5. Nội dung của nghiên cứu
3.2 Phân tích định lƣợng các nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh
doanh của Eximbank
3.2.1. Kết quả ước ượng mơ hình Tobit đánh giá các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của Eximbank
Phần này tập trung vào phân tích những nhân tố có khả năng tác động tới hiệu quả toàn bộ - đã đƣợc ƣớc lƣợng bằng mơ hình DEA của Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam. Với đặc trƣng của cấu trúc dữ liệu là bị cắt cụt, do đó mơ hình phù hợp đƣợc lựa chọn sử dụng trong luận văn này là mơ hình hồi quy Tobit với dữ liệu gồm 10 quan sát (Số liệu của ngân hàng Eximbank trong 10 năm, từ năm 2004 – 2013). Nguồn dữ liệu đƣợc tác giả thu thập và tính tốn theo năm từ báo cáo tài chính của Eximbank. Các biến nghiên cứu đại diện cho quy mô ngân hàng, hiệu quả sử dụng vốn huy động, chất lƣợng tín dụng, hiệu quả đầu tƣ, tỷ trọng thu nhập và hiệu quả sử dụng vốn chủ sở hữu tác động đến hiệu quả toàn bộ của Eximbank.
Các hệ số trong mơ hình phân tích các nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu quả tồn bộ của Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam, ƣớc lƣợng bằng mơ hình hồi quy Tobit đƣợc trình bày trong Bảng 3.1 sau. Kết quả ƣớc lƣợng mơ hình Tobit chi tiết đƣợc trình bày trong phụ lục 5.
Bảng 3.1: Kết quả ƣớc lƣợng mơ hình Tobit phân tích các nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động của Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam
Nguồn: Kết quả ước lượng được của tác giả từ mơ hình Tobit
Các hệ số ƣớc lƣợng của các biến phản ánh các tác động đến hiệu quả hoạt động của Eximbank đều có ý nghĩa thống kê tại mức ý nghĩa 5%. Bảng 3.1 cho thấy biến LOGA đại diện cho quy mô của ngân hàng đúng với dấu đƣợc kỳ vọng là dƣơng, có nghĩa là hiệu quả hoạt động của Eximbank trong giai đoạn 2004 – 2013 tăng khi tổng tài sản tăng, tuy nhiên, tác động này không đáng kể do hệ số ƣớc lƣợng nhỏ (0.4205). Theo kết quả nghiên cứu ở trên, năm 2012, Eximbank đã hoạt động dƣới điều kiện hiệu quả tăng theo quy mô, ngƣợc lại năm 2005 hiệu quả lại giảm theo quy mơ và các năm cịn lại hiệu quả khơng đổi theo quy mơ (Bảng 2.5), có nghĩa là việc tăng quy mơ chƣa chắc đã làm cho hiệu quả tăng hay tệ hơn có thể làm hiệu quả tồn bộ giảm.
Hệ số ƣớc lƣợng của biến huy động so với cho vay (D/L) có tác động ngƣợc chiều đến hiệu quả toàn bộ ƣớc lƣợng đƣợc ở mức ý nghĩa 5%, có nghĩa là nếu Eximbank sử dụng tốt nguồn vốn huy động thì có thể làm tăng hiệu quả hoạt động. Tuy nhiên, khi tỷ lệ D/L giảm tức là thu hẹp nguồn huy động hoặc tăng cho vay, Eximbank
Các biến Hệ số Sai số chuẩn t P > | t |
LOGA 0.4205 0.0795 5.29 0.013 0.1675 0.6736 D/L -1.8699 0.3748 -4.99 0.015 -3.0626 -0.6773 E/A -2.2826 0.5449 -4.19 0.025 -4.0169 -0.5484 LTA -2.2524 0.5713 -3.94 0.029 -4.0706 -0.4342 NPL 2.3928 0.4452 5.37 0.013 0.9760 3.8097 FATA 23.0107 5.2032 4.42 0.021 6.4519 39.5696 TRAD 1.6936 0.3157 5.37 0.013 0.6890 2.6982
có thể gặp rủi ro với những tình huống khi khách hàng rút tiền gửi đột ngột hoặc khách hàng mất khả năng trả nợ vay.
Ở mức ý nghĩa 5%, tỷ lệ cho vay – tổng tài sản có (LTA) có tác động âm đến hiệu quả kỹ thuật, điều này cho thấy không phải Eximbank cho vay càng nhiều thì hiệu quả càng cao. Bởi vì tín dụng và rủi ro tín dụng tỷ lệ thuận với nhau, tăng cho vay thì rủi ro cũng tăng, trong khi đó khả năng quả lý và kiểm sốt chất lƣợng tín dụng của Eximbank chƣa cao, khả năng phân tích và thẩm định dự án của cán bộ tín dụng cịn hạn chế, quản lý rủi ro cịn kém, làm cho rủi ro tín dụng tăng và giảm hiệu quả sử dụng đồng vốn, tăng tỷ lệ nợ quá hạn.
Tỷ lệ vốn chủ sở hữu/ tổng tài sản có (E/A) ƣớc lƣợng đƣợc có tác động nghịch với hiệu quả kỹ thuật ở mức ý nghĩa 5%, tức là hiệu quả sử dụng vốn của Eximbank chƣa cao, điều này cũng hợp lý khi hệ số an tồn vốn CAR của Eximbank nhìn chung cao hơn các ngân hàng khác trong hệ thống.
Với mức ý nghĩa 5%, kết quả hồi quy cho thấy có sự khác biệt với ý nghĩa kinh tế và dấu kì vọng của biến NPL, khi tỷ lệ nợ quá hạn càng cao thì hiệu quả kinh tế tồn phần của Eximbank càng tăng. Điều này có thể lý giải là do việc công bố thông tin nợ xấu của Eximbank nói riêng và của các ngân hàng thƣơng mại cổ phần nói chung chƣa chính xác và đầy đủ làm cho kết quả mơ hình bị sai lệch. Hơn nữa, hiệu quả kinh tế tồn bộ của Eximbank cịn phụ thuộc vào nhiều yếu tố kinh tế vĩ mô khác nữa nên kết quả mơ hình hồi quy Tobit khơng đúng nhƣ kỳ vọng.
Từ bảng 3.1 ta thấy tỷ lệ tài sản cố định – tổng tài sản (FATA) có tác động mạnh mẽ đến hiệu quả kỹ thuật của Eximbank ở mức ý nghĩa 5%, có nghĩa là nếu Eximbank tăng đầu tƣ vào tài sản cố định 1% thì hiệu quả tồn bộ tăng 23%. Nói cách khác, nếu Eximbank tăng vốn để đầu tƣ theo chiều rộng nhƣ mở rộng phạm vi và địa bàn hoạt động (mở các chi nhánh và phòng giao dịch mới) thì việc tăng vốn của Eximbank có thể làm tăng hiệu quả hoạt động toàn bộ. Tuy nhiên, tỷ lệ này cũng phản ánh mối quan hệ giữa hiệu quả và rủi ro, khi tỷ lệ này càng cao thì nguy cơ rủi ro càng
tăng, tức là ngân hàng tăng vốn nhƣng khơng có kế hoạch sử dụng vốn hiệu quả, làm giảm hiệu quả hoạt động và tăng rủi ro cho ngân hàng nhất là khi ngân hàng đang hoạt động dƣới hiệu suất giảm theo quy mô.
Hệ số ƣớc lƣợng đƣợc của biến thu về hoạt động/ thu về lãi TRAD có tác động dƣơng tới hiệu quả kỹ thuật với mức ý nghĩa 5%, nếu Eximbank tăng tỷ lệ thu về hoạt động/ thu về lãi thì hiệu quả hoạt động của Eximbank cũng tăng. Eximbank cần tích cực phát triển hoạt động ngân hàng bán lẻ, nâng cao chất lƣợng dịch vụ tiện ích kết hợp với ứng dụng khoa học công nghệ trong hoạt động kinh doanh nhằm giảm chi phí và tăng hiệu quả hoạt động đồng thời tăng khả năng cạnh tranh trên thị trƣờng.
3.2.2. Kết luận nghiên cứu
Theo kết quả của mơ hình hồi quy Tobit, phƣơng trình tối ƣu với 7 biến tác động đƣợc trình bày nhƣ sau:
Từ kết quả mơ hình với các hệ số hồi quy cho thấy quy mơ có tác động khơng đáng kể do hệ số ƣợc lƣợng nhỏ (0.421), ngoại trừ biến FATA có tác động lớn đến hiệu quả toàn bộ với hệ số hồi quy lớn (23.011) thì các biến cịn lại có mức độ tác động vừa phải đến hiệu quả toàn bộ.
Với mơ hình nghiên cứu trên, ta có bảng kết quả kiểm định giả thiết nhƣ sau:
Bảng 3.2: Kết quả kiểm định giả thiết
Nguồn: tác giả tổng hợp từ kết quả ước lượng mơ hình Tobit
Biến số Ký hiệu Dấu kì vọng Kết quả
Log (Tổng tài sản) LOGA +/– +
Tỷ lệ tiền gửi/cho vay D/L – –
Tỷ lệ vốn chủ sở hữu/ Tổng tài sản có E/A +/– –
Tỷ lệ vốn cho vay/ Tổng tài sản có LTA +/– –
Tỷ lệ nợ quá hạn/ Tổng dƣ nợ NPL – +
Tỷ lệ tài sản cố định/ Tổng tài sản FATA +/– +
Nhƣ vậy, quy mô hoạt động, tỷ lệ nợ quá hạn, tỷ lệ tài sản cố định trên tổng tài sản và tỷ lệ thu về hoạt động trên thu về lãi có tác động dƣơng đến hiệu quả hoạt động tồn bộ của Eximbank, trong khi đó tỷ lệ vốn trên tài sản có, tỷ lệ vay trên tài sản có và tỷ lệ tiền gửi trên cho vay lại có tác động âm đến hiệu quả hoạt động toàn bộ.
KẾT LUẬN CHƢƠNG 3
Trong chƣơng 3, tác giả đã phân tích các nhân tố định tính tác động đến hiệu quả hoạt động của Eximbank nhƣ: mơi trƣờng kinh tế, mơi trƣờng chính trị pháp luật, đối thủ cạnh tranh, năng lực quản trị điều hành, ứng dụng tiến bộ công nghệ, nguồn nhân lực…Với kết quả của mơ hình hồi quy Tobit cho thấy quy mơ hoạt động, tỷ lệ nợ quá hạn, tỷ lệ tài sản cố định trên tổng tài sản và tỷ lệ thu về hoạt động trên thu về lãi có tác động dƣơng đến hiệu quả hoạt động toàn bộ của Eximbank, trong khi đó tỷ lệ vốn trên tài sản có, tỷ lệ vay trên tài sản có và tỷ lệ tiền gửi trên cho vay lại có tác động âm đến hiệu quả hoạt động toàn bộ. Mặc dù đã tuân thủ theo quy trình nghiên cứu logic, chặt chẽ và khoa học nhƣng các kết quả nghiên cứu vẫn còn nhiều vấn đề chƣa đƣợc giải đáp và chƣa thực sự thỏa mãn về mặt thống kê, do mơ hình vẫn chƣa hồn tồn chính xác về mặt kinh tế và tồn tại sự mâu thuẫn giữa kết quả của mơ hình hồi quy và giả thiết trong mơ hình ban đầu, cũng nhƣ chƣa đánh giá đƣợc tác động của các yếu tố kinh tế vĩ mô đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng.
Nguyên nhân là do số liệu cịn ít, chỉ gồm 10 quan sát và có thể chƣa phản ánh hết đƣợc hoạt động thực tế của Eximbank hiện nay do thực trạng thông tin chƣa minh bạch ở Việt Nam. Với mơ hình này, nếu mẫu số liệu lớn hơn tức là có thể mở rộng thời gian nghiên cứu thì có thể xác định đƣợc rõ ràng và chính xác hơn ảnh hƣởng của các biến đến hiệu quả hoạt động của Eximbank. Để giải đáp đƣợc vấn đề này, đòi hỏi tác giả cần phải nghiên cứu các ý tƣởng, phƣơng pháp, cách thức trong thời gian tới và trong các nghiên cứu tiếp theo.
Từ các kết luận trên, tác giả thực hiện đề xuất một số giải pháp mang tính định hƣớng nhằm mục đích nâng cao hiệu quả hoạt động của Eximbank và đƣợc trình bày sau đây ở chƣơng cuối cùng của luận văn.
CHƢƠNG 4: CÁC GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NGÂN HÀNG TMCP XUẤT NHẬP KHẨU VIỆT NAM
4.1 Chiến lƣợc phát triển của Eximbank đến năm 2015 và tầm nhìn đến năm 2020
Eximbank đã xây dựng các chƣơng trình phát triển chiến lƣợc đến năm 2015 và tầm nhìn đến năm 2020 trong “Báo cáo của Ban điều hành – Kết quả hoạt động kinh doanh năm 2013 và kế hoạch kinh doanh năm 2014”, tập trung vào các lĩnh vực:
- Tăng trƣởng tín dụng một cách hợp lý, phù hợp với định hƣớng của Ngân hàng Nhà nƣớc từng thời kỳ.
- Đẩy mạnh hoạt động huy động vốn đối với khách hàng cá nhân và tổ chức kinh tế nhằm tăng thị phần của Eximbank, thay đổi cơ cấu huy động vốn, trong đó tăng tỷ trọng huy động vốn từ các khách hàng doanh nghiệp, các nguồn vốn có kỳ hạn dài,…
- Tăng cƣờng công tác quản lý rủi ro, áp dụng các chuẩn mực quốc tế vào hoạt động của ngân hàng nhằm đảm bảo Eximbank phát triển an toàn và bền vững.
- Tiếp tục triển khai các chƣơng trình quảng bá thƣơng hiệu, đƣa Eximbank trở thành thƣơng hiệu ngân hàng hàng đầu tại Việt Nam.
- Đầu tƣ xây dựng hệ thống cơ sở vật chất và phát triển mạng lƣới phục vụ cho hoạt động kinh doanh, tăng cƣờng sự hiện diện của Eximbank tại TP. Hồ Chí Minh, Hà Nội và một số tỉnh, thành có tiềm lực kinh tế, các trung tâm thƣơng mại, khu công nghiệp, khu chế xuất…
- Tăng cƣờng tập trung bảo vệ và cải thiện chất lƣợng môi trƣờng, bảo vệ quyền con ngƣời, tuân thủ các quy định về lao động, việc làm và các chính sách xã hội khác trong quá trình hoạt động của Eximbank.
4.2 Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam
- Hồn thiện mơ hình quản lý tập trung mới tại Hội sở nhƣ Trung tâm thẩm định giá, Trung tâm xử lý nợ, Trung tâm kinh doanh thẻ, Trung tâm bán lẻ, Trung tâm kinh doanh vàng.
- Chuyển đổi mơ hình kinh doanh mới quản lý theo khu vực địa lý, thực hiện phân quyền và nhiệm vụ rõ ràng, hợp lý cho từng khu vực theo điều kiện kinh tế - xã hội; hoàn thiện bộ máy tổ chức tại chi nhánh và phịng giao dịch loại 1 nhằm tăng tính hiệu quả và thống nhất tồn hệ thống.
- Hồn thiện mơ hình quản lý trực tiếp các Phòng giao dịch loại 1, đƣa các Phòng giao dịch loại 1 trở thành mũi nhọn và lực lƣợng chủ công trong mĩnh vực thị trƣờng bán lẻ.
- Tiếp tục tái cấu trúc nhân sự các bộ phận theo hƣớng giảm nhân sự làm việc gián tiếp, cấp quản lý trung gian, tập trung nhân sự tăng cƣờng cho đội ngũ bán hàng trực tiếp.
- Tăng cƣờng công tác quản trị điều hành, nắm bắt kịp thời tình hình hoạt động kinh doanh của các chi nhánh thông qua hệ thống công nghệ thông tin và hệ thống hội nghị truyền hình trực tuyến tồn hệ thống.
- Hồn thiện thể chế, hệ thống văn bản, công văn, quy định nội bộ, chuẩn hóa quy trình quy chế nhằm tạo một hành lang pháp lý bền vững, thống nhất cho hoạt động ngày càng phức tạp của ngành tài chính –ngân hàng.
- Hồn thiện hệ thống kiểm soát nội bộ, nâng cao tính độc lập, khách quan, đảm bảo tính tn thủ nhằm khơng những kiểm sốt rủi ro trong q trình hoạt động mà cịn kiểm sốt đƣợc hiệu quả hoạt động ngân hàng.
- Xây dựng mơ hình đánh giá năng suất lao động chuẩn của tất cả các chức danh trong toàn hệ thống Eximbank để tiến đến đào tạo, phát triển và nâng cao chất lƣợng hoạt động.
- Hồn thiện và duy trì hệ thống lƣơng, thƣởng hợp lý để khuyến khích nhân viên, gia tăng năng suất lao động và hiệu quả kinh doanh. Tiếp tục hồn thiện cơ chế và xây dựng mơi trƣờng làm việc thân thiện nhằm thu hút và giữ nhân tài.
4.2.2 Đa dạng hóa, nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ và chính sách khách hàng
- Thực hiện rà soát, đánh giá hệ thống sản phẩm dịch vụ hiện hữu, cải tiến hoặc thay thế các sản phẩm dịch vụ khơng cịn phù hợp với tình hình kinh doanh.
- Phát triển hoạt động nghiên cứu, xây dựng và triển khai các sản phẩm dịch vụ mới, phù hợp với đặc thù của từng vùng miền và các sản phẩm dịch vụ ngân hàng điện tử, các sản phẩm thẻ…
- Cải tiến quy trình xử lý nghiệp vụ, nâng cao khả năng cạnh tranh của các sản phẩm dịch vụ hiện hữu kết hợp nghiên cứu sản phẩm dịch vụ mới nhằm đáp ứng nhu cầu đa dạng của khách hàng.
- Đối với hoạt động ngân hàng bán lẻ, Eximbank cần xây dựng những giải pháp đột phá thơng qua việc rà sốt lại tất cả các sản phẩm cho vay cá nhân, bám sát biến động của thị trƣờng, nhu cầu của khách hàng để đƣa ra các sản phẩm và chính sách phù hợp.
- Đẩy mạnh phát triển hoạt động thanh toán quốc tế - vốn là thế mạnh của Eximbank thơng qua việc hồn thiện mơ hình xử lý tập trung về chứng từ thanh tốn quốc tế.
- Nâng cao hiệu quả của đội ngũ bán hàng thông qua đào tạo, xử lý trực tiếp các thông tin yêu cầu của khách hàng đƣợc phản ánh qua đội ngũ bán hàng để đẩy mạnh doanh số.
- Xây dựng chính sách khách hàng thơng qua việc phân cấp phục vụ khách hàng; củng cố và gia tăng nền tảng khách hàng trên cơ sở duy trì nền tảng khách hàng hiện hữu, gia tăng tìm kiếm thêm khách hàng mới, đặc biệt là các khách hàng Nhật