Báo cáo lưu chuyển tiền tệ phản ánh luồng tiền vào ra của các hoạt động sản xuất kinh doanh, hoạt động đầu tư và hoạt động tài chính. Dựa trên báo cáo lưu chuyển tiền tệ của công ty từ năm 2016-2018, tác giả thực hiện phân tích báo cáo lưu chuyển tiền tệ theo bảng 3.26 dưới đây:
Đơn vị tính: Việt Nam đồng
Chỉ tiêu Cuối năm 2018 so với 2017
2016 2017 2018
(+/-) %
I. Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh
1. Tiền thu được từ bán hàng, cung cấp dịch vụ và doanh thu khác 27.120.645.794 22.315.084.083 27.328.573.000 5.013.488.917 22,467
2. Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ -15.170.036.060 -24.771.614.100 -20.880.219.769 3.891.394.331 -15,71
3. Tiền chi trả cho người lao động -447.256.154 -705.600.385 -2.553.066.492 -1.847.466.107 261,83
4. Tiền chi trả lãi vay -35.453.062 0 0 0 0
5. Tiền chi khác từ hoạt động kinh doanh -5.547.150.480 -3.556.776.976 -1.939.017.329 1.617.759.647 -45,483
6. Lưu chuyển thuần từ hoạt động kinh doanh 5.920.750.038 -6.718.907.378 1.956.269.410 8.675.176.788 -129,11
II. Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư
1. Tiền thu lãi cho vay, cổ tức và lợi nhuận được chia 2.468.043 856.806 415.446 -441.360 -51,512
2. Lưu chuyển thuần từ hoạt động đầu tư 2.468.043 856.806 415.446 -441.360 -51,512
III. Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài chính
1. Tiền vay ngắn hạn, dài hạn nhận được 742.000.000 0 0 0 0
2. Lưu chuyển thuần từ hoạt động tài chính 742.000.000 0 0 0 0
3. Lưu chuyển thuần trong kỳ 6.665.218.081 -6.718.050.572 1.956.684.856 8.674.735.428 -129,12
4. Tiền và tương đương tiền đầu kỳ 9.970.922.900 16.636.140.981 9.918.090.409 -6.718.050.572 -40,382
5. Tiền và tương đương tiền cuối kỳ 16.636.140.981 9.918.090.409 11.874.775.265 1.956.684.856 19,728
Bảng 3.26 cho biết lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2018 so với năm 2017 tăng 8.675.176.788 đồng tương ứng tăng 129,11%, dòng lưu chuyển của năm 2018 đã đạt số dương chứng tỏ khả năng thanh toán của hoạt động kinh doanh là đã được cải thiện so với năm 2017, không phải lấy dòng tiền khác để bù đắp. Ngoài ra, năm 2016, lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh mang số dương, đạt 5,920,750,038 đồng, chứng tỏ dòng tiền từ hoạt động kinh doanh đã được cải thiện vào năm 2016. Chỉ có năm 2017, lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh mang số âm, phải lấy dòng tiền khác để bù đắp do khoản ứng trước cho người bán tăng cao.
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tư từ năm 2016 đến 2018 đều mang giá trị dương là do Công ty thu lãi tiền cho vay, cổ tức và lợi nhuận được chia. Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tư năm 2018 giảm so với năm 2017 và năm 2016. Điều đó chứng tỏ trong những năm qua công ty đang giảm đi đáng kể việc sử dụng nguồn vốn từ bên ngoài.
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động tài chính năm 2018 và năm 2017 không phát sinh, năm 2016 đạt 742.000.000 đồng là do công ty thực hiện vay ngắn hạn. Qua đó cho thấy chính sách huy động vốn của công ty là thấp và sử dụng tiền chưa thật hiệu quả.
Tổng lưu chuyển thuần cuối kỳ năm 2018 tăng so với năm 2017 là 8.674.735.428 đồng, tương ứng tăng 129,12%. Chỉ có năm 2017 lưu chuyển thuần cuối kỳ đạt giá trị âm. Đối với năm 2018, lý do chính là năm 2018 do luồng tiền từ hoạt động kinh doanh và hoạt động đầu tư dương, luồng tiền từ hoạt động tài chính không phát sinh. Điều đó cho thấy khả năng thanh toán của công ty đang dần đi vào ổn định, tuy vậy công ty vẫn cần phải có những biện pháp sử dụng tiền một cách khoa học, tránh lãng phí và thiếu hụt vốn,
góp phần nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, tăng cường thu hồi công nợ và thu hút hơn nữa luồng vốn từ nhà đầu tư, cổ đông và tổ chức tín dụng.
3.3. Đánh giá tình hình tài chính và hiệu quả kinh doanh của Công ty