thọ phải luôn tuân thủ theo các nguyên tắc :
-An toàn : Để đảm bảo việc thực hiện tốt các cam kết với người được bảo hiểm
- Sinh lời :Đây là kết quả cuối cùng mà công ty bảo hiểm theo đuổi , để hỗ
trợ sức mạnh tài chính cho công ty bảo hiểm nhân thọ
-Đảm bảo khả năng thanh toán thường xuyên : Các tài sản đầu tư phải dễ dàng chuyển thành tiền hoặc phải tạo ra lợi tức thường xuyên để đảm bảo cho công ty có tiền để chi trả cho người được bảo hiểm
-Đa dạng hoá danh mục đầu tư : Tài sản đầu tư để giảm thiểu rủi ro .Để khắc phục những hạn chế trong hoạt động đầu tư , các công ty bảo hiểm nhân thọ có thể đi theo một số hướng sau :
Thứ nhất , tiếp tục thực hiện đa dạng hoá danh mục đầu tư , mở rộng và
tăng cường đầu tư vào các dự án xây dựng cơ sở hạ tầng
Đồng thời , phải có chiến lược đầu tư linh hoạt chắc trên thị trường chứng khoán và coi đây là chiến lược cơ bản lâu dài .Theo kinh nghiệm của các công
ty bảo hiểm nhân thọ nước ngoài thì đầu tư vào chứng khoán là danh mục đầu tư phù hợp nhất với các công ty bảo hiểm
Để thâm nhập được vào thị trường chứng khoán , các công ty bảo hiểm nhân thọ cần phải thực hiện chuyên môn hóa đầu tư vốn như mô hình bảo việt đã tiến hành , bằng việc thành lập các công ty quản lý đầu tư vốn hay còn gọi là các công ty quản lý tài sản có .Các công ty quản lý quản lý này là không thể thiếu đối với các tập đoàn bảo hiểm trong nền kinh tế thị trường
Trong việc mua bán chứng khoán , các công ty bảo hiểm nhân thọ nên tập trung chủ yếu vào các loại nhà nước ( trái phiếu , kỳ phiếu kho bạc nhà nước ,công trái nhà nước...) .Đây là các chứng khoán lãi suất không thấp mà được coi là có rủi ro thấp nhất
Với ưu thế về nguồn vốn của mình , các công ty bảo hiểm nhân thọ cần tìm mua được các loại cổ phiếu , trái phiếu công nghệ cao .Theo kinh nghiệm của các nhà đầu tư chứng khoán ở các nước , việc đầu tư vào các chứng khoán công nghệ cao là chiến lược hiệu quả cao .Do nguồn vốn đầu tư vào các loại chứng khoán này cần phải là nguồn vốn dài hạn nên chỉ có các công ty bảo hiểm nhân thọ mới thoả mãn được điều kiện này
Thứ hai : Mạnh dạn nghiên cứu chiến lược đầu tư vào lĩnh vực bất động
sản .Mặc dù trong những năm qua thị trường bất động sản biến động không ngừng , nhấtlà đất đai , những trong làn sóng di dân và tốc độ đô thị hoá như hiện nay , đầu tư vào lĩnh vực này cũng là một hướng đầu tư hiệu quả .Đầu tư bất động sản không chỉ mang lại hiệu quả kinh tế trực tiếp , mà còn mang lại lợi ích quảng cáo rất quan trọng .ở các nước có thị trường bảo hiểm phát triển , các công ty bảo hiểm nhân thọ luôn có tên trong những toà nhà cao nhất , đẹp nhất trong trong các đô thị lớn .Đây là sự quảng cáo tốt nhất cho hình ảnh và sức mạnh tài chính của công ty bảo hiểm .Đồng thời đây là lĩnh vực đầu tư cho phép các công ty bảo hiểm nhân thọ chốn lại rủi ro lạm phát một cách
Thứ ba : Mở rộng hình thức cho vay đối với các chủ hợp đồng bảo hiểm
nhân thọ .Trong kỹ thuật bảo hiểm nhân thọ , hợp đồng bảo hiểm sau một thời gian nộp phí bảo hiểm sẽ có dự phòng toán học , tức là các khoản tiết kiệm được tích luỹ .Khoản tiền là thuộc quyền sở hữu của chủ hợp đồng
Nếu công ty bảo hiểm cho chủ hợp đồng vay thì khoản tiền dự phòng được coi là tài sản thế chấp .Như vậy đây sẽ là một khoản cho vay ít rủi ro nhất của công ty bảo hiểm .Hình thức thức cho vay này sẽ rất hiệu quả , vừa đảm bảo cho công ty bảo hiểm thu được lãi suất cao hơn lãi suất kỹ thuật , vừa giúp các chủ hợp đồng vay được vốn trong thời điểm khó khăn , điều này sẽ tăng cường khả năng duy trì hợp đồng bảo hiểm nhân thọ
Thứ tư : Nâng cao tính chuyên nghiệp và hiệu quả đầu tư thông qua các
công ty quản lý tài sản có theo mô hình của bảo việt , những công ty bảo hiểm nhân thọ có quy mô vừa thì có thể sử dụng dịch vụ đầu tư uỷ thác (quỹ đầu tư tương hỗ)
Một giải pháp có thể tính đến là các công ty bảo hiểm thành lập chung một công ty quản lý quỹ đầu tư .Trong điều kiện hiện nay việc sát nhập các công ty bảo hiểm còn là vấn đề bàn cãi , nhưng việc các công ty bảo hiểm có thể đầu tư nguồn vốn nhàn rỗi của mình qua một công ty đầu tư mà mỗi công ty bảo hiểm nhân thọ đều góp vốn là hướng có thể thực hiện được
Thứ năm : Phát triển mạnh các loại hình bảo hiểm nhân thọ để thu hút
vốn đầu tư dài hạn .Hiện nay trên thị trường bảo hiểm nhân thọ , ngoài Bảo Việt còn có bốn công ty liên doanh và 100% vốn nước ngoài .Sự cạnh tranh diễn ra trên thị trường này cũng hết sức gay gắt .Các công ty bảo hiểm nước ngoài đã mang đến những thay đổi cơ bản về phương thức kinh doanh bảo hiểm nhân thọ .Để đứng vững trong cạnh tranh , công ty bảo hiểm nhân thọ Việt Nam , một mặt cần phải thay đổi những chính sách về thương mại đặc biệt là chính sách về marketing , làm cho sản phẩm bảo hiểm hấp dẫn hơn .Mặt khác cần phải đa dạng hoá các sản phẩm bảo hiểm để đáp ứng nhu cầu
phong phú của khách hàng .Thành công trong thu hút phí bảo hiểm sẽ là bước khởi đầu quan trọng cho chiến lược đầu tư của công ty bảo hiểm nhân thọ
*Để có thể thực hiện tốt các chiến lược , giải pháp đầu tư , các công ty bảo hiểm nhân thọ ở Việt Nam cần có sự đầu tư nhất định vào việc đào tạo đội ngũ nhân viên đầu tư .Đầu tư chỉ có thể hiệu quả khi có những người đầu tư sáng tạo , kinh nghiệm và bản lĩnh .Bên cạnh đó là việc hiện đại hoá cơ sở vật chất , cũng là diều kiện không thể thiếu cho việc nâng cao khả năng đầu tư
*Về phía Nhà Nước , cần ban hành những quy định pháp lý tạo điều kiện thuận lợi cho các công ty bảo hiểm nhân thọ đâù tư tốt nguồn vốn nhàn rỗi , đồng thời quản lý chặt chẽ hoạt động đầu tư của các công ty này
Nền kinh tế nước ta đang đứng trước những tín hiệu lạc quan về đổi mới và phát triển kinh tế , sẽ mở ra những cơ hội cho các công ty bảo hiểm nhân thọ khẳng định được vị thế của mình trên thị trường bảo hiểm , và kết quả của hoạt động đầu tư nguồn vốn nhàn rỗi trên thị trường tài chính sẽ là một yếu tố quyết định đến vị thế này