2.2.4 .Các nhân tố tác độ ng đến thanh khoản ngân hàng
4.4. Các đề xuất
Với kết quả thu được từ nghiên cứu này một số kiến nghị được đưa ra xoay quanh các yếu tố có tác động tới tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại. Đặc biệt là 3 yếu tố tỷ lệ tổng dư nợ cho vay / tổng tiền gửi từ khách hàng, tỷ lệ giữa vốn chủ sở hữu ngân hàng / tổng tài sản có ngân hàng, và qui mơ ngân hàng có ảnh hưởng đến tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại Việt Nam.
4.4.1. Đối với Ngân hàng nhà nước
Cần nghiêm túc, tăng cường hơn nữa công tác quản lý tín dụng tại các ngân hàng thương mại Việt Nam. Quy định cụ thể tỷ các mức tỷ lệ cho vay trên tổng nguồn huy động vốn, hạn chế việc cho vay dài hạn từ nguồn vốn ngắn hạn của ngân hàng thương mại. Vấn đề xử lý nợ xấu cũng cần phải được xử lý quyết liệt hơn, việc trích lập dự phòng rủi ro, dự trữ bắt buộc, dự trữ thanh khoản của ngân hàng phải được thực hiện nghiêm túc và đầy đủ, đảm bảo không để việc nợ xấu của một số ngân hàng làm ảnh hưởng chung đến toàn bộ hệ thống và cả nền kinh tế.
Ngân hàng nhà nước cũng cần phải tạo ra nhiều công cụ hơn nữa nhằm hỗ trợ ngân hàng thương mại khi họ có khó khăn về vấn đề thanh khoản như: mở rộng các
quy định về cho vay liên ngân hàng nhằm nguồn vốn giữa các ngân hàng di chuyển dễ dàng và với chi phí rẻ hơn. Đa dạng hóa hơn nữa các công cụ tái cấp vốn từ Ngân hàng nhà nước, đồng thời khuyến khích các ngân hàng thương mại tăng cường phát triển các sản phẩm tài chính phái sinh nhằm giúp các ngân hàng thương mại giảm bớt lợi nhuận tập trung từ tín dụng và thu hút nguồn vốn tiền gửi từ dân cư và các tổ chức khác.
4.4.2. Đối với ngân hàng thương mại
Các ngân hàng phải nâng nhận thức về việc tuân thủ các quy định của Ngân hàng nhà nước đối với việc tuân thủ các tỷ lệ đảm bảo an toàn trong hoạt động của Tổ chức tín dụng;
Ngồi tn thủ các quy định luật pháp cần có đạo đức trong kinh doanh, tránh chạy theo lợi nhuận bất chấp rủi ro.
Thực hiện việc cơ cấu lại tài sản nợ và tài sản có cho phù hợp. Đây là công
việc hết sức quan trọng để quản lý rủi ro thanh khoản của các NHTM. Các ngân hàng cần xem lại cơ cấu danh mục tài sản nợ, tài sản có cho phù hợp, nhằm hạn chế thấp nhất rủi ro có thể xảy ra, đó là cơ cấu lại nguồn vốn huy động và cho vay trên thị trường; cơ cấu lại dư nợ cho vay ngắn hạn với cho vay trung hạn, giữa nguồn huy động ngắn hạn dùng để cho vay trung, dài hạn.
Thực hiện việc phát hành giấy tờ có giá, điều chỉnh cơ cấu cho vay vào các lĩnh vực nhạy cảm và rủi ro nhiều như chứng khoán, bất động sản và tiêu dùng. Các ngân hàng đều phải duy trì một tỷ lệ dự trữ (bao gồm tiền mặt trong ngân hàng, tiền gửi tại ngân hàng Trung ương và các tài sản có tính lỏng cao khác). Làm như vậy để đảm bảo duy trì dự trữ bắt buộc của ngân hàng Trung ương và để đối phó với các dịng tiền đi ra. Việc kết hợp giữa dự trữ sơ cấp và dự trữ thứ cấp sẽ giúp ngân hàng chủ động vừa đối phó với rủi ro thanh khoản vừa có thu nhập hợp lý. Các ngân hàng cần xem xét lại cơ cấu về danh mục tài sản nợ, tài sản của mình cho phù hợp nhằm hạn chế rủi ro ở mứt thấp nhất đó là cơ cấu lại nguồn vốn huy động và cho vay trên thị trường I (huy động tiền gửi từ các tổ chức và dân cư); cơ cấu lại dư nợ cho vay ngắn hạn với cho vay trung, dài hạn, giữa nguồn huy động ngắn hạn dùng để cho
vay trung, dài hạn. Thực hiện việc phát hành các giấy tờ có giá, điều chỉnh cơ cấu huy động vốn giữa thị trường I và thị trường II (thị trường liên Ngân hàng); điều chỉnh cơ cấu cho vay vào các lĩnh vực nhạy cảm và rủi ro cao như chứng khoán, bất động sản và tiêu dùng.
Thực hiện tốt quản lý rủi ro lãi suất khe hở lãi suất: Cần hoàn thiện các quy định liên quan đến huy động và cho vay (nhất là huy động, cho vay trung, dài hạn) theo lãi suất thị trường; cần có cách giải quyết khoa học để khơng xảy ra tình trạng các khách hàng gửi tiền rút tiền trước hạn khi lãi suất thị trường tăng cao hoặc khi có các đối thủ khác đưa ra lãi suất cao, hấp dẫn khách hàng hơn. Hiện nay, xuất hiện một thực tế là các doanh nghiệp vay vốn ngân hàng đến hạn khơng chịu trả nợ vay vì họ e ngại sau khi trả sẽ rất khó vay lại được tiền từ ngân hàng. Vì thế, họ sẵn sàng chịu phạt lãi suất quá hạn ghi trong hợp đồng vì như vậy, so ra vẫn còn thấp hơn lãi suất cho vay mới. Chính điều này đã gây ảnh hưởng lớn đến tính thanh khoản của ngân hàng.
Thực hiện tốt quản lý rủi ro kỳ hạn: Sự không cân đối về kỳ hạn giữa tài sản
nợ và tài sản có của ngân hàng là lý do quan trọng làm cho các ngân hàng gặp khó khăn thanh khoản trong thời gian qua. Vấn đề sử dụng vốn ngắn hạn để cho vay trung, dài hạn với tỷ trọng lớn hoặc cùng là ngắn hạn và trung, dài hạn nhưng thời hạn cụ thể khác nhau (ví dụ như huy động trung, dài hạn hai năm nhưng cho vay trung hạn ba năm) cũng làm cho ngân hàng khó khăn trong việc kiểm sốt dịng tiền ra và dịng tiền vào của mình.
Thực hiện các biện pháp hạn chế rủi ro: Thị trường tiền tệ phái sinh ở Việt Nam còn rất hạn chế, tuy nhiên, sau đợt biến động của thị trường tiền tệ trong thời gian qua, chắc chắn các ngân hàng sẽ quan tâm nhiều hơn và nó sẽ giúp cho ngân hàng quản lý tốt hơn tài sản nợ, tài sản có của mình. Thị trường REPO là công cụ khá hiệu quả trong việc tạo ra tính lỏng cao cho các chứng khốn nợ và cơ cấu tài sản có nhằm hỗ trợ thanh khoản cho các ngân hàng một cách nhanh chóng. Forward và Future cũng là những công cụ để cầm giữ lãi suất giao dịch nhằm hạn chế rủi ro khi lãi suất thị trường biến động. Đặc biệt SWAP là công cụ quan trọng để các ngân
hàng có thể cơ cấu lại tài sản nợ, tài sản có trên bảng cân đối tài sản của mình, nhằm hạn chế các tác động của rủi ro lãi suất, rủi ro kỳ hạn.
4.5. Những hạn chế và hướng nghiên cứu tiếp theo 4.5.1. Những hạn chế của đề tài
Nghiên cứu mới chỉ mới tập trung đánh giá mức độ ảnh hưởng của các yếu tố đến tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam trong giai đoạn từ 2005 đến 2010, thời gian nghiên cứu chỉ có 6 năm vẫn chưa đủ dài nên kết quả nghiên cứu vẫn cịn thể hiện chưa thật chính xác.
Bên cạnh đó, yếu tố vĩ mơ vẫn chưa được đưa vào mơ hình mặc dù đây là yếu tố có ảnh hưởng rất lớn đến vấn đề thanh khoản của ngân hàng.
Ngồi ra, có một số biến trong các nghiên cứu khác có ý nghĩa nhưng người viết khơng đưa vào mơ hình vì chưa có đầy đủ thơng tin để thu thập các biến này (số liệu công bố rõ ràng tập trung chủ yếu vào các ngân hàng lớn như ngân hàng ngoại thương, ngân hàng đầu tư phát triển … còn phần lớn các ngân hàng đều không công bố thông tin, tập trung nhiều vào năm 2005, 2006, 2007) như: hệ số nợ xấu ngân hàng, hệ số tỷ lệ an toàn vốn của ngân hàng, tỷ lệ tổng vốn đầu tư của ngân hàng ra bên ngoài / tổng tài sản.
Kiến thức và kinh nghiệm của người thực hiện cịn hạn chế nhất định, nên khơng tránh khỏi những sai sót trong quá trình thực hiện.
4.5.2. Hướng nghiên cứu tiếp theo của đề tài
Khả năng tổng quát của nghiên cứu sẽ được nâng cao nếu có thể đưa được các biến vĩ mơ vào trong mơ hình nghiên cứu.
Hiện tại, thị trường tài chính ngân hàng ở nước ta ngoài các ngân hàng thương mại trong nước cịn có các ngân hàng thương mại nước ngồi. Do đó, nghiên cứu tiếp theo có thể thực hiện trên cả ngân hàng thương mại trong nước và nước ngoài mở tại Việt Nam để đánh giá và so sánh mức độ ảnh hưởng của các yếu tố tài chính lên hai nhóm ngân hàng này với nhau dựa trên mơ hình nghiên cứu đã kiểm định.
vẫn còn thấp, người dân dễ bị ảnh hưởng về yếu tố tâm lý khi có thơng tin khơng tốt từ hệ thống ngân hàng, làm cho vấn đề quản lý thanh khoản của các ngân hàng rất dễ bị động. Do vậy, có thể thực hiện nghiên cứu mở rộng cho cả hai nhóm yếu tố tài chính và mức độ tin tưởng của người dân về các ngân hàng thương mại để có thể đánh giá tổng quát hơn trong các nhân tố ảnh hưởng đến tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam.
KẾT LUẬN CHUNG
Hoạt động tài chính ngân hàng là một lĩnh vực hoạt động nhạy cảm và tiềm ẩn nhiều rủi ro. Đặc biệt, trước xu thế hội nhập, các tổ chức tài chính ngân hàng sẽ phải đối phó với sự cạnh tranh cũng như nhiều loại hình rủi ro khác nhau. Tuy nhiên, tại Việt Nam, do xuất phát điểm của các ngân hàng khá thấp so với trung bình trong khu vực nên việc phải tập trung phát triển và quan tâm đến lợi nhuận được xem là ưu tiên số một. Chính vì thế, hệ thống quản lý rủi ro của các ngân hàng Việt Nam hầu như vẫn đang bị bỏ ngõ và chưa được đầu tư xây dựng một cách thỏa đáng và chun nghiệp. Đó là lí do vì sao, tỉ lệ nợ xấu cùng nhiều vấn đề phát sinh do mất khả năng kiểm soát đang trở thành bài toán chưa có lời giải tại một số ngân hàng Việt Nam hiện nay. Việc hồn thiện mơ hình quản trị rủi ro theo tiêu chuẩn quốc tế đang được các ngân hàng Việt Nam nghiên cứu và vận dụng trong thực tế. Hoạt động quản trị rủi ro thanh khoản đang được NHNN và các NHTM đặc biệt quan tâm. Luận văn lựa chọn đề tài nói trên và sử dụng phương pháp nghiên cứu định lượng đã hoàn thành những nội dung chủ yếu sau:
Một là, hệ thống hoá các vấn đề cơ bản về tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại.
Hai là, tìm ra các nhân tố tác động, mức độ ảnh hưởng của các nhân tố này đến tính thanh khoản của các ngân hàng thương mại từ đó rút ra được những kết quả, nguyên nhân, hạn chế đối với tính thanh khoản của ngân hàng.
Ba là, trên cở sở lý luận và kết quả chạy mơ hình, luận văn đã đưa ra một số kiến nghị và giải pháp nhằm nâng cao khả năng tự chủ đối với vấn đề thanh khoản của các ngân hàng thương mại Việt Nam.
Hy vọng rằng, qua kết quả nghiên cứu của học viên, luận văn này sẽ góp một phần cho việc nâng cao năng lực quản lý thanh khoản trong hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam.
TÀI LIỆU THAM KHẢO I.Tiếng việt
1. Ngân hàng nhà nước, 2010, thông tư số 13/2010/TT-NHNN quy định về các tỷ lệ đảm bảo an tồn trong hoạt động của các tổ chức tín dụng.
2. Nguyễn Đình Thọ, 2011, phương pháp nghiên cứu khoa học trong kinh doanh, nhà xuất bản lao động xã hội.
3. Nguyễn Duy Sinh, 2009, nâng cao hiệu quả quản trị rủi ro thanh khoản trong các ngân hàng thương mại Việt Nam.
4. Peter S.Rose, 2001, Quản trị ngân hàng hàng thương mại, Nhà xuất bản tài chính, Hà Nội.
5. Quốc hội, 2010, luật số 47/2010QH12 về luật các tổ chức tín dụng.
6. Trầm Thị Xuân Hương, Hồng Thị Minh Ngọc, 2011, Giáo trình nghiệp vụ ngân hàng thương mại, nhà xuất bản kinh tế Tp.HCM
II. Tiếng Anh.
1. Muhammad Farhan Akhtar, Khizer Ali, Shama Sadaqad, 2011, Liquidity Risk Management: A comparative study between Conventional and Islamic Banks of Pakistan.
2. Oriol Aspachs, Erlend Nier, Muriel Tiesset, 2005, liquidity, banking regulation and the macroeconomy, Evidence on bank liquidity holdings from a panel of UK-resident banks.
3. Pavla Vodová, 2011, Liquidity of Czech Commercial Banks and its Determinants.
III. Website tham khảo
1. http://s.cafef.vn 2. http://vietstock.vn/ 3. http://www.sbv.gov.vn 4. http://www.vndirect.com.vn 5. w w w.a b b a nk . v n 6. www.agribank.com.vn
7. www. bidv.com.vn 8. www. dongabank.com.vn 9. www. eximbank.com.vn 10. www. mhb.com.vn 11. www. ocb.com.vn 12. www. saigonbank.com.vn 13. www. seabank.com.vn 14. www. techcombank.com.vn 15. www. vietcombank.com.vn
PHỤ LỤC Phụ lục 01: Danh sách các ngân hàng chọn mẫu
DANH SÁCH CÁC NGÂN HÀNG CHỌN MẪU
STT Tiếng việt Vốn điều lệ (Đvt: Ngàn tỷ đồng
Tiếng anh Website
1 Á Châu 9,377 Asia Commercial Bank, ACB acb.com.vn
2 Đông Á
5,000
DongA Bank,
DAB dongabank.com.vn
3 Đông Nam Á 5,335 SeABank seabank.com.vn
4 An Bình 4,800 ABBank abbank.vn
5 Hàng Hải Việt Nam 8,000 Maritime Bank, MSB msb.com.vn 6 Kỹ Thương ViệtNam 8,788 Techcombank techcombank.com.vn
7 Kiên Long
3,000 KienLongBank kienlongbank.com
8 Nam Á
3,000 Nam A Bank namabank.com.vn
9 Nam Việt 3,500 NaViBank navibank.com.vn
10 Việt Nam ThịnhVượng 5,000 VPBank vpb.com.vn
11
Phát Triển Nhà Thành phố Hồ
Chí Minh 5,450 HDBank hdbank.com.vn
13 Phương Đông 3,400
Orient Commercial
Bank, OCB ocb.com.vn
14 Quân Đội 10,625 Military Bank, MB, mbbank.com.vn
15 Phương Tây 3,000 Western Bank westernbank.vn
16 Quốc tế 4,000 VIBBank, VIB vib.com.vn
17 Sài Gòn 10,584 Sài Gòn, SCB scb.com.vn
18 Sài Gịn Cơng
Thương 3,000 Saigonbank saigonbank.com.vn
19 Sài Gòn-Hà Nội 8,866 SHBank, SHB shb.com.vn
20
Ngân hàng Sài Gịn Thương
Tín 10,739 Sacombank sacombank.com.vn
21 Việt Á 3,000 VietABank, VAB vietabank.com.vn
22 Xăng dầu
Petrolimex 3,000
Petrolimex Group
Bank, PG Bank pgbank.com.vn
23 Xuất nhập khẩu 12,355 Eximbank, EIB eximbank.com.vn
24 Bưu Điện LiênViệt 6,460 LienVietPostBank lienvietpostbank.com.vn 25 Ngoại thương 23,174 Vietcombank vietcombank.com.vn
27 Công thương 37,234 Vietinbank vietinbank.vn
28 Đầu tư 23,012 BIDV bidv.com.vn
29 Nông nghiệp 29,606 Agribank agribank.com.vn
30 Đồng bằng sôngPhát triển Nhà
Cửu Long 3,062
Phụ lục 02: Phụ lục số liệu chạy mơ hình hồi quy
Tên ngân hàng LIQUID TA E/TA ROA TSD/E TL/TD
ACB 0.36564 7.3851 0.0529 0.0123 17.916 0.4694 2006 0.45352 7.6498 0.037 0.0113 25.97 0.5788 2007 0.45949 7.9314 0.0383 0.0206 12.646 0.5754 2008 0.33808 8.0225 0.0238 0.021 12.559 0.5424 2009 0.26923 8.225 0.0132 0.0131 15.612 0.7174 2010 0.23286 8.312 0.0105 0.0114 17.028 0.8154 AN BÌNH 0.27998 5.8323 0.2767 0.0121 2.614 0.837 2006 0.51402 6.4933 0.3822 0.0187 1.6161 0.599 2007 0.3586 7.2349 0.1444 0.0094 5.9273 0.4856 2008 0.23809 7.1301 0.2931 0.0037 2.4115 0.7392 2009 0.34909 7.4235 0.1693 0.0118 4.9068 0.5961 2010 0.25054 7.5798 0.1219 0.0126 7.2012 0.6559
BƯU ĐIỆN LIÊN VIỆT 0 0 0 0 0 0
2006 0 0 0 0 0 0 2007 0 0 0 0 0 0 2008 0.40431 6.8723 0.4624 0.0595 1.1624 0.634 2009 0.23985 7.2397 0.2204 0.0311 3.5366 0.4855 2010 0.17242 7.5439 0.1173 0.0195 7.5232 0.3958 CÔNG THƯƠNG 0.20371 8.0636 0.0432 0.0037 22.154 0.8585 2006 0.24576 8.1318 0.9446 0.0045 23.025 0.8311 2007 0.13895 8.2204 0.6401 0.0069 14.603 0.8507 2008 0.13567 8.2869 0.639 0.0093 14.693 0.9091 2009 0.1297 8.387 0.5324 0.0053 18.08 0.9882 2010 0.15993 8.5655 0.535 0.0094 18.983 0.9602 ĐẠI TÍN 0.06135 5.3858 0.3751 0.014 1.6656 1.4611 2006 0.02658 5.6394 0.486 0.0149 1.0577 1.812 2007 0.04525 6.0579 0.5057 0.0203 0.9775 2.6694 2008 0.32525 6.4757 0.1948 0.0069 4.1348 0.8048 2009 0.14056 6.9308 0.1827 0.0054 4.4723 1.3315 2010 0.186 7.2958 0.1647 0.0119 5.0703 1.1149 BIDV 0.19282 8.0842 0.0538 0.0046 17.589 0.9316 2006 0.26577 8.1991 0.061 0.0034 34.721 0.8036 2007 0.18236 8.304 0.0234 0.008 22.024 0.8387 2008 0.18069 8.3919 0.0177 0.0081 17.282 0.8697 2009 0.16447 8.4719 0.0155 0.0095 15.805 0.9562
2010 0.1888 8.5638 0.0665 0.0103 14.03 0.9118 ĐÔNG Á 0.18222 6.9302 0.0836 0.0118 10.965 0.8334 2006 0.23583 7.0806 0.1272 0.0133 6.8633 0.8043 2007 0.2532 7.4381 0.1177 0.0121 7.4927 0.868 2008 0.1605 7.5405 0.1013 0.0155 8.8759 1.0997 2009 0.11252 7.6286 0.0982 0.0138 9.1811 1.2158 2010 0.20362 7.7472 0.097 0.0118 9.3081 1.2374 ĐÔNG NAM Á 0.45509 6.7871 0.0476 0.0065 19.992 0.5828 2006 0.35341 7.0086 0.1035 0.0097 8.6637 0.9448 2007 0.34742 7.4189 0.1282 0.0114 6.7994 1.0233 2008 0.41902 7.3517 0.1859 0.0143 4.3803 0.8742 2009 0.52543 7.4857 0.1791 0.015 4.5819 0.7666 2010 0.26964 7.7423 0.104 0.0114 8.6183 0.8144