5. Kết cấu của Luận văn
1.3.2. Bài học kinh nghiệm đối với Việt Nam
Kinh nghiệm của các nước cho thấy tín dụng ĐTPT Nhà nước là một giải pháp cần thiết và quan trọng trong công cuộc phát triển KT -XH của đất nước. Đặc biệt là đối với Việt Nam, khi nền kinh tế còn kém phát triển, cơ sở vật chất kỹ thuật, thiết bị công nghệ còn thấp, năng lực cạnh tranh thị trường còn yếu.
Từ kinh nghiệm của các nước có thể rút ra một số bài học để nghiên cứu, áp dụng và thực tiễn Việt Nam:
- Việc thành lập tổ chức tài chính chính sách nhà nước dưới hình thức NHPT có tiềm lực tài chính đủ mạnh, có hành lang pháp lý ổn định là một tất yếu khách quan để hỗ trợ đầu tư có hiệu quả theo chiến lược phát triển KT-XH của đất nước. NHPT có tính chủ động rất cao trong việc quyết định tài trợ, huy động vốn, thực hiện tài trợ và xử lý rủi ro; có chiến lược phát triển rõ ràng và trọng tâm được Chính phủ phê duyệt.
- Vốn điều lệ của các ngân hàng này cần đủ lớn, để cho phép tổ chức này tạo ra những cú hích và góp phần đáng kể vào thúc đẩy tăng trưởng kinh tế. Nhà nước nắm phải cổ phần kiểm soát của các NHPT và có thể giao phần vốn Nhà nước (cổ phần) tại các doanh nghiệp mạnh cho NHPT để tăng vốn điều lệ. Chính phủ phải đảm bảo đủ nguồn vốn hoạt động và khả năng thanh toán cho NHPT, có thể cấp bù những khoản lỗ phát sinh trong việc thực hiện các chương trình của Chính phủ. Trong quá trình hoạt động, NHPT được phép huy động vốn từ nhiều nguồn khác nhau, trong đó quan trọng nhất là từ phát hành trái phiếu trong nước và ngoài nước, khai thác các nguồn nhàn rỗi từ các quỹ BHXH, TKBĐ, từ các nguồn vốn hợp khác. Chính phủ (thông qua Bộ tài chính) thực hiện bảo lãnh phát hành trái phiếu trong và ngoài nước của NHPT để tăng uy tín và hấp dẫn đối với trái phiếu ngân hàng. Nguồn vốn của NHPT quản lý và điều hành tập trung tại trung ương.
- Cơ chế hoạt động của NHPT trong thời gian đầu có thể có sự hỗ trợ của Nhà nước để cho vay các DAĐT theo định hướng của Chính phủ với lãi suất thấp hơn lãi suất thị trường. Trong xu thế phát triển chung, tính độc lập, tính tự chủ về tài chính, tính hiệu quả trong hoạt động nghiệp vụ sẽ ngày càng tăng. Lãi suất huy động và lãi suất cho vay tiếp cận với lãi suất thị trường, tính hỗ trợ thể hiện ở chất lượng dịch vụ, thời hạn cho vay, thời hạn ân hạn dài hơn. Cuối cùng, trong nền kinh tế thị trường, loại tổ chức này phải tự cân đối, tự chủ về hoạt động tài chính và trở thành một tổ chức tài chính bền vững.
Với quan điểm là tổ chức tài chính phát triển phải đi lên theo hướng ngày càng tự phát triển, không dựa dẫm, ỷ lại vào Chính phủ, tăng thế chủ động để thực hiện tốt nhiệm vụ, NHPT sẽ phải tự hoàn thiện và nâng cao mình trên cả khía cạnh vốn, tổ chức, con người và quy trình nghiệp vụ.
Kinh nghiệm hoạt động của NHPT trên thế giới đã cho thấy ở các nước đang phát triển, các NHPT không thể trông chờ, ỷ lại vào nguồn vốn do Nhà nước chỉ định mà phải thông qua thị trường chứng khoán để huy động các nguồn vốn có thời hạn tương đối dài, phù hợp với đặc điểm cho vay của NHPT. Đây là xu hướng tất yếu trong huy động vốn của NHPT và là một trong những nội dung quan trọng trong nâng cao hiệu quả hoạt động của NHPT.
Kết luận: trong chương 1, luận văn đã khái quát lý luận những vấn đề về ĐTPT và hoạt động tín dụng ĐTPT của Nhà nước. Từ những vấn đề cơ bản liên quan đến khái niệm, vai trò của ĐTPT, thấy được sự cần thiết của tín dụng ĐTPT trong việc đáp ứng nhu cầu vốn cho nền kinh tế. Với vai trò là công cụ nhằm thực hiện các mục tiêu phát triển KT - XH của Nhà nước, hoạt động tín dụng ĐTPT có những khác biệt so với hoạt động tín dụng thương mại. Hoạt động tín dụng ĐTPT thông qua huy động vốn, sử dụng vốn nhằm đạt hiệu quả, thể hiện bằng hiệu quả KT - XH, hiệu quả đối với cơ quan thực hiện họat động TDĐT và hoạt động của các Doanh nghiệp, dự án được hỗ trợ. Đồng thời luận văn cũng phân tích mô hình hoạt động của một số NHPT trên thế giới, từ đó rút ra bài học kinh nghiệm đối với Việt Nam. Đây là cơ sở để đi sâu nghiên cứu thực trạng hoạt động tín dụng ĐTPT của Nhà nước tại NHPT trong chương 2.
CHƯƠNG 2
THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG ĐẦU TƯ PHÁT TRIỂN CỦA NHÀ NƯỚC TẠI NGÂN HÀNG PHÁT TRIỂN VIỆT NAM
2.1. KHÁI QUÁT VỀ NGÂN HÀNG PHÁT TRIỂN VIỆT NAM
2.1.1. Quá trình hình thành và phát triển
Cùng với việc Việt Nam chuyển đổi nền kinh tế kế hoạch hoá tập trung sang kinh tế thị trường có sự điều tiết của Nhà nước, các hoạt động tín dụng chính sách đã dần tách khỏi tín dụng thương mại, một bộ phận nguồn vốn cấp phát từ NSNN được chuyển thành vốn tín dụng ưu đãi. Sự ra đời của Quỹ HTPT (ngày 01/01/2000) với mô hình tổ chức tài chính Nhà nước nhằm đảm nhận nhiệm vụ tín dụng ưu đãi trong quá trình chuyển đổi của nền kinh tế, việc hình thành và phát triển hệ thống Quỹ HTPT để thực hiện chính sách TDĐT và TDXK của Nhà nước là bước kế tiếp thành công của sự đổi mới mô hình tổ chức tài chính của Chính phủ trong điều hành kinh tế vĩ mô. Trong điều kiện khả năng tích luỹ của NSNN cho đầu tư phát triển có hạn, cùng với các chính sách thu hút đầu tư, Chính phủ đã có thêm công cụ khai thác nguồn vốn trong xã hội để hỗ trợ phát triển các ngành, các vùng, các sản phẩm trọng điểm, thúc đẩy chuyển dịch cơ cấu kinh tế và khai thác những tiềm năng to lớn cho sự nghiệp công nghiệp hoá, hiện đại hoá của đất nước.
Để nâng cao hiệu quả hoạt động của tổ chức tài trợ phát triển, phù hợp với điều kiện hội nhập kinh tế quốc tế trong tình hình mới, ngày 19/5/2006 Thủ tướng Chính phủ đã ban hành Quyết định số 108/2006/QĐ-TTg về việc thành lập NHPT Việt Nam trên cơ sở tổ chức lại hệ thống Quỹ HTPT để tiếp tục thực hiện chính sách TDĐT và TDXK của Nhà nước.
NHPT thực chất là một tổ chức tín dụng mà hoạt động chủ yếu là tài trợ cho các chương trình phát triển kinh tế do Chính phủ hoạch định, nói cách khác, NHPT là một kênh hỗ trợ của Nhà nước thông qua chính sách tín dụng ưu đãi.
Do nguồn lực khan hiếm, thứ tự ưu tiên phát triển các ngành, các lĩnh vực của Nhà nước không giống nhau giữa các thời kỳ. Những lĩnh vực ưu tiên của Nhà nước xuất phát từ việc phân tích thực trạng, định hướng phát triển của nền kinh tế trong nước cùng với bối cảnh kinh tế thế giới. Do đó, NHPT không thực hiện cho vay dàn trải tất cả các dự án mà tập trung vào những dự án mang tính chất cấp bách theo định hướng và chiến lược phát triển kinh tế của Nhà nước trong từng thời kỳ.
Lợi ích NHPT vươn tới là các lợi ích mang tính chất công, trong đó NHPT hỗ trợ các doanh nghiệp và các vùng có tác động mạnh tới quá trình công nghiệp hoá, hiện đại hoá. Bên cạnh đó, NHPT tài trợ các dự án phát triển có khả năng thu hồi vốn trực tiếp và tài trợ các dự án theo chỉ định của Chính phủ. Ngoài các dự án NHPT tài trợ theo chỉ định của Chính phủ, về cơ bản, sự tài trợ của NHPT vẫn dựa trên nguyên tắc phải hoàn trả cả gốc và lãi của tín dụng ngân hàng. Do đó, NHPT phải xác định được các dự án có hiệu quả đồng thời tăng cường giám sát trước, trong và sau khi cho vay.
NHPT Việt Nam hoạt động như một tổ chức tín dụng, tuy nhiên có một số khác biệt so với các NHTM khác. NHPT Việt Nam là một tổ chức tài chính, tín dụng phi lợi nhuận, tỷ lệ dự trữ bắt buộc bằng không và không phải tham gia bảo hiểm tiền gửi, NHPT được Chính phủ đảm bảo khả năng thanh toán, được miễn nộp thuế và các khoản nộp NSNN theo quy định của pháp luật.
Trải qua thời gian hoạt động từ khi thành lập tới nay, NHPT đã từng bước phát huy vai trò của một Ngân hàng Chính phủ trong việc huy động các nguồn vốn, góp phần thúc đẩy sự phát triển của thị trường tài chính, đáp ứng nhu cầu cho vay đầu tư, cho vay xuất khẩu để phát triển kinh tế nhanh, bền vững. Hoạt động của NHPT đã tác động tích cực tới sự tăng trưởng của nền kinh tế và góp phần chuyển dịch cơ cấu kinh tế theo hướng CNH, HĐH đất nước.
2.1.2. Mô hình tổ chức của NHPT Việt Nam
* về cơ cấu tổ chức
NHPT được tổ chức, hoạt động theo Điều lệ ban hành kèm theo Quyết định số 110/2006/QĐ-TTg ngày 19/5/2006 của Thủ tướng Chính phủ.
về cơ cấu tổ chức NHPT được xây dựng theo mô hình ở sơ đồ 2.1:
* về đặc điểm hoạt động
NHPT có vốn điều lệ theo quy định là 10.000 tỷ đồng, hoạt động không vì mục đích lợi nhận, tỷ lệ dự trữ bắt buộc bằng 0%, không phải tham gia bảo hiểm tiền gửi, được Chính phủ đảm bảo khả năng thanh toán, được miễn nộp thuế và các khoản nộp NSNN.
Tùy theo điều kiện của quốc gia và trong mỗi thời kỳ phát triển, NHPT có thể thực một chính sách như chính sách đầu tư phát triển hoặc thực hiện song song
chính sách đầu tư phát triển và chính sách tín dụng xuất khẩu, hoặc thực hiện thêm nhiều nhiệm vụ khác. Tựu chung lại, hoạt động của NHPT thực hiện trên cơ sở chương trình tín dụng ưu đãi của Chính phủ và các dịch vụ khác cho các đối tượng ưu tiên và có trọng điểm nhằm thúc đẩy phát triển kinh tế - xã hội.
2.1.3. Chức năng, nhiệm vụ của NHPT
- Huy động, tiếp nhận vốn của các tổ chức trong và ngoài nước để thực hiện TDĐT phát triển và TDXK của Nhà nước theo quy định của Chính phủ.
- Thực hiện chính sách tín dụng ĐTPT của Nhà nước, thông qua việc: cho vay đầu tư, hỗ trợ sau đầu tư, bảo lãnh TDĐT.
- Thực hiện chính sách TDXK thông qua việc: cho vay xuất khẩu, bảo lãnh TDXK, bảo lãnh dự thầu và bảo lãnh thực hiện hợp đồng xuất khẩu.
- Nhận ủy thác quản lý nguồn vốn ODA được Chính phủ cho vay lại; nhận ủy thác, cấp phát cho vay đầu tư và thu hồi nợ của khách hàng từ các tổ chức trong và ngoài nước thông qua hợp đồng nhận ủy thác giữa NHPT với các tổ chức ủy thác. - Ủy thác cho các tổ chức tài chính, tín dụng thực hiện nghiệp vụ tín dụng của
NHPT.
- Cung cấp các dịch vụ thanh toán cho khách hàng và tham gia hệ thống thanh toán trong nước và quốc tế, phục vụ các hoạt động của NHPT theo quy định của pháp luật.
- Thực hiện nhiệm vụ hợp tác quốc tế trong lĩnh vực tín dụng ĐTPT của Nhà nước và TDXK.
- Thực hiện một số nhiệm vụ khác do Thủ tướng Chính phủ giao.
2.1.4. Các quy định về tín dụng đầu tư phát triển của Nhà nước tại Ngân hàng Phát triển
2.1.4.1. Nguồn vốn cho tín dụng đầu tư phát triển của Nhà nước
Công tác huy động vốn cho tín dụng ĐTPT của Nhà nước được thực hiện tại NHPT thông qua các hình thức huy động vốn từ các nguồn:
- Phát hành trái phiếu được Chính phủ bảo lãnh theo quy định của pháp luật về phát hành trái phiếu, trái phiếu được Chính phủ bảo lãnh;
- Phát hành trái phiếu, kỳ phiếu, giấy tờ có giá bằng đồng nội tệ của Ngân hàng Phát triển Việt Nam theo quy định của pháp luật;
- Vay các tổ chức tài chính, tín dụng trong và ngoài nước; - Vay Bảo hiểm Xã hội Việt Nam;
- Vay Ngân hàng Nhà nước (vay tái cấp vốn hoặc cầm cố, chiết khấu các giấy tờ có giá thông qua nghiệp vụ thị trường mở);
- Vay của các tổ chức, cá nhân trong và ngoài nước khác.
2.1.4.2. Sử dụng vốn tín dụng đầu tư phát triển của Nhà nước
Hiện nay, hoạt động tín dụng ĐTPT của Nhà nước được thực hiện theo Nghị định số 75/2011/NĐ - CP ngày 30/8/2011 của Chính phủ bao gồm:
a. Cho vay đầu tư
- NHPT cho vay bằng đồng Việt Nam (VND) đối với các DAĐT trong nước; các dự án vay theo Hiệp định của Chính phủ và DAĐT ra nước ngoài theo quyết định của Thủ tướng Chính phủ. Đối tượng cho vay là các chủ đầu tư có DAĐT thuộc danh mục các dự án vay vốn tín dụng ĐTPT của Nhà nước được ban hành kèm theo Nghị định của Chính phủ (phụ lục 01).
- Mức vốn cho vay đối với mỗi dự án tối đa bằng 70% tổng mức vốn đầu tư của dự án (không bao gồm vốn lưu động), đồng thời phải đảm bảo mức vốn cho vay tối đa đối với mỗi chủ đầu tư không được vượt quá 15% vốn điều lệ thực có của Ngân hàng Phát triển Việt Nam. Trường hợp đặc biệt, dự án nhất thiết phải vay với mức cao hơn 70% tổng mức vốn đầu tư của dự án mới đủ điều kiện thực hiện thì NHPT đề nghị Bộ Tài chính để trình Thủ tướng Chính phủ xem xét, quyết định.
2006 2007 2008 200
9 2010 2011
Doanh số huy động mới 930.92 936.36 40.382 24.870 46.909 61.890
- Thời hạn cho vay được xác định theo khả năng thu hồi vốn của dự án và khả năng trả nợ của chủ đầu tư phù hợp với đặc điểm sản xuất, kinh doanh của dự án nhưng không quá 12 năm.
- Lãi suất cho vay đầu tư không thấp hơn lãi suất bình quân các nguồn vốn cộng với phí hoạt động của Ngân hàng Phát triển Việt Nam. Trường hợp lãi suất huy động bình quân có biến động lớn, Ngân hàng Phát triển Việt Nam báo cáo Bộ Tài chính điều chỉnh lãi suất cho phù hợp. Mức lãi suất cho vay được điều chỉnh theo từng lần giải ngân theo lãi suất cho vay được công bố.
b. Hỗ trợ sau đầu tư
- Đối tượng được HTSĐT là các chủ đầu tư có dự án trong Danh mục dự án được vay vốn tín dụng đầu tư, trừ các dự án cho vay theo hiệp định của Chính phủ, các dự án đầu tư ra nước ngoài theo Quyết định của Thủ tướng Chính phủ.
- Mức HTSĐT do Bộ Tài chính quyết định trên cơ sở chênh lệch giữa lãi suất vay vốn đầu tư của các tổ chức tín dụng và lãi suất vay vốn tín dụng đầu tư của Nhà nước và đề nghị của Chủ tịch Hội đồng quản lý Ngân hàng Phát triển Việt Nam. Thời điểm công bố mức hỗ trợ sau đầu tư cùng với thời điểm công bố lãi suất tín dụng đầu tư. Ngân hàng Phát triển Việt Nam xem xét quyết định cấp hỗ trợ sau đầu tư theo kết quả trả nợ của chủ đầu tư.
- Nguồn vốn để HTSĐT do NSNN cấp.