I. Các vấn đề cơ bản về quản lý tài sản luđộng
i. nâng cao hiệu quả quản lý tài chính ngắn hạn là vấn đề cấp bách tại công
tuyên quang
Hiện nay trong quá trình hội nhập vào nền kinh tế thế giới, công tác xuất nhập khẩu ngày càng trở nên vô cùng quan trọng đợc u tiên hàng đầu trong chiến lợc phát triển kinh tế đất nớc chính vì vậy nó ngày càng trở nên sôi động, ngày càng có nhiều doanh nghiệp tham gia vào hoạt động trong lĩnh vực này tạo nên sự cạnh tranh vô cùng mạnh mẽ và gay gắt, đặc biệt là trong thời gian này khi Việt Nam đã trở thành thành viên của ASEAN, tham gia vào APEC và là quan sát viên cuả WTO. Đây chính là những thuận lợi mà các công ty xuất nhập khẩu nói chung cũng nh công ty Coalimex nói riêng cần phải tận dụng, đồng thời cũng là những khó khăn mà họ phải vợt qua.
Trong những năm vừa qua công ty đã không ngừng nỗ lực để có thể thích ứng một cách tốt nhất với môi trờng hoạt động ngày càng khó khăn. Công ty đã luôn giữ vị trí đứng đầu trong công tác xuất khẩu than và góp phần quan trọng trong việc đa than Việt Nam đến với thị trờng thế giới.
Tuy nhiên, doanh thu của công ty mấy năm gần đây có chiều hớng giảm sút không ổn định điều này xuất phát một phần từ những thiếu sót trong công tác quản lý tài sản lu động và những yếu kém về khả năng thanh toán của công ty nh đã đợc trình bày ở chơng hai các thiếu sót đó gây ra nhiều khó khăn cho doanh nghiệp trong việc đẩy mạnh hoạt động kinh doanh của mình. Dễ thấy rằng cơ cấu tài sản lu động, cơ cấu tài chính của công ty còn thiếu hợp lý làm ảnh hởng manh mẽ đến khả năng thanh toán của công ty. Định hớng của công ty trong thời gian tới là tăng cờng mở rộng thị trờng trong nớc và quốc tế, muốn đạt đợc điều
này thì công ty trớc hết phải cải thiện công tác quản lý tài chính, trong đó có công tác quản lý khả năng thanh toán, đồng thời cơ cấu lại bộ máy quản lý công ty, quản lý tốt khả năng thanh toán là điều kiện tiền đề cho việc theo đuổi bất cứ một mục tiêu nào của công ty.
II.một số giải pháp cải thiện tình hình quản lý tài chính ngắn hạn của công ty
1.Một số giải pháp nhằm cải thiện khả năng thanh toán của công ty trong thời gian tới.
Nh ta đã thấy trong phần thực trạng khả năng thanh toán của công ty hiện thời không đợc lành mạnh và ngày càng có xu hớng yếu đi nhất là khả năng thanh toán nhanh và tức thời thực sự là rất kém do đó vấn đề cần đặt ra trớc mắt là làm sao tăng khả năng thanh toán của công ty lên nhanh chóng để tránh rơi vào tình trạng mất khả năng thanh toán vì trớc mắt công ty phải đối mặt với nhu cầu thanh toán rất lớn phát sinh từ các khoản nợ ngắn hạn trị giá 104914 triệu VND sắp đến hạn thanh toán. Để giải quyết vấn đề này có các biện pháp tức thời nh sau:
1.1.Nhanh chóng thu hồi các khoản phải thu đồng thời tăng lợng tiền mặt
Công ty phải tiến hành ngay các biện pháp thu hồi nợ để thu hồi các khoản phải thu trị giá 61036 triệuVND tránh tình trạng các khoản phải thu chiếm tỷ trọng quá lớn gây ứ đọng vốn nh hiện nay. Việc thu hồi nợ cần bắt đầu từ các khoản có giá trị lớn trớc sau đó đến các khoản nhỏ sau nhng cũng cần đặc biệt lu ý đến các khoản quá hạn hay có thời hạn lâu ngày cần có biện pháp đôn đúc thu hồi nợ thờng xuyên tránh trờng hợp chây ỳ dây da khiến tình hình càng trở nên phức tạp. Thêm vào đó để nâng cao hiệu quả của việc thu hồi nợ công ty nên áp dụng mức lãi phạt nặng hơn nữa tuỳ theo từng thời gian quá hạn của khoản nợ, điều này sẽ khiến khách hàng tích cực hơn trong việc trả nợ cho công ty.
Việc thu hồi nợ tiến hành hiệu quả sẽ tăng lợng tiền của công ty lên, lợng tiền tăng thêm này công ty phải dùng một phần hay toàn bộ để gửi ngân hàng hay giữ tại quỹ của công ty nhằm nâng cao khả năng thanh toán tức thời cho công ty làm đợc điều này công ty sẽ có thể ứng phó tốt hơn với các khoản nợ đến hạn của mình.
1.2.Giảm tỷ trọng nợ ngắn hạn và thay thế bằng nợ dài hạn
Qua các Báo cáo tài chính của công ty ta thấy ngân hàng của Coalimex ngày càng tăng và các khoản nợ này hoàn toàn là nợ ngắn hạn, nợ ngân hàng cao chứng tỏ uy tín của công ty trên thị trờng lớn tuy nhiên nợ ngân hàng chiếm tới 51,6% trong năm 2001 là tỷ lệ quá cao. Điều này không những làm tăng chi phí nợ vay mà còn tạo một áp lực lớn lên khả năng thanh toán của công ty. Vì vậy, công ty nên chủ động giảm các khoản nợ ngắn hạn tại ngân hàng và thay vào đó bằng các khoản nợ dài hạn. Do là một doanh nghiệp thơng mại nên nguồn vốn mà công ty cần sử dụng trong hoạt động kinh doanh chủ yếu là vốn lu động nên việc vay dài hạn ngân hàng là không thể đợc vì các ngân hàng không cho phép vay dài hạn đối với vốn lu động. Tuy nhiên công ty có thể vay vốn dài hạn từ một số nguồn sau:
Huy động vốn từ cán bộ công nhân viên
Là một công ty khá lớn Công ty Giống vật t NLN Tuyên Quang có số lợng cán bộ là 370 ngời cha kể một số lợng không nhỏ lao động làm hợp đồng, hơn nữa qua 10 năm hoạt động có hiệu quả nên đội ngũ cán bộ công nhân viên của công ty điều là những ngời đã gắn bó với công ty trong thời gian dài và thu nhập hiện nay của họ là khá cao so với mức chung, đồng thời họ cũng đã có một lợng tài sản tích luỹ tơng đối lớn, do đó huy động vốn từ cán bộ công nhân viên là rất thuận lợi đồng thời đó cũng là biện pháp phát huy nguồn vốn nội lực, giảm thiểu rủi ro tăng sức mạnh tài chính cho công ty và góp phần tăng thu nhập cho cán bộ công nhân viên chức của công ty.
Tuy nhiên, đây là biện pháp khá mới mẻ và còn cha đợc số đông các lãnh đạo của các công ty nghĩ tới cũng nh nó còn quá xa lạ. Ngoài ra với phơng thức huy động vốn này thờng thì số vốn huy động đợc không nhiều và dễ gặp các khó khăn khác nh vấn đề cơ sở pháp lý và các vấn đề về thời hạn cho vay cách hoàn trả…
Song nhìn chung đây là nguồn vốn dài hạn rất có triển vọng công ty nên xem xét cách thức huy động để có thể huy động môt lợng vốn khoảng 300 triệu trong thời gian tới.
Sử dụng nguồn vốn hiện có một cách có hiệu quả
Bên cạnh huy động nguồn vốn dài hạn công ty cần sử dụng nguồn vốn hiện có một cách tiết kiệm hiệu quả trong đó quan trọng nhất là sử dụng vốn lu động một cách tiết kiệm triệt để bởi vì điều này sẽ giúp công ty làm giảm các khoản nợ ngắn hạn.
Tuy rằng trong ba năm qua tốc độ luân chuyển vốn lu động ngày càng tăng song hệ số luân chuyển vốn lu động lại bé và còn rất thấp so với yêu cầu chung cho nên để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động công ty cần thực hiện các biện pháp đồng bộ nhằm tăng nhanh hơn nữa tốc độ lu chuyển vốn lu động có thể tiết kiệm đợc số vốn lu động ngày càng lớn. Thực hiện đợc điều này công ty sẽ giảm đợc áp lực vay vốn qua đó giảm đợc các khoản nợ đặc biệt là nợ ngắn hạn.
Ngoài ra, công ty cần quan tâm đến vấn đề tiết kiệm các loại chi phí phát sinh trong quá trình hoạt động nh chi phí tiếp khách, chi phí mua hàng, chi phí bán hàng và chi phí quản lý doanh nghiệp…
2.Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả quản lý tài sản l- u động của Công ty
Bộ máy quản lý hiện tại của Công ty là sự kết hợp giữa ban Giám đốc và phòng kế hoạch kinh tế - tài chính các kế hoạch đặt ra đã đợc sự thông qua của hệ thống này sau đó mới đợc phân bổ đến các bộ phận thực hiện. Tuy nhiên, quy trình lập kế hoạch lại có những khuyết điểm. Cụ thể là sau một năm việc hoạch toán hoạt động kinh doanh đợc thực hiện từ các phòng kinh doanh các chi nhánh sau đó tổng hợp tại phòng kế hoạch kinh tế - tài chính của Công ty từ đó xây dựng nên báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của toàn Công ty. Việc lập kế hoạch hoạt động cho năm tiếp theo cũng dựa trên các chỉ tiêu tài chính và các kế hoạch do chính khối phòng kinh doanh đề ra. Do vậy các yếu tố khách quan dễ bị bỏ qua, sự phân bổ vốn giữa các đơn vị kinh doanh dễ mất đi tính hợp lý.
Công ty cần thiết phải lập ra một bộ phận chuyên tổng hợp các phân tích về thị trờng, theo dõi các hạng mục công trình hay các dự án đầu t tơng lai liên quan đến doanh nghiệp.
Mặt khác, Công ty còn cha chú trọng đến công tác quản lý tài sản lu động và quản lý các khoản nợ ngắn hạn của Công ty. Công ty cũng cần nhanh chóng thành lập một bộ phận chuyên trách về tài chính, không gắn thêm nhiệm vụ kế toán để có thể quản lý tốt hơn. Đặc biệt tuy thị trờng tài chính Việt Nam cha hoàn chỉnh Công ty khó có thể thực hiện quản lý tiền bằng cách mua bán các chứng khoán thanh khoản song Công ty cần thành lập một bộ phận chuyên nghiên cứu thị trờng chứng khoán, bộ phận này sẽ có nhiệm vụ theo dõi sát sao tình hình thị trờng giúp Công ty không bị bỡ ngỡ trong việc mua bán các chứng khoán thanh khoản trên thị trờng sau này.
2.2.Đổi mới phơng pháp quản lý
2.2.1đối với tiền và các chứng khoán thanh khoản cao.
Trong hoạt động của mình Công ty cần thiết phải lập Báo cáo lu chuyển tiền tệ để có thể biết các nguồn tiền cũng nh sử dụng nguồn tiền của Công ty nh thế nào. Từ đó Công ty có thể dự báo nhu cầu tiền trong thời gian tới và xác định
đợc lợng tiền tối thiểu cần phải duy trì đáp ứng đợc các tình huống diễn ra hàng ngày.
Đặc biệt công ty phải nhanh chóng làm quen với các chứng khoán trong cơ cấu tài sản lu động của mình thể hiện bằng việc bắt đầu đầu t vào các chứng khoán có giá trị ổn định trên thị trờng hiện nay. Tuy có thể nói rằng thị trờng chứng khoán Việt Nam hiện nay cha đủ phát triển để các chứng khoán có thể tham gia vào bảng cân đối kế toán của doanh nghiệp nh là một khoản đầu t ổn định và có lợi tơng đối song cũng cần lu ý ngoại trừ các trái phiếu thì các cổ phiếu của các Công ty niêm yết trên thị trờng chứng khoán hiện nay đều có tỷ lệ sinh lời khá lớn tính từ khi chúng đợc chính thức niêm yết cho tới nay và tỷ lệ này cao hơn rất nhiều so với lãi suất gửi ngân hàng. Dẫu sao đầu t vào thị trờng chứng khoán cũng là một bớc tiến rất khôn ngoan mang tính chất “đi trớc đón đầu” giúp doanh nghiệp quen dần và có đủ hiểu biết về thị trờng chứng khoán để sau này khi chứng khoán đã thực sự là “bớc đệm” cho tiền mặt thì doanh nghiệp thực sự vận dụng và quản lý tài sản này một cách có hiệu quả nhằm nâng cao khả năng thanh toán, hiệu quả sử dụng tài sản lu động của doanh nghiệp.
2.2.2.Đối với dự trữ, hàng tồn kho
Lợng hàng tồn kho của Công ty trong các năm qua đợc duy trì một cách ngẫu nhiên trên thực tế Công ty hoàn toàn có thể tính toán một cách chính xác l- ợng dự trữ hợp lý.
Các khách hàng của Công ty hầu hết là khách hàng truyền thống do đó mà Công ty hoàn toàn có thể dự đoán đợc trớc số lợng hàng nhập khẩu mà từng doanh nghiệp có nhu cầu theo quý theo tháng cũng nh là số lợng hàng xuất khẩu mà các mỏ than cung cấp. Dựa trên các con số dự đoán Công ty có thể chủ động hơn trong việc tìm nguồn cung cấp và tìm nguồn tiêu thụ, mặt khác có thể tổ chức tốt hơn công tác vận chuyển và tiêu thụ hàng hoá nhằm tăng vòng quay dự trữ và số lợng hàng tồn kho. Chẳng hạn khi mua hàng Công ty có thời gian để tham
khảo toàn diện giá cả cũng nh điều kiện mua hàng từ nhiều nhà cung cấp khác nhau để lựa chọn đợc nhà cung cấp nhiều u đãi nhất.
Nói rõ hơn thì việc quản lý dự trữ, hàng tồn kho phải luôn hớng tới mục tiêu giảm lợng dự trữ tồn kho nhằm tiết kiệm chi phí.
Hiện nay, nh ta đã biết hàng dự trữ, hàng tồn kho của công ty chủ yếu là bộ phận liên quan đến nhập khẩu. Do đó đòi hỏi ta phải có những giải pháp thực sự có hiệu quả để giải phóng chúng.
Xem xét hàng tồn kho của công ty ta nhận thấy chúng chủ yếu tồn tại ở hai dạng là hàng tồn kho và hàng gửi bán. Hiện tại công ty đang phải đối mặt với l- ợng hàng hoá tồn kho khá lớn một phần trong số đó thuộc loại khó tiêu thụ. Đây là một khó khăn rất lớn cho công ty trong việc đẩy nhanh vòng quay hàng tồn kho.
Sau khi đã nhập hàng về kho công ty trực tiếp quản lý chúng, cho nên lúc này biện pháp duy nhất là tìm cách đẩy nhanh tốc độ tiêu thụ hàng tồn kho. Đó là các biện pháp sau:
- Thiết lập các kênh tiêu thụ nhằm mở rộng quy mô tiêu thụ nh: bán buôn, bán đại lý..
- Tiếp tục quá trình Marketing trong khâu tiêu thụ. Đối với hàng gửi bán công ty phải có kế hoạch bố trí công tác, kiểm tra thờng xuyên để nắm bắt đợc tình hình và có biện pháp xử lý kịp thời. Tăng cờng công tác tham gia hội chợ triển lãm, hội chợ ngời tiêu dùng để mở rộng quan hệ với khách hàng, duy trì tốt các mối quan hệ cũ.
- Đối với hàng tồn kho đã rơi vào tình trạng lỗi thời khả năng tiêu thụ kém công ty nên mạnh dạn chịu tổn thất phần nào để nhanh chóng giải phóng nguồn vốn tồn đọng bằng cách hạ giá. Hơn nữa điều này còn giúp Công ty tránh đợc những tổn thất khác có thể xảy ra nh chi phí lu kho, bảo quản, tổn thất do chất l- ợng hàng hoá giảm hoặc do mất mát hao hụt.
Tóm lại, đối với hàng hoá tồn kho thì vấn đề đợc coi trọng không chỉ là công tác quản lý chúng sau khi đã nhập mà quan trọng là lúc đa ra quyết định nhập: nhập hay không nhập, loại nào, bao nhiêu, từ đâu và khi nào..?
2.2.3.Đối với các khoản phải thu (chính sách tín dụng thơng mại)
Việc theo dõi các khoản phải thu của Công ty còn quá đơn giản và lỏng lẻo Công ty cần phải lập bảng theo dõi tình hình phải thu đối với từng khách hàng theo từng tháng từng quý, năm. Qua bảng này Công ty lập kế hoạch thu tiền cụ thể nhằm tránh nợ đọng kéo dài từ các khách hàng.
Đồng thời Công ty phải thật sự chú trọng đến việc rút ngắn thời gian các khoản phải thu bằng cách tiến hành những phơng pháp quản lý mới sau:
- Tăng cờng công tác thẩm định năng lực tài chính của khách hàng trớc khi ra quyết định bán chịu nh: năng lực tài chính (thông qua một số kết quả hoạt động kinh doanh trong thời gian qua, thu nhập kỳ vọng trong thời gian tới chiến lợc kinh doanh và tính khả thi của nó...), năng lực pháp lý (t cách pháp nhân, tính hợp pháp của hành vi kinh doanh...), hành vi đạo đức...
- Công ty cũng nên định mức giá bán trả chậm phải đảm bảo đủ để bù đắp những rủi ro tiềm ẩn của khoản phải thu đó nh: rủi ro vỡ nợ, rủi ro giảm giá trị do ảnh hởng của lạm phát... và các khoản phí tổn khác phát sinh trong việc quá