V. CỔ PHIẾU CHÀO BÁN
5. Phương pháp tính giá
Mức giá cổ phiếu dự kiến chào bán ra công chúng cho cổ đồng hiện hữu xác định trên cơ sở cân đối giữa mức giá hiện đang giao dịch trên thị trường (đóng cửa ở mức 15.500 đồng/cổ phiếu ngày 06/05/2015) và giá trị sổ sách trên mỗi cổ phần của công ty (hiện ở mức 15.732 đồng/cổ phiếu ngày 31/12/2014).
- giá trị sổ sách trên mỗi cổ phần:
=
Cụ thể,
Giá trị sổ sách tại thời điểm 31/12/2014 = 31.272.258.504/(2.000.000-12.180)
Giá trị sổ sách trên mỗi cổ phần
Nguồn vốn chủ sở hữu – Nguồn vốn kinh phí và các quỹ khác Số cổ phần đã phát hành – Cổ phiếu quỹ
Trang 78
=15.732. Giá trị sổ sách tại thời điểm 31/12/2013 = 29.311.423.368/(2.000.000 – 12.180) = 14.745 VND/cổ phiếu. So sánh với giá phát hành cổ phiếu ra công chúng cho cổ đông hiện hữu là 10.000 VND/cổ phiếu thì bằng 147,45% và 157,32% so với giá trị sổ sách tại thời điểm 31/12/2013 và 31/12/2014.
- Giá thị trường: ngày 06/05/2015, cổ phiếu VDN có giá thị trường giao dịch
đóng cửa ở mức 15.500 VDN/cổ phiếu, bằng 155% so với giá cổ phiếu phát hành ra công chúng cho cổ đông hiện hữu là 10.000 VNĐ/cổ phiếu.
Căn cứ theo tình hình thị trường chứng khoán hiện nay và nhu cầu vốn cần sử dụng, ĐHĐCĐ thường niên năm 2015 ngày 15/05/2015 của Công ty đã ra Nghị quyết số 01/2015/NQ- ĐHĐCĐ thống nhất giá chào bán cho cổ đông hiện hữu là là
10.000 đồng/cổ phiếu.
Phương án xử lý trong trường hợp đợt chào bán không huy động đủ số dự kiến
– Trong trường hợp số lượng cổ phần chào bán cho cổ đông hiện hữu không
được phân phối hết thì Hội đồng quản trị Công ty sẽ phân phối cho các đối tượng khác theo hình thức cạnh tranh với giá chào bán không thấp hơn giá bán (10.000 đồng/CP) trong thời hạn Giấy phép chào bán cho phép. Số cổ phần cho đối tượng khác nêu trên sẽ bị hạn chế chuyên nhượng 1 năm.
– Trong trường hợp số lượng cổ phần vẫn không được chào bán hết cho các đối
tượng khác thì Công ty sẽ đăng ký tăng vốn trên số cổ phiếu thực tế đã chào bán;
– Ngoài ra, nếu không thu đủ số tiền huy động dự kiến của đợt chào bán thì
Công ty sẽ sử dụng nguồn vốn tự có và nguồn vốn vay các tổ chức tín dụng để bù đắp vào nhu cầu vốn của các dự án đang triển khai. Bên cạnh đó, Công ty sẽ điều chỉnh tiến độ, cũng như quy mô của các dự án một cách linh hoạt theo nguồn vốn thực tế huy động được để đảm bảo đạt hiệu quả sử dụng vốn cao nhất.