bằng thư tín dụng
Nếu tỉ lệ kí quỹ là 100% và DN kí quỹ bằng vốn của mình:
CP = Phí mở L/C + Tiền kí quỹ - Lãi được hưởng từ tiền kí quỹ + Lợi tức có thể thu được từ HĐKD
Nếu tỉ lệ kí quỹ là 100% và DN vay vốn để kí quỹ:
CP = Phí mở L/C + Tiền kí quỹ - Lãi được hưởng từ tiền kí quỹ + Lãi vay NH
Nếu tỉ lệ kí quỹ là 0%: CP = Phí mở L/C
CP tiết kiệm được = Tiền kí quỹ - Lãi được hưởng từ tiền kí quỹ + lãi vay NH
Bài tập
Một DN kinh doanh thương mại đang thực hiện một hợp đồng trung gian mua bán
giữa 2 đối tác XNK ở 2 quốc gia khác nhau. HĐ XK của DN này là một HĐ trả chậm, và HĐ NK là HĐ trả ngay. DN thực hiện mở 1 L/C tại NH VCB với mức kí quỹ là x% trong thời hạn 3 tháng, phí mở L/C là 0.1%. Trị giá của L/C là 100,000 USD. HĐ XK của DN trả chậm 3 tháng sau khi giao hàng, vì vậy DN quyết định chiết khấu hối phiếu đòi nợ do mình kí phát tại ICB. Mệnh giá của HP là 140,000 USD, tỉ lệ chiết khấu 10%.
Câu hỏi
Tính tổng chi phí thanh toán của DN khi thực hiện HĐ trung gian này nếu:
- X = 0
- X = 100
- X = 50
- Xác định lợi nhuận thuần của DN, giả sử bỏ qua các chi phí phát sinh khác.
2.2 Bảo lãnh Ngân hàng
Khái niệm: Là cam kết của ngân hàng bảo lãnh chịu trách nhiệm trả tiền cho Người hưởng bảo lãnh, nếu Người được bảo lãnh không thực hiện đúng và không đầy đủ các nghĩa vụ đã thỏa thuận với Người bảo lãnh được quy định trong Thư bảo lãnh của NH (Quy chế nghiệp vụ bảo lãnh của VN)
Tham khảo thêm khái niệm bảo lãnh theo Quy tắc thống nhất về bảo lãnh theo yêu cầu – URDG 758)