C/ Các chỉ dẫn Volume:
1.3 Làm thế nào tận dụng được các mối tương quan tiền tệ vào việc đầu tư?
Đọc được những con số thôi thì chưa đủ, điều quan trọng là phải biết tận dụng những con số đó vào việc đầu tư, giảm thiểu rủi ro, sai sót như thế nào?
Trước hết, hệ số tương quan giúp ta tránh khỏi việc đầu tư sai sót, cụ thể là đầu tư vào hai cặp tiền tệ “loại bỏ” nhau. Ví dụ, như đã thấy EUR/USD và USD/CHF nghịch biến, chúng ta dễ dàng nhận ra rằng việc bỏ vốn dài hạn cùng lúc vào hai cặp tiền tệ này là một sai lầm, nghĩa là chúng ta chẳng đầu tư vào cặp nào. Mặt khác khi đầu tư dài hạn vào EUR/USD và AUD/USD đồng nghĩa với việc bạn đang ở hai vị thế đầu tư và có thể nhân đôi lợi nhuận, đơn giản là vì chúng tương quan dương khá mạnh.
Hơn thế,việc phân tán rủi ro cũng rất đáng lưu ý. Vì EUR/USD và AUD/USD thông thường không tương quan dương hoàn toàn nên nhà đầu tư có thể tận dụng hai cặp này để phân tán rủi ro trong khi họ vẫn có thể duy trì tầm nhìn chính yếu. Ví dụ, khi nắm bắt bắt được cái nhìn chung về sự rớt giá của USD, nhà đầu tư thay vì mua 2 phần EUR/USD, họ có thể mua 1 EUR/USD và 1 AUD/USD. Chính nhờ sự tương quan không hoàn hảo này giúp họ có thể phân tán và giảm thiểu rủi ro. Ngoài ra, Ngân hàng trung ương của Úc và Châu Âu có những chính sách tiền tệ khác nhau nên trong trường hợp USD phục hồi giá thì AUD sẽ ít bị ảnh hưởng hơn là Euro hoặc ngược lại.
Nhà đầu tư cũng có thể tận dụng giá trị pip. Một lần nữa đề câp đến 2 cặp EUR/USD và USD/CHF. Mặc dù chúng gần như tương quan âm hoàn toàn, nhưng giá trị pip của EUR/USD là $10 trong khi của USD/CHF là $8.34 trong cùng một khối lượng giao dịch. Điều này ngụ ý rằng nhà đầu tư có thể tận dụng cặp USD/CHF
nhằm phòng hờ rủi ro của cặp EUR/USD. Ví dụ: một nhà đầu tư đầu tư ngắn hạn vào EUR/USD trong 100000 lượng giao dịch và tương tự cho USD/CHF. Khi EUR/USD tăng 10 pip thì ở vị thế này nhà đầu tư bị thiệt $100. Tuy nhiên vì USD/CHF nghịch biến với EUR/USD, tức nó sẽ giảm gần 10 pip, lợi nhuận nhà đầu tư ở vị thế này tăng $83.40. Vậy cuối cùng nhà đầu tư chỉ thiệt $16.60 thay vì $100 nếu chỉ đầu tư vào EUR/USD. Điều này cũng đồng nghĩa với việc ít lơi nhuận nếu EUR/USD rớt giá. Tuy nhiên, trong trường hợp xấu nhất thì giảm thiệt vẫn tốt hơn, an toàn là trên hết.
Tóm lại việc nắm bắt được mối tương quan giữa những cặp tiền tệ và xu hướng của nó là vô cùng quan trọng đối với bất kỳ nhà đầu tư nào. Đây là một cụ rất hữu ích giúp cho những nhà đâu tư nào đầu tư vào nhiều cặp tiền tệ trong việc phân tán, bảo vệ mình trước những rủi ro và nhân đôi lợi nhuận.