tệ một cách hợp lý:
Điều kiện cần thiết là phải có thị trờng liên ngân hàng hoặc thị trờng tiền tệ hoạt động tốt để chắp nối, cân đối cung cầu giữa các tổ chức trong hệ thống. Phải thiết lập thị trờng có khả năng tạo ra lãi suất từ chính nhu cầu của thị trờng, cho phép NHNN can thiệp một cách hạn chế để thực hiện chính sách tiền tệ và các NHTM có thể hoạt động độc lập.
Phải thừa nhận một điều rằng, đối với mỗi quốc gia khác nhau thì việc phát triền thị trờng tiền tệ cũng theo những xu hớng khác nhau, nó căn cứ vào hoàn cảnh và khả năng cụ thể của từng nớc nhằm đạt đợc các mục tiêu kinh tế vĩ mô. Mỗi nớc có thể tạo ra các điều kiện cho một thị trơng liên ngân hàng cơ sở và phát triển thị trờng đối với một số loại tín phiếu nhất định.
Nhìn chung để phát triển thị trờng tiền tệ chúng ta cần quan tâm đến một số yếu tố:
- Sự ổn định hợp lý của lãi suất, tính thanh khoản cao rủi ro thấp và khuôn khổ pháp lý thích hợp. Sự ổn định lãi suất không có nghĩa là đi ngợc lại với cơ chế định giá của thị trờng. Nhng NHNN cần khống chế biên độ giao động của lãi suất thông qua xác định lãi suất trần trong đấu thầu. điều này luôn là một sự cân bằng tinh tế và các quyết định cần đa ra trên cơ sở các chỉ tiêu chính sách. Để tạo ra khả năng thanh khoản cao khi thị trờng thứ cấp cha phát triển, NHNN cần phải thiết lập thể thức tái chiết khấu đợc thiết kế thích hợp và khuyến khích một số NHTM đóng vai trò tạo lập thị trờng.
- Đối với ngân sách nhà nớc thì việc tài trợ cho ngân sách cần đợc thực hiện ngày càng nhiều thông qua thị trờng và căn cứ theo lãi suất thị trờng. Chính phủ càn xây dựng chính sách vay nợ trong nớc để bù đắp thâm hụt ngân sách và tìm cách thiéet kkế các công cụ đợc thị trờng chấp nhận.
- Các quyết định của chính phủ về vay nợ trong nớc và số d tiền gửi của kho bạc có tác động tới các hoạt động thị trờng mở. Đôi khi các yếu tố đó tạo điều kiện thuận lợi cho các hoạt động thị trờng mở, nhng đôi khi cũng làm cho nhiệm vụ trở nên phức tạp hơn. Do đó chính phủ cần có các hoạt động phối hợp với các
nghành, lĩnh vực chuyên môn khác để ra những quyết định đúng đắn, phù hợp. Nhng dù thế nào thì NHNN vẫn phải có khả năng gây ảnh hởng hoặc kiểm soát các yếu ttố tác động tới tiền dự trữ của hệ thống ngân hàng và số d tài khoản của kho bạc mở tại ngân hàng.
- Khuôn mẫu giám sát và điều tiết cần đợc củng cố. Các nớc cần xây dựng những hành lang an toàn dới hình thức các tiêu chuẩn về vốn tối thiểu, lập quỹ phòng ngừa rủi ro, các yêu cầu về bảo lãnh, cầm cố, thế chấp và các cơ chế khác nhằm khuyến khích hành vi thận trọng trong kinh doanh tiền tệ. Các báo cáo tài chính phải qua kiểm toán và đảm bảo tính công khai để cho thị trờng và các nhà chức trách có thể thực hiện hữu hiệu vai trò của họ trong đảm bảo kỉ cơng tài chính.
-Xây dựng mạng lới thông tin hoàn chỉnh và đầy đủ.
Đối với hệ thống ngân hàng để phát triển thị trờng tiền tệ một cách ổn định cần phải có những cải cách hợp lý phù hợp với tình hình hoạt động của các ngân hàng, kể cả ngân hàng nhà nớc và các ngân hàng thơng mại.
Cải cách hệ thống ngân hàng càn thực hiện trên nhiều lĩnh vực khác nhau của nền kinh tế. ở đây chúng ta chỉ đề cập đến những biện pháp có mối quan hệ và tác động tới hiệu quả sử dụng công cụ chính sác tiền tệ.
III.1. Cải cách đối với ngân hàng trung ơng:
Năng lực kĩ thuật của NHNN cần đợc củng cố. Với việc sử dụng các công cụ chính sách tiền tệ và cơ chế thị trờng để can thiệp, NHNN cần phải có đợc thông tin cập nhật và tiếp xúc thờng xuyên với thị trờng. NHNN phải dự tính đợc cầu, cung tiền tệ và dự trữ của ngân hàng, tình hình thanh khoản và trạng thái hối đoái của một NHTM, đánh giá ảnh hởng của chúng đến khối lợng tiền và tín dụng ở diện rộng. Điều này đòi hỏi phải có sự thay đổi trong phơng thức hoạt động của NHNN, chuyển từ việc theo dõi thụ động và định kì việc tuân thủ các quy định bắt buộc sang tham gia một cách tích cực và thờng xuyên. Việc theo dõi những diễn biến hàng ngày trên thị trờng tiền tệ sẽ giúp NHNN biết thời điểm và muức độ can thiệp (trực tiếp hoặc gián tiếp). Điều này kéo theo sự thay đổi trong việc ra quyết định, tổ chức hệ thống thông tin, bố trí nhân lực... Sau đây là một số vấn đề cụ thể
Thứ nhất, NHNN cần đợc phát triển thành một định chế có quyền hình thành và thực hiện chính sách tiền tệ một cách độc lập. NHNN càng độc lập (trong đó có quyền đặt ra mức lãi suất mà không chịu sự can thiệp của chính phủ) thì việc sử dụng công cụ chính sách tiền tệ sẽ càng nhanh và hiệu qủa hơn. Cần có những thủ tục rõ ràng nhằm giảm sự can thiệp của Chính phủ vào các quyết định cho vay, quản lý tài sản và chính sách nhân sự.
Thứ hai, đảm bảo NHNN là ngời cho vay cuối cùng nhằm điều hoà khối lợng tiền tệ, kiểm soát sát sao hoạt động của NHTM.
Thứ ba, cần quan tâm đúng mức tới vấn đề cán bộ, phải có sự đào tạo lại cán bộ trên quy mô lớn để đáp ứng đợc với nhu cầu đổi mới. Việc thiếu cán bộ có năng lực có thể trở thành trở ngại lớn cho việc cải cánh quản lý tiền tệ và cải cánh thị trờng tài chính nói chung. NHNN cũng phải chú trọng đào tạo cán bộ chuyên môn và có những hình thức khuyến khích thích hợp. Đồng thời, NHNN phải đầu t cho công nghệ hiện đại nh máy vi tính và các phơng tiện viễn thông, thông tin toàn cầu... Để hỗ trợ cho các hoạt động nghiệp vụ đạt hiệu quả.
Thứ t, hợp lý hoá và hiện đại hoá hệ thống kế toán nhằm cung cấp thông tin cập nhật, cần thiết để quản lý ngắn hạn các mục tiêu chủ yếu trong bảng cân đối của ngân hàng trung ơng.
III.2. Cải cách đối với NHTM
Hệ thống NHTM cần đợc cơ cấu lại nhằm xây dựng những NHTM mạnh và thúc đẩy quá trình cạnh tranh. Khu vực ngân hàng hiện nay đang đứng trớc một áp lực mạnh mẽ từ sự tăng trởng chậm lại của nền kinh tế và điều kiện tài chính ngày một xấu đi của một bộ phận lớn doanh nghiệp Nhà nớc. Hiện nay tỷ lệ nợ bao gồm nợ quá hạn, nợ khó đòi và nợ chờ xử lý của các ngân hàng thơng mại đã lên tới 12,7 % cao hơn nhiều so với thông lệ quốc tế cho phép là 5%. Chính vì vậy, để chấn chỉnh hoạt động NH nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động của hệ thống NHTM cần phải có những giải pháp sau:
Trớc hết cần tập trung xử lý nợ quá hạn, nợ khó đòi nhằm lành mạnh hoá tình hình tài chính của hệ thống NHTM.Tổ chức tín dụng cần đánh giá,phân loại, phân
tích nợ quá hạn đồng thời phân tích hiệu quả kinh tế từng món vay và tình hình tài chính của khách hàng,trên cơ sở đó đề ra biện pháp cụ thể để thu hồi vốn.
Tổ chức đánh giá lại giá trị tài sản của các NHTM, các giải pháp nâng cao vốn tự có (hiện nay NHTMQD vốn điều lệ:1100tỷ, đợc tối đa 15%=165tỷ),nghiêm chỉnh thực hiện tiêu chí tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu.
Đẩy mạnh hơn nữa việc sắp xếp lại hệ thống NHTM,kiện toàn và củng cố lại,tập trung ở các khu vực KT phát triển theo định hớng của NH về vai trò chủ đạo của NHQD, cần thiết phải có thí điểm cổ phần hoá NHTMQD.
Đảm bảo lợi ích của khách hàng và bản thân tổ chức tín dụng.Giảm công cụ quản lý hành chính,tăng biện pháp quản lý thị trờng.
Công khai hoá tình hình tài chính của các tổ chức tín dụng.Các NH kiểm tra kiểm soát nội bộ, chấn chỉnh bộ máy tổ chức và cơ chế hoạt động,tăng cờng các biện pháp ngăn ngừa rủi ro.
Khẩn trơng hoàn thiện cơ chế chính sách và hệ thống các văn bản pháp quy để đủ khuôn khổ pháp lý cần thiết cho việc thực hiện luật NH, đảm bảo cho hệ thông NH hoạt động hiệu quả năng động an toàn.
Thực hiện Hiện đại hoá công nghệ NH mà trọng tâm là nghiệp vụ thanh toán,phát triển mạnh các công cụ và dịch vụ thanh toán không dùng tiền mặt.
Tham gia hoạt động thị trờng chứng khoán.tạo lập kênh huy động tôt nhất cho nền king tế.
Cải tiến chính sách khách hàng,lựa chon khách hàng, lựa chọn đầu t sao cho hiệu quả đầu t là cao nhất.
Đào tạo và chọn lựa cán bộ NH đầy đủ cả về chuyên môn & phẩm chất, có đủ năng lực và bản lĩnh phù hợp với môi trờng kinh tế.
Có vậy thì hoạt động của NH mới dợc cải thiện,đủ sức để thực hiên tốt các mục tiêu của nền kinh tế,trớc hếtlà của CSTT